员工持股计划股份过户 - 2022年5月25日，1977800股公司股份非交易过户至员工持股计划专用账户[2] 股份解锁安排 - 2023年5月26日，第一批791120股解锁，占总股本0.21%[3] - 2024年5月26日，第二批593340股解锁，占总股本0.16%[3] - 2025年5月26日，第三批593340股解锁，占总股本0.16%[3] 股份出售与计划终止 - 2023年9月5日至2025年5月28日，1977800股全部出售，占总股本0.53%[4] - 后续将清算资产并分配，完成后终止计划[4]

担保情况 - 公司为控股子公司常州福洛力 2025 年度担保额度预计不超 5000 万元[1] - 公司为常州福洛力在交通银行申请综合授信提供 1176 万元连带责任保证[2] - 本次担保后，公司及控股子公司担保余额 2176 万元，占最近一期经审计归属于上市公司股东净资产的比例为 0.95%[8] 子公司情况 - 公司持有常州福洛力 66.30%股份，其注册资本 18100 万元[4] - 2025 年 3 月 31 日，常州福洛力资产 13789.77 万元，负债 4093.57 万元，净资产 9696.20 万元[5] - 2025 年 1 - 3 月，常州福洛力营收 892.41 万元，净利润 - 258.51 万元[5]

裕兴股份员工持股计划出售情况 - 公司第四期员工持股计划持有的197 78万股股份已全部出售完毕 占公司当前总股本的0 53% [1] - 出售时间为2023年9月5日至2025年5月28日 通过集中竞价交易方式完成 [1] - 员工持股计划严格遵守市场交易规则 未利用内幕信息进行交易 [1] - 截至公告日 员工持股计划资产均为货币资金 后续将进行清算并按持有人份额分配 [1] - 分配完成后 该员工持股计划将终止 [1]

公司投资与股权变动 - 2024年5月公司与常州新运、苏文电能共同出资10000万元设立江苏新运，公司认缴2000万元，占比20%[2] - 截至公告披露日，公司已实缴江苏新运注册资本1000万元[2] - 2025年5月26日公司拟将所持江苏新运4%股权（对应400万元注册资本）以200万元转让给常州新运[3] - 转让后公司持有江苏新运16%股权（对应1600万元注册资本）[3] 相关公司财务数据 - 2025年3月31日常州新运资产总额8738159.90万元，负债总额6092017.42万元，净资产2646142.48万元[8] - 2025年3月31日江苏新运资产总额6349.15万元，负债总额1550.62万元，净资产4798.53万元[11] - 2025年1 - 3月江苏新运营业收入46.48万元，净利润 - 92.80万元[11] 股权转让相关条款 - 总价款在股权转让完成交割之日起10个工作日内一次性支付给出让方指定账户[14] - 过渡期内公司进行单独或合计100万元以上的资产转让等行动需甲方书面同意[18] - 出让方及标的公司应通知超100万元的诉讼等事项并负责处理[18] - 出让方及其持股超50%且实际控制的企业非经甲方同意不得招募标的公司员工[19] - 违约方宽限期15个工作日未补救应赔偿守约方全部直接经济损失[19] - 受让方逾期支付股权转让款按日利率万分之五付逾期罚息[21] - 乙方逾期完成工商变更按日利率万分之五付逾期罚息[21] 交易说明 - 本次交易不涉及关联交易等，款项用于日常生产经营[22] - 本次转让定价公平合理，对公司经营管理无重大影响[23]

业绩总结 - 2024年度公司实现营业收入11亿元，较2021年度下降19.44%[5] - 2024年度聚酯薄膜销量10.5236万吨，较2021年度下降6.72%[5] 员工持股计划 - 2022年5月25日，197.78万股公司股份非交易过户至员工持股计划专用账户[3] - 第一批股份于2023年5月26日解锁，解锁比例40%，共79.112万股[3] - 2023年8月17日，修订员工持股计划业绩指标，调整为营业收入增长率或聚酯薄膜销量增长率[4] - 第二批股份于2024年5月26日解锁，解锁比例30%，共59.334万股[4] - 第三批股份于2025年5月26日解锁，解锁比例30%，共59.334万股，占总股本0.16%[6] - 存续期为48个月，自最后一笔标的股票过户起算[8] - 变更需经出席持有人会议的持有人所持2/3以上表决权同意，并经董事会审议通过[8] - 终止情形包括存续期届满、资产均为货币资金等[8]

会议安排 - 公司2025年4月15日决定于5月7日召开2024年年度股东大会[5] - 2025年4月17日刊登《股东大会通知》[5] - 现场会议5月7日下午14:30召开，网络投票时间为5月7日[6] 参会情况 - 出席现场会议9人，代表股份104,505,658股，占比27.8385%[7] - 参与网络投票74人，代表股份1,389,974股，占比0.3703%[8] - 出席股东大会共83人，代表股份105,895,632股，占比28.2087%[8] 议案表决 - 《2024年度董事会工作报告》等多议案同意率超99%[13][15][17] - 《2024年度财务决算报告》同意105,703,632股，占比99.8187%[19] - 《2025年度董事薪酬方案》同意33,702,330股，占比99.1162%[30]

股东大会信息 - 2024年年度股东大会于2025年5月7日召开，网络投票时间9:15 - 15:00[8] - 出席股东大会股东及代表83人，代表股份105,895,632股，占28.2087%[9] 议案表决情况 - 《2024年度董事会工作报告》同意股数占99.9240%[10] - 《2024年度财务决算报告》同意股数占99.8187%[14] - 《2024年度利润分配方案》同意股数占99.8295%[15] - 《关于公司2025年度担保额度预计的议案》同意股数占99.8290%[19] - 《关于变更注册资本等议案》同意股数占99.9320%[20] - 2025年度董事薪酬方案同意股数占99.1162%[22] - 2025年度监事薪酬方案同意股数占99.7151%[23] 其他 - 北京君合（杭州）律师事务所见证并认为大会合法有效[24] - 备查文件含股东大会决议和法律意见书[25][26]

可转债发行 - 2022年4月11日发行600万张可转换公司债券，总额6亿元[3] - 2022年4月27日起在深交所挂牌交易[3] 转股信息 - 转股期为2022年10月17日至2028年4月10日[4] - “裕兴转债”最新转股价格为12.49元/股[4] 价格修正 - 2025年4月11日至5月6日触发转股价格向下修正条款[2] - 2025年5月6日董事会决定本次不向下修正[8] - 2025年5月7日至8月6日若触发不提出修正方案[2] - 2025年8月6日后触发董事会决定是否修正[2]

会议情况 - 公司于2025年5月6日召开第六届董事会第十次会议[2] - 会议应出席董事7人，实际出席7人，含独立董事3人[2] 转股价格决策 - 审议通过不向下修正“裕兴转债”转股价格议案，7票同意[2] - 2025年4 - 5月有15个交易日收盘价低于转股价格85%触发修正条款[2] - 2025年5 - 8月再触发亦不修正，8月6日后董事会再决定[3]

公司基本情况 - 公司专注功能聚酯薄膜研发、生产和销售，是国内规模最大的特种功能聚酯薄膜生产企业之一 [1] - 太阳能背材用聚酯薄膜国内市场占有率连续多年在细分市场保持头部地位，电气绝缘用聚酯薄膜、综丝基膜保持较高市场份额 [1] - 2024 年以来重点布局电子光学用聚酯薄膜，市场占有率稳步提升 [1] 投资者活动 - 2025 年 4 月 29 日，19 名投资者到公司兴隆厂区会议室参与特定对象调研和现场参观 [1] - 接待人员有副董事长刘全、财务总监兼董秘王长勇、证券事务代表王开元 [1] 产品市场情况 - 光伏用聚酯薄膜国内市场占有率连续多年居细分市场头部，但 2023 下半年起因光伏电池技术迭代，产销量同比大幅减少 [2] - 2024 年重点布局电子光学应用领域，产品出货量同比大幅增长，市占率稳步提升 [2] - 电气绝缘用聚酯薄膜、综丝基膜保持较高市场份额 [2] 应对行业变化措施及成效 - 2024 年电子光学用聚酯薄膜产量 37,230 吨、销量 28,743 吨，同比分别增长 90.28%、84.34%，反射膜等产品形成批量供货 [2] - 2024 年窗膜基膜等通过客户测试小批量供货，开发感光干膜基膜等中高端电子光学聚酯薄膜产品 [2] - 对两条光伏用聚酯薄膜生产线技术改造，调整“高性能聚酯薄膜生产和配套项目”目标产品领域，提升电子光学用聚酯薄膜生产能力 [2][3] 战略布局 - 向聚酯产业链上下游延伸，布局上游功能聚酯、下游离线涂布加工业务 [4] - 建有功能母料生产线，定增项目投建功能聚酯生产线，增强技术研发能力 [4] - 控股子公司开展离线精密涂布加工业务，拓展聚酯薄膜功能性 [4] 客户群体变化 - 调整产品结构，重点布局电子光学类产品，维持原有客户合作，拓展电子光学行业新客户 [4] - 加强与行业品牌客户合作，加大产品在终端品牌企业推广，导入一线显示屏幕厂商供应链体系 [4] 动力电池用聚酯薄膜情况 - 主要应用于动力电池单体、电池组、电池包的绝缘保护领域，具备优异性能 [4] - 产品经下游加工后供应给国内主流动力电池厂商 [4] 行业政策影响及应对 - 2024 - 2025 年国家“以旧换新”政策使终端消费品产销增长，利好电子光学、动力电池用聚酯薄膜产品需求 [5] - 国务院修订《快递暂行条例》，可降解、可再生聚酯将成聚酯行业包装领域重要增长点 [5] - 公司坚持发展定位和理念，加快新产品研发，推广高附加值产品，提升盈利能力 [5] 裕兴转债情况 - 2025 年 4 月 11 日至 24 日，公司股票 10 个交易日收盘价格低于当期转股价格的 85%，已披露提示性公告 [6] - 当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日收盘价低于当期转股价格的 85%时，触发转股价格向下修正条款，届时召开董事会审议 [6] 分红政策 - 公司按规定制定分红政策，当年盈利且累计未分配利润为正时，现金分红不少于母公司当年可供分配利润的 30% [7] - 2022 - 2024 年累计现金分红 3,875.08 万元，近三年累计现金分红金额不低于近三年年均净利润 [7] - 未来努力提升业绩，具备条件时提高分红回报 [7]