产品结构调整 - 公司产品结构调整得益于多年技术储备，将重心转移到高毛利产品，2寸片平均价格从2019年约80元升至2021年上半年112元左右，产品结构持续优化 [2] - 产品结构从绝大部分为普通照明转变为绝大部分是中高端产品，普通照明产品比例降为个位数百分比，高端照明、背光、显示屏、Mini市场份额显著提升 [2] 扩产计划 - 公司扩产计划集中在义乌和张家港，义乌主要进行Mini LED扩产，张家港有高端照明、背光、显示屏、红光Mini [2] - Mini募投资金截止2021年上半年已支出5.8亿，完成近50%的Mini扩产计划 [2] 市场占比与出货情况 - 公司未披露不同下游市场具体占比，盈利强及占比高的产品线有Mini、背光、高端白光（含植物照明、车灯及高光效照明） [3] - Mini发货量较上年同期增长140% [3] Mini LED竞争力 - Mini LED具有高竞争壁垒，公司从2017年开始布局积累技术储备，红光技术是重要壁垒，行业具备该技术企业较少 [3] - Mini LED市场下游厂商看重芯片厂商的可靠性和安全性，品牌价值地位提升 [3] - 公司布局Micro LED领域，具备先发、技术和客户优势，随着Micro LED成为主流，下游应用将有新增长潜力 [3] 芯片价格趋势 - 2020年上半年公司开始调整产业结构，兼顾毛利率和稼动率平衡，成立产品线管理部调整产品组合，增强抗风险能力 [3] - 依照销售及产品线预测进行6个月滚动生产计划，保证稼动率、产销率和有效库存管理，平均价格趋势很大程度由Mini LED起量速度决定 [3] 其他产品情况 - 未披露蓝光芯片中倒装和正装占比 [4] - 整个LED行业基本用蓝宝石衬底，硅衬底成本便宜但性能有劣势，光效低、显示应用工艺复杂 [4] 下游市场增长点 - 公司看好Mini LED市场发展，Mini LED背光下半年将起量，也看好传统背光市场、RGB户内外显示、植物照明、车灯等 [4] 股东影响与业务发展 - 国资背景的华实控股参与公司战略规划，全方位支持公司发展，利用自身资源助力公司 [4] - 公司从2005年开始从事LED氮化镓半导体材料发展，2020年布局氮化镓电力电子器件，相关研发产品已陆续送样 [5] 衬底片业务 - 公司未把云南蓝晶当作成本中心，其蓝宝石衬底片市占率、产品质量和客户满意度领先业界，正努力提升运营效率、降低成本改善盈利能力，2021半年报显示已有持续改善 [5][6]

公司发展战略与前景 - 公司将持续战略调整升级产品结构，专注中高端产品，加速布局新型全色系 LED 高性能外延和芯片市场，保持和扩大在 LED 领域的核心竞争力和龙头地位，发挥半导体技术优势，实现“成为全球化合物半导体创新引领者”的愿景 [1][2] - 公司持续加大研发投入确保技术领先优势，加强产业链上下游紧密协作，稳健实施发展战略布局，应对风险挑战 [2][4] 公司经营数据与财务状况 - 2021 年公司归属于上市公司股东的净利润为盈利 9,362.36 万元，剔除激励计划股份支付费用影响后，净利润为 119,529,980.25 元，满足业绩考核条件 [3][11] - 2021 年公司经营现金流明显好转，主要是利润水平提升，叠加 2020 年受监管规则变化影响现金流为负数 [3][8] - 截至 2021 年年末公司资产负债率 44.99%，流动比率 1.23，货币资金余额 9.29 亿元 [7] - 2020 年募集的 11.83 亿元用于 Mini/Micro LED 项目，截至 2021 年 12 月 31 日，募投项目累计使用募集资金 10.5 亿元，项目进度符合规划和管理层预期 [3][6] - 2021 年底，聚灿光电员工 1297 人（生产 829 人），芯片及外延片收入 12.1 亿；华灿员工 3471 人（生产 2170 人），芯片及外延片收入 21.6 亿 [5] - 截至 2021 年 9 月 30 日，华灿苏州总资产 40 亿，净资产 16.7 亿，营收 16.5 亿；华灿浙江总资产 60.3 亿，净资产 35.6 亿，营收 13.5 亿 [5] 公司业务与市场情况 - 子公司成立实验室重点针对 Micro LED 在小尺寸应用上的研究，珠海华发华灿先进半导体研究院有限公司进展顺利 [3] - 公司 LED 芯片产品覆盖多个细分市场，根据下游不同细分市场的景气度，采取产品升级和结构调整等方式稳定产品整体价格，提升盈利能力 [5] - 不同品类芯片产品单片产出颗数差异较大，不能仅从销售片量数据判定产品销售情况，2021 年度公司销售额与毛利率双提升，产品结构调整已见成效 [3] - 2021 年公司主要战略是调整产品结构，发展中高端产品，深耕 LED 新型应用市场，提升产品综合毛利率 [4] - 公司与产业链多家龙头企业紧密合作，但秉持原则未经许可不公开客户信息 [8][9][10] 公司人事变动 - 2022 年 4 月周先生因个人原因辞去公司董事、总裁等职务，随后公司聘任刘榕先生担任公司总裁，刘榕是创始团队成员之一，熟悉行业和公司，有丰富经营管理经验 [2] 投资者关注问题及公司回应 - 对于公司市值与乾照相近、总裁更换、营收增长幅度低于对手、人均创收低于对手等问题，公司强调行业竞争、产品结构差异等因素，并表示会持续调整产品结构，提升竞争力 [2][4][6] - 对于股价下跌、是否回购股份等问题，公司称股价波动受多种因素影响，短期波动不影响公司信心，回购属重大事项以巨潮资讯网公告为准 [7][8][10] - 对于客户信息、销售数据等机密问题，公司表示严格履行保密协议，不予公开披露 [8][9][10] - 对于融资问题，公司表示资金状况良好，将拓宽融资渠道，开发低成本融资方案 [7][9]

产能与产品情况 - 公司浙江子公司扩建 Mini LED 产能，投资进度和产能释放符合预期 [1][2] - 预计 2022 年底推出 650V cascode 产品 [2] - 公司不单独披露 Mini LED 产品销量，按规划落实布局，新产能建设稳步推进 [5] 行业与业务方向 - Mini LED 将带动显示技术变革，苹果、华为等推出相应产品，公司与产业链紧密合作，产品应用于多个重点项目，海内外订单成长，质量获肯定，是公司重要业务方向之一 [2] - 公司主营业务为 LED 芯片、外延片、蓝宝石衬底研发销售，积极布局第三代半导体化合物 GaN 电力电子器件领域，2020 年 12 月 15 亿定增项目中有 3 亿元投入该领域 [5] 研发与专利情况 - 2021 年研发投入 2.06 亿元，较 2020 年度同比增长 34.82% [2] - 截至 2021 年 12 月 31 日，累计拥有专利及软件著作权 1,042 项，已授权专利 769 项，4 项发明专利获中国专利奖，正在审核中专利 273 项 [2][3] - 目前主要集中于 Micro LED 芯片制程及相关转移技术、紫外 LED、化合物半导体功率器件等未来战略型研发项目 [2] 财务与投资情况 - 2021 年公司归属于上市公司股东的净利润为 9,362.36 万元，2022 年一季度为 712.92 万元 [5] - 报告期内参与投资理财，已增加资金收益，理财已到期，后续根据实际发展规划 [3] 公司管理与战略 - 秉持以财务结果为导向，以业务发展为核心，经营管理中长期战略规划和短期业务计划并重，通过绩效体系管理落地经营措施，实现战略到执行的闭环 [3] - 立足主业，发力中高端产品推动结构升级，持续战略调整，专注中高端，布局新型全色系 LED 高性能外延和芯片市场，加强前沿技术储备，持续管理创新，提升治理水平 [4] - 十四五期间，在 LED 芯片、蓝宝石、先进半导体和器件领域，发挥半导体技术优势，致力于成为全球化合物半导体创新引领者 [4][5] - 专注主业发展，围绕战略稳健经营，提升核心竞争力和内在价值，开展投资者关系管理工作 [5] 其他情况 - 在建项目情况查阅 2021 年年报“在建工程”部分 [2] - 目前 GaN 电力电子器件外延片达国内先进水平，芯片工艺完成阶段性开发，已与多个终端客户开展应用领域合作 [4] - 重视环保，完善环保制度，升级设备，加快节能减排技术创新 [4] - 目前无海外工厂，疫情防控纳入常态化管理，生产运营正常 [5] - 年度权益分派计划关注后续在巨潮资讯网发布的定期报告及相关公告 [3] - 回购公司股票以巨潮资讯网公告为准 [3] - 新业务开展情况如达披露标准将如实披露，关注年报及定增项目进展公告 [5]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [1] - 参与单位包括明悦（杭州）资产管理公司等多家机构 [1] - 时间为2022年10月18日10:00 - 12:00 [1] - 地点在义乌市苏溪镇苏福路二楼8号会议室（华灿光电（浙江）有限公司科研楼233号） [1] - 上市公司接待人员有副总裁王江波、副总裁兼董事会秘书张超 [1] Mini/Micro LED业务进展 - Micro LED常规产品持续小批量供应国内外头部企业，性能和良率稳步提升，满足客户阶段性系统验证要求 [1] - 与战略客户在瞻性项目紧密合作，在器件结构设计等多方面取得较大进展 [1] - 巨量转移技术与设备厂商联合开发，良率持续提升，进展顺利 [1] Mini/Micro LED市场关系 - Mini LED和Micro LED很大程度上会共存，应用领域更多取决于LED产品间距大小，Micro LED更多应用于点间距1.0以下，部分产品存在较小区域重叠 [2] 未来应用领域增长点 - Micro led、植物照明、新型车用照明灯等领域会是新的增长点 [2] - 化合物半导体市场随新能源行业发展，未来增长确定 [2] 先进半导体研究院研究方向 - 光电方向，主要重心在Micro LED上，如AR/VR等小尺寸屏的转移及Micro LED的向下延伸 [2] - 氮化镓的电子器件，包括相关器件的研发及模组的封装测试等 [2] 化合物半导体业务发展规划 - 公司战略向大化合物半导体方向扩展，GaN电力电子器件是首先布局的产品方向，面向移动消费电子终端快速充电器等多领域 [2] - GaN电力电子器件外延片已达国内先进水平，芯片相关工艺完成阶段性开发，预计今年底完成几款650V产品出样，明年投放市场 [2]

华灿引入京东方考量 - 华发集团位列“中国企业500强”第183位，2021年5月子公司入主华灿光电后全方位赋能，推动经营管理提质增效 [2] - 引进京东方旨在顺应行业趋势，把握高端LED行业机遇，加强Mini/Micro LED芯片领域产业布局，巩固扩大市场份额 [2] - 华发集团和京东方将持续赋能，拓展产业链战略合作，发掘多领域合作机会 [2] - IDG资本多年来助力华灿发展，未来华发集团和IDG资本将配合支持京东方，推动华灿做大做强 [2] - 华发集团将依托本地优势，为华灿在珠海的Micro LED项目提供支持，助力产品结构转型升级 [2][3] 京东方发展战略 - 定位为为信息交互和人类健康提供智慧端口产品和专业服务的物联网公司，愿景是成为地球上最受人尊敬的伟大企业 [3] - 业务以显示和传感为核心技术，半导体显示是主营原点和技术策源地，明确MLED、智慧医工、IoT创新、传感器及解决方案4个主要发展方向 [3] - 在LCD智能手机等5大应用领域市占率多年第一，2022年上半年柔性OLED市占率近20%，国内第一、全球第二，创新应用领域部分市占率全球第一 [3] - 2021年研发投入超120亿，自主专利累计申请超75,000件，IFI专利申请排名第十一，WIPO排名第七，2021年荣膺中国质量奖 [3] - 拥有17条半导体显示生产线，产品尺寸覆盖1寸至110寸，设有2个创新中心和4个数字医院，2022年福州8.5代线获达沃斯“灯塔工厂” [4] - 提出“屏之物联”战略，构建“1+4+N+生态链”业务架构，MLED事业是重要战略驱动力 [4][5] - 通过资本合作搭建战略生态，目标是成为Mini/Micro LED显示和解决方案全球领先者，与华灿整合可实现产业链协同，强化生态建设内核能力 [5] 京东方MLED发展情况及规划 - 业务定位是打造以主动式驱动、COG为核心，COB/SMD协同发展的Mini/Micro LED生态群，有半导体显示、独有驱动架构、高速转印三大核心技术，孵化出背光和直显两大产品族群 [5] - 核心优势包括超高精度半导体工艺、高速巨量转印技术、独特AM主动式驱动技术，健康护眼技术获TUV - 莱茵/SUD双重认证 [6] - 2017年启动Mini LED研发，2019 - 2021年取得多项突破和成果，2021年发布α - MLED技术品牌 [6][7] - 预计2030年MLED背光领域产值达1000亿以上，年复合增长率30%以上；直显领域产值达1800亿以上，年复合增长率18%；Micro LED市场规模超300亿 [7] - 未来基于4大核心技术优势，构建Mini LED直显、背光、Micro LED及智慧终端领域发展格局，与华灿优势互补、协同发展 [7][8] 华灿光电公司及产品 - 成立于2005年，专注显示LED芯片研发制造，基地分布多地，主营LED外延片及芯片等，是LED芯片龙头供应商 [8] - 发展历经初创期、快速增长期，2018 - 2020年布局Mini/Micro和第三代半导体，2021年华实控股成为第一大股东 [8] - 产品包括Mini/Micro新型显示等多种类型，截至2022年6月30日，专利及软件著作权共1080项，部分实验室项目获国家支持 [9] - Mini LED芯片在RGB直显和背光方面有多年积累，尺寸变小成本降低，渗透率将提升，已有成熟芯片解决方案 [9] - Micro LED技术积累深厚，中小尺寸产品良率提升，大尺寸圆片波长均匀性领先，10月份像素器件上屏点亮 [9] - 户外高端显示领域市占率居首，特种照明是发展重点，具备优秀客户基础 [9] - 注重与产业链上下游协同合作，推进战略联动 [9] - 发行方案：向特定对象发行，京东方现金全额认购；发行价格5.60元/股，为定价基准日前二十个交易日均价的81.78%；发行数量3.72亿股，不超发行前总股本30%；募集资金不超20.83亿，用于Micro LED项目17.5亿，补充流动资金3.34亿 [10] 投资者问答 - MLED业务是京东方“1+4+N+生态链”业务架构中4条主战线之一，是未来高潜航道和战略方向，将打造独立发展平台，成为营收等新增长极 [11] - 预计2030年MLED行业全球市场规模超3300亿，京东方将加大投入，成为华灿控股股东后，加强协同，补足技术短板，构建MLED业务新生态 [11][12] - 华灿围绕Micro LED进行全面研发布局，芯片产品通过验证并小批量供应，像素器件10月上屏点亮，预计明年小规模量产，微显示屏实现样品动态画面显示，巨量转移技术良率提升，项目具备产业化条件 [12][13]

营业收入情况 - 本报告期营业收入484,111,483.05元，同比减少39.28%；年初至报告期末营业收入1,766,945,216.40元，同比减少26.11%[7] - 营业总收入本期为17.67亿元，上期为23.91亿元，减少约26.1%[28] 净利润情况 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润 - 52,591,030.62元，同比减少210.00%；年初至报告期末为 - 41,154,623.15元，同比减少283.87%[7] - 营业利润本期亏损6816.63万元，上期盈利1660.23万元[30] - 利润总额本期亏损6773.42万元，上期盈利1430.80万元[30] - 净利润本期亏损4115.46万元，上期盈利2238.20万元[30] - 综合收益总额本期亏损4000.86万元，上期盈利2227.17万元[33] - 基本每股收益本期为 - 0.03元，上期为0.02元[33] 现金流量情况 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额627,317,962.35元，同比增长293.01%[7] - 经营活动产生的现金流量净额本期较上年同期增长293.01%，主要因公司报告期内收到的政府补贴和增值税留抵退税增加[15] - 筹资活动产生的现金流量净额本期较上年同期减少436.59%，主要因报告期内公司偿还借款支付的现金增加[15] - 销售商品、提供劳务收到的现金本期为1,925,732,725.59元，上期为1,944,361,536.56元[34] - 收到的税费返还本期为398,752,989.70元，上期为14,009,645.90元[37] - 经营活动现金流入小计本期为2,570,951,284.24元，上期为2,182,788,401.42元[37] - 经营活动现金流出小计本期为1,943,633,321.89元，上期为2,023,167,901.97元[37] - 经营活动产生的现金流量净额本期为627,317,962.35元，上期为159,620,499.45元[37] - 投资活动现金流入小计本期为202,224,446.26元，上期为211,983,571.23元[37] - 投资活动现金流出小计本期为660,135,795.94元，上期为1,282,274,772.56元[37] - 投资活动产生的现金流量净额本期为 - 457,911,349.68元，上期为 - 1,070,291,201.33元[37] - 筹资活动现金流入小计本期为2,437,400,911.24元，上期为2,079,756,608.43元[37] - 筹资活动现金流出小计本期为2,647,371,553.37元，上期为2,017,374,513.28元[37] 资产与权益情况 - 本报告期末总资产11,191,847,448.57元，较上年度末减少4.22%；归属于上市公司股东的所有者权益6,387,589,326.03元，较上年度末减少0.62%[7] - 2022年9月30日，公司货币资金为1,189,293,314.04元，年初为929,243,306.09元[22] - 2022年9月30日，公司交易性金融资产为170,685,000.00元，年初为220,685,000.00元[22] - 2022年9月30日，公司应收票据为322,254,078.00元，年初为432,365,195.07元[25] - 2022年9月30日，公司应收账款为632,111,558.05元，年初为702,823,093.50元[25] - 2022年9月30日，公司存货为1,452,915,920.98元，年初为1,309,260,166.79元[25] - 2022年9月30日，公司流动资产合计4,280,119,829.20元，年初为4,594,600,345.09元[25] - 流动负债合计本期为33.71亿元，上期为37.36亿元，减少约9.7%[28] - 非流动负债合计本期为14.33亿元，上期为15.22亿元，减少约5.8%[28] - 负债合计本期为48.04亿元，上期为52.58亿元，减少约8.6%[28] 非经常性损益情况 - 本报告期非经常性损益合计45,670,414.83元；年初至报告期期末合计207,496,207.98元[8] 预付款项情况 - 预付款项期末余额较期初减少43.78%，主要因报告期内公司预付材料款减少[12] 财务费用情况 - 财务费用本期较上年同期减少36.39%，主要因公司报告期内收到的贷款贴息增加[13] 投资收益情况 - 投资收益本期较上年同期增长47.77%，主要因报告期内公司理财产品到期投资收益增加[13] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为41,540[17] - 珠海华发实体产业投资控股有限公司持股比例24.87%，持股数量308,406,868股[17] - 义乌和谐芯光股权投资合伙企业（有限合伙）持股比例14.70%，持股数量182,313,043股[17] 子公司扶持资金情况 - 全资子公司华灿光电（浙江）有限公司收到2022年度第六批扶持资金1,500万元[21] 营业成本情况 - 营业总成本本期为19.54亿元，上期为25.54亿元，减少约23.5%[28]

财务分配计划 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[5] - 公司计划2022年半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[172] 整体财务数据关键指标变化 - 本报告期营业收入为12.83亿元，上年同期为15.94亿元，同比减少19.53%[26] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润为1143.64万元，上年同期为 -2542.78万元，同比增长144.98%[26] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为 -1.50亿元，上年同期为 -1.15亿元，同比减少30.71%[26] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额为6.04亿元，上年同期为1.00亿元，同比增长501.01%[26] - 本报告期基本每股收益为0.01元/股，上年同期为 -0.02元/股，同比增长150.00%[26] - 本报告期稀释每股收益为0.01元/股，上年同期为 -0.02元/股，同比增长150.00%[26] - 本报告期加权平均净资产收益率为0.18%，上年同期为 -0.40%，同比增长0.58%[26] - 本报告期末总资产为112.95亿元，上年度末为116.85亿元，同比减少3.34%[26] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产为64.51亿元，上年度末为64.28亿元，同比增长0.36%[26] - 2022年上半年公司实现营业收入12.83亿元，较上年同期下降19.53%[80] - 2022年上半年归属于上市公司股东的净利润为1143.64万元，较上年同期增长3686.42万元[80] - 2022年上半年公司资产总额112.95亿元，资产负债率42.89%[80] - 2022年上半年归属于上市公司股东的净资产为64.51亿元，较上年同期上升2.53%[80] - 本报告期营业收入12.83亿元，上年同期15.94亿元，同比减少19.53%[107] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额6.04亿元，上年同期1.00亿元，同比增长501.01%[107] 非经常性损益情况 - 非流动资产处置损益为 -1013757.08元，计入当期损益的政府补助为197012805.10元，委托他人投资或管理资产的损益为2173000.00元，单独进行减值测试的应收款项减值准备转回为283195.48元，其他营业外收入和支出为434823.73元，其他符合非经常性损益定义的损益项目为 -8551744.43元，所得税影响额为28512529.65元，非经常性损益合计为161825793.15元[29] 公司业务与产品情况 - 公司主要业务为LED芯片、LED外延片、蓝宝石衬底及第三代半导体化合物GaN电力电子器件的研发、生产和销售[36] - 公司主要产品为LED芯片及外延片产品、蓝宝石材料产品及GaN电力电子器件产品[37] - LED芯片产品应用于消费电子、显示、照明等市场，外延片产品自用并拓展市场[38] - 蓝宝石产品包括2至8英寸晶棒和衬底片及光学应用产品，应用于LED芯片衬底等领域[39] - GaN电力电子器件产品面向移动消费电子终端快速充电器等领域[40] 公司研发与生产情况 - 公司研发中心拥有海内外博士十余名[42] - 公司生产围绕蓝宝石衬底、LED外延片及LED芯片三个环节，在云南、张家港和义乌进行[46] - 公司与国家第三代半导体技术创新中心共建微显示LED技术联合研发中心[45] 公司销售模式 - 公司主要采取直销模式，服务国内外主流LED封装厂商和终端应用厂商[48] 市场规模与需求情况 - 2022年全球LED植物照明市场规模成长10.4%达到18.5亿美金，2021 - 2026年复合成长率为13.0%[53] - 2022年1 - 6月，LED显示屏应用端出货量同比下降幅度超过20%[54] - 2022年Mini LED背光显示器（电视、笔记本电脑、液晶显示器）整体出货量将达到1760万台，年增长率约83%[55] - GaN射频器件市场规模将从2020年的8.91亿美元增长到2026年24亿美元，复合年均增长率为18%[60] - GaN功率器件市场规模将从2020年的0.46亿美元增长至2026年11亿美元，复合年均增长率为70%[60] - 2022年上半年国内市场受疫情、房地产低迷影响，LED终端需求低迷；全球市场虽活动恢复需求回暖，但二季度俄乌冲突有消极影响[52] - 2022年下半年国内政府出台经济刺激政策，预估需求会有所恢复；国际市场受俄乌冲突、通货膨胀影响，需求与市场景气度等相关[52] - 2022年上半年通用照明、传统LED背光终端需求低迷，但照明市场有刚性需求，高规格LED产品需求强劲[53] - 2022年车用照明需求受俄乌冲突及疫情冲击下滑，但LED头灯渗透率提升及先进技术发展支撑市场需求[53] - Mini/Micro LED新兴显示市场各企业利益增长点在于技术创新和新应用领域布局，产能增长和技术进步预期成本会走低[56] 公司产品业务表现 - 2022年上半年公司Mini LED产品出货量进一步提升，背光产品进入海外主流客户供应链[69] - 2022年上半年公司车头灯倒装银镜芯片产品产能全面释放，助力车灯芯片出货和市场占有率提升[72] - 公司预计2022年第四季度可完成650V GaN电力电子器件产品出样[77] - 公司子公司云南蓝晶在蓝宝石衬底材料业务的产能和品质处于领先地位[78] - 公司通用照明芯片2022年上半年单位面积性能进一步提升[64] - 公司报告期内整体营业收入下滑，主要因主动升级产品结构及市场需求低迷[81] - 公司降低通用照明低端产品占比，提升高端产品单位面积性能，在高毛利市场研发和产品性能提升处于行业前列[82] 公司经营管理举措 - 2022年公司重点聚焦第三代半导体材料与器件领域新技术突破，与国家第三代半导体技术创新中心共建联合研发中心等[83] - 公司完善人才建设机制，打造合理人才梯队，优化薪酬结构吸引和留住人才[86] - 公司对各细分系列产品进行工艺优化和创新，提升产品性能以适应终端市场需求[87] - 公司优化组织架构和业务流程，出货及时率和准确率均为100%，入库达成率和重点项目订单交付率接近100%[88] - 公司通过两厂区工艺对比等方式降本增效，提高设备稼动率，降低能源等费用[88] - 公司加强品质管控，提高产品验证及时性和准确性，优化来料和制程异常[88] - 公司设有集团研发中心和先进技术开发中心，进行全面战略部署[89] - 公司积极构建产学研深度融合的技术创新体系，成立多个研发机构[93] 公司无形资产与知识产权情况 - 公司账面无形资产期末净额为70375.20万元[97] - 公司拥有9处土地使用权，土地面积分别为65050.57平方米、34738.31平方米、112015.20平方米、66798.25平方米、91386.88平方米、95712.63平方米、5393.80平方米、107950.88平方米、51952.72平方米[98][101] - 截至报告期，公司拥有注册商标37项[101] - 截至2022年06月30日，公司及子公司专利及软件著作权共1080项，其中已授权846项，正在审核中234项[103] - 报告期内公司获得发明专利76项，截至报告期末累计获得761项[103] - 报告期内公司获得实用新型专利4项，截至报告期末累计获得84项[106] - 报告期内公司获得外观设计专利0项，截至报告期末累计获得1项[106] - 报告期内公司获得软件著作权0项，截至报告期末累计获得0项[106] - 公司4项发明专利获中国专利奖优秀奖[103] 各业务线财务数据关键指标变化 - LED芯片营业收入6.97亿元，营业成本6.09亿元，毛利率12.70%，营业收入同比减少27.32%[108] - LED衬底片营业收入2.04亿元，营业成本2.02亿元，毛利率1.02%，营业收入同比减少12.20%[108] 销售区域与模式数据 - 中国境内销售收入11.67亿元，中国境外销售收入1.16亿元[111] - 直销本报告期金额12.83亿元，占营业收入比重100.00%，同比减少19.53%[111] 产能与产量数据 - 芯片产能1319万片，产量877万片，产能利用率66.50%，在建产能326万片[111] - 衬底片产能2400万片，产量2037万片，产能利用率84.89%，在建产能670万片[111] 投资与收益数据 - 投资收益107.90万元，占利润总额比例58.04%[113] - 其他收益1.81亿元，占利润总额比例9753.55%[116] 资产结构变化 - 报告期内公司货币资金为1,413,803,785.24元，占总资产比例12.52%，较上年末比重增加4.57%，主要系收到政府补贴和增值税留抵退税以及理财产品到期所致[117] - 应收账款为725,152,536.86元，占比6.42%，比重增加0.41%[117] - 存货为1,388,581,247.96元，占比12.29%，比重增加1.09%[117] - 长期股权投资为30,008,521.21元，占比0.27%，比重增加0.27%，系增加对珠海华发华灿先进半导体研究院有限公司投资所致[117] - 固定资产为3,927,669,473.81元，占比34.77%，比重减少0.53%[117] - 在建工程为1,636,649,322.45元，占比14.49%，比重增加1.30%[117] 投资项目情况 - 报告期投资额为467,850,604.24元，上年同期投资额为542,660,614.04元，变动幅度为 -13.79%[125] - 对珠海华发华灿先进半导体研究院有限公司投资30,000,000.00元，持股比例50.00%；对珠海华汇智造半导体有限公司投资50,000,000.00元，持股比例100.00%[125] - 交易性金融资产期初数为220,685,000.00元，本期出售200,000,000.00元，期末数为20,685,000.00元[121] - 截至报告期末资产权利受限合计账面价值为2,658,618,554.58元，包括货币资金、应收票据等多项资产[124] - 本报告期投资项目投入金额3.8785060424亿元，截至报告期末累计实际投入金额82.9588536211亿元[129] - 以公允价值计量的金融资产初始投资成本2369.649582万元，期末金额2378.257284万元[132] 募集资金情况 - 募集资金总额14.829111亿元，报告期投入7706.26万元，已累计投入11.234813亿元[134] - 本报告期募集资金投资募投项目支出7706.26万元，收到利息收入142.22万元及结构性存款理财收益217.30万元，募集资金临时补流2亿元[135] - 截至2022年6月30日，累计使用募集资金11.234813亿元，累计收到收益566.03万元，临时补充流动资金2亿元，募集资金专户结余1.646338亿元[135] - Mini/Micro LED的研发与项目募集资金承诺投资总额12亿元，调整后11.829111亿元，本报告期投入6112.01万元，截至期末累计投入10.826162亿元，投资进度91.52%[136] - GaN基电力电子器件的研发与制造项目募集资金承诺投资总额3亿元，本报告期投入1594.25万元，截至期末累计投入4086.51万元，投资进度13.62%[140] - 公司使用募集资金1.881972亿元置换预先投入募投项目及预先支付发行费用的自筹资金[143] - 2020年12月8日公司同意使用不超6亿元闲置募集资金暂时补充流动资金，2021年12月3日已全部归还；2021年12月3日同意使用不超2亿元闲置募集资金暂时补充流动资金，截至2022年6月30日使用2亿元[144] - 截至2022年6月30日，尚未使用的募集资金中2亿元用于暂时补充流动资金，其余存放在募集资金专项账户[144] - 报告期内公司委托理财资金来源为募集资金，委托理财发生额2亿元，未到期余额、逾期未收回金额及逾期未收回理财已计提减值金额均为0[149] 子公司财务数据 - 华灿光电（苏州）有限公司注册资本15亿元，总资产45.87亿元，净资产16.70亿元，营业收入8.91亿元，营业利润 - 5136.38万元，净利润 - 4048.75万元[153] - 华灿光电（浙江）有限公司注册资本38.05亿元，总资产61.31亿元，净资产36.95亿元，营业收入7.62亿元，营业利润7972.91万元，净利润7201.56万元[153] - 云南蓝晶科技有限公司注册资本4.21亿元，总资产13.24亿元，净资产6.30亿元，营业收入2.20亿元，营业利润 - 813.78万元，净利润 - 614.02万元[153] - HC公司注册资本2500万元，总资产1103.62万元，净资产1051.09万元[153] - 珠海华汇智造半导体有限公司注册资本1亿元，总资产6109.64万元，净资产4870.95万元，营业收入1.86万元，营业利润 - 129.05万元，净利润 - 129.05万元[156] 公司风险与应对措施 - 公司面临宏观经济、技术竞争、知识产权、扩张规模带来的人力资源等风险[157][158

活动基本信息 - 活动名称为2022年湖北辖区上市公司投资者集体接待日暨2021年度业绩说明会活动 [1] - 活动时间为2022年6月16日13:00 - 16:00 [1][2][3] - 活动地点为全景•路演天下（http://rs.p5w.net）网络平台 [2] - 活动方式为网络文字互动 [2] 公司参与情况 - 华灿光电股份有限公司将参加本次活动 [1] - 参加人员为公司副总裁、财务总监李旭辉先生和副总裁、董事会秘书张超先生 [2] 投资者参与方式 - 投资者可在2022年6月16日13:00 - 16:00登录“全景•路演天下”网络平台在线参与活动 [3]

营业收入变化 - 本报告期营业收入676,519,773.02元，较上年同期减少4.86%[2] - 公司本期营业总收入为6.7651977302亿美元，上期为7.1107460187亿美元，下降约4.86%[30] 净利润变化 - 归属于上市公司股东的净利润7,129,183.53元，较上年同期增长122.42%[2] - 公司本期营业利润为2232140.39元，上期为 - 37172235.47元；本期净利润为7129183.53元，上期为 - 31792297.52元[33] 经营活动现金流量净额变化 - 经营活动产生的现金流量净额192,494,771.78元，较上年同期增长508.53%[2] - 公司本期经营活动产生的现金流量净额为192494771.78元，上期为31632891.96元[37][40] 货币资金变化 - 货币资金期末余额1,361,823,790.38元，较期初增长46.55%，主要系收到政府补贴及理财产品到期[6] - 公司期末货币资金为13.6182379038亿美元，年初为9.2924330609亿美元，增长约46.55%[22] 交易性金融资产变化 - 交易性金融资产期末余额20,687,898.78元，较期初减少90.63%，主要系结构性理财到期[6] - 公司期末交易性金融资产为2068.789878万美元，年初为2.20685亿美元，下降约90.63%[22] 税金及附加变化 - 税金及附加本期金额4,742,897.71元，较上期增长117.06%，主要系缴纳税金增加[9] - 公司本期税金及附加为4742897.71元，上期为2185031.67元[33] 研发费用变化 - 研发费用本期金额34,425,038.14元，较上期增长33.71%，主要系加大研发投入[9] - 公司本期研发费用为34425038.14元，上期为25745524.76元[33] 其他收益变化 - 其他收益本期金额63,668,554.67元，较上期增长63.65%，主要系收到政府补助及递延收益摊销增加[9] 投资收益变化 - 投资收益本期金额879,640.93元，较上期增长1040.31%，主要系理财产品到期收益增加[9] 股东信息 - 报告期末普通股股东总数38,923，珠海华发实体产业投资控股有限公司持股比例24.87%[10] - 浙江灿融科技有限公司持股比例3.40%，持股数量42,175,757股[13] - 浙江华迅投资有限公司持股比例1.94%，持股数量24,116,025股，质押9,100,000股[13] 限售股份情况 - 限售股份期初总数325,381,808股，本期解除限售3,132,065股，期末总数322,249,743股[14][17] - 珠海华发实体产业投资控股有限公司限售股数308,406,868股，拟解除限售日期为2022年9月25日[14] - 周福云期初限售股数7,386,025股，本期解除限售1,846,506股，期末限售股数5,539,519股[14] - 吴龙驹期初限售股数8,586,680股，本期解除限售1,035,000股，期末限售股数7,551,680股[14] 政府补助情况 - 华灿光电（浙江）有限公司获2021年度第十一批扶持资金2,728.62万元和第十三批扶持资金900.80万元，尚未收到补助款[18] - 云南蓝晶科技有限公司获2021年产业发展补助资金1,130.97万元，于2022年3月18日划拨至公司账户[18] - 华灿光电（苏州）有限公司获2021年产业发展奖补资金6,000万元，于2022年3月25日划拨至公司账户[18] - 华灿光电（浙江）有限公司获2021年度第十批扶持资金10,124.58万元，于2022年3月31日划拨至公司账户[18] 应收账款变化 - 公司期末应收账款为7.911691072亿美元，年初为7.028230935亿美元，增长约12.57%[22] 存货变化 - 公司期末存货为13.5933164347亿美元，年初为13.0926016679亿美元，增长约3.82%[22] 流动资产合计变化 - 公司期末流动资产合计为46.8833100927亿美元，年初为45.9460034509亿美元，增长约2.04%[22] 固定资产变化 - 公司期末固定资产为39.8631971126亿美元，年初为41.2532359018亿美元，下降约3.37%[22] 营业总成本变化 - 公司本期营业总成本为7.3096150057亿美元，上期为7.8686771164亿美元，下降约7.10%[30] 流动负债合计变化 - 公司期末流动负债合计为32.3589848101亿美元，年初为37.3557288343亿美元，下降约13.37%[25] 非流动负债合计变化 - 公司期末非流动负债合计为19.3500109669亿美元，年初为15.2195662473亿美元，增长约27.14%[29] 基本每股收益和稀释每股收益变化 - 公司本期基本每股收益和稀释每股收益均为0.01元，上期均为 - 0.03元[36] 投资活动现金流量净额变化 - 公司本期投资活动产生的现金流量净额为 - 3920667.98元，上期为 - 528654675.19元[40] 筹资活动现金流量净额变化 - 公司本期筹资活动产生的现金流量净额为132796839.96元，上期为 - 293024653.55元[40] 销售费用变化 - 公司本期销售费用为6917041.80元，上期为8475758.75元[33] 管理费用变化 - 公司本期管理费用为62834887.36元，上期为60497832.09元[33] 财务费用变化 - 公司本期财务费用为29017251.88元，上期为24621367.29元[33]

公司基本信息 - 公司股票代码为300323，法定代表人为郭瑾[20] - 公司注册地址为武汉市东湖开发区滨湖路8号，邮编430223 [20] - 公司董事会秘书代行人是胡正然，证券事务代表是张晓雪[21] - 公司披露年度报告的证券交易所网站是www.cninfo.com.cn [22] - 报告为华灿光电股份有限公司2021年年度报告[200] 公司聘请机构信息 - 公司聘请的会计师事务所是容诚会计师事务所（特殊普通合伙）[25] - 会计师事务所办公地址在深圳市福田区鹏程一路9号广电金融中心29层[25] - 签字会计师为潘新华、王连强[25] - 公司聘请的保荐机构是华泰联合证券有限责任公司[25] - 保荐代表人是张畅、李金虎，持续督导期间为2020年12月18日 - 2022年12月31日[25] 财务数据关键指标变化 - 2021年营业收入31.56亿元，较2020年增长19.37%[26] - 2021年归属于上市公司股东的净利润9362.36万元，较2020年增长413.29%[26] - 2021年经营活动产生的现金流量净额2.49亿元，较2020年增长325.81%[26] - 2021年末资产总额116.85亿元，较2020年末增长5.90%[26] - 2021年末归属于上市公司股东的净资产64.28亿元，较2020年末增长1.89%[26] - 2021年第一至四季度营业收入分别为7.11亿元、8.83亿元、7.97亿元、7.65亿元[29] - 2021年第一至四季度归属于上市公司股东的净利润分别为 - 3179.23万元、636.45万元、4780.98万元、7124.16万元[29] - 2021年非经常性损益合计3.64亿元，2020年为4.37亿元，2019年为3.25亿元[32][35] - 2021年公司实现营业收入315,624.42万元，较上年同期增长19.37%[82] - 2021年归属于上市公司股东的净利润为盈利9,362.36万元，较上年同期增长7,538.39万元[82] - 2021年资产总额1,168,512.75万元，资产负债率44.99%；归属于上市公司股东的净资产为642,759.80万元，较上年同期上升1.89%[82] - 2021年综合毛利率为8.77%，比上年同期提升4.56个百分点，其中LED芯片毛利率同比提升4.89个百分点，LED衬底片毛利率同比提升17.99个百分点[85] - 2021年公司实现营业收入315,624.42万元，较上年同期增长19.37%；归属于上市公司股东的净利润为盈利9,362.36万元，较上年同期增长7,538.39万元[105] - 公司资产总额1,168,512.75万元，资产负债率44.99%；归属于上市公司股东的净资产为642,759.80万元，较上年同期上升1.89%[105] - 2021年公司研发投入2.06亿元，较上年同期增长34.82%[112] - 2021年营业收入31.56亿元，同比增长19.37%；电子器件制造收入31.56亿元，同比增长19.37%[124] - 2021年LED芯片收入17.74亿元，占比56.22%，同比增长19.71%；LED衬底片收入4.86亿元，占比15.39%，同比增长41.22%；其他收入8.96亿元，占比28.39%，同比增长9.55%[124] - 2021年中国境内收入28.71亿元，占比90.98%，同比增长18.61%；中国境外收入2.85亿元，占比9.02%，同比增长27.63%[124] - 2021年直销收入31.56亿元，占比100%，同比增长19.37%[124] - 电子器件制造营业成本28.79亿元，毛利率8.77%，营业收入同比增长19.37%，营业成本同比增长13.69%，毛利率同比增长4.56%[126] - LED芯片营业成本15.28亿元，毛利率13.88%，营业收入同比增长19.71%，营业成本同比增长13.28%[129] - LED衬底片营业成本4.79亿元，毛利率1.34%，营业收入同比增长41.22%，营业成本同比增长19.45%[129] - 其他业务营业成本8.72亿元，毛利率2.70%，营业收入同比增长9.55%，营业成本同比增长11.42%[129] - LED芯片生产量为18466923片，同比增长24.82%；库存量为5928044片，同比增长101.29%；销售收入为1774403473.85元，同比增长19.71%；销售毛利率为13.88%，同比增长4.89%[130] - LED衬底片生产量为41119652片，同比增长41.33%；库存量为1365312片，同比下降36.02%；销售收入为485823088.82元，同比增长41.22%；销售毛利率为1.34%，同比增长17.99%[130] - 芯片产能为2599万片/年，产能利用率为85.42%，在建产能为403万片/年；衬底片产能为4800万片/年，产量为4112万片，产能利用率为85.67%，在建产能为670万片/年[133] - LED芯片原材料成本为616469641.15元，占营业成本比重为40.34%，同比增长3.24%；LED衬底片原材料成本为213068644.16元，占营业成本比重为44.45%，同比下降2.30%[134] - 前五名客户合计销售金额为1646709629.27元，占年度销售总额比例为52.18%[135] - 前五名供应商合计采购金额为1295293353.59元，占年度采购总额比例为67.06%[138] - 销售费用为27673467.94元，同比下降7.44%；管理费用为224727089.72元，同比下降0.51%；财务费用为108940917.54元，同比增长143.40%；研发费用为132425211.76元，同比增长70.27%[139] - 财务费用同比增长143.40%，主要系报告期内贷款贴息减少导致利息支出增加[139] - 研发费用同比增长70.27%，主要系报告期内公司对Mini LED、GaN电力电子器件研发投入增加所致[139] - 2021年研发人员数量474人，较2020年的477人减少0.63%，占比13.66%，较2020年的14.16%降低0.50%[146] - 2021年研发投入金额206,207,987.53元，占营业收入比例6.53%，2020年投入152,955,508.50元，占比5.78%[146] - 2021年研发支出资本化金额111,152,047.24元，资本化研发支出占研发投入比例53.90%，占当期净利润比重118.72%[146] - 2021年经营活动现金流入较2020年增加32.87%，经营活动现金流出较2020年增加17.72%[152] - 2021年经营活动产生的现金流量净额较2020年增长325.81%[152] - 2021年投资活动现金流入较2020年减少73.08%，投资活动现金流出较2020年增加324.66%[152] - 2021年投资活动产生的现金流量净额较2020年下降332.53%[152] - 2021年筹资活动现金流入较2020年减少45.11%，筹资活动现金流出较2020年减少50.20%[152] - 2021年筹资活动产生的现金流量净额较2020年增长178.44%，现金及现金等价物净增加额较2020年下降238.86%[152] - 投资活动现金流入较上期减少73.08%，流出增加324.66%；筹资活动现金流入减少45.11%，流出减少50.20%[153] - 投资收益为 -1773966.77元，占利润总额 -2.06%；资产减值为 -72052159.16元，占 -83.49%；营业外收入4064253.17元，占4.71%；营业外支出3745855.26元，占4.34%；其他收益412272532.52元，占477.70%；资产处置收益 -728389.10元，占 -0.84%[153] - 2021年末货币资金929243306.09元，占总资产7.95%，较年初比重减少11.13%；存货1309260166.79元，占11.20%，比重增加2.05%；固定资产4125323590.18元，占35.30%，比重减少3.65%；在建工程1541673707.94元，占13.19%，比重增加8.12%[158] - 2021年末短期借款1466708345.56元，占总资产12.55%，较年初比重增加2.51%；交易性金融资产220685000.00元，占1.89%，比重增加1.89%；应付账款859313108.36元，占7.35%，比重增加2.21%[158] - 交易性金融资产本期购买金额470685000.00元，出售金额250000000.00元，期末数220685000.00元；其他权益工具投资期初3011495.82元，其他变动 -68861.62元，期末2942634.20元[162] - 应收款项融资期初222943486.28元，其他变动135319625.08元，期末358263111.36元；以公允价值计量的资产期末合计581890745.56元，金融负债期末0.00元[162] - 截至报告期末，货币资金受限账面价值314893222.85元；应收票据264504806.15元；应收款项融资328060597.46元；固定资产1097121167.11元；无形资产100406837.59元；合计2104986631.16元[163] - 公司2021年报告期内重大非股权投资项目本报告期投入金额为16.67亿元，截至报告期末累计实际投入金额为79.08亿元，预计收益为11.78亿元，累计实现收益为 - 1.46亿元[165] - 以公允价值计量的金融资产初始投资成本为4.74亿元，报告期内购入金额为4.71亿元，售出金额为2.5亿元，累计投资收益为138.7万元，期末金额为2.24亿元[166][170] - 2020年向特定对象发行股份募集资金总额为14.83亿元，本期已使用8.00亿元，累计使用10.46亿元，尚未使用4.36亿元[171] - 2020年向特定对象发行股票募集资金到位总额为15.00亿元，扣除费用后净募集资金为14.83亿元[172] - 本报告期内公司募集资金投资募投项目支出8.00亿元，收到利息收入及理财收益189.85万元，购买结构性存款余额2.00亿元，临时补流7000万元[173] - 截至2021年12月31日，累计使用募集资金10.46亿元，累计收到收益206.51万元，临时补充流动资金余额7000万元，购买结构性存款余额2.00亿元，专户结余1.68亿元[175] 行业市场情况 - 2021年公司所处行业开启新一轮产业景气周期，上游和配套环节呈增长态势，中游封装竞争激烈，下游新兴应用市场带动作用显现[40] - 2021年Mini LED受品牌客户新品上市推动迎来小幅爆发期，在多领域逐步推广[42] - 2021年度各类Mini LED背光产品近40款陆续面世[43] - 2021年国内新能源汽车市场渗透率已超过20%[46] - 预计2024年全球GaN功率半导体市场规模将超过7.5亿美元[51] - 三安光电2021年前三季度营业收入95.32亿元，净利润12.86亿元[53] - 富采投资2021年营业收入364.25亿元新台币，净利润23.63亿元新台币[53] - 聚灿光电2021年营业收入20.09亿元，净利润1.77亿元[54] - 厦门乾照光电2021年前三季度营业收入14.68亿元，净利润1.65亿元[54] - 2018 - 2020年半导体照明行业处于下行周期，2021年开启新一轮景气周期，2022年预计全球LED产业市场需求进一步提升[189] - 2022年中国LED产业替代转移效应将延续，制造和出口需求保持旺盛[191] 公司业务地位与市场份额 - 公司为全球领先的LED芯片供应商，位列国内芯片行业第一梯队[55] - 公司高光效通用LED照明、传统LED背光产品市场占有率呈增长态势[55] - 2021年公司在高端LED显示市场保持显示屏龙头芯片供应商地位[55] - 公司为LED芯片行业第一梯队，高光效照明、背光及显示屏产品市场份额领先，Mini LED芯片率先出货且份额领先[87] 公司业务产品情况 - 公司主要业务为LED芯片、LED外延片、蓝宝石衬底及第三代半导体化合物GaN电力电子器件的