利润分配 - 公司拟以2020年12月31日总股本1.08亿股为基数，每10股派发现金股利5.2元，共计派发5616万元，不送股，不以公积金转增股本[7] - 公司2020年利润分配预案以总股本1.08亿股为基数，每10股派发现金股利5.2元，共计派发5616万元，不送股、不转增股本[146] - 2020年现金分红数额占合并报表中归属于上市公司普通股股东净利润的比率为33.72%，净利润为1.6654125299亿元[147] 财务数据 - 2020年营业收入10.28亿元，较2019年的8.84亿元增长16.21%[24] - 2020年归属于上市公司股东的净利润1.67亿元，较2019年的1.62亿元增长2.86%[24] - 2020年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润1.50亿元，较2019年的1.42亿元增长5.16%[24] - 2020年经营活动产生的现金流量净额1326.96万元，较2019年的1.51亿元下降91.23%[24] - 2020年末归属于上市公司股东的净资产15.75亿元，较2019年末的6.51亿元增长141.98%[27] - 2020年末总资产23.79亿元，较2019年末的12.30亿元增长93.40%[27] - 2020年基本每股收益1.8505元/股，同比减少7.42%；加权平均净资产收益率16.88%，同比减少11.52个百分点[28][29] - 2020年报告期营业收入102,777.32万元，同比增长16.21%，主要因航空航天核电业务增长[28] - 2020年报告期经营活动产生的现金流量净额1,326.96万元，同比下降91.23%，因航空航天、核电业务增长致应收账款和存货上升[28] - 2020年报告期归属于上市公司股东的净资产157,537.38万元，同比增长141.98%，因公司公开发行股票增加股本及资本公积[28] - 2020年第一至四季度营业收入分别为162,480,724.37元、257,058,325.92元、310,148,447.04元、298,085,694.05元[32] - 2020年非经常性损益合计16,709,825.04元[36] - 采用公允价值计量的应收款项融资期初余额116,569,138.19元，期末余额111,460,049.03元，当期变动5,109,089.16元[37] - 2020年全年生产锻件产品64,005.55吨，同比增长59.97%，销售62,542.93吨，同比增长53.16%[68] - 2020年实现营业收入102,777.32万元，同比增长16.21%，利润总额20,312.29万元，同比增长7.98%，归母净利润16,654.13万元，同比增长2.86%，扣非净利润14,983.14万元，同比增长5.16%[68] - 2020年航空航天锻件销售32,878.30万元，同比增长47.72%；石化锻件销售26,514.44万元，同比下降4.43%；电力锻件销售25,413.66万元，同比增长72.57%；其他锻件销售9,049.79万元，同比下降42.06%[68] - 公司营业收入为10.28亿元，同比增长16.21%，主要因航空航天核电业务增长[69][72][74] - 营业成本为7.24亿元，同比增长21.44%，源于航空航天核电业务增长[69][73][74] - 销售费用为2202.97万元，同比下降32.31%，因销售运费调整入主营业务成本[69][73] - 管理费用为4173.55万元，同比增长26.17%，因引进人才使工资薪金增加[69][73] - 研发费用为4291.60万元，同比增长38.10%，因加大航空航天、核电产品研发投入[69][73] - 财务费用为302.93万元，同比增长67.99%，因银行借款利息增加[72][73] - 经营活动现金流量净额为1326.96万元，同比下降91.23%，因业务增长致应收账款和存货上升[72][73] - 投资活动现金流量净额为 -6.03亿元，同比增长323.60%，因购买保本型理财、固定资产投资增加[72][73] - 筹资活动现金流量净额为4289.30万元，同比增长1463.20%，因收到首次公开发行股票募集资金[72][73] - 航空航天锻件生产量为2486.91吨，同比增长46.36%；销售量为2437.35吨，同比增长31.93%[79] - 前五名客户销售额42420.44万元，占年度销售总额41.27%；前五名供应商采购额50567.92万元，占年度采购总额41.67%[83] - 税金及附加全年发生额157.04万元，同比下降63.09%；销售费用2202.97万元，同比下降32.31%；管理费用4173.55万元，同比增长26.17%；研发费用4291.60万元，同比增长38.10%；财务费用302.93万元，同比增长67.99%[83][84][87] - 研发投入合计42916014.59元，占营业收入比例4.18%；研发人员118人，占公司总人数比例24.79%；研发投入资本化比重为0[88] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降91.23%；投资活动产生的现金流量净额同比增长323.60%；筹资活动产生的现金流量净额同比增长1463.20%[89][90] - 货币资金同比增长64.20%；应收票据同比增长24.22%；应收账款同比增长59.76%；预付账款同比增长98.90%；其他应收款增长411.25%；存货同比增长77.26%[93][95] - 其他流动资产同比增长13824.96%；固定资产同比增长60.75%；在建工程同比增长98.54%；递延所得税资产同比增长107.85%；短期借款同比减少57.09%[93][95] - 应付票据同比增长89.07%；应付账款同比增长34.03%；预收款项同比减少100%；合同负债同比增加100%；应付职工薪酬同比增长35.81%[93][98] - 应交税费同比减少56.79%；其他应付款同比减少80.58%；其他流动负债同比增加100%；递延所得税负债同比增加1352.78%[93][98] - 货币资金受限99199571.80元，应收票据受限10000000.00元，固定资产受限19883565.55元，无形资产受限27493158.40元，合计受限156576295.75元[99] 主营业务 - 公司主营业务为各类金属锻件研发、生产和销售，生产模式“以销定产”，采购模式“以产定购”，销售模式主要为直销[38] 行业趋势 - “十四五”期间中国锻造行业发展持续向好，军工行业中锻造企业将迎来发展机遇[41] - “十四五”期间国内航空锻件需求在数量和质量上会大大增长，航空锻造市场将更兴旺[42] - 未来二十年全球航空旅客周转量将以年均4.3%的速度递增，预计交付新机45459架，价值约6.6万亿美元[101] - 我国ARJ21支线客机年底将达40架运营，C919大型干线客机计划2021年取证，CR929远程宽体客机已转入初步设计[101] - 2020年我国火箭装备发射35次，成功31次，2021年发射次数40+[106] - “十三五”石化和化学工业增加值年均增8%，2018/2019年我国石化行业主营业务收入同比增长13.6%和1.30%[107] - “十四五”及中长期，核电建设有望按每年6 - 8台稳步推进[111] - 我国核动力潜艇预估平均每年新增2台反应堆，大船和核动力破冰船平均每2年新增1条[111] - “十四五”风电年均新增装机5000万千瓦以上，2025年后年均新增不低于6000万千瓦[112] - 欧美等发达国家垄断全球大型锻件高端市场，中国占据庞大市场份额但集中在中低端[118] - 国内锻造行业产能过剩，企业需降本增效，高质量产品才能实现进口替代[121] - 行业趋势包括推进产业结构调整、绿色制造、数字制造、产业链融合、掌握核心技术创新研发模式[120][123][124][125][126] - 国有大型综合性锻造企业凭借优势处于行业主导地位，民营企业在部分细分市场有竞争优势[120] - 国内锻造行业技术不断发展，装备处于世界领先水平，能力处于世界前列[119] 公司优势 - 公司拥有7000T锻压机、3600T油压机等多台压力机，0.6m - 10m多台精密数控辗环机等400余台设备，可加工多种材质环件[56] - 公司掌握异形截面环件整体精密轧制等多项核心技术，拥有33项发明专利，正在申请35项发明专利[58] - 公司与多所高校院所产学研合作密切，建有博士后科研工作站等，技术中心获多项认定[58] - 公司参与起草并实施6项标准，其中国家军用标准《航天用镁合金环形件毛坯规范》于2021年3月1日实施[58] - 2021年公司分别与罗罗和GE航空签订11年和5年的长协[61] - 公司取得特种设备制造资格许可证等多项行业资质和认证，获得所有相关军品生产许可认证资质[61] - 公司管理团队专业资深，形成有效经营管理制度，建成合理经营管理团队[62][65] 子公司情况 - 公司全资子公司兆丰科技发展无锡有限公司注册资本550万元，总资产1294.12万元，净资产519.18万元[115] - 兆丰科技发展无锡有限公司营业收入1.45亿元，营业利润16.66万元，净利润15.91万元[115] 公司发展规划 - 公司愿景是成为国际一流的锻件供应商，将按“市场引导、创新驱动、人才强企、质量制胜”思路发展[130] - 市场开发计划为巩固现有客户、提升占有率，着重开发航空航天、核电、进口替代市场，建立欧洲子公司拓展海外市场[131] - 产能扩充计划是加快募投项目建设，改造老旧设备，储备一线生产人员提升高附加值锻件产能[132] - 人才培养计划通过招聘、完善评价激励体制、加强培训、优化薪酬福利等打造人才队伍[133] - 技术研发计划依托研发平台和产学研合作，聚焦主营产品研发，紧跟行业前沿储备技术[135] - 公司将提升产品质量、交期和服务质量，加大宣传力度，搭建欧洲子公司开拓海外市场[136] - 公司将提升信息化、智能化水平，建设一体化信息管理平台和智能化工厂[137] 公司风险 - 公司面临原材料价格波动、供应不足，资质到期无法续期，技术研发落后等风险[137][138][141] - 2020年12月21日公司被美国列入实体清单，或影响境外业务[142] - 新冠疫情或影响公司日常生产经营和境外业务开展[142] - 2020年公司未被认定为高新技术企业，2021年若未通过认定将按25%税率缴纳所得税[142] 股东股份锁定与减持 - 公司控股股东、实际控制人限售股份自上市之日起36个月[148] - 控股股东及实际控制人玉丰、宗丽萍自公司股票上市之日起36个月内锁定股份，锁定期满后两年内减持价格不低于发行价，上市后6个月内满足特定条件锁定期自动延长6个月，任职期间每年转让股份不超25%，离职后半年内不转让[156][157] - 派克贸易自公司股票上市之日起36个月内锁定股份，锁定期满后两年内减持价格不低于发行价，上市后6个月内满足特定条件锁定期自动延长6个月[157][158] - 持有公司5%以上股份的股东乾丰投资自公司股票上市之日起12个月内锁定股份，锁定期届满后减持价格不低于发行价[161] - 公司股东众智恒达、周福海、罗功武自公司股票上市之日起12个月内锁定股份[161][162] - 直接或间接持有公司股份并担任董事、高管的是小平、宗伟、刘波自公司股票上市之日起36个月内锁定股份，锁定期满后两年内减持价格不低于发行价，上市后6个月内满足特定条件锁定期自动延长6个月，任职期间每年转让股份不超25%，离职后半年内不转让[162] - 控股股东及实际控制人玉丰、宗丽萍需在2021年12月31日前解决土地等产权瑕疵问题[156] - 控股股东及实际控制人玉丰、宗丽萍锁定期满后两年内减持受限制，任职期间转让股份比例受限[157] - 派克贸易锁定期满后两年内减持受限制，上市后6个月内满足特定条件锁定期延长[158] - 乾丰投资锁定期届满后减持需通过合法方式，减持价格不低于发行价[161] - 是小平、宗伟、刘波任职期间转让股份比例受限，离职后半年内不转让[162] - 公司董事、高管等在公司股票上市之日起12个月内不转让或委托他人管理发行前股份，也不由公司回购[165] - 锁定期满后两年内减持，减持价格不低于发行价，上市后6个月内如满足特定条件，锁定期自动延长6个月[165] - 董事、高管任职期间每年转让股份不超过所持总数的25%，离职后半年内不转让[165] - 部分股东许朝辉等自公司股票上市之日起36个月内不转让发行前股份[166] - 公司上市后三年内，若股价连续20个交易日收盘价低于每股净资产，触发稳定股价措施[166] - 控股股东等锁定期满后两年内减持，合计减持数量不导致公司控制权变化，且减持不超所持总数25%[169] - 控股股东等减持前3个交易日通过公司发布提示性公告[170] - 持股5%以上股东乾丰投资锁定期满后两年内根据实际情况减持部分或全部股份[173] - 控股股东等违反减持计划，减持收益归公司所有并承担法律

利润分配 - 公司拟以2020年12月31日总股本1.08亿股为基数，每10股派发现金股利5.2元，共计派发5616万元，不送股，不以公积金转增股本[7] - 2020年利润分配预案以总股本1.08亿股为基数，每10股派发现金股利5.2元，共计派发5616万元，不送股、不转增股本[146] - 2020年现金分红数额为5616万元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东净利润1.6654125299亿元的比率为33.72%[147] 财务数据 - 2020年营业收入10.28亿元，较2019年的8.84亿元增长16.21%[24] - 2020年归属于上市公司股东的净利润1.67亿元，较2019年的1.62亿元增长2.86%[24] - 2020年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润1.50亿元，较2019年的1.42亿元增长5.16%[24] - 2020年经营活动产生的现金流量净额1327万元，较2019年的1.51亿元减少91.23%[24] - 2020年末归属于上市公司股东的净资产15.75亿元，较2019年末的6.51亿元增长141.98%[27] - 2020年末总资产23.79亿元，较2019年末的12.30亿元增长93.40%[27] - 2020年基本每股收益1.8505元/股，同比减少7.42%；加权平均净资产收益率16.88%，同比减少11.52个百分点[28][29] - 2020年报告期营业收入102,777.32万元，同比增长16.21%，主要因航空航天核电业务增长[28] - 2020年报告期经营活动产生的现金流量净额1,326.96万元，同比下降91.23%，因航空航天、核电业务增长致应收账款和存货上升[28] - 2020年报告期归属于上市公司股东的净资产157,537.38万元，同比增长141.98%，因公司公开发行股票增加股本及资本公积[28] - 2020年第一至四季度营业收入分别为162,480,724.37元、257,058,325.92元、310,148,447.04元、298,085,694.05元[32] - 2020年非经常性损益合计16,709,825.04元[36] - 采用公允价值计量的应收款项融资期初余额116,569,138.19元，期末余额111,460,049.03元，当期变动5,109,089.16元[37] - 2020年全年生产锻件产品64,005.55吨，同比增长59.97%，销售62,542.93吨，同比增长53.16%[68] - 2020年实现营业收入102,777.32万元，同比增长16.21%，利润总额20,312.29万元，同比增长7.98%，归母净利润16,654.13万元，同比增长2.86%，扣非净利润14,983.14万元，同比增长5.16%[68] - 2020年航空航天锻件销售32,878.30万元，同比增长47.72%；石化锻件销售26,514.44万元，同比下降4.43%；电力锻件销售25,413.66万元，同比增长72.57%；其他锻件销售9,049.79万元，同比下降42.06%[68] - 公司营业收入为10.28亿元，同比增长16.21%，营业成本为7.24亿元，同比增长21.44%[69][74] - 销售费用为2202.97万元，同比下降32.31%；管理费用为4173.55万元，同比增长26.17%；研发费用为4291.60万元，同比增长38.10%[69] - 财务费用为302.93万元，同比增长67.99%；经营活动现金流量净额为1326.96万元，同比下降91.23%[69][72] - 投资活动现金流量净额为 -6.03亿元，同比增长323.60%；筹资活动现金流量净额为4289.30万元，同比增长1463.20%[72] - 主营业务收入为9.39亿元，同比增长16.82%，主营业务成本为6.56亿元，同比增长21.99%[74] - 航空航天锻件营业收入为3.29亿元，同比增长47.72%，营业成本为1.90亿元，同比增长59.16%[75] - 石化锻件营业收入为2.65亿元，同比下降4.43%，营业成本为2.13亿元，同比下降3.99%[78] - 电力锻件营业收入为2.54亿元，同比增长72.57%，营业成本为1.79亿元，同比增长79.58%[78] - 航空航天锻件生产量为2486.91吨，同比增长46.36%，销售量为2437.35吨，同比增长31.93%[79] - 电力锻件生产量为31475.89吨，同比增长189.67%，销售量为30428.85吨，同比增长178.39%[79] - 前五名客户销售额42420.44万元，占年度销售总额41.27%；前五名供应商采购额50567.92万元，占年度采购总额41.67%[83] - 税金及附加全年发生额157.04万元，同比下降63.09%；销售费用2202.97万元，同比下降32.31%；管理费用4173.55万元，同比增长26.17%；研发费用4291.60万元，同比增长38.10%；财务费用302.93万元，同比增长67.99%[83][84][87] - 研发投入合计4291.60万元，占营业收入比例4.18%；研发人员118人，占公司总人数比例24.79%；研发投入资本化比重为0[88] - 经营活动现金流量净额同比下降91.23%；投资活动现金流量净额同比增长323.60%；筹资活动现金流量净额同比增长1463.20%[89] - 货币资金同比增长64.20%；应收票据同比增长24.22%；应收账款同比增长59.76%；预付账款同比增长98.90%；其他应收款增长411.25%；存货同比增长77.26%[93][95] - 其他流动资产同比增长13824.96%；固定资产同比增长60.75%；在建工程同比增长98.54%；递延所得税资产同比增长107.85%；短期借款同比减少57.09%[93][95] - 应付票据同比增长89.07%；应付账款同比增长34.03%；预收款项同比减少100%；合同负债同比增加100%；应付职工薪酬同比增长35.81%[93][98] - 应交税费同比减少56.79%；其他应付款同比减少80.58%；其他流动负债同比增加100%；递延所得税负债同比增加1352.78%[93][98] - 受限资产包括货币资金99199571.80元、应收票据10000000.00元、固定资产19883565.55元、无形资产27493158.40元，合计156576295.75元[99] 主营业务 - 公司主营业务为各类金属锻件的研发、生产和销售，生产模式为“以销定产”，采购模式为“以产定购”，销售模式主要为直销[38] - 公司产品为锻件，主要为航空、航天、石油化工、能源电力等行业配套[100] 行业发展趋势 - “十四五”期间中国锻造行业发展持续向好，军工行业中锻造企业将迎来发展机遇[41] - “十四五”期间国内航空锻件在数量和质量上的需求将大大增长，航空锻造市场将更兴旺[42] - 未来二十年全球航空旅客周转量将以年均4.3%的速度递增，预计交付新机45459架，价值约6.6万亿美元；亚太地区预计新增16930架，市场价值达2.67万亿美元[101] - ARJ21支线客机已有14架运营，年底将达40架，截至2019上半年订单600架；C919大型干线客机已试飞4架样机，计划2021年取证，截至2018年6月底累计订单1015架；CR929远程宽体客机完成概念方案设计[101] - 至2038年中国机队规模将达9965架，C919需求保守估计约2000架[101] - 2020年火箭发射35次，成功31次；2021年发射次数40+[106] - “十三五”石化和化学工业增加值年均增8%，2018/2019年我国石化行业主营业务收入同比增长13.6%和1.30%[107] - “十四五”及中长期，核电建设有望按每年6 - 8台稳步推进；核潜艇预估年均2台反应堆；大船和核动力破冰船平均每2年一条船[111] - “十四五”风电年均新增装机5000万千瓦以上，2025年后年均新增不低于6000万千瓦，2030年至少达8亿千瓦，2060年至少达30亿千瓦[112] - 欧美等发达国家掌握锻造先进工艺和技术，垄断全球大型锻件高端市场；中国锻造业市场份额大，但产品集中在中低端[118] 公司优势 - 公司拥有7000T锻压机、3600T油压机等多台压力机及400余台各类设备，可加工多种材质环件产品[56] - 公司掌握异形截面环件整体精密轧制等多项核心技术，拥有33项发明专利，正在申请35项发明专利[58] - 公司与多所高校院所产学研合作密切，建有博士后科研工作站等，技术中心获多项认定[58] - 公司参与起草并实施6项标准，曾获中国专利奖优秀奖等荣誉，被评为“专精特新小巨人企业”[58] - 公司进入国内各领域龙头企业供应链体系，通过多家国际企业全球供应链体系认证，2021年与罗罗和GE航空签长协[61] - 公司取得特种设备制造资格许可证等多项行业资质和认证，获得所有相关军品生产许可认证资质[61] - 公司管理团队专业资深，形成有效经营管理制度，建成合理经营管理团队[62][65] 公司发展规划 - 公司愿景是成为国际一流的锻件供应商，将按“市场引导、创新驱动、人才强企、质量制胜”思路发展[130] - 市场开发计划为巩固现有客户，开发航空航天、核电、进口替代市场，建立欧洲子公司拓展海外市场[131] - 产能扩充计划是加快募投项目建设，改造老旧设备，储备一线生产人员提升高附加值锻件产能[132] - 人才培养计划通过招聘、完善评价激励体制、培训、优化薪酬福利等打造人才队伍[133] - 技术研发计划依托研发平台和产学研合作，聚焦主营产品研发，开展技术储备[135] - 公司将提升产品质量、交期和服务质量，加大宣传力度，着重进行海外市场宣传和开发，搭建欧洲子公司[136] - 公司将在现有信息化系统基础上，提升信息化、智能化水平，建设一体化信息管理平台和智能化工厂[137] 公司风险 - 公司面临原材料价格波动、供应不足，资质到期无法续期，技术研发落后等风险[137][138][141] - 2020年12月21日公司被美国列入实体清单，目前未造成明显不利影响，但后续可能影响境外业务[142] - 自2020年初新冠疫情爆发，国内外疫情情况可能影响公司日常生产经营和境外业务开展[142] - 2020年12月16日公示显示公司未被列入江苏省拟认定高新技术企业名单，2020年度按25%税率缴纳企业所得税，2021年将继续申请[142] 股份限售与减持承诺 - 公司控股股东、实际控制人承诺自上市之日起36个月股份限售[148] - 控股股东及实控人玉丰、宗丽萍自公司上市之日起36个月内锁定股份，锁定期满后两年内减持价格不低于发行价，上市后6个月内满足特定条件锁定期自动延长6个月，任职期间每年转让股份不超25%，离职后半年内不转让[156][157] - 派克贸易自公司上市之日起36个月内锁定股份，锁定期满后两年内减持价格不低于发行价，上市后6个月内满足特定条件锁定期自动延长6个月[157][158] - 乾丰投资持有公司5%以上股份，自公司上市之日起12个月内锁定股份，锁定期满后减持价格不低于发行价[161] - 众智恒达自公司上市之日起12个月内锁定股份[161] - 周福海、罗功武自公司上市之日起12个月内锁定股份[161] - 董事、高管是小平、宗伟、刘波自公司上市之日起36个月内锁定股份，锁定期满后两年内减持价格不低于发行价，上市后6个月内满足特定条件锁定期自动延长6个月，任职期间每年转让股份不超25%，离职后半年内不转让[162] - 李姚君、李陆斌、言国华自公司上市之日起12个月内锁定股份[163] - 陆凌娟、钱小兵自公司上市之日起12个月内锁定股份[150] - 许朝辉自公司上市之日起36个月内锁定股份[150] - 公司董事、高管等承诺上市12个月内不转让或委托管理发行前股份，锁定期满后两年内减持价格不低于发行价，任职期间每年转让不超25%，离职半年内不转让[165] - 监事陆凌娟、钱小兵承诺上市12个月内不转让发行前股份，任职期间每年转让不超25%，离职半年内不转让[166] - 许朝辉、单璟僖、殷文云承诺上市36个月内不转让发行前股份[166] - 公司上市后三年内，若股价连续20个交易日低于每股净资产，触发稳定股价措施[166] - 控股股东、实际控制人锁定期满后两年内减持，合计减持不导致控制权变化，减持价格不低于发行价，减持前3个交易日公告[169][170] - 持股5%以上股东乾丰投资锁定期满后两年内根据情况减持部分或全部股份，减持价格不低于发行价，减持前3个交易日公告[173][174] - 控股股东、实际控制人及持股5%以上股东股份低于总股本5%时，可不遵守减持承诺[171][174] 其他承诺 - 控股股东、实际控制人承诺不越权干预公司经营，履行填补回报措施，否则公开解释道歉并补偿

资产情况 - 本报告期末总资产22.0996816349亿元，较上年度末增长79.67%[18] - 2020年9月30日资产总计22.12亿美元，较2019年12月31日的12.33亿美元增长79.4%[59] - 2020年9月30日流动资产合计17.52亿美元，较2019年12月31日的8.93亿美元增长96.2%[56] - 2020年9月30日非流动资产合计4.60亿美元，较2019年12月31日的3.40亿美元增长35.0%[59] - 2020年第三季度公司资产总计12.30019247亿元[87] - 2020年第三季度公司流动资产合计8.950088804亿元，非流动资产合计3.350103665亿元[87] - 公司2020年第三季度资产总计12.33亿美元[95] - 非流动资产合计3.4亿美元[95] 净资产与股东权益 - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产15.3070063345亿元，较上年度末增长135.12%[18] - 2020年9月30日归属于母公司所有者权益（或股东权益）合计15.31亿美元，较2019年12月31日的6.51亿美元增长135.2%[54] - 2020年9月30日未分配利润为4.47亿美元，较2019年12月31日的3.25亿美元增长37.5%[54] - 2020年第三季度公司所有者权益（或股东权益）合计6.510230124亿元[91] - 所有者权益（或股东权益）合计6.51亿美元[98] - 盈余公积为3609.67万美元[98] - 未分配利润为3.26亿美元[98] 营业收入与利润 - 年初至报告期末（1 - 9月）营业收入7.2968749733亿元，较上年同期增长12.79%[18] - 年初至报告期末（1 - 9月）归属于上市公司股东的净利润1.2186806419亿元，较上年同期增长0.83%[18] - 年初至报告期末（1 - 9月）归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润1.1197277656亿元，较上年同期增长4.80%[18] - 2020年前三季度营业总收入729,687,497.33元，2019年前三季度为646,939,230.07元[62] - 2020年前三季度营业总成本589,891,823.37元，2019年前三季度为506,179,767.93元[62] - 2020年前三季度营业利润137,291,710.61元，2019年前三季度为139,957,357.64元[66] - 2020年前三季度利润总额140,529,807.21元，2019年前三季度为141,463,787.62元[66] - 2020年前三季度净利润121,868,064.19元，2019年前三季度为120,861,964.11元[66] - 2020年7 - 9月营业总收入310,148,447.04元，2019年第三季度为233,913,798.63元[62] - 2020年7 - 9月营业总成本248,595,277.98元，2019年第三季度为187,357,234.37元[62] - 2020年7 - 9月营业利润59,294,624.34元，2019年第三季度为46,352,899.17元[66] - 2020年7 - 9月利润总额60,687,953.93元，2019年第三季度为46,235,316.81元[66] - 2020年7 - 9月净利润52,410,599.42元，2019年第三季度为38,787,389.40元[66] - 2020年前三季度综合收益总额为121,868,064.19元，2019年同期为120,861,964.11元[71] - 2020年前三季度基本每股收益为1.4508元/股，2019年同期为1.4921元/股[71] - 2020年第三季度营业收入为310,148,447.04元，2019年同期为233,913,798.63元[71] - 2020年前三季度营业收入为729,687,497.33元，2019年同期为646,939,230.07元[71] - 2020年前三季度净利润为121,742,304.36元，2019年同期为120,761,438.27元[74] - 2020年第三季度信用减值损失为 -4,688,911.42元，2019年同期为 -2,964,023.52元[74] - 2020年第三季度资产减值损失为 -1,242,501.30元，2019年同期为343,952.87元[74] - 2020年第三季度营业利润为59,251,659.35元，2019年同期为46,315,287.30元[74] 股东情况 - 股东总数为12330户[25] - 宗丽萍为第一大股东，期末持股数量4027万股，持股比例37.29%[25] 现金流量 - 2020年前三季度经营活动现金流量净额为5812.21万元，同比增长14.47%，主要因销售商品收到现金增加[35,36] - 2020年前三季度投资活动现金流量净额为 - 6.70亿元，同比下降795.17%，主要因购买5.6亿保本型理财及固定资产投资增加[35,36] - 2020年前三季度筹资活动现金流量净额为6.73亿元，同比增长1423.24%，主要因收到公开发行股票募集资金[35,36] - 2020年前三季度经营活动销售商品、提供劳务收到的现金为489,450,439.88元，2019年同期为366,417,396.27元[76] - 2020年前三季度收到的税费返还为6,014,846.23元，2019年同期为457,064.04元[76] - 2020年前三季度经营活动现金流入小计508,281,951.67元，2019年同期为387,834,533.02元[81] - 2020年前三季度经营活动现金流出小计450,185,323.62元，2019年同期为337,098,376.08元[81] - 2020年前三季度经营活动产生的现金流量净额为58,096,628.05元，2019年同期为50,736,156.94元[81] - 2020年前三季度投资活动现金流入小计42,230.32元，2019年同期为318,221.83元[81] - 2020年前三季度投资活动现金流出小计670,079,661.45元，2019年同期为75,168,426.36元[81] - 2020年前三季度投资活动产生的现金流量净额为 - 670,037,431.13元，2019年同期为 - 74,850,204.53元[81] - 2020年前三季度筹资活动现金流入小计928,910,000.00元，2019年同期为140,000,000.00元[84] - 2020年前三季度筹资活动现金流出小计255,983,382.75元，2019年同期为95,822,670.55元[84] - 2020年前三季度筹资活动产生的现金流量净额为672,926,617.25元，2019年同期为44,177,329.45元[84] - 2020年前三季度现金及现金等价物净增加额为61,048,399.35元，2019年同期为20,405,042.15元[84] 财务指标 - 加权平均净资产收益率为15.31%，较上年减少6.68个百分点[21] - 基本每股收益为1.4508元/股，较上年减少2.77%[21] - 稀释每股收益为1.4508元/股，较上年减少2.77%[21] 特定项目变动 - 2020年第三季度应收账款为4.81亿元，较上期增长65.03%，主要因军品业务增加使未到期货款增加[31] - 2020年第三季度存货为2.54亿元，较上期增长59.53%，主要因订单增长使原材料备货和在产品增加[31] - 2020年第三季度其他流动资产为5.67亿元，较上期增长16787.70%，主要因公司用闲置资金购买5.6亿保本型理财[31] - 2020年前三季度研发费用为2941.41万元，较上期增长40.93%，主要因公司加大核电、航空产品研发投入[33] - 2020年前三季度投资收益为63.20万元，较上期增长8080.38%，主要因本期确认闲置资金购买理财产品收益[33] - 2020年第三季度股本为1.08亿元，较上期增长33.33%，主要因公开发行普通股[33] - 2020年第三季度资本公积为9.39亿元，较上期增长350.26%，主要因公开发行股份产生股本溢价[33] - 2020年9月30日货币资金为260,553,496.28元，较2019年12月31日的185,774,641.53元增加[47] - 2020年9月30日应收票据为18,792,609.20元，较2019年12月31日的116,857,592.79元减少[47] - 2020年9月30日应收账款及应收款项融资分别为480,883,879.26元和117,874,061.51元，较2019年12月31日的291,394,905.65元和111,460,049.03元增加[47] - 2020年9月30日预付款项为52,352,183.94元，较2019年12月31日的25,820,154.24元增加[47] - 2020年9月30日其他应收款为3,647,343.77元，较2019年12月31日的1,288,296.17元增加[47] - 2020年9月30日存货为253,742,968.67元，较2019年12月31日的159,056,328.79元增加[47] - 2020年9月30日负债合计6.81亿美元，较2019年12月31日的5.82亿美元增长17.1%[59] - 2020年9月30日流动负债合计6.21亿美元，较2019年12月31日的5.19亿美元增长19.7%[59] - 2020年9月30日非流动负债合计0.60亿美元，较2019年12月31日的0.63亿美元下降4.9%[59] - 2020年9月30日实收资本（或股本）为1.08亿美元，较2019年12月31日的0.81亿美元增长33.3%[59] - 2020年9月30日资本公积为9.39亿美元，较2019年12月31日的2.08亿美元增长351.4%[59] - 2020年第三季度公司存货为1.5905632879亿元[87] - 2020年第三季度公司固定资产为1.522478052亿元[87] - 2020年第三季度公司在建工程为9033.099505万元[87] - 2020年第三季度公司无形资产为3606.434192万元[87] - 2020年第三季度公司短期借款为1.4亿元[87] - 流动负债合计5.19亿美元[95] - 非流动负债合计6273.3万美元[95] - 负债合计5.82亿美元[95] - 实收资本（或股本）为8100万美元[95] - 资本公积为2.08亿美元[95] 金融产品收益 - 广发证券多款收益凭证募集资金合计56,000.00，收益合计1,015.63[40][43] - 江苏银行对公结构性存款20200560募集资金6,000.00，收益215.88[40] 公司搬迁 - 公司2019年11月下旬启动搬迁，争取2020年12月底前完成，未影响生产经营[43] 业绩预测 - 预测年初至下一报告期期末累计净利润无亏损或与上年同期无重大变动[46]

调研基本信息 - 调研时间为 2020 年 9 月 4 日，形式为现场接待，参与机构有汇添富基金等多家 [1] - 接待人包括董事长是玉丰、副总经理范迓胜、董事会秘书刘波 [1] 经营情况与规划 - 2020 年上半年营收 41,953.91 万元，同比增长约 1.58%；扣非前净利润 6,945.75 万元，同比下降 15.37%；扣非后净利润 6,386.47 万元，同比下降 8.77% [1] - 2020 年二季度营收 25,705.84 万元，同比增长 24.97%；扣非前净利润 4,559.00 万元，同比增长 13.14%；扣非后净利润 4,170.25 万元，同比增长 11.06% [1] - 以市场需求为导向，巩固既有市场，开发新客户，通过多种方式加深与客户交流，针对性研发新产品 [1][2] - 国内针对航空发动机和燃气轮机等高端领域开拓市场；国外借助进入英国罗罗体系契机拓展民用航空发动机锻件市场，争取进入美国 GE 供应链 [2] 航空航天锻件情况 - 因部分预研型号进入定型阶段开始批量供货，业务增长迅速，未来更多型号产品将进入定型列装阶段，增长具可持续性 [3][4] - 军品业务存在波动性，但定型军品采购有稳定性和延续性，行业处于有限竞争格局 [3] 各业务锻件客户与竞争 - 石化锻件客户有无锡化工装备等；电力锻件客户有重庆望江等；航空航天锻件客户有中国航发集团等；船舶锻件客户有中国航发动力股份有限公司等 [4] - 各产品类别有不同主要竞争对手，公司在多方面具备一定优势 [5][6] 高毛利率相关 - 航空航天及船舶锻件毛利率较高，行业门槛有品牌和市场、生产经验和人才等方面 [6] - 不同订单毛利水平可能差异大，维持高毛利率存在不确定性 [7] 募投项目情况 - 航空发动机及燃气轮机用热端特种合金材料及部件建设项目，总投资 58,000.00 万元，利用募集资金 57,200.00 万元，部分设备安装调试，厂房基本完成 [8][9] - 研发中心建设项目，总投资 3,970.00 万元，利用募集资金 3,900.00 万元，处于设计阶段 [8][9] - 补充流动资金项目，总投资 30,000.00 万元，利用募集资金 14,680.95 万元，正在实施 [8][9] 原材料与订单情况 - 主要原材料为多种金属材料，采用“以产定购”模式，对部分客户和采购周期久的原材料适当备货 [10][11] - 订单执行周期因多种因素而异，军品大于民品，产品交付按合同条款进行，客户认可度高 [11]