股票代码：002735 股票简称：王子新材 公告编号：2025-061 深圳王子新材料股份有限公司 2025 年半年度募集资金存放与使用情况的专项报告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 根据《上市公司募集资金监管规则》《深圳证券交易所股票上市规则》《深 圳证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——主板上市公司规范运作》及《深 圳王子新材料股份有限公司募集资金管理制度》等法律法规、规范性文件及相 关制度的要求，深圳王子新材料股份有限公司（以下简称"公司"）就 2025 年 半年度募集资金存放与使用情况作如下专项报告： 一、募集资金基本情况 （一）实际募集资金金额和资金到账时间 根据中国证券监督管理委员会于 2023 年 11 月 7 日出具的《关于同意深圳 王子新材料股份有限公司向特定对象发行股票注册的批复》（证监许可〔2023〕 2496 号），公司本次向特定对象发行人民币普通股(A 股)股票 89,425,005 股， 发行价格为每股人民币 10.39 元，募集资金总额为人民币 929,125,801.95 元， 扣除各项发行费用人民币 18 ...

会议与报告 - 公司第六届董事会第二次会议于2025年8月28日召开[1] - 《2025年半年度报告》及摘要8月30日在巨潮资讯网披露[1] - 《2025年半年度募集资金存放与使用情况的专项报告》8月30日披露[2][3] 审计与项目 - 拟续聘立信会计师事务所为2025年度审计机构[4] - “宁波新容薄膜电容器扩建升级项目”新增三期厂房36,425.46平米[4] - 该项目增加场地建筑工程投资6,600万元，调减设备投资6,600万元[5]

募集资金 - 公司向特定对象发行89,425,005股A股，发行价每股10.39元，募资929,125,801.95元，净额910,914,338.16元[2] 项目投资 - 宁波新容薄膜电容器扩建升级项目投资69,378.24万元，调整后拟投入募资60,256.99万元[5] - 中电华瑞研发中心建设项目投资5,834.44万元，拟投入募资5,834.44万元[5] - 补充流动资金项目投资25,000.00万元，拟投入募资25,000.00万元[5] 项目调整 - 宁波新容项目新增三期厂房，面积36,425.46平米[6] - 宁波新容项目增建筑投资6,600万元，调减设备投资6,600万元[7] - 宁波新容项目建筑工程投资调整后16,017.46万元，设备购置及安装调整后41,896.75万元[10] 决策情况 - 2025年8月28日董事会同意宁波新容项目新增实施地点及投资结构调整[12] - 保荐机构对项目新增实施地点及投资结构调整无异议[14]

收入和利润（同比环比） - 营业收入为9.994亿元，同比增长18.45%[19] - 营业收入同比增长18.45%至999,429,188.73元[39] - 营业总收入同比增长18.4%至999,429,188.73元[136] - 归属于上市公司股东的净利润为1570.04万元，同比增长33.59%[19] - 基本每股收益为0.04元/股，同比增长33.33%[19] - 加权平均净资产收益率为0.91%，同比增长0.26个百分点[19] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1309.26万元，同比下降3.57%[19] - 营业利润同比增长110.7%至28,926,561.61元[136] - 净利润同比增长117.6%至22,532,140.00元[137] - 归属于母公司股东的净利润同比增长33.6%至15,700,418.98元[137] - 母公司营业收入同比增长26.4%至43,090,527.38元[139] - 母公司净利润同比增长11.8%至4,185,335.65元[139] - 综合收益总额同比增长645.1%至26,349,157.34元[137] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比增长21.25%至849,334,312.18元[39] - 营业成本同比增长21.3%至849,334,312.18元[136] - 财务费用同比下降97.45%至75,885.02元，主要因银行借款利息减少和汇率波动[39] - 财务费用同比下降97.4%至75,885.02元[136] - 研发费用同比增长4.4%至26,433,449.73元[136] 各条业务线表现 - 公司主营业务包含塑料包装/军工电子/薄膜电容三大板块[26] - 薄膜电容业务应用于新能源汽车/光伏/风电及军工领域[28] - 军工电子业务通过GJB9001C-2017国军标质量管理体系认证[31] - 塑料包装业务实现最快72小时送样和24小时常规产品供货[34] - 塑料包装业务收入同比增长21.22%至637,383,636.87元，占总收入63.77%[42][43] - 军工电子业务收入同比下降35.81%至44,531,164.64元，毛利率上升5.61个百分点至38.60%[42][43] - 电子元器件业务收入同比增长38.30%至251,734,905.24元，但毛利率下降6.23个百分点至8.09%[42][43] 各地区表现 - 境内收入同比增长21.83%至914,204,499.31元，占总收入91.47%[42][43] - 境外收入同比下降8.74%至85,224,689.42元[42][43] - 泰国生产基地为欧美订单提供供应链支持[34] - 公司下属泰国子公司记账本位币为泰铢[169] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额为-7113.06万元，同比下降376.68%[19] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降376.68%至-71,130,592.14元[39] - 经营活动现金流量净额恶化，2025年上半年为-7113万元，较2024年同期的-1492万元扩大476.6%[141] - 销售商品提供劳务收到现金增长7.5%，从2024年上半年的6.76亿元增至2025年上半年的7.27亿元[141] - 购买商品接受劳务支付现金增长16.7%，从2024年上半年的4.52亿元增至2025年上半年的5.28亿元[141] - 支付给职工现金增长27.8%，从2024年上半年的1.34亿元增至2025年上半年的1.71亿元[141] - 投资活动产生的现金流量净额同比改善102.41%至14,377,040.72元，主要因收回银行理财产品[39] - 投资活动现金流量净额大幅改善，从2024年上半年的-5.97亿元转为2025年上半年的1438万元正现金流[142] - 收回投资收到现金6.12亿元，2024年同期为0元[142] - 取得借款收到现金增长45%，从2024年上半年的2亿元增至2025年上半年的2.9亿元[142] - 偿还债务支付现金减少19%，从2024年上半年的3.11亿元降至2025年上半年的2.52亿元[142] - 母公司投资活动现金流量净额大幅改善，从2024年上半年的-4.83亿元转为2025年上半年的1.49亿元正现金流[145] 资产和负债结构变化 - 货币资金减少至2.67亿元，占总资产比例下降1.08%至8.37%[45] - 货币资金期末余额2.67亿元，较期初3.01亿元减少11.4%[126] - 交易性金融资产期末数为1.3亿元[48] - 交易性金融资产期末余额1.30亿元，较期初2.82亿元减少53.8%[126] - 应收账款略降至9.83亿元，占总资产比例微降0.24%至30.77%[45] - 应收账款期末余额9.83亿元，较期初9.89亿元基本持平[126] - 存货增加至4.16亿元，占总资产比例上升2.08%至13.04%[45] - 存货期末余额4.16亿元，较期初3.50亿元增长19.1%[126] - 固定资产增至6.92亿元，占总资产比例上升1.31%至21.68%[45] - 固定资产从64.98亿元增至69.22亿元，增长6.5%[128] - 在建工程大幅增至5557万元，占总资产比例上升1.16%至1.74%[45] - 在建工程从1849.27万元增至5557.34万元，增长200.5%[128] - 长期借款新增4900万元，占总资产比例增加1.53%[45] - 短期借款从4.04亿元增至4.27亿元，增长5.7%[128] - 应付账款从6.76亿元降至5.91亿元，减少12.6%[128] - 流动资产合计期末余额19.74亿元，较期初20.53亿元减少3.8%[126] - 非流动资产合计从113.76亿元增至121.97亿元，增长7.2%[128] - 母公司货币资金从5261.90万元增至1.01亿元，增长92.7%[131] - 母公司交易性金融资产从2.82亿元降至1.30亿元，减少53.8%[132] - 母公司其他应收款从6.92亿元增至9.94亿元，增长43.6%[132] - 母公司长期股权投资从8.11亿元增至8.15亿元，增长0.5%[132] - 母公司短期借款从3.30亿元降至3.20亿元，减少3.0%[133] - 期末现金及现金等价物余额为2.67亿元，较期初的3.01亿元减少11.3%[142] 募投项目及募集资金使用 - 募集资金使用比例达65.76%，期末尚未使用金额为1.17亿元[54][55] - 宁波新容薄膜电容器扩建升级项目承诺投资总额69,135.96万元，截至期末累计投入33,389.98万元，投资进度55.41%[56] - 中电华瑞研发中心建设项目承诺投资总额5,834.44万元，截至期末累计投入1,508.11万元，投资进度25.85%[56] - 补充流动资金承诺投资总额25,000万元，截至期末累计投入25,000万元，投资进度100.00%[56] - 公司使用闲置募集资金暂时补充流动资金金额为5,331.13万元，尚未归还[58] - 公司将部分闲置募集资金13,000.00万元用于购买银行理财产品[58] - 尚未使用的募集资金11,737.45万元存放在募集资金监管账户中[58] - 中电华瑞研发中心建设项目实施地点发生变更，新增租赁子公司武汉王子自有园区二期工程场地[57] - 中电华瑞研发中心建设项目实施方式由借款变更为增资，增资金额5,834.44万元[57] - 公司预先投入募投项目自筹资金50,411,453.36元，已用募集资金置换[57] - 公司预先支付发行费用自筹资金1,362,264.16元，已用募集资金置换[57] 子公司及对外投资 - 武汉市栢信环保包装技术有限公司注册资本600万元，总资产8218.85万元，净资产5854.79万元，营业收入4109.43万元，营业利润466.30万元，净利润348.12万元[62] - 重庆富易达科技有限公司注册资本1808.18万元，总资产3.36亿元，净资产1.77亿元，营业收入2.08亿元，营业利润767.57万元，净利润633.19万元[62] - 宁波新容电器科技有限公司注册资本2.27亿元，总资产9.68亿元，净资产1.90亿元，营业收入2.52亿元，营业亏损1679.92万元，净亏损1393.84万元[62] - 广东栢宇环保科技有限公司股权转让后公司被动形成对外财务资助481万元借款，2024年累计归还77.33万元[63] - 报告期投资额4.61亿元，较上年同期下降6.33%[51] - 收购中电华瑞51%股权对价1.50亿元，收购49%股权对价1.72亿元[108] - 中电华瑞截至2022年末应收账款原值1.22亿元[109] - 2023-2024年应收账款回收6337.4万元，完成率51.84%，未达承诺目标[110] - 2023年度新增应收账款9202.59万元[110] - 2024年收回2023年度应收账款6636.06万元，回收完成率72.11%[111] 管理层讨论和指引 - 公司计划不派发现金红利、不送红股、不以公积金转增股本[4] - 公司计划半年度不派发现金红利、不送红股、不以公积金转增股本[73] - 公司向投资控股型集团转变，成立总部管理中心优化子公司管控模式[69] - 公司未制定市值管理制度和估值提升计划[70] - 公司终止2022年限制性股票激励计划并回购注销6,752,200股限制性股票，占公司当前总股本1.77%[74][75] - 公司已制定2026-2028年股东分红回报规划以保障中小股东权益[78] - 公司2024年度现金分红总额为4,966,085.19元，股权登记日为2025年6月12日[78] 公司治理和人员变动 - 公司董事长王进军、总裁王进军、董事王武军等高管于2025年5月27日因换届选举发生变动[72] - 公司副总裁王武军、董事刘大成、独立董事王竞达等因任期满于2025年5月27日离任[72] - 公司实际控制人为王进军先生[161] - 董事长兼总裁王进军持股97,557,699股，占比25.54%，其中质押30,200,000股[116][119] - 王武军持股18,142,578股，占比4.75%[116] - 王孝军持股11,250,400股，占比2.95%[116] - 境外法人BARCLAYS BANK PLC持股3,783,798股，占比0.99%，报告期内增持3,661,290股[116] - 有限售条件股份1.02亿股，占比26.58%[114] - 无限售条件股份2.80亿股，占比73.42%[114] - 股份总数3.82亿股[115] - 报告期末普通股股东总数68,106人[116] 风险因素 - 公司前五大客户销售额占营业收入比例接近50%，存在客户集中风险[67] - 公司主要原材料包括聚乙烯、聚苯乙烯等石化产品，价格受国际原油价格波动影响较大[67] - 公司塑料包装和薄膜电容业务属于劳动密集型行业，劳动力成本上升对业绩构成风险[68] - 公司通过设备升级改造提高自动化水平以降低人力成本[68] - 受限资产总额为1.03亿元，主要包括诉讼冻结货币资金51万元及票据应收款等[49] - 公司报告期无重大诉讼仲裁事项，但存在其他诉讼事项，涉案总金额约9,062.4万元（人民币）[88][89][90] - 公司作为原告的诉讼中最大单笔涉案金额为5,216.34万元（东莞群赞诉深圳易马达买卖合同纠纷）[89] - 公司作为被告的诉讼中最大单笔涉案金额为1,016.0万元（青岛宇川良仓诉山东一海房屋租赁合同纠纷）[90] 其他重要事项 - 报告期指2025年1月1日至2025年6月30日[12] - 非经常性损益中政府补助贡献4,060,490.02元[23] - 非经常性损益合计净额为2,607,843.14元[23] - 非流动性资产处置产生亏损256,539.50元[23] - 所得税影响非经常性损益596,017.56元[23] - 少数股东权益影响非经常性损益612,011.59元[23] - 公司纳入环境信息依法披露企业名单的子公司数量为1家（青岛冠宏包装技术有限公司）[76] - 公司通过ISO9001质量管理体系和ISO14001环境管理体系双认证，并执行欧盟RoHS标准[80] - 公司建立安全生产管理制度并每月进行生产安全检查，定期开展安全培训[81] - 公司制定供应商评估程序包括绿色采购环境管理系统，确保原材料品质[79] - 公司报告期不存在控股股东及其他关联方非经营性资金占用[84] - 公司报告期无违规对外担保情况[85] - 公司半年度财务报告未经审计[86] - 公司报告期未发生破产重整事项[87] - 公司报告期不存在处罚及整改情况[91] - 公司报告期未发生任何重大关联交易[92][93][94][95][96][97][98][99] - 公司报告期不存在托管、承包及租赁事项（租赁情况说明除外）[100][101][102] - 公司承租19处房产用于生产办公，无单一租赁项目损益占利润总额10%以上[103] - 委托理财发生额2.81亿元，未到期余额1.3亿元，无逾期未收回金额[106] - 公司于2014年12月3日在深圳证券交易所上市[160] - 财务报表批准报出日期为2025年8月28日[162] - 公司营业周期为12个月[168]

军工板块市场表现 - A股军工股表现强势，航天宏图涨超17%，捷众科技涨15%，北方长龙涨超13%，天沃科技、江海股份、王子新材10CM涨停，中国卫通逼近涨停[1] - 恒宇信通、长城军工、康隆达、中航成飞、华力创通、浙海德曼、兴森科技涨超7%[1] - 戈碧迦涨6.68%，有研新材涨6.63%，万泽股份涨6.37%[2] 个股涨幅数据 - 航天宏图涨幅17.97%，总市值101亿元，年初至今涨幅89.85%[2] - 捷众科技涨幅15.01%，总市值23.07亿元，年初至今涨幅97.39%[2] - 北方长龙涨幅13.83%，总市值165亿元，年初至今涨幅419.86%[2] - 天沃科技涨幅10.06%，总市值78.93亿元，年初至今涨幅106.52%[2] - 江海股份涨幅10.01%，总市值283亿元，年初至今涨幅92.12%[2] 市值与涨幅特征 - 中国卫通涨幅9.59%，总市值1076亿元，为板块内市值最高个股，年初至今涨幅25.09%[2] - 中航成飞总市值2720亿元，为板块内市值最大公司，涨幅7.58%，年初至今涨幅42.90%[2] - 长城军工年初至今涨幅475.77%，表现最为突出，总市值490亿元，当日涨幅7.68%[2] - 浙海德曼年初至今涨幅325.20%，戈碧迦年初至今涨幅248.50%，显示板块个股年内普遍表现强劲[2]

包装印刷板块市场表现 - 包装印刷板块整体上涨0.13% 领涨个股为劲嘉股份 涨幅达10.07% [1] - 上证指数上涨1.51%至3883.56点 深证成指上涨2.26%至12441.07点 [1] - 板块内10只个股涨幅超1% 其中相星龙涨4.58% 王子新材涨3.95% 宏裕包材涨3.59% [1] 个股涨跌详情 - 劲嘉股份成交量94.88万手 成交额4.25亿元 位列板块第一 [1] - 跌幅最大个股为翔港科技 下跌8.53% 顺灏股份下跌4.66% 东峰集团下跌2.25% [2] - 鸿博股份成交额20.96亿元 为板块最高 成交量101.3万手 [1] 资金流向分析 - 板块主力资金净流出6466.6万元 游资资金净流入9846.8万元 散户资金净流出3380.2万元 [2] - 劲嘉股份主力净流入1.27亿元 占比29.89% 但游资净流出5516.96万元 [3] - 资金净流入前三个股为劲嘉股份(1.27亿) 王子新材(4303.26万) 裕同科技(2838.98万) [3] 重点个股表现 - 王子新材主力净流入4303.26万元 占比5.77% 游资净流入1650.12万元 [3] - 东峰集团虽股价下跌2.25% 但主力净流入1864.34万元 游资净流入2282.79万元 [2][3] - 裕同科技主力净流入2838.98万元 占比达19.36% 为板块最高占比 [3]

塑料制品行业 - 2025年6月中国塑料制品产量为690万吨，同比增长3 8% [1] - 2025年1-6月中国塑料制品累计产量为3842 4万吨，累计增长5% [1] 相关上市公司 - 国恩股份（002768）、金发科技（600143）、佛塑科技（000973）、沧州明珠（002108）、永新股份（002014）、王子新材（002735）、宏和科技（603256）、道明光学（002632）、裕兴股份（300305）、银禧科技（300221）等企业被列为行业代表公司 [1] 行业研究报告 - 智研咨询发布《2025-2031年中国塑料制品行业市场现状分析及未来前景规划报告》 [1] - 智研咨询定位为中国一流产业咨询机构，提供深度产业研究报告及定制化解决方案 [2] 数据来源 - 行业数据引自国家统计局并经智研咨询整理 [3]

股价表现 - 截至2025年8月14日15时，公司股价报15.08元，较前一交易日下跌2.90% [1] - 盘中曾出现快速反弹，5分钟内涨幅超过2%，最高触及15.58元 [1] - 当日成交额达5.70亿元 [1] 资金流向 - 8月14日主力资金净流出8048.92万元，占流通市值比为1.9% [1] - 近五日主力资金累计净流出9563.14万元，占流通市值比为2.26% [1] 公司业务 - 主营业务为包装材料的研发、生产和销售 [1] - 产品广泛应用于食品、医药、电子等领域 [1] 概念板块 - 所属概念板块包括包装材料、广东板块、低空经济、可控核聚变等 [1]

市场整体表现 - 上证综指上午收盘报3686.34点，涨幅0.56% [1] - A股总成交额达13282.77亿元 [1] 技术指标异动个股 - 52只A股出现5日均线下穿10日均线形态，其中*ST高鸿(-1.93%)、步科股份(-1.08%)、嵘泰股份(-0.92%)均线距离最大 [1] - *ST高鸿最新价1.90元较10日均线偏离-10.76%，日内跌幅5.00% [1] - 步科股份最新价94.36元较10日均线偏离-1.60%，日内涨幅0.48% [1] - 嵘泰股份最新价32.22元较10日均线偏离-0.78%，日内涨幅0.25% [1] - 皇庭国际最新价2.72元较10日均线偏离-7.39%，日内跌幅1.45% [1] - 国能日新最新价49.01元较10日均线偏离-4.86%，日内跌幅4.83% [2] - 新晨科技最新价20.85元较10日均线偏离-4.05%，日内跌幅0.29% [2] 特殊个股表现 - ST板块中*ST节能出现均线距离-0.29% [1] - 银行板块中民生银行均线距离-0.14%，最新价4.91元 [2] - 王子新材逆势上涨1.44%，最新价15.49元较10日均线正偏离0.93% [2]

限售股解禁总体情况 - 8月11日共有10家上市公司限售股解禁 解禁总市值约10333亿元[1] - 单日解禁规模超百亿 涉及股权激励限售流通、增发配售及发行前股份限售等多种类型[1] 个股解禁明细 - 中盐化工(600328)解禁9608万股股权激励限售流通股[1] - 北矿科技(600980)解禁121176万股增发A股原股东配售股份[1] - 福莱特(601865)解禁92万股股权激励限售流通股[1] - 王子新材(002735)解禁40824万股股权激励限售流通股[1] - 三元生物(301206)解禁92946万股延长限售锁定期流通股[1] - 维海德(301318)解禁1350万股发行前股份限售流通股[1] - 满坤科技(301132)解禁1亿股发行前股份限售流通股 为当日最大解禁量[1] - 亚信安全(688225)解禁191亿股 具体限售类型未注明[1] - 德科立(688205)解禁441984万股 具体限售类型未注明[1] - 碧兴物联(688671)解禁9815万股 具体限售类型未注明[1]