证券代码：603199 股票简称：九华旅游 公告编号：临2024-027 安徽九华山旅游发展股份有限公司 关于续聘会计师事务所的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 拟聘任的会计师事务所名称：容诚会计师事务所（特殊普通合伙） 一、拟聘任会计师事务所的基本情况 （一）机构信息 1.基本信息 容诚会计师事务所由原华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）更名而来， 初始成立于 1988 年 8 月，2013 年 12 月 10 日改制为特殊普通合伙企业，是国内 最早获准从事证券服务业务的会计师事务所之一，长期从事证券服务业务。注册 地址为北京市西城区阜成门外大街 22 号 1 幢外经贸大厦 901-22 至 901-26，首 席合伙人肖厚发。 截至 2023 年 12 月 31 日，容诚会计师事务所共有合伙人 179 人，共有注册 会计师 1395 人，其中 745 人签署过证券服务业务审计报告。 容诚会计师事务所经审计的 2023 年度收入总额为 287,224.60 万元，其中审 计业务收入 27 ...

股东大会信息 - 2024年第二次临时股东大会11月19日14点30分在安徽池州青阳县公司会议室召开[4] - 网络投票时间为2024年11月19日[6] - 本次大会审议续聘会计师事务所议案[8] 股权与登记信息 - 股权登记日为2024年11月13日[16] - 现场会议股东登记时间为11月18日8:30 - 17:00[17] 公司联系信息 - 公司联系地址在安徽池州青阳县蓉城镇五溪新区[19]

证券代码：603199 股票简称：九华旅游 公告编号：临2024-025 安徽九华山旅游发展股份有限公司 第八届董事会第十九次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 安徽九华山旅游发展股份有限公司(以下简称"公司")第八届董事会第十九 次会议通知于2024年10月23日以专人派送或电子邮件的方式发出。会议于2024 年 10 月 28 日以通讯表决方式召开。本次会议应出席董事 11 人，实际出席董事 11 人。会议的召开程序符合《中华人民共和国公司法》《公司章程》的有关规 定。会议由董事长高政权先生召集主持，经与会董事签署表决，一致通过并形成 如下决议： 关联董事高政权先生、徐震先生和汪晓东先生回避表决。 表决结果：8 票同意，0 票反对，0 票弃权。 三、审议通过了《关于续聘会计师事务所的议案》 本议案已经公司董事会审计委员会审议通过，同意提交公司董事会审议。 会议同意续聘容诚会计师事务所（特殊普通合伙）为公司 2024 年度财务报 告及内部控制审计机构，聘期一年。 一、审议通过了《2024 年第三季度 ...

证券代码：603199 股票简称：九华旅游 公告编号：临2024-026 安徽九华山旅游发展股份有限公司 第八届监事会第十四次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 安徽九华山旅游发展股份有限公司(以下简称"公司")第八届监事会第十四 次会议通知于2024年10月23日以专人派送或电子邮件的方式发出。会议于2024 年 10 月 28 日以通讯表决方式召开。本次会议应出席监事 6 人，实际出席监事 6 人。会议的召开程序符合《中华人民共和国公司法》《公司章程》等有关规定。 会议由监事会主席李晓颖女士召集并主持，经与会监事签署表决，审议并通过如 下议案： 一、审议通过了《2024 年第三季度报告》 表决结果：6 票同意，0 票反对，0 票弃权。 根据法律法规和《公司章程》的规定，监事会对《2024 年第三季度报告》 进行审核，审核意见如下：公司 2024 年第三季度报告及摘要的编制和审议程序 符合法律法规、《公司章程》和公司内部管理制度的各项规定；第三季度报告的 内容和格式符合中国证券监督管理委员会和上海证 ...

安徽九华山旅游发展股份有限公司 2024年第二次临时股东大会 安徽九华山旅游发展股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会 会议资料 二〇二四年十一月 安徽九华山旅游发展股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会 会议文件目录 安徽九华山旅游发展股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会 会议文件目录 | 2024 | 年第二次临时股东大会有关规定 | 1 | | --- | --- | --- | | 2024 | 年第二次临时股东大会注意事项 | 2 | | 2024 | 年第二次临时股东大会议程 | 4 | | 议案 | 1 关于续聘会计师事务所的议案 | 5 | 安徽九华山旅游发展股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会会议材料 安徽九华山旅游发展股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会有关规定 为了维护投资者的合法权益，确保股东在本公司 2024 年第二次临时股东大会期 间依法行使权利，保证股东大会的正常秩序和议事效率，依据中国证券监督管理委员 会《上市公司股东大会规则》等有关规定，制定如下有关规定： 一、董事会在股东大会的召开过程中，应当以维护股东的合法权益，确保正常程 序和议事效率 ...

控股股东变更 - 公司控股股东名称变更为安徽九华山文旅康养集团有限公司[1] - 控股股东注册资本为15919.4576万人民币[1] - 控股股东经营范围发生变更[1][2] 影响说明 - 控股股东工商登记信息变更不涉及持股变动，对经营无影响[2] - 公司控股股东和实际控制人未变[2]

公司投资评级 - 买入 [5] 报告的核心观点 - 九华旅游（603199）24H1业绩亮眼，多因共振助力高质发展。公司所处的九华山风景区具有深厚的佛教文化和壮丽的自然景观，交通设施的完善将进一步提振景区客流。公司主要从事酒店业务、索道缆车业务、旅游客运业务及旅行社业务，具有较强的市场竞争力和品牌影响力 [2] - 24H1公司营收和净利润同比增长，全年业绩有望稳步增长。公司表现平稳，Q2经营状态环比Q1有所改善 [2] - 优质旅游资源+业态创新+寺庙游提振+交通完善，公司未来业绩可期。九华山历属佛教圣地，公司拥有景区内索道、缆车和客运业务的独家经营权，同时积极推动旅游产业的转型发展，策划特色活动和推出优惠措施，增强公司的运营能力，为公司带来新的业绩增长点 [12][13] - 文旅政策利好下，公司有望迎来新发展机遇。政策红利的释放利好旅游企业业绩和市值提振，公司积极策划宣传活动提升景区吸引力，有望乘政策东风，打造新的业绩增长曲线 [14] - 公司基本面稳固之下，"寺庙游热度延续&政策利好&交通改善&项目创新升级"助力公司加速成长、2024年公司业绩及估值有望提振。预计2024-2026年公司归母净利润分别为2.13/2.36/2.56亿元，EPS分别为1.93/2.13/2.31元，对应目前PE分别为17/15/14,首次覆盖，给予"买入"评级 [15] 根据相关目录分别进行总结 业绩方面 - 2024年中报公司实现营收3.95亿元，同比增长3.92%，归母净利润1.14亿元，同比增长2.65%，扣非后归母净利润1.09亿元，同比增长2.03%。主要得益于文旅市场的加速复苏和客流量恢复增长，叠加年轻人寺庙游热度提升，公司收入、利润指标全面超过2019年同期，复苏趋势明显 [3] - 分季度看，Q1/Q2公司分别实现营收1.80/2.15亿元，同比-6.13%/ +14.17%；24Q2实现收入2.15亿元，同比增长14.17%，归母净利润为0.62亿元，同比增长25.70%，扣非净利润0.60亿元，同比增长27.33% [3] - 分产品看，索道缆车业务实现营收1.53亿元，同比-6.14%，较2019年同期+22.12%；酒店业务实现营收1.18亿元，同比+2.72%，较2019年同期+32.00%；客运业务实现营收0.90亿元，同比+28.10%，较2019年同期+66.83%；旅行社业务实现营收1.44亿元，同比+17.94%，较2019年同期+109.05% [3] 盈利能力方面 - 毛利率方面，24H1公司整体毛利率54.17%，同比+0.56pct，主要系主营业务毛利率均上升所致（酒店业务：18.31%，同比+1.26pct，客运业务：57.77%，同比+4.96pct，旅行社业务：1.97%，同比+0.60pct） [4] - 费率方面，2024上半年公司整体费用率15.45%，同比-0.24pct，销售费用率3.73%，同比+0.02pct，管理费用率11.81%，同比-0.32pct，财务费用率为-0.09%，同比+0.06pct [4][11] - 净利率方面，24H1公司净利率为28.93%，同比-0.36pct [11] 旅游市场活力 - 24H1旅游市场活力迸发，公司接待人次稳增。据文旅部数据，24H1国内出游人次27.25亿，同比增长14.3%，国内游客出游总花费2.73万亿元，同比增长19.0%，人均客单价同比小幅提升，旅游市场展现活力 [12] - 2024年春季&五一假期九华山风景区维持高景气：春节假期，九华山风景区累计接待游客47万人次，同比增长50%；营业收入达到4.73亿元，同比增长46.64%、创下历史同期新高。五一假期，九华山风景区共接待游客18万人次，同比增长15%，其中，大愿文化园景区的旅游接待游客量同比增长了54% [12]

股权变动 - 2023年7月10日文旅集团解除13425466股股份表决权委托，解除后可支配表决权股份占总股本32.63%[7] - 2023年7月10日后30日内文旅集团合计减持2988360股，占总股本2.70%[8] - 本次权益变动前文旅集团直接持股36109376股，占比32.63%，拥有可支配表决权股份22683910股，占比20.50%[13] - 本次权益变动后文旅集团拟拥有可支配表决权股份36109376股，占比32.63%，减持后拥有33121016股，占比29.93%[13] - 2023年7月11日至8月9日文旅集团累计减持2988360股，占总股本2.70%[13] 实际控制人变更 - 上市公司实际控制人由安徽省国资委变更为池州市国资委[13] 持续督导期情况 - 本持续督导期为2024年4月1日至6月30日[11] - 持续督导期内文旅集团规范运作，依法行使股东权益、履行股东义务[17] - 持续督导期内文旅集团严格履行独立性和避免同业竞争承诺，未违规[21][22] - 持续督导期内文旅集团及上市公司严格履行承诺，未发生违反承诺情形[23][24] - 持续督导期内文旅集团未对上市公司主营业务进行重大调整[25] - 持续督导期内文旅集团未对上市公司或其子公司资产和业务进行出售、合并等操作，上市公司未购买或置换资产[26][27] - 持续督导期内文旅集团未对上市公司《公司章程》作出调整[31] - 持续督导期内文旅集团未对上市公司现有员工聘用做出重大变动[32] - 持续督导期内文旅集团未对上市公司分红政策做出重大调整[33] - 持续督导期内文旅集团未做出其他对上市公司业务和组织结构有重大影响的调整[34] - 持续督导期内未发现九华旅游为文旅集团及其关联方提供担保或借款等损害上市公司利益的情形[35] 人事变动 - 2024年4月4日董事王超、徐守春、方媛辞职，4月18日提名严艳、汪晓东、王钧为非独立董事候选人，5月15日股东大会通过补选议案[28] - 2024年5月10日独立董事周泽将辞职，6月19日提名张琛为独立董事候选人，7月5日临时股东大会通过补选议案[29]

会议主要讨论的核心内容 公司业务表现 - 上半年公司收入同比下降超过20%,但目前已基本恢复到去年同期水平 [1] - 客运业务增长较快,上半年客运人次同比增长约30% [3] - 索道业务受天气影响有所下降,上半年人次同比减少约7万人次 [5] - 酒店业务上半年出租率和房价基本与去年持平,但受房产税和土地税增加影响,利润有所下降 [7][8] 业务发展计划 - 公司计划下半年增加30-50辆客运大巴,以满足客流增长需求 [22][23] - 正在推进四十峰索道设备更新改造,预计12月动工 [38] - 文宗古村酒店和巨龙大酒店等计划进行局部改造 [14][18] 外部环境影响 - 上半年受天气因素影响,收入损失约4000万元 [10] - 客流增长主要得益于九华山知名度提升和交通设施改善 [11][12][28] - 消费降级趋势导致酒店客单价和入住率有所下降 [13][14] 问答环节重要的提问和回答 问题1：三季度业绩展望 - 三季度天气相对稳定,高铁开通效果有望进一步体现,业绩有望超过二季度 [25][26] 问题2：股权激励和分红政策 - 目前地方国企实施股权激励难度较大,但提高分红比例的可能性较大 [26][27] 问题3：应收账款变动原因 - 主要是由于个别客户结算周期较长所致,公司有信心在年底前全部收回 [29][30][31] 问题4：参股项目表现 - 参股的四台旅游发展公司近年业绩良好,未来发展前景看好 [31][32]

报告公司投资评级 - 维持"买入"评级 [9] 报告的核心观点 - 公司上半年实现平稳增长,营业收入同比增长3.92%,归母净利润同比增长2.65% [6] - 九华山风景区上半年旅游消费市场保持活跃,接待游客547.63万人次,同比增长10.33% [7] - 公司完成九华山交通转换中心功能提升项目建设,可满足高峰期超5000人/小时的游客需求 [7] - 公司客运业务增长超预期,交通改善效应有望逐步落地,推动经营性现金流稳定增长 [9] 财务数据总结 - 2024年预计实现营业收入792百万元,同比增长9.5% [12] - 2024年预计实现归母净利润194百万元,同比增长10.9% [12] - 2024年预计毛利率为50.3% [12] - 2024年预计ROE为12.1% [12]