收入和利润（同比环比） - 公司营业总收入为26.99亿元人民币，同比增长0.81%[27] - 归属于上市公司股东的净利润为15.77亿元人民币，同比增长62.79%[27] - 扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润为14.14亿元人民币，同比增长79.49%[27] - 基本每股收益为0.723元/股，同比增长62.79%[28] - 加权平均净资产收益率为8.80%，同比增加1.89个百分点[28] - 扣非后加权平均净资产收益率为7.93%，同比增加2.27个百分点[28] - 2018年营业收入580.7亿元人民币较2014年增长49.4%[30] - 2018年净利润34.4亿元人民币较2017年增长148.6%[30] - 2019年上半年集团营业收入26.99亿元同比增长0.81%[43] - 公司2019年上半年归属于股东净利润为1,576,824千元，同比增长62.79%[73] - 公司营业收入为2,699,193千元，同比增长0.81%[74] - 公司投资收益为597,091千元，同比增长106.88%[74] - 2019年上半年净利润为17.08亿元人民币，较2018年同期的10.40亿元人民币增长64.1%[172] - 归属于母公司股东的净利润为15.77亿元人民币，较2018年同期的9.69亿元人民币增长62.8%[172] - 基本每股收益从2018年上半年的0.444元人民币增加至2019年同期的0.723元人民币，增长62.8%[174] - 营业收入同比下降39.5%至4.17亿元人民币（2018年同期：6.89亿元人民币）[175] - 投资收益同比增长24.7%至2.71亿元人民币（2018年同期：2.17亿元人民币）[175] - 净利润同比增长2.8%至4.06亿元人民币（2018年同期：3.95亿元人民币）[175] - 公司2019年上半年净利润为40.58亿元人民币[186] - 公司2018年上半年净利润为39.49亿元人民币[187] 成本和费用（同比环比） - 经营活动产生的现金流量净额为7.86亿元人民币，同比下降50.70%[27] - 公司营业成本为1,408,694千元，同比增长9.81%[74] - 公司经营活动产生的现金流量净额为786,461千元，同比下降50.70%[74] - 收费公路业务营业成本同比下降9.63%至1,052,313千元，占总成本比例从90.77%降至74.70%[79] - 公路维护成本同比上升16.84%至79,710千元，主要因水官高速边坡维修施工[79][80] - 折旧及摊销费用同比下降11.74%至728,011千元，主要因三项目政府回购后相关资产减少[79][80] - 委托管理服务成本同比激增262.82%至80,504千元，主要因新增代建项目及政府回购路段的委托管养服务[79][80] - 房地产开发成本同比大幅增长252.32%至199,220千元，因贵龙项目交房数量增加导致结转成本上升[79][80] - 财务费用同比下降46.20%至269,305千元，主要因利息支出减少及汇兑损失下降[81] - 利息支出同比下降32.28%至346,701千元，反映平均借贷规模下降[82] - 经营活动现金流量净额同比下降50.70%至786,461千元，主要因缴纳税费增加及上年同期政府补偿款基数较高[86] - 财务费用从2018年上半年的5.01亿元人民币减少至2019年同期的2.69亿元人民币，下降46.2%[172] - 利息费用从2018年上半年的4.80亿元人民币减少至2019年同期的2.87亿元人民币，下降40.2%[172] - 财务费用同比下降76.3%至4690万元人民币（2018年同期：1.98亿元人民币）[175] - 利息费用同比下降50.0%至1.17亿元人民币（2018年同期：2.33亿元人民币）[175] - 研发费用在2019年上半年新增298.25万元人民币，2018年同期无此项支出[172] 各条业务线表现 - 2019年上半年路费收入22.04亿元占总收入81.67%[43] - 委托管理服务收入0.85亿元占总收入3.16%[43] - 房地产开发收入3.09亿元占总收入11.47%[43] - 公司收费公路业务收入为2,204,299千元，同比下降10.48%[76] - 公司房地产开发收入为309,498千元，同比增长179.30%[76] - 收费公路业务营业收入22.043亿元，营业成本10.523亿元，毛利率52.26%[91] - 收费公路营业收入同比下降10.48%，营业成本同比下降9.63%[91] - 广东省营业收入17.377亿元，同比下降13.03%[92] - 益常公司主营业务为益常高速的经营管理[15] - 龙大项目包括对龙大高速的日常经营管理[15] - 贵龙项目采用BT模式进行建设工程项目及相关土地一级开发[15] - 朵花大桥项目采用带资开发模式承建[15] - 安置房项目包括安置房一期和安置房二期[15] 各地区表现 - 深圳地区沿江高速日均车流量同比增长9.7% 路费收入同比增长17.0%[51] - 清连高速日均车流量同比增长9.7% 路费收入同比增长9.0%[52] - 水官高速因边坡维修致上半年日均车流量与路费收入同比基本持平[51] - 阳茂高速日均车流量与路费收入同比下降（未披露具体比例）[52] - 广梧项目受分流影响日均车流量与路费收入同比下降（未披露具体比例）[52] - 江中项目受南沙大桥分流影响日均路费收入同比下降（未披露具体比例）[52] - 益常高速受分流及冰雪灾害影响日均车流量与路费收入同比下降（未披露具体比例）[53] - 南京三桥日均车流量与路费收入实现个位数增长（未披露具体数值）[53] - 长沙环路车流量增长但路费收入同比持平（未披露具体数值）[53] - 梅观高速一类车收入占比57.4% 车流量占比91.4%[54] - 梅观高速日均混合车流量同比增长10.1%至104千辆次[48] - 沿江高速日均路费收入同比增长17.0%至1391千元人民币[48] - 阳茂高速日均混合车流量同比下降13.5%至45千辆次[48] - 清连高速日均路费收入同比增长9.0%至2332千元人民币[48] 管理层讨论和指引 - 公司2019年下半年重点工作包括完成现有收费系统升级改造以实现取消省界收费站和不停车快捷收费目标[126] - 公司工程建设重点包括沿江二期和外环A段等项目的品质工程建设[126] - 公司大环保领域将重点关注深汕合作区等区域的环境产业园项目[126] - 公司战略研究将推进机荷高速改扩建工程前期工作及贵龙土地开发变现[127] - 公司财务目标包括优化资本结构并确保财务安全和降低财务成本[127] - 陆上风电新核准项目全部通过竞争方式确定上网电价[46] - 2019-2020年将迎来陆上风电项目建设高峰期[46] - 集团积极部署不停车收费系统改造工作，包括新建ETC车道、新建入口计重车道及ETC门架系统等[57] - 集团已设立环境公司作为拓展大环保产业相关业务的市场化平台[60] - 公司计划参投深圳绿源节能环保基金，金额为人民币2亿元或基金总规模的25%[71] - 深圳国际承诺5-8年内将高速公路资产注入公司[159] - 深圳投控将就收购事宜与公司进一步探讨业务安排以履行不竞争承诺[160] 其他财务数据 - 公司总资产为413.53亿元人民币，较年初增长0.61%[28] - 归属于上市公司股东的净资产为174.21亿元人民币，较年初增长0.19%[28] - 2018年末资产负债率52.46%较2017年下降11.67个百分点[31] - 转让四家子公司股权及债权确认收益2.67亿元人民币[29] - 外汇掉期工具因美元升值产生公允价值变动收益1485.95万元人民币[29] - 非流动金融资产公允价值变动收益934万元人民币[29] - 联营企业经常性投资收回现金同比增加122,043千元至189,716千元，反映稳定的投资回报现金流[86] - 特许经营无形资产摊销差异按公司权益比例计算为1.42亿元（2018年中期：1.45亿元）[87] - 对沿江公司注资41亿元并确认递延所得税资产约5.116亿元，增加净利润约5.116亿元[88] - 转让四家子公司股权和债权确认股权转让收益2.672亿元，增加税后净利润1.403亿元[89] - 外汇掉期交易确认公允价值变动收益1486万元[90] - 集团总资产413.529亿元（2018年末：411.009亿元）[94] - 未偿还的有息负债总额140.307亿元（2018年末：139.227亿元）[94] - 上半年平均借贷规模139亿元（2018年中期：214亿元），同比下降35%[94] - 交易性金融资产增加33%至5996.3万元，占总资产比例0.15%[95][96] - 预付款项增长40%至2.33亿元，主要因贵龙开发项目预付土地出让金[95][97] - 其他应收款下降74.57%至4.02亿元，因收回政府回购补偿款及减资款[95][97] - 短期借款激增311.9%至4.84亿元，反映公司增加短期融资[95][97] - 应付职工薪酬减少46.45%至1.19亿元，因支付2018年度绩效奖金[95][97] - 应交税费下降81.72%至2.47亿元，因支付资产处置相关税费[95][97] - 资产负债率从52.46%降至51.68%，净借贷权益比率从58.04%降至56.43%[101] - 利息保障倍数从3.60提升至5.74，EBITDA利息倍数从5.29增至8.18[101] - 净流动资产减少10.81亿元至4.07亿元，主要因分配2018年度股利[103] - 受限资产包括清连项目收费权质押（贷款余额16.84亿元）及外环高速收费权质押（贷款余额27.7亿元）[98][99] - 预计2021年底资本支出总额约55亿元人民币[105] - 2019下半年至2021年董事会批准资本支出计划合计5,497,535千元[106] - 外环项目三年总投资3,639,219千元（2019下半年380,003千元，2020年2,024,847千元，2021年1,234,369千元）[106] - 阳茂改扩建项目批复概算80亿元，公司按25%股比需跟投7亿元[112] - 南京风电股权收购和增资总投资5.1亿元（收购30%股权对价2.1亿元，增资3亿元）[112] - 报告期非股权投资支出765,926千元，主要用于外环高速等项目建设[113] - 外环项目总投资6.5亿元，累计投入2,861,915千元，项目进度56%[114] - 获得银行授信额度243亿元，其中未使用额度120亿元[109] - 交易性金融资产当期增加14,859千元，影响利润总额14,859千元[115] - 其他非流动金融资产增加9,340千元，影响利润总额9,340千元[115] - 公司会计政策变更确认使用权资产132,917千元和租赁负债124,331千元[120] - 公司会计估计变更增加归属于母公司股东权益约11,691千元，增加报告期净利润约11,691千元[122] - 公司货币资金为46.97亿元人民币，较年初44.27亿元增长11.1%[168] - 公司应收账款为3.14亿元人民币，较年初1.75亿元增长79.7%[168] - 公司其他应收款为4.02亿元人民币，较年初15.80亿元大幅下降74.6%[168] - 公司无形资产为236.81亿元人民币，较年初235.96亿元略有增长0.4%[168] - 公司短期借款为4.84亿元人民币，较年初1.17亿元激增312.6%[169] - 公司应交税费为2.47亿元人民币，较年初13.53亿元大幅下降81.7%[169] - 公司其他应付款为35.45亿元人民币，较年初23.97亿元增长47.9%[169] - 公司长期借款为84.79亿元人民币，较年初88.93亿元下降4.7%[169] - 公司未分配利润为56.53亿元人民币，较年初56.24亿元增长0.5%[169] - 公司长期股权投资为193.72亿元人民币，较年初146.67亿元增长32.1%[170] - 公司总负债从2018年底的839.29亿元人民币增加至2019年6月30日的1193.83亿元人民币，增幅达42.3%[171] - 长期借款从2018年底的8.23亿元人民币大幅增加至2019年6月30日的41.04亿元人民币，增幅达398.8%[171] - 公司未分配利润从2018年底的67.85亿元人民币减少至2019年6月30日的56.42亿元人民币，减少16.8%[171] - 经营活动现金流量净额同比下降50.7%至7.86亿元人民币（2018年同期：15.95亿元人民币）[177] - 投资活动现金流量净额转正为6.24亿元人民币（2018年同期：-3.34亿元人民币）[177] - 筹资活动现金流出同比增长58.2%至50.79亿元人民币（2018年同期：32.11亿元人民币）[179] - 期末现金及现金等价物余额同比增长28.3%至27.55亿元人民币（2018年同期：21.47亿元人民币）[179] - 购建固定资产支付现金同比增长80.6%至7.04亿元人民币（2018年同期：3.90亿元人民币）[177] - 公司经营活动产生的现金流量净额大幅增长至36.41亿元，较去年同期5.56亿元增长555%[180] - 销售商品提供劳务收到的现金同比下降11.6%，从3.88亿元减少至3.43亿元[180] - 收到其他与经营活动有关的现金激增843%，从5.41亿元增至51.02亿元[180] - 投资活动产生的现金流量净额出现29.71亿元净流出，去年同期为4.28亿元净流入[180] - 取得子公司支付的现金净额达46.20亿元，较去年同期1460万元大幅增加[180] - 筹资活动现金流入增长201%，从8.70亿元增加至26.20亿元[182] - 期末现金及现金等价物余额为10.91亿元，较期初11.92亿元减少8.5%[182] - 净利润达到15.77亿元，其他综合收益增加502万元[183] - 对股东分配利润15.48亿元，较去年同期减少分配[183] - 公司2019年上半年其他综合收益损失597.74万元人民币[186] - 公司2019年上半年向股东分配利润15.48亿元人民币[186] - 公司2019年6月30日股东权益合计为135.86亿元人民币[186] - 公司2018年上半年其他综合收益收益35.63万元人民币[187] - 公司2018年上半年向股东分配利润6.54亿元人民币[187] - 公司2018年6月30日股东权益合计为107.59亿元人民币[187] - 2019年上半年委托理财总额3亿元，实际获得收益168.55万元[156] - 国家开发银行深圳市分行委托理财2亿元，实际收益162.41万元[156] - 上海浦东发展银行深圳分行委托理财1亿元，实际收益6.14万元[156] - 报告期末公司对外担保总额16.2582亿元占净资产比例9.33%[150] - 贵州置地为茵特拉根小镇客户提供担保余额8.25821亿元[150][152] - 公司董事会获授权对全资子公司担保总额不超过45亿元对非全资控股子公司担保总额不超过5亿元[153] - 清连项目收费权质押担保总额度为59亿元银行贷款本息，报告期末银团贷款余额为16.84亿元[154][155] - 梅观公司100%股权质押为8亿元公司债券到期兑付提供反担保[154] - 外环高速收费权及收益质押担保总额度为65亿元银行贷款，报告期末银团贷款余额为27.70亿元[154][155] - 沿江高速收费权质押担保总额度为54亿元银行贷款本息，报告期末银团贷款余额为35.18亿元[154][155] - 集团有19.42亿元货币资金为受限制的项目委托工程管理专户存款[155] 公司项目和资产 - 梅观高速免费路段为13.8公里，收费路段为5.4公里[9] - 盐坝高速总收费里程约29.1公里[10] - 盐排高速收费里程约15.6公里[11] - 南光高速收费里程约31公里[12] - 龙大高速深圳段免费通行路段共23.8公里[14] - 四條路（南光高速、鹽排高速、鹽壩高速和龍大高速深圳段）於2019年1月1日移交深圳交通局[14] - 公司累计竞拍龙里项目土地约3005亩其中贵龙项目土地约2770亩朵花大桥项目土地约235亩[16] - 沿江项目货车通行费按正常收费标准50%收取

公司基本信息 - 公司为深圳高速公路股份有限公司，报告期为2019年上半年，报告日为2019年8月23日[12] - 本报告金额币种为人民币，分项值之和与总计数尾数不一致是四舍五入原因[9] - 公司已发行普通股股份21.81亿股，A股14.33亿股占比65.72%，H股7.48亿股占比34.28%[26] - 深圳国际间接持有公司超50%股份，为间接控股股东[26] - 公司经营和投资公路项目16个，折算里程约546公里，其中65.7公里在建[26] - 公司投资或经营的收费公路项目共16个，主要分布在深圳和广东其他地区，其余4个项目地处湖北、湖南和江苏[29] - 境外资产为18,596,883.26元，占总资产的比例为0.04%[29] 财务数据关键指标变化 - 本报告期营业收入26.99亿元，上年同期26.78亿元，同比增长0.81%[20] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润15.77亿元，上年同期9.69亿元，同比增长62.79%[20] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润14.14亿元，上年同期7.88亿元，同比增长79.49%[20] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额7.86亿元，上年同期15.95亿元，同比减少50.70%[20] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产174.21亿元，上年度末173.87亿元，同比增长0.19%[20] - 本报告期末总资产413.53亿元，上年度末411.01亿元，同比增长0.61%[20] - 本报告期基本每股收益0.723元/股，上年同期0.444元/股，同比增长62.79%[21] - 本报告期加权平均净资产收益率8.80%，上年同期6.91%，增加1.89个百分点[21] - 非经常性损益项目合计1.63亿元，其中转让子公司产生的收益2.67亿元[22][23] - 2019年上半年集团实现营业收入约26.99亿元，同比增长0.81%[33] - 2019年上半年集团净利润1576824千元，2018年中期为968653千元，同比增长62.79%[66] - 2019年上半年营业收入2699193千元，上年同期2677523千元，同比增长0.81%；营业成本1408694千元，上年同期1282860千元，同比增长9.81%[67] - 2019年上半年销售费用10369千元，上年同期6618千元，同比增长56.67%；管理费用83385千元，上年同期42196千元，同比增长97.62%[67] - 2019年上半年财务费用269305千元，上年同期500549千元，同比下降46.20%；投资收益597091千元，上年同期288612千元，同比增长106.88%[67] - 2019年上半年经营活动产生的现金流量净额786461千元，上年同期1595146千元，同比下降50.70%；筹资活动产生的现金流量净额 -1236887千元，上年同期 -976750千元，同比增长26.63%[67] - 报告期内，委托管理服务收入同比增长91.74%，房地产开发收入同比增加179.30%，广告及其他收入同比增加67.54%[71] - 集团报告期营业成本为1,408,694千元（2018年中期：1,282,860千元），同比增长9.81%，扣除上年同期影响后，可比营业成本同比增长26.25%[72] - 集团报告期销售费用为10,369千元（2018年中期：6,618千元），同比增加56.67%；管理费用为83,385千元（2018年中期：42,196千元），同比增加97.62%[76][77] - 集团报告期研发费用为2,982千元；财务费用为269,305千元（2018年中期：500,549千元），同比下降46.20%；综合财务成本为254,446千元（2018年同期：490,383千元），同比下降48.11%；综合借贷成本为4.42%（2018年同期：4.70%），较上年同期下降0.28个百分点[78] - 集团报告期所得税费用为 - 190,207千元（2018年中期：267,748千元），同比减少457,955千元[80] - 主营业务成本中收费公路的人工成本同比下降14.52%，公路维护成本同比增长16.84%，折旧及摊销同比下降11.74%，其他业务成本同比下降2.59%[73] - 2019年上半年集团筹资活动现金净流出同比增加约2.6亿元[85] - 收费公路行业营业收入22.04亿元，营业成本10.52亿元，毛利率52.26%，同比减少0.45个百分点，营收同比变动-10.48%，成本同比变动-9.63%[86] - 2019年上半年公司完成对沿江公司注资41亿元，确认递延所得税资产约5.12亿元，增加集团净利润约5.12亿元[91] - 转让贵州圣博等四家子公司100%股权和债权，确认股权转让收益2.67亿元，增加集团税后净利润1.40亿元[92] - 因人民币贬值，集团确认掉期工具公允价值变动收益1485.9万元[93] - 2019年6月30日集团总资产413.53亿元，较2018年末略有增加；未偿还的有息负债总额为140.31亿元，较年初基本持平；上半年平均借贷规模139亿元，同比下降35%[94] - 交易性金融资产期末数5996.3万元，较上期期末变动32.95%；预付款项期末数2.33亿元，较上期期末变动40.00%；其他应收款期末数4.02亿元，较上期期末变动-74.57%[95] - 2019年上半年按公司权益比例计算的两种摊销方法下的摊销差异为1.42亿元，较2018年中期的1.45亿元有所降低[85] - 2019年6月30日，公司资产负债率为51.68%（2018年12月31日为52.46%），净借贷权益比率为56.43%（2018年12月31日为58.04%）[101] - 2019年中期，公司利息保障倍数为5.74（2018年中期为3.60），EBITDA利息倍数为8.18（2018年中期为5.29）[102] - 2019年6月30日，公司净流动资产为407百万元（2018年12月31日为1487百万元），现金及现金等价物为2755百万元（2018年12月31日为2581百万元），未使用的银行授信额度为11963百万元（2018年12月31日为13084百万元）[104] - 预计到2021年底，集团资本性支出总额约为55亿元，2019年下半年 - 2021年董事会批准的主要资本支出计划合计5497535千元[105][107] - 报告期内，集团股权投资总额约为5.68亿元（2018年中期：0.58亿元），同比增加5.1亿元[112] - 报告期内集团重大非股权投资支出约765926千元，用于外环高速等项目[114] - 外环项目金额6500000千元，进度56%，本报告期投入661686千元，累计投入2861915千元；清连项目金额6125390千元，进度100%，本报告期投入6071千元，累计投入6098325千元；沿江二期项目金额1000000千元，进度32%，本报告期投入4828千元，累计投入15299千元；合计本报告期投入672586千元，累计投入8975540千元[115] - 交易性金融资产期初余额45103千元，期末余额59963千元，当期变动14859千元，对报告期利润总额影响金额14859千元；其他非流动金融资产期初余额180439千元，期末余额189779千元，当期变动9340千元，对报告期利润总额影响金额9340千元[116] - 2019年6月30日公司流动资产合计66.55亿元，较2018年12月31日的75.32亿元减少11.64%[188] - 2019年6月30日公司非流动资产合计346.98亿元，较2018年12月31日的335.69亿元增加3.36%[188] - 2019年6月30日公司资产总计413.53亿元，较2018年12月31日的411.01亿元增加0.61%[188] - 2019年6月30日公司流动负债合计62.48亿元，较2018年12月31日的60.45亿元增加3.36%[188] - 2019年6月30日公司非流动负债合计151.21亿元，较2018年12月31日的155.16亿元减少2.54%[188] - 2019年6月30日公司负债合计213.69亿元，较2018年12月31日的215.61亿元减少0.89%[188] - 2019年6月30日公司所有者权益合计199.84亿元，较2018年12月31日的195.40亿元增加2.27%[188] - 2019年6月30日公司货币资金46.97亿元，较2018年12月31日的42.27亿元增加11.11%[188] - 2019年6月30日公司应收账款3.14亿元，较2018年12月31日的1.75亿元增加79.79%[188] - 2019年6月30日公司短期借款4.84亿元，较2018年12月31日的1.17亿元增加313.43%[188] - 2019年6月30日公司资产总计255.25亿元，较2018年12月31日的231.22亿元增长10.4%[189] - 2019年半年度营业总收入26.99亿元，较2018年半年度的26.78亿元增长0.77%[190] - 2019年半年度营业总成本18.03亿元，较2018年半年度的18.57亿元下降2.87%[190] - 2019年半年度投资收益5.97亿元，较2018年半年度的2.89亿元增长106.9%[190] - 2019年半年度净利润1.71亿元，较2018年半年度的1.04亿元增长64.14%[190] - 2019年6月30日流动资产合计20.39亿元，较2018年12月31日的39.13亿元下降47.89%[189] - 2019年6月30日非流动资产合计234.86亿元，较2018年12月31日的192.10亿元增长22.26%[189] - 2019年6月30日负债合计119.38亿元，较2018年12月31日的83.93亿元增长42.24%[189] - 2019年半年度基本每股收益0.723元/股，较2018年半年度的0.444元/股增长62.84%[190] - 2019年半年度综合收益总额1.71亿元，较2018年半年度的1.04亿元增长64.6%[190] - 2019年上半年营业收入4.17亿元，2018年同期为6.89亿元[192] - 2019年上半年营业成本1.35亿元，2018年同期为2.39亿元[192] - 2019年上半年投资收益2.71亿元，2018年同期为2.17亿元[192] - 2019年上半年营业利润4.72亿元，2018年同期为4.51亿元[192] - 2019年上半年净利润4.06亿元，2018年同期为3.95亿元[192] - 2019年上半年经营活动现金流入小计24.48亿元，2018年同期为28.65亿元[193] - 2019年上半年经营活动现金流出小计16.61亿元，2018年同期为12.70亿元[193] - 2019年上半年投资活动现金流入小计26.43亿元，2018年同期为4.14亿元[193] - 2019年上半年筹资活动现金流入小计38.43亿元，2018年同期为22.35亿元[193] - 2019年上半年现金及现金等价物净增加额1.74亿元，2018年同期为2.62亿元[193] - 2019年上半年经营活动现金流入小计54.4460767638亿元，2018年同期为9.2869883158亿元[194] - 2019年上半年经营活动现金流出小计18.0322892308亿元，2018年同期为3.7318943092亿元[194] - 2019年上半年经营活动产生的现金流量净额36.413787533亿元，2018年同期为5.5550940066亿元[194] - 2019年上半年投资活动现金流入小计27.8839236708亿元，2018年同期为5.2939939875亿元[194] - 2019年上半年投资活动现金流出小计57.5900205951亿元，2018年同期为1.0

财务数据关键指标变化 - 年初至报告期末营业收入1,330,593,040.84元，较上年同期减少0.83%[5] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的净利润467,451,393.65元，较上年同期增长17.73%[5] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润483,467,386.16元，较上年同期增长6.48%[5] - 加权平均净资产收益率较上年减少0.21个百分点，为2.65%[5] - 基本每股收益和稀释每股收益均为0.214元/股，较上年同期增长17.73%[5] - 2019年第一季度公司归属于股东的净利润467,451千元，同比增长17.73%[17] - 2019年第一季度公司营业收入1,330,593千元，同比减少0.83%，扣除影响后可比营业收入增长12.51%，可比路费收入总体增长5.3%[17] - 2019年第一季度公司营业成本676,962千元，同比增长3.05%，扣除影响后可比营业成本同比增长15.55%[17] - 2019年第一季度公司财务费用94,932千元，同比下降41.38%，综合财务成本129,537千元，同比下降48.55%[17] - 2019年第一季度合并营业总收入13.31亿元，较2018年第一季度的13.42亿元下降0.83%[29] - 2019年第一季度合并净利润5.10亿元，较2018年第一季度的4.35亿元增长17.37%[29] - 2019年第一季度母公司营业收入1.85亿元，较2018年第一季度的3.21亿元下降42.30%[30] - 2019年第一季度母公司净利润2.09亿元，较2018年第一季度的2.58亿元下降18.83%[30] - 2019年第一季度合并经营活动产生的现金流量净额5.61亿元，较2018年第一季度的9.56亿元下降41.30%[31] - 2019年第一季度合并投资活动产生的现金流量净额4.50亿元，2018年第一季度为 - 3.71亿元[31] - 2019年第一季度合并筹资活动产生的现金流量净额 - 1.87亿元，较2018年第一季度的 - 4.06亿元有所改善[31] - 2019年第一季度基本每股收益0.214元/股，2018年第一季度为0.182元/股[29] - 2019年第一季度合并营业总成本8.18亿元，较2018年第一季度的8.48亿元下降3.56%[29] - 2019年第一季度合并投资收益1.42亿元，较2018年第一季度的1.35亿元增长5.80%[29] - 2019年第一季度销售商品、提供劳务收到现金162,409,236.60元，2018年同期为163,513,315.61元[32] - 2019年第一季度收到其他与经营活动有关的现金1,097,634,947.12元，2018年同期为208,296,578.71元[32] - 2019年第一季度经营活动现金流入小计1,260,044,183.72元，2018年同期为371,809,894.32元[32] - 2019年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-460,557,083.57元，2018年同期为158,520,657.76元[32] - 2019年第一季度收回投资收到的现金588,000,000.00元，2018年同期为10,874,422.99元[32] - 2019年第一季度投资活动产生的现金流量净额为1,151,849,851.59元，2018年同期为239,667,998.42元[32] - 2019年第一季度取得借款收到的现金为0元，2018年同期为550,000,000.00元[32] - 2019年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为-139,204,843.43元，2018年同期为-266,181,157.90元[32] - 2019年第一季度现金及现金等价物净增加额为552,086,721.15元，2018年同期为132,001,601.88元[32] - 2019年第一季度期末现金及现金等价物余额为1,744,528,642.79元，2018年同期为753,729,076.17元[32] 各条业务线表现 - 梅观高速2019年1 - 3月日均混合车流量99千辆次，同比增10.9%，日均路费收入328千元，同比增3.0%[10] - 机荷东段2019年1 - 3月日均混合车流量282千辆次，同比增5.9%，日均路费收入1,996千元，同比增3.1%[10] - 清连高速2019年1 - 3月日均混合车流量53千辆次，同比增9.0%，日均路费收入2,630千元，同比增8.3%[11] - 武黄高速2019年1 - 3月日均混合车流量61千辆次，同比增10.3%，日均路费收入1,148千元，同比增8.4%[12] - 阳茂高速2019年1 - 3月日均混合车流量49千辆次，同比降12.1%，日均路费收入1,686千元，同比降11.8%[11] 管理层讨论和指引 - 公司将公开发行A股可转换公司债券发行方案决议有效期和授权有效期延长至2019年12月27日[22] - 深圳投控承诺5 - 8年左右将高速公路资产注入公司[24] - 2019年第一季度公司拟放弃合和基建收购机会[25] - 董事会认可公司不进行合和基建收购[25] - 深圳投控将与公司探讨业务安排，解决相关事宜[25] - 公司要求深圳投控履行不竞争承诺[25] - 公司将密切关注合和基建收购事项进展[25] 其他没有覆盖的重要内容 - 非经常性损益合计为 -16,015,992.51元[6] - 截至报告期末，公司股东总数18,582户，其中A股股东18,353户，H股股东229户[6] - 2019年3月15日公司以51,000万元控股收购南京风电科技有限公司51%股权[22] - 报告期内公司发生两笔共3亿元短期封闭式保本型理财产品交易，预期收益1,685千元（含税），期末理财产品资金余额1亿元[23] - 2015 - 2017年度公司进行房地产业务自查[24] - 至2018年9月18日，深圳投控拥有合和基建71.83%的股份[24] - 公司自2019年1月1日起采用新租赁准则，计量租赁负债124,262千元，确认使用权资产132,848千元，差额8,586千元为预付租赁款，本期摊销使用权资产7,040千元，确认租赁负债利息费用1,464千元，支付租金减少租赁负债6,281千元[20] - 交易性金融资产上年度末为45,103千元，本报告期减少76.72%，因人民币汇率升值确认外汇掉期工具公允价值变动损失[21] - 其他应收款上年度末为1,580,256千元，本报告期减少95.95%，因收到三项目调整收费相关税费补偿和联合置地公司剩余减资款及利息[21] - 其他流动资产本报告期末为157,805千元，上年度末为264,155千元，减少40.26%，因部分理财产品到期[21] - 使用权资产本报告期末为125,808千元，因实施新租赁准则[21] - 短期借款本报告期末为573,475千元，上年度末为117,425千元，增加388.38%，因根据资金形势适度增加短期借款[21] - 应交税费本报告期末为388,438千元，上年度末为1,353,424千元，减少71.30%，因缴纳三项目资产处置相关税费[21]

财务数据关键指标变化 - 公司2018年营业收入为58.07亿元人民币，较2017年调整后增长11.45%[29] - 归属于上市公司股东的净利润为34.40亿元人民币，较2017年调整后大幅增长148.56%[29] - 扣除非经常性损益的净利润为15.38亿元人民币，较2017年调整后增长4.45%[29] - 经营活动产生的现金流量净额为32.22亿元人民币，较2017年调整后增长8.30%[29] - 加权平均净资产收益率为22.85%，较2017年调整后增加13.38个百分点[29] - 归属于上市公司股东的净资产为173.87亿元人民币，较2017年调整后增长27.54%[29] - 总资产为411.01亿元人民币，较2017年调整后减少6.62%[29] - 公司2018年营业收入为58.07亿元人民币，较2017年的52.1亿元增长11.4%[35] - 2018年路费收入达50.66亿元人民币，同比增长8.2%[35] - 净利润大幅增长至34.4亿元人民币，较2017年13.84亿元增长148.6%[35] - 经营现金流净额32.22亿元，投资回收现金合计51.95亿元[35] - 公司2018年营业收入58.07亿元，同比增长11.45%[41] - 公司2018年盈利34.40亿元，每股收益1.577元，同比增长148.56%[41] - 公司2018年营业收入58.07亿元，同比增长11.45%[53] - 公司营业总收入同比增长11.45%至5,807,108千元[90] - 收费公路主营业务收入同比增长8.17%至5,066,387千元，占总收入87.24%[90][92] - 委托管理服务收入同比大幅增长226.75%至246,261千元[90][91] - 房地产开发收入同比下降10%至285,672千元[90][91] - 广告及其他收入同比增长55.83%至208,787千元[90][91] - 2018年归属于股东净利润3,440,051千元，同比增长148.56%[87] - 营业收入5,807,108千元，同比增长11.45%，路费收入占比87.24%[88][89] 成本和费用变化 - 营业成本同比增长5.44%至2,858,212千元[94][95] - 财务费用1,055,006千元，同比大幅增长42.12%[88] - 委托管理服务成本同比激增267.80%至183,920千元[95][96] - 折旧及摊销成本增长3.86%至1,626,249千元，占总成本56.90%[95][96] - 销售费用同比下降3.56%至19.417百万元[98] - 管理费用同比增加14.14%至209.645百万元[98] - 财务费用同比增加42.12%至1,055.006百万元[98][99] - 利息支出同比增加15.24%至1,060.159百万元[99] - 所得税费用同比增加154.67%至966.447百万元[101] 各条业务线表现 - 路费收入50.66亿元，占总收入87.24%[53] - 委托管理服务收入2.46亿元，占总收入4.24%[53] - 房地产开发收入2.86亿元，占总收入4.92%[53] - 广告及其他业务收入2.09亿元，占总收入3.60%[53] - 收费公路业务毛利率提升2.90个百分点至52.83%[92][93] - 南光高速和盐排高速因冲回公路养护责任拨备导致毛利率显著提升[93][96] - 公司通过委托管理业务收取管理费及奖励金实现收入[75] - 公司代建项目包括深圳外环项目贵州龙里安置房及深国际贵州物流港等项目[76] 各地区表现 - 梅观高速日均混合车流量同比增长9.0%至100千辆次[57] - 机荷东段日均路费收入同比增长5.8%至2,076千元[57] - 沿江高速日均路费收入同比增长16.5%至1,273千元[57] - 水官高速日均路费收入同比下降1.4%至1,738千元[57] - 广梧项目日均混合车流量同比增长10.1%至39千辆次[57] - 广州西二环日均路费收入同比增长23.1%至1,653千元[57] - 清连高速日均路费收入同比增长3.4%至2,084千元[57] - 阳茂高速日均路费收入同比下降2.7%至1,771千元[57] - 武黄高速日均路费收入同比增长5.0%至1,055千元[57] - 阳茂高速日均路费收入同比下降[61] - 广州西二环日均路费收入同比取得较高增长[61] - 广梧项目日均路费收入同比呈现平稳增长[61] - 江中项目日均车流量及路费收入同比略有增长[61] - 南京三桥日均车流量及路费收入同比均取得个位数增长[62] - 长沙环路路费收入同比基本持平[62] - 益常高速路费收入同比基本持平[62] - 清连高速日均路费收入同比总体保持平稳[61] - 武黄高速营运表现总体平稳[62] - 中国2018年国内生产总值同比增长6.6%，较2017年下滑0.3个百分点[54] - 广东省2018年地区生产总值同比增长6.8%[54] - 深圳市2018年地区生产总值同比增长7.6%[54] 管理层讨论和指引 - 公司设定2019年总体营业收入目标不低于58.09亿元[137] - 2019年经营成本、管理费用及销售费用总额（不含折旧及摊销）控制在22.36亿元左右[137] - 公司连续21年不间断派发现金股息[134] - 2019年预计集团平均借贷规模及财务成本同比有所下降[137] - 公司2019-2021年董事会批准资本支出总额约61.11亿元人民币[141] - 外环项目资本支出计划为43.01亿元人民币占总支出的70.4%[141] - 南京风电项目股权投资5.1亿元人民币[141] - 阳茂改扩建项目股权投资5.25亿元人民币[141] - 机荷改扩建前期开支3.5亿元人民币[141] - 公司面临货币政策变动导致资金成本上升的风险[143] - 收费公路行业政策变化可能对车流量增长产生负面影响[143] - 环保行业监管力度加大影响项目投融资方案盈利能力[143] - 项目改扩建面临征地拆迁和建设成本上升风险[146] - 公司通过银企合作和债券发行优化资本结构降低财务成本[145][139] - 公司未来几年总建设规模超过250亿元人民币[149] 其他财务数据 - 总资产达411.01亿元人民币，总负债215.61亿元，资产负债率52.46%[35] - 交易性金融资产期末余额4510.32万元，当期变动4510.32万元[32] - 其他非流动金融资产期末余额1.8亿元，当期增值1792.88万元[32] - 未偿还的有息负债总额13,922,655千元，同比下降35.80%[111] - 平均借贷规模211亿元，同比增长6%[111] - 短期借款117,425千元，同比下降95.34%[112] - 应交税费1,353,424千元，同比上升450.58%[112] - 应付债券4,632,920千元，同比上升69.57%[112] - 集团资产负债率从64.13%降至52.46%[117] - 净借贷权益比率从125.41%降至58.04%[117] - 利息保障倍数从3.02提升至5.54[117] - 以公允价值计量的金融资产中，交易性金融资产期末余额45.103百万元，当期变动45.103百万元，对利润影响45.103百万元[126] - 其他非流动金融资产期末余额180.439百万元，当期变动17.929百万元，对利润影响17.929百万元[126] 资产处置与投资收益 - 第四季度实现归属于上市公司股东的净利润19.19亿元人民币，显著高于其他季度[30] - 非经常性损益项目中三项目资产处置收益贡献19.61亿元人民币[31] - 外汇掉期工具公允价值变动收益为1.16亿元人民币[31] - 投资收益同比增长5.06%至555.594百万元[102] - 公司确认资产处置收益1,961,414千元，增加净利润1,523,553千元[109] - 梅林关城市更新项目确认资产处置收益约342,600千元，增加净利润约168,816千元[110] - 转让悦龙公司股权确认股权转让收益71,876千元，增加净利润37,735千元[110] - 外汇掉期工具公允价值变动收益116,475千元[110] 派息政策 - 公司建议派发2018年末期现金股息每股0.71元，占每股收益45.01%[41] - 公司因三项目处置收益派发特别股息每股0.35元，占处置收益50.1%[41] - 公司扣除资产处置收益及特别股息后年度派息率为41.17%[41] - 公司2017年宣派年度股息每股分红0.30元[40] - 公司建议派发2018年度末期现金股息每股0.71元（含税）[153] - 建議派發末期現金股息每股0.71元，總額1,548,346,931.46元，佔合併報表淨利潤的45.01%[133] - 2017年現金分紅654,231,097.80元，佔當年淨利潤45.9%[135] - 2016年現金分紅479,769,471.72元，佔當年淨利潤41.0%[135] 公路项目与运营 - 梅观高速免费路段自2014年3月31日起实施免费通行，长度约13.8公里[6] - 梅观高速收费路段保留收费，长度约5.4公里[6] - 盐坝高速总收费里程约29.1公里，自2016年2月7日起采用发卡免费方式实施免费通行[7] - 盐排高速收费里程约15.6公里，自2016年2月7日起采用发卡免费方式实施免费通行[8] - 南光高速收费里程约31公里，自2016年2月7日起采用发卡免费方式实施免费通行[8] - 机荷高速包括机荷东段（清湖至荷坳）和机荷西段（机场至清湖）[7] - 水官延长段为清平高速第一期路段[9] - 外环项目A段为宝安区海上田园北侧至龙岗区深汕高速互通立交（不含东莞段）[9] - 龙大高速深圳段自2016年2月7日起对23.8公里路段实施免费通行[12] - 公司受托管理龙大公司89.93%股权[12] - 沿江货运补偿方案对2018年3月1日至2020年12月31日期间通行的所有货车按正常收费标准的50%收取通行费[22] - 深圳交委为沿江货运补偿方案提供人民币3.02亿元补偿[22] - 公司经营和投资的公路项目共16个，按权益比例折算的高等级公路里程约546公里[26] - 公司有65.7公里公路尚在建设中，占权益公路总里程的约12%[26] - 绿色通道政策自2018年10月24日起取消活畜禽运输车辆免费通行[19] - 广东省统一收费方案自2012年6月1日起实施[21] - 沿江高速深圳段分为沿江一期（主线及设施）和沿江二期（机场互通立交）[10] - 南坪项目包括南坪一期和南坪二期（A段+B段）[12] - 公司持有清连高速76.37%权益[53] - 公司持有武黄高速100%权益[53] - 沿江项目获深圳交委3.02亿元货车通行费补偿[58] - 南光、盐排、盐坝高速自2016年2月7日起免费通行，深圳交委提供现金补偿[174] - 机荷东段日均车流量28.85万辆次，路费收入207.64万元/日[33][34] - 水官高速日均车流量21.94万辆次，路费收入173.81万元/日[33][34] - 清连高速日均路费收入208.41万元，同比增长3.4%[34] 投资与开发项目 - 公司累计竞拍龙里项目土地约2890亩（贵龙项目2655亩+朵花大桥项目235亩）[14] - 梅林关更新项目土地面积约9.6万平方米[14] - 贵龙项目自主二级开发土地1000余亩[14] - 公司承接贵龙城市大道一期带资开发项目[13] - 公司参与区域性城市基建开发项目2个[26] - 公司投资环保、清洁能源和金融类项目5个[26] - 公司投资65亿元获得外环A段25年项目经营收益权[69] - 外环A段一期总里程约50.74公里[69] - 外环A段二期总里程约9.35公里[69] - 公司以14.72亿元收购沿江项目100%权益[70] - 沿江二期累计完成约93%土地征收和约90%拆迁面积[70] - 阳茂公司股东按持股比例出资共30.24亿元用于改扩建[71] - 公司应出资阳茂高速改扩建项目资本金7.56亿元[71] - 阳茂高速改扩建项目总投资金额约86.4亿元[71] - 阳茂高速全长约79.76公里[71] - 公司认购水规院15%股权切入水环境治理领域[72] - 水规院2018年累计新签合同900余项[72] - 公司全资子公司收购德润环境20%股权[72] - 德润环境旗下重庆水务在重庆供水及污水处理市场占主导地位[72] - 环境公司与苏伊士合资成立深圳高速苏伊士环境有限公司注册资本1亿元人民币环境公司持股51%[73] - 南门河综合治理项目已完成超过66%总体形象进度[73] - 公司以5.1亿元人民币收购南京风电51%股权进入新能源领域[73] - 南京风电主要从事风力发电系统研发集成制造及风电场投资运营[73] - 深汕特别合作区土地平整项目6块地基本完工 1块地完成67%形象进度[79] - 朵花大桥项目全长2.2公里 投资预算9亿元 建设期3年[79] - 长租公寓合资公司注册成立 注册资本1000万元 投资公司持股60%[79] - 累计竞拍龙里项目土地2890亩 其中贵龙项目2655亩 朵花项目235亩[81] - 贵龙项目土地成交金额总计8.96亿元 已转让800亩 1045亩进行二级开发[81] - 茵特拉根小镇二期第一阶段推出238套住宅 签约销售237套[81] - 转让296亩贵龙土地项目完成交易 成交价格18080万元[82] - 拟转让810亩贵龙土地 挂牌价格不低于55080万元[82] - 新竞买235亩龙里土地 成交金额11771万元[82] - 梅林关更新项目土地面积约9.6万平方米，计容建筑面积不超过48.64万平方米[83] - 联合置地注册资本由50亿元减至5亿元，减资幅度达90%[84] - 梅观公司获9,120平方米回迁办公楼补偿，增加公司净利润约1.69亿元[84] - 万科增资29亿元获得联合置地30%权益，公司长期股权投资增加约9.21亿元[84] - 项目一期住宅可售面积约7.5万平方米，保障房面积约4.2万平方米[85] - 项目二期住宅可售面积约6.8万平方米，三期住宅可售面积约6.3万平方米[85] - 公司持有贵州银行4.26亿股股份，占总股本约3.44%[86] - 公司与国开行签署200亿元开发性金融合作协议[40] - 公司工程建设完成投资约40亿元[42] - 公司增加超过100公里的优质公路资产[43] - 沿江项目货车五折优惠政策实施后货车流量明显增长[67] - 深圳e交通APP获得招商银行腾讯等单位约2000万元商务投资与合作[65] - 公司朵花项目工程概算约为人民币9亿元[173] - 阳茂高速改扩建项目总投资人民币30.24亿元，公司应出资人民币7.56亿元[173] - 公司公开发行A股可转换公司债券申请已获中国证监会受理，尚在审核阶段[171] - 公司已完成深高速（广州）产业投资基金管理有限公司的设立[172] - 外环A段施工合同总价分别为11.67亿元、12.37亿元、9.56亿元、9.62亿元、9.29亿元[175] - 截至报告期末外环A段各合同段已确认发生金额分别为4.64亿元、4.18亿元、5.08亿元、3.79亿元、4.10亿元[175] - 公司对联合置地减资22.05亿元，总减资额45亿元，注册资本由50亿元变更为5亿元[176] - 万科企业股份有限公司对联合置地增资29亿元[177] - 龙大公司89.93%股权委托管理费2016-2018年为每年1800万元，2019年调整为877万元[178] -

财务数据关键指标变化 - 2018年公司营业收入为58.07亿元，较2017年调整后增长11.45%[19] - 2018年归属于上市公司股东的净利润为34.40亿元，较2017年调整后增长148.56%[19] - 2018年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为15.38亿元，较2017年调整后增长4.45%[19] - 2018年经营活动产生的现金流量净额为32.22亿元，较2017年调整后增长8.30%[19] - 2018年末归属于上市公司股东的净资产为173.87亿元，较上年同期末增长27.54%[20] - 2018年末总资产为411.01亿元，较上年同期末减少6.62%[20] - 2018年基本每股收益和稀释每股收益均为1.577元/股，较上年同期增长148.56%[21] - 2018年加权平均净资产收益率为22.85%，较上年增加13.38个百分点[21] - 2018年第四季度营业收入最高，为16.67亿元[23] - 2018年非经常性损益合计为19.02亿元，2017年为 - 8842.07万元，2016年为5638.59万元[25] - 2018年受托经营取得的托管费收入净额为1685.89万元[24] - 2018年特许权授予方提供的差价补偿摊销额为1656.81万元[24] - 2018年三项目资产处置损益为19.61亿元[24] - 2018年公司营业收入为58.07亿人民币，路费收入为50.66亿人民币，息税前利润为54.63亿人民币，净利润为34.40亿人民币[30] - 2018年公司经营活动之现金流入净额为32.22亿人民币，经营活动之现金流入净额及收回投资现金合计数为51.95亿人民币[30] - 2018年末公司总资产为411.01亿人民币，总负债为215.61亿人民币，总权益为195.40亿人民币[30] - 2018年末公司资产负债率为52.46%，总负债权益比率为110.34%，净借贷权益比率为58.04%，每股净资产为7.97元人民币[30] - 2018年公司实现营业收入58.07亿元，同比增长11.45%；盈利34.40亿元，每股收益1.577元，同比增长148.56%[42] - 2018年路费收入约50.66亿元，占集团总收入的87.24%[50] - 2018年委托管理服务收入约2.46亿元，占集团总收入的4.24%[50] - 2018年房地产开发收入约2.86亿元，占集团总收入的4.92%[50] - 2018年广告及其他业务收入约2.09亿元，占集团总收入的3.60%[50] - 2018年公司净利润3440051千元，同比增长148.56%，扣除相关收益影响后同比增长23.55%[89] - 2018年公司营业收入5807108千元，同比增长11.45%，路费收入占87.24%[90][93][94] - 2018年公司投资收益555594千元，同比增长5.06%[90] - 2018年公司经营活动现金流量净额3222229千元，同比增长8.30%[92] - 报告期路费收入同比增长8.17%，深长和益常公司纳入合并范围使路费收入同比增加215,243千元，其他附属收费公路路费收入同比增长3.85%，公司还确认三项目路费收入补偿额727,485千元[95] - 委托管理服务收入同比增长226.75%，房地产开发收入同比减少10%，广告及其他收入同比增55.83%[95] - 收费公路营业收入5,066,387千元，毛利率52.83%，同比上升2.90个百分点，营业收入同比增长8.17%，营业成本同比增长1.90%[96][98] - 集团报告期营业成本为2,858,212千元，同比增长5.44%，扣除合并范围变化影响后同比增长2.20%[99] - 主营业务成本收费公路中，人工成本405,373千元，同比增长14.49%；公路维护成本120,499千元，同比下降38.41%；折旧及摊销1,626,249千元，同比增长3.86%[100] - 其他业务成本中，委托管理服务成本183,920千元，同比增加267.80%；房地产开发成本173,577千元，同比减少25.75%；广告及其他成本110,734千元，同比增长35.77%[100] - 集团报告期销售费用为19,417千元，同比下降3.56%[103] - 清连高速营业收入760,696千元，毛利率43.24%，同比增加1.07个百分点，营业收入同比增长3.35%，营业成本同比增长1.43%[96] - 集团2018年管理费用为209,645千元，较2017年的183,667千元同比增加14.14%[104] - 集团2018年财务费用为1,055,006千元，较2017年（经重列）的742,311千元同比增加42.12%；财务成本为988,271千元，较2017年（经重列）的889,525千元同比增加11.10%；综合借贷成本为4.66%，较2017年度（经重列）的4.73%下降0.07个百分点[104] - 集团2018年所得税费用为966,447千元，较2017年的379,490千元同比增长154.67%[105] - 集团2018年实现投资收益555,594千元，较2017年的528,851千元同比增长5.06%[106] - 集团2018年经营活动之现金流入净额为3,222,229千元，较2017年（经重列）的2,975,225千元同比增8.30%；合营和联营企业经常性投资收回现金为355,654千元，较2017年（经重列）的364,775千元同比基本持平[109] - 集团2018年投资活动因收到联合置地公司减资款16亿元，录得现金流入净额约9.6亿元[109] - 集团2018年筹资活动因提前归还部分银行借款，录得现金流出净额约35亿元[109] - 集团2018年按权益比例计算的两种摊销方法下的摊销差异为2.80亿元，较2017年（经重列）的2.70亿元基本持平[111] - 集团2018年因三项目资产处置确认资产处置收益1,961,414千元，增加净利润1,523,553千元[112] - 集团2018年因梅林关城市更新项目确认资产处置收益约342,600千元，增加净利润约168,816千元[113] - 2018年末集团总资产411.01亿元，较2017年末下降6.62%；未偿还的有息负债总额为139.23亿元，较2017年末减少35.80%；平均借贷规模为211亿元，同比增长6%[116] - 预付款项期末数16.64亿元，占总资产0.40%，较上期下降46.65%；其他应收款期末数15.80亿元，占总资产3.84%，较上期增长3689.09%[117] - 短期借款期末数1.17亿元，占总资产0.29%，较上期下降95.34%；应付债券期末数46.33亿元，占总资产11.27%，较上期增长69.57%[117] - 2018年末资产负债率为52.46%，较2017年末的64.13%大幅下降[122] - 2018年末净借贷权益比率为58.04%，较2017年末的125.41%大幅下降[122] - 2018年利息保障倍数为5.54，较2017年的3.02有所提升[122] - 2018年EBITDA利息倍数为7.21，较2017年的4.74有所提升[122] - 2018年末净流动资产14.87亿元，较2017年末增加47.48亿元；现金及现金等价物25.81亿元，较2017年末增加6.96亿元；未使用银行授信额度131.84亿元，较2017年末减少4.4亿元[124] - 2018年公司股权投资总额约0.58亿元，较2017年的72.22亿元同比减少71.63亿元[130] - 2018年重大非股权投资支出约11.16亿元，主要用于外环高速等项目[132] - 交易性金融资产期末余额4.51亿元，当期变动4.51亿元；其他非流动金融资产期末余额18.04亿元，当期变动1.79亿元[134] - 2019年总体营业收入目标不低于58.09亿元，经营成本、管理费用及销售费用总额（不含折旧及摊销）控制在22.36亿元左右[140] - 预计2019 - 2021年资本性支出总额约为61.11484亿元，其中2019年为20.11502亿元，2020年为25.97039亿元，2021年为15.02943亿元[142][144] - 2018年度公司合并报表净利润为34.4005060733亿元，母公司报表净利润为34.3050136399亿元[153] - 2018年度公司提取法定盈余公积金3.4305013640亿元[153] - 2018年底公司总股本为21.80770326亿股[153] - 2018年度公司拟向全体股东派发末期现金股息总额为15.4834693146亿元，占2018年度合并报表净利润的45.01% [153] - 2018年度因三项目资产处置收益而派发的特别股息为每股0.35元，占处置收益的50.1% [153] - 2017年现金分红数额为6.5423109780亿元，占合并报表净利润的45.9% [155] - 2016年现金分红数额为4.7976947172亿元，占合并报表净利润的41.0% [155] 各条业务线表现 - 公司经营和投资公路项目16个，折算里程约546公里，其中65.7公里在建[31] - 公司对多个项目持有不同权益比例，如梅观高速、机荷东股、机荷西吸、沿江高速外环隧道、益常高速等为100%，清连高速为76.37%，阳茂高速、江中项目、广州西二环、南京三桥等为25%[32][34] - 各收费项目有不同收费里程，如梅观高速5.4公里、机荷东段23.7公里、机荷西段21.8公里等[34] - 各收费项目车道数量不同，如梅观高速8车道、机荷东段和西段6车道、阳茂高速4车道等[34] - 各收费项目收费到期日不同，如梅观高速2027.03、阳茂高速2027.07、清连高速2034.07等[34] - 2018年四季度深圳交委提前收回南光高速、盐排高速和盐坝高速剩余收费公路权益，公司获现金补偿[34] - 公司于2017年12月11日签署协议收购沿江项目100%股权，2018年2月8日获股东大会批准[34] - 梅观高速2018年日均混合车流量100千辆次，同比增长9.0%，日均路费收入351千元，同比增长4.3%[54] - 机荷东段2018年日均混合车流量289千辆次，同比增长6.6%，日均路费收入2076千元，同比增长5.8%[54] - 沿江高速2018年日均混合车流量90千辆次，同比增长10.5%，日均路费收入1273千元，同比增长16.5%[54] - 水官高速2018年日均混合车流量219千辆次，同比增长1.8%，日均路费收入1738千元，同比下降1.4%[54] - 清连高速2018年日均混合车流量43千辆次，同比增长5.5%，日均路费收入2084千元，同比增长3.4%[54] - 广州西二环2018年日均混合车流量74千辆次，同比增长3.9%，日均路费收入1653千元，同比增长23.1%[55] - 武黄高速2018年日均混合车流量53千辆次，同比增长5.2%，日均路费收入1055千元，同比增长5.0%[56] - 阳茂高速受通道分流和治超政策影响，报告期内日均路费收入同比下降[60] - 广州西二环日均车流量同比基本持平，但全程车流量增长使日均路费收入同比高增长[60] - 广梧项目日均路费收入同比平稳增长，江中项目日均车流量及路费收入同比略有增长[60] - 清连高速日均路费收入同比总体平稳，新通车路段将促进其车流量增长[60] - 武黄高速营运表现总体平稳，南京三桥日均车流量及路费收入同比个位数增长[61] - 长沙环路和益常高速路费收入同比基本持平[62] - 2018年6月“深圳e交通”APP上线，期末6条高速实现无感支付，获约2000万元商务投资与合作[65] - 公司制定沿江项目营销方案，货车车流量明显增长[66] - 公司完成多项道路桥梁专项处治工程，开展光纤传感技术应用建设[67] - 公司建立公路养护规划评估和调整机制，降低总体维修成本[67] - 公司投资65亿元获得外环A段25年项目经营收益，一期里程约50.74公里，二期里程约9.35公里[68] - 公司以14.72亿元收购沿江项目100%权益，截至报告期末，沿江二期已累计完成约93%土地征收和约90%的拆迁面积[68] - 2018年1月公司开展机

收入和利润（同比环比） - 营业收入实现41.40亿元人民币，同比增长13.31%[8] - 公司2018年1-9月营业收入4,140,160千元，同比增长13.31%[21] - 第三季度营业收入1,462,638千元，同比增长7.27%[21] - 2018年1-9月营业总收入为41.40亿元人民币，同比增长13.3%[39] - 第三季度营业收入为3.94亿元人民币，同比增长2.1%[43] - 年初至报告期营业收入为10.84亿元人民币，同比增长2.0%[43] - 归属于上市公司股东的净利润为15.21亿元人民币，同比增长30.43%[8] - 归属于公司股东的净利润1,520,750千元，同比增长30.43%[23] - 第三季度净利润552,096千元，同比增长19.75%[23] - 2018年1-9月净利润为16.46亿元人民币，同比增长30.8%[39] - 2018年1-9月营业利润为20.37亿元人民币，同比增长29.6%[39] - 年初至报告期净利润为6.80亿元人民币，同比下降31.6%[43] - 基本每股收益0.697元/股，同比增长30.43%[8] - 2018年1-9月基本每股收益为0.697元/股，同比增长30.3%[40] - 加权平均净资产收益率10.78%，同比增加2.78个百分点[8] 成本和费用（同比环比） - 营业成本1,976,734千元，同比增加13.34%[22] - 财务费用826,232千元，同比增加51.19%[22] - 综合财务成本同比增加14.93%[22] - 2018年1-9月财务费用为8.26亿元人民币，同比增长51.2%[39] - 第三季度财务费用激增至1.58亿元人民币，同比增长163.5%[43] 各条业务线表现 - 沿江项目2018年7-9月日均路费收入同比增长23.6%至143.5万元人民币[14] - 广州西二环2018年7-9月日均路费收入同比增长21.9%至178.9万元人民币[14] - 水官高速2018年7-9月日均路费收入同比下降1.8%至185.6万元人民币[14] - 阳茂高速2018年7-9月日均路费收入同比下降2.9%至184.7万元人民币[14] - 益常项目2018年7-9月日均路费收入同比下降5.3%至117.2万元人民币[15] - 梅观高速2018年1-9月日均混合车流量同比增长8.2%至9.9万辆次[14] - 广梧项目2018年7-9月日均混合车流量同比增长17.3%至5.7万辆次[14] - 长沙环路2018年7-9月日均混合车流量同比增长17.8%至4.0万辆次[15] - 沿江公司路费收入347,161千元，同比增长14.95%[21] - 集团原有收费公路路费收入总体同比增长2.75%[21] - 超强台风"山竹"对深圳地区路段路费收入造成负面影响[18] - 沿江项目获得深圳交委3.02亿元人民币货车收费调整补偿[17] 其他财务数据 - 外汇掉期工具公允价值变动收益12.79亿元人民币[10] - 转让悦龙公司股权和债权产生投资收益7.19亿元人民币[10] - 梅林关更新项目拆迁补偿等资产处置收益20.68亿元人民币[10] - 2018年1-9月投资收益为4.85亿元人民币，同比增长19.7%[39] - 年初至报告期投资收益为3.11亿元人民币，同比下降57.3%[43] - 公司2018年7-9月购买6亿元短期理财产品，收益率介于3.8%至3.9%之间[28] - 截至报告期末理财产品资金余额为3亿元，当期收益74.90万元，1-9月累计收益407.78万元[28] - 公司持有联合置地49%权益，通过增资引入万科作为战略投资者，增资价格29亿元[29] - 增资后公司对联合置地持股比例由49%摊薄至34.3%[29] - 公司对全资子公司和非全资控股子公司的担保授权总额分别为人民币25亿元和5亿元[28] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为23.30亿元人民币，同比增长2.42%[7] - 合并经营活动现金流量净额为23.30亿元人民币，同比增长2.4%[45] - 母公司经营活动现金流量净额为6.28亿元人民币，同比下降57.3%[47] - 合并投资活动现金流量净额为-5.07亿元人民币，同比改善84.1%[45] - 合并筹资活动现金流量净额为-13.24亿元人民币，去年同期为6.58亿元[46] - 期末现金及现金等价物余额为23.61亿元人民币，同比增长3.9%[46] - 偿还债务支付的现金为29.71亿元，对比上期19亿元增加56.4%[48] - 分配股利利润或偿付利息支付的现金为8.75亿元，对比上期7.02亿元增加24.7%[48] - 筹资活动现金流出小计为38.9亿元，对比上期26.16亿元增加48.7%[48] - 筹资活动产生的现金流量净额为-8.07亿元，对比上期-0.46亿元扩大1645%[48] - 现金及现金等价物净增加额为0.9亿元，对比上期-19.05亿元实现由负转正[48] - 期末现金及现金等价物余额为7.11亿元，对比上期9.76亿元减少27.2%[48] - 汇率变动对现金的影响为-2.83万元，对比上期-92.58万元改善96.9%[48] - 支付其他与筹资活动有关的现金为0.44亿元，对比上期0.14亿元增加205.4%[48] - 期初现金及现金等价物余额为6.22亿元，对比上期28.82亿元减少78.4%[48] 资产和负债 - 公司总资产达到443.72亿元人民币，较上年度末增长0.81%[7] - 归属于上市公司股东的净资产为145.55亿元人民币，较上年度末增长6.76%[7] - 未偿还有息负债总额21,407,650千元，较年初下降1.3%[23] - 货币资金期末余额42.11亿元，较年初42.60亿元减少1.15%[34] - 短期借款期末余额8.96亿元，较年初25.18亿元减少64.4%[34] - 长期借款期末余额99.73亿元，较年初94.97亿元增长5.0%[34] - 归属于母公司所有者权益合计145.55亿元，较年初136.33亿元增长6.8%[35] - 未分配利润期末余额40.48亿元，较年初31.43亿元增长28.8%[35] - 2018年9月30日资产总计为243.30亿元人民币，较年初下降0.5%[37] - 2018年9月30日负债合计为132.78亿元人民币，较年初下降1.7%[37] - 2018年9月30日短期借款为7.78亿元人民币，较年初下降50.4%[37] - 2018年9月30日长期股权投资为137.70亿元人民币，较年初下降4.8%[37]

收入和利润（同比环比） - 公司报告期内实现营业收入人民币30.64亿元同比增长11.19%[11] - 公司报告期内实现归属于上市公司股东的净利润人民币10.55亿元同比增长20.42%[11] - 营业收入为26.78亿元人民币，同比增长16.91%[26] - 归属于上市公司股东的净利润为9.69亿元人民币，同比增长37.42%[26] - 扣除非经常性损益后的净利润为7.88亿元人民币，同比增长10.11%[26] - 营业收入从2013年的人民币3285百万元增长至2017年的人民币5224百万元，五年累计增长59.0%[31] - 净利润从2013年亏损人民币1926百万元转为2017年盈利人民币1384百万元，2017年净利润率为26.5%[31] - 公司2018年上半年实现营业收入26.78亿元，同比增长16.91%[50] - 归属于公司股东的净利润为968,653千元，同比增长37.42%[92] - 营业收入为2,677,523千元，同比增长16.91%[94] 成本和费用（同比环比） - 营业成本为1,282,860千元，同比增长14.20%[94] - 财务费用为500,549千元，同比增长43.15%[94] 各业务线表现 - 公司收费公路业务实现路费收入约人民币21.39亿元同比增长8.30%[11] - 公司环保业务实现营业收入人民币4.19亿元同比增长25.30%[11] - 路费收入2017年达人民币4686百万元，占营业收入89.7%，较2013年的人民币2904百万元增长61.4%[31] - 路费收入为2,462,485千元，占营业收入91.97%，同比增长14.42%[97] - 委托管理服务收入为44,519千元，同比增长118.23%[97] - 房地产开发收入为110,811千元，同比增长98.65%[97] - 收费公路业务营业收入2,462,485千元，同比增长14.42%，毛利率52.71%，同比增加0.86个百分点[116] - 路费收入24.62亿元，占总收入91.97%[50] - 委托管理服务收入0.45亿元，占总收入1.66%[50] - 房地产开发收入1.11亿元，占总收入4.14%[50] - 广告及其他业务收入0.60亿元，占总收入2.23%[50] 各地区及路产项目表现 - 广州西二环日均路费收入148.5万元，同比增长31.2%[55] - 沿江高速日均路费收入118.9万元，同比增长10.2%[54] - 长沙环路日均路费收入38.4万元，同比增长14.3%[55] - 水官延长段日均混合车流量11万辆次，同比增长11.5%[54] - 清连高速日均路费收入213.9万元，同比增长4.1%[55] - 阳茂高速受平行路段分流及治超政策影响，车流和路费收入维持较低增长[59] - 广州西二环因区域经济增长和路网变化，日均车流量及路费收入保持较高增长[59] - 清连高速受桂三高速分流影响，日均车流量及路费收入同比增长较低[59] - 长沙环路因路网完善和政策实施，路费收入保持较快增长[60] - 路产项目主要分布在深圳及广东地区，其余4个项目连接武汉、长沙、南京等省会城市[41] 现金流 - 公司报告期内经营活动产生的现金流量净额为人民币11.18亿元同比增长15.62%[11] - 经营活动产生的现金流量净额为15.95亿元人民币，同比增长21.27%[26] - 经营活动现金流净额2017年达人民币2975百万元，较2013年的人民币1765百万元增长68.6%[31] - 经营活动产生的现金流量净额为1,595,146千元，同比增长21.27%[95] - 投资活动产生的现金流量净额为-333,724千元，同比下降93.41%[95] - 经营活动之现金流入净额和收回投资现金合计为1,662,819千元，同比增长17.74%[108] - 投资活动现金净流出同比减少约47亿元[109] - 筹资活动现金净流出同比减少约23亿元[109] 管理层讨论和指引 - 公司确立收费公路和环保双主业战略方向，积极拓展基建及金融领域[41] - 采用政府购买服务、PPP模式、带资开发+土地开发等创新商业模式实现主业突破[43] - 集团战略布局危废处置、环卫一体化与水环境治理为主的大环保产业[152] - 推动外环高速等重点工程建设以提升公路主业规模[150][153] - 开展机荷高速改扩建前期工作，预计完工后交通流量将提高[151][154] - 计划发行A股可转换公司债券及3亿美元债锁汇工作[153] - 梅林关更新项目开发及战略投资者引进工作持续推进[154] - 公司2018年下半年至2020年资本支出计划总额为5,231,078千元，其中外环项目投资占比最高达84.7%[134] - 2020年底前资本性支出计划约52亿元，将通过自有资金及银行借贷满足[133] 其他重要财务数据 - 公司基本每股收益为人民币0.484元同比增长20.40%[11] - 公司报告期内基本每股收益为0.444元人民币，同比增长37.42%[26] - 加权平均净资产收益率为6.91%，同比增加2.04个百分点[26] - 每股收益2017年为人民币0.635元，较2016年的人民币0.487元增长30.4%[31] - 公司总资产达到人民币456.78亿元较年初增长4.52%[11] - 公司资产负债率为58.24%保持在合理水平[11] - 总资产2017年末达人民币44015百万元，较2013年的人民币29897百万元增长47.2%[31] - 资产负债率2017年末升至64.13%，较2013年的55.87%上升8.26个百分点[31] - 总资产44,400,225千元，较2017年末略有增加[121] - 未偿还有息负债总额21,331,755千元，较2017年末减少1.63%[121] - 上半年平均借贷规模214亿元，同比增长14.44%[121] - 资产负债率降至63.6%，净借贷权益比率降至118.7%[130] - 利息保障倍数提升至3.6倍，EBITDA利息倍数升至5.29倍[130] - 净流动资产改善至1.74亿元，较期初增加33亿元[132] - 现金及现金等价物增至21.47亿元，未使用银行授信额度达143.92亿元[132] - 预付款项因贵龙开发项目土地交付完成结转至存货[39] - 预付款项大幅减少至4143.6万元，降幅86.72%，主要因土地出让金结转存货[122][123] - 存货增加至8.96亿元，增幅49.53%，占总资产比例升至2.02%[122][123] - 其他应收款因联合置地公司减资转为应收债权[39] - 其他应收款激增至24.7亿元，增幅1321.94%，主要因减资款转为应收债权[122][126] - 短期借款减少至15.28亿元，降幅39.31%[122][126] - 投资收益为288,612千元，同比增长17.04%[94] 非经常性损益及特殊项目 - 沿江货运补偿方案为公司带来3.02亿元人民币补偿[16] - 梅观公司拆迁物业补偿金额为1.75亿元人民币[29] - 外币掉期工具公允价值变动收益为1016.57万元人民币[29] - 受托经营龙大公司取得托管费收入净额为842.94万元人民币[29] - 车流量法与直线法摊销差异为1.45亿元[111] - 梅林关更新项目确认资产处置收益约342,600千元及净利润约256,950千元[112] - 外汇掉期交易确认公允价值变动收益10,166千元[113] - 梅林关项目增加9120平方米回迁办公楼补偿，增加公司净利润约1.31亿元[87] 投资与资产收购 - 公司于2017年6月完成收购益常公司100%股权，并于6月15日纳入合并报表[56] - 沿江公司自2018年2月8日起纳入集团合并报表范围[57] - 公司以14.72亿元收购广深沿江高速（深圳段）100%权益[68] - 公司收购沿江公司100%股权交易价格为人民币14.72亿元[167] - 沿江公司收购交易于2018年2月5日及2018年2月8日分别获深圳国际和公司股东大会批准[167][168] - 报告期内股权投资总额0.58亿元，同比减少56.28亿元，主要因上年同期收购德润环境和益常公司股权[141] - 阳茂改扩建项目总投资86.4亿元，公司按25%股比需跟投7.56亿元，报告期内支付0.58亿元增资款[143] - 公司按25%股权比例出资7.56亿元参与阳茂高速改扩建项目[70] - 阳茂高速改扩建项目总投资金额约86.4亿元[70] 项目建设与工程进度 - 外环项目公司投资65亿元人民币获得A段25年经营收益，截至期末完成98%土地征收和99%拆迁[67] - 外环A段一期总里程50.74公里，全面开展路基及桥梁施工；二期总里程9.35公里，已进场施工[67] - 沿江二期项目累计完成90%土地征收和76%拆迁面积[68] - 外环项目累计投入1,537,993千元，项目进度38%；沿江二期累计投入5,330千元，项目进度22%[145] - 重大非股权投资支出约389,714千元，主要用于外环高速、清连公路等项目建设[144] - 南门河综合治理项目已完成超过50%总体形象进度[73] - 货运组织调整项目第一批次4个站点投资约10.7亿元[75] - 朵花大桥项目投资预算约9亿元，建设期预计3年[77] - 深汕特别合作区土地平整项目完成约50%形象进度[77] - 外环A段施工合同总价合计52.51亿元，截至报告期末已确认合同金额18.02亿元[183] - 朵花项目工程概算约为人民币9亿元，由控股70%的附属公司贵深公司负责[182] 土地与房地产开发 - 贵龙项目累计竞拍土地约2655亩（约177万平方米）[15] - 贵龙开发项目自主二级开发土地约1045亩[15] - 梅林关更新项目土地面积约9.6万平方米[15] - 贵龙项目累计竞拍土地约2655亩（约177万平方米），成交金额总计约8.96亿元[80] - 贵龙项目504亩土地已转让，1045亩正在进行二级开发[80] - 茵特拉根小镇项目一期第一阶段工程147套住宅全部竣工，其中144套已交付使用[81] - 茵特拉根小镇二期第一阶段工程238套住宅中已签约销售232套[81] - 公司以约1.808亿元转让贵州悦龙投资有限公司100%股权及债权（含296亩土地）[82] - 公司拟以不低于5.508亿元挂牌转让四家公司100%股权及债权（含810亩土地）[82] - 梅林关城市更新项目减资总额45亿元，其中公司减资22.05亿元[86] - 公司对联合置地减资总额45亿元，其中公司减资金额22.05亿元[166] - 联合置地注册资本由50亿元减至5亿元[166] 金融投资与资产管理 - 公司持有贵州银行4.26亿股股份，占总股本3.44%[89] - 环保业务领域持有重庆德润环境20%股权，并通过全资子公司深圳高速环境有限公司布局[38] - 金融领域持有贵州银行3.44%股权，并控股95%深圳高速产业投资基金管理公司[38] - 参股公司德润环境报告期净利润462,230千元，公司通过环境公司持有其20%股权[149] - 委托理财实际获得收益为332.87万元，对应本金3亿元，收益率约1.11%[180] - 委托理财产品为封闭式保本型，期限为2018年3月30日至6月28日，无逾期未收回本金[180] - 公司成立深高速（广州）产业投资基金管理有限公司完成基金管理人设立[196] 融资与债务 - 公司于2018年7月和8月成功发行中期票据共18亿元，其中10亿元三年期票面利率4.14%，8亿元五年期票面利率4.49%[135] - 截至2018年6月30日，公司获得银行授信额度292亿元，其中未使用额度为144亿元[139] - 公司借贷结构中人民币贷款占比89.7%，金融机构贷款占比56.5%，信用贷款占比48.8%[138] - 清连公司质押收费权担保银团贷款余额为17.58亿元人民币[176] - 外环公司质押收费权及收益担保银团贷款余额为14.72亿元人民币[178] - 沿江公司质押收费权担保银团贷款余额为45.66亿元人民币[178] - 益常公司质押收费权担保银行贷款余额为12.75亿元人民币[178] - 水官高速质押收费权担保银行贷款余额为8.2亿元人民币[178] - 公司资产质押总额超207亿元，涉及高速公路收费权及股权质押[124][127][128] - A股可转换公司债券申请于2018年4月13日获证监会受理，8月15日提交反馈回复[189] 担保情况 - 报告期末公司对外担保余额合计（不包括对子公司的担保）为14.0763亿元人民币[173] - 报告期内公司对外担保发生额合计（不包括对子公司的担保）为1.9145亿元人民币[173] - 公司担保总额（包括对子公司的担保）为14.0763亿元人民币，占公司净资产比例为10.06%[173] - 公司为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额为8亿元人民币[173] - 控股子公司贵州置地为127名客户提供阶段性担保，报告期内累计担保金额为1.9145亿元人民币，期末实际担保金额为6.0763亿元人民币[174] 关联交易与委托管理 - 武黄高速委托管理涉及资产金额431,243千元[170] - 武黄高速委托管理费用为49,474千元[170] - 马鄂公司2018年中期营业利润74,607千元占集团营业利润5.73%[170] - 马鄂公司2018年中期净利润56,319千元占上市公司股东净利润5.81%[170] - 武黄高速委托管理合约自1995年6月7日起至经营期结束[170][171] - 委托管理收益按路费收入固定比例确定[170] - 委托管理合约对集团经营成果和财务状况无重大影响[170][171] - 深圳国际通过新通产公司持有约30.03%股份，为间接控股股东[36] - 深圳国际间接持有公司超过50%权益[166] - 新通产直接持有公司约30%权益[166] - 新通产持有联合置地51%权益[166] 公司治理与股东回报 - 公司2018年半年度不派发中期股息也不进行资本公积金转增股本[6] - 公司报告期内无控股股东非经营性资金占用及违规对外担保情况[8] - 公司2017年度派发现金股息每股0.30元（含税），总金额654,231,097.80元[158] - 公司续聘安永华明会计师事务所为2018年度审计师[164] - 公司全面采纳联交所《企业管治守则》未出现重大偏离[197] - 公司员工总数4979人，其中管理及专业人员1102人，收费作业人员3877人[199] - 公司组织员工培训23次，累计参训260人次[200] - 公司通过网站、电话和电邮回复投资者查询约71次[198] - 公司接待投资者来访18批共47人次[198] - 公司与投资者和媒体记者约223人次进行面对面交流[198] 会计政策与报表调整 - 新收入准则调整导致调增存货52.5万元、预收款项716.9万元，调减未分配利润348.8万元[192] - 新金融工具准则调整使以公允价值计量的金融资产增加16.25亿元，可供出售金融资产减少10.66亿元[192] - 财务报表格式修订仅涉及资产和负债项目重分类，对净资产和净利润无影响[194] - 公司执行财政部2018年新报表格式要求[193] - 会计政策变更详情参见财务报表附注三\29[195] 资产与业务结构 - 公司经营和投资的公路项目共19个，权益比例折算里程约622公里（含在建65.7公里）[35] - 公司总股本2,180,770,326股，其中A股占比65.72%，H股占比34.28%[36] - 境外资产总额为5431.84万元人民币，占总资产比例0.12%[40] - 公司持有19个收费公路项目，其中深圳市梅观高速公路、机荷东段、沿江高速、外环高速、益常高速为100%控股[38] - 持有清连高速25%及51.37%股权，水官高速40%股权，阳茂高速25%股权[38] - 主要控股公司中梅观公司净利润282,103千元，机荷东公司净利润160,131千元，清连公司净利润69,257千元[149] 风险与

收入和利润（同比） - 营业收入为13.42亿元人民币，同比增长20.09%[6] - 归属于上市公司股东的净利润为3.97亿元人民币，同比增长21.43%[6] - 公司2018年第一季度归属于公司股东的净利润为397,053千元，同比增长21.43%[19] - 公司2018年第一季度营业收入为1,341,790千元，同比增长20.09%[19] - 营业总收入同比增长20.1%至13.42亿元人民币[41] - 归属于母公司股东的净利润同比增长21.4%至3.97亿元人民币[41] - 基本每股收益0.182元/股，同比增长21.3%[41] - 母公司营业收入同比增长2.2%至3.21亿元人民币[44] 成本和费用（同比） - 公司营业成本为656,942千元，同比增长17.20%[20] - 公司财务费用为161,932千元，同比下降12.66%，主要因人民币升值导致汇兑收益增加[20] - 财务费用同比下降12.7%至1.62亿元人民币[41] - 所得税费用同比增长6.6%至1.05亿元人民币[41] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为9.56亿元人民币，同比增长46.71%[6] - 经营活动现金流量净额同比增长46.71%至956,243千元[31] - 经营活动现金流量净额同比增长46.7%至9.56亿元人民币[47] - 投资活动现金流量净额改善73.15%至-371,472千元[31] - 投资活动现金流出同比减少82.5%至3.96亿元人民币[47] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降72.2%，从5.7亿元降至1.59亿元[49] - 销售商品、提供劳务收到的现金同比下降35.3%，从2.53亿元降至1.64亿元[49] - 收到其他与经营活动有关的现金同比下降62.4%，从5.54亿元降至2.08亿元[49] - 投资活动产生的现金流量净额改善4.36亿元，从上期-6.67亿元转为2.4亿元正流入[49] - 取得投资收益收到的现金同比下降48.1%，从1.11亿元降至5775万元[49] - 购建固定资产等长期资产支付的现金同比增长203%，从210万元增至636万元[49] - 取得借款收到的现金5.5亿元，上期无借款收入[49] - 偿还债务支付的现金7.5亿元，上期无债务偿还[49] - 期末现金及现金等价物余额7.54亿元，较期初6.22亿元增长21.2%[49] - 现金及现金等价物净增加额1.32亿元，扭转上期-1.33亿元的净减少[49] - 期末现金及现金等价物余额达20.63亿元人民币[47] 特定业务线表现（路费收入） - 深圳地区沿江项目日均路费收入1,142千元，同比增长14.5%[12][15] - 广州西二环日均车流量75千辆次，同比增长22.8%，日均路费收入1,416千元，同比增长31.7%[12][16] - 长沙环路日均路费收入370千元，同比增长21.4%[12][17] - 武黄高速日均路费收入1,059千元，同比下降0.3%[12][17] 资产和负债变化 - 总资产达446.68亿元人民币，较上年度末增长1.33%[6] - 货币资金期末余额45.49亿元人民币，较年初42.6亿元增长6.8%[37] - 其他应收款大幅增至25.23亿元人民币，较年初1.71亿元增长1373%[37] - 长期股权投资期末余额69.98亿元，较年初90.64亿元下降22.8%[37] - 无形资产期末余额271.91亿元，较年初274.64亿元下降1%[37] - 短期借款期末余额23.18亿元，较年初25.18亿元减少8%[37] - 母公司货币资金期末余额7.92亿元，较年初6.76亿元增长17.1%[39] - 母公司其他应收款期末余额25.64亿元，较年初3.69亿元增长595%[39] - 母公司长期股权投资期末余额138.25亿元，较年初144.65亿元下降4.4%[39] - 母公司未分配利润期末余额46.2亿元，较年初43.62亿元增长5.9%[39] - 流动负债合计期末余额87.85亿元，较年初88.24亿元基本持平[37] - 公司资本支出约1亿元，期末有息负债总额约215亿元，较年初减少约2亿元[21] - 公司资产负债率为63.64%，扣除特定项目后约为52%[21] 非经常性损益和特定收益/损失 - 外汇掉期工具公允价值变动损失8,984万元人民币[9] - 受托经营取得的托管费收入净额421万元人民币[9] - 非经常性损益项目合计净损失5,698万元人民币[9] - 公允价值变动损益亏损扩大456.50%至-89,842千元[30] - 公司持有银行理财产品余额3亿元预期收益3,329千元[34] 投资收益和应收项目 - 对联营企业投资收益同比增长44.6%至1.35亿元人民币[41] - 应收利息同比增长106.42%至4,561千元[30] - 其他应收款同比激增1,371.37%至2,523,156千元[30] 会计准则变更影响 - 公司因采纳新收入准则调增年初存货525千元并调增递延所得税资产1,661千元[23] - 公司因新金融工具准则调增以公允价值计量金融资产162,510千元并调增未分配利润55,953千元[24] 收购和股权投资 - 公司完成收购沿江公司100%权益交易对价为14.72亿元[31] - 沿江公司合并日净资产账面价值为1,497,547千元[29] 股东信息 - 股东总数19,051户，其中A股股东18,817户，H股股东234户[10][11] 盈利能力指标 - 加权平均净资产收益率为2.86%，同比增加0.58个百分点[6] - 基本每股收益为0.182元/股，同比增长21.43%[7]

财务业绩：收入与利润 - 营业收入为48.366亿元人民币，同比增长6.72%[29] - 2017年营业收入为人民币48.37亿元，同比增长6.7%[38] - 公司2017年营业收入为48.37亿元，同比增长6.72%[63] - 公司2017年实现营业收入48.37亿元，同比增长6.72%[77] - 营业收入为4,836,621千元，同比增长6.72%[120][121] - 归属于上市公司股东的净利润为14.264亿元人民币，同比增长21.98%[29] - 净利润为人民币14.26亿元，同比增长22.0%[38] - 公司2017年盈利为14.26亿元，每股收益0.654元[63] - 公司净利润为1,426,403千元，同比增长21.98%[118] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为14.689亿元人民币，同比增长46.20%[29] - 息税前利润为人民币26.17亿元，同比增长16.3%[38] - 2017年年度净利润12亿元，每股收益0.536元[61] 财务业绩：每股收益与净资产收益率 - 基本每股收益为0.654元/股，同比增长21.98%[31] - 扣除非经常性损益后的基本每股收益为0.674元/股，同比增长46.20%[31] - 每股收益为人民币0.654元，同比增长22.0%[38] - 加权平均净资产收益率为10.88%，同比增加1.53个百分点[31] - 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为11.19%，同比增加3.11个百分点[31] 财务业绩：现金流 - 经营活动产生的现金流量净额为26.607亿元人民币，同比增长25.11%[29] - 经营活动现金流入净额达人民币26.61亿元，同比增长25.1%[38] - 经营活动现金流净额同比增长25.54%至3,025,481千元[139] - 投资活动产生的现金流量净额为-6,991,110千元，同比大幅下降176.38%[120] 财务业绩：资产与负债 - 归属于上市公司股东的净资产为136.181亿元人民币，同比增长7.44%[30] - 总资产为374.738亿元人民币，同比增长15.71%[30] - 总资产增至人民币374.74亿元，同比增长15.7%[38] - 总负债达人民币216.99亿元，同比增长22.8%[38] - 资产负债率上升至57.91%，同比增长3.34个百分点[38] - 净借贷权益比率达97.53%[171] - 有息负债总额同比增长31.92%至17,071,631千元[145] - 货币资金减少55.49%至25.21亿元，占总资产比例降至6.73%[146] - 长期借款激增179.26%至49.79亿元，因并购贷款及项目银团贷款增加[146][166] - 短期借款新增25.18亿元，占流动负债36.99%[146][158][172] - 预收款项增长113.14%至4.85亿元，主要来自贵龙项目商品房预售款[146][160] - 应收账款减少60.46%至2.16亿元，因部分应收款转为长期应收款[146][147] - 其他非流动资产新增14.72亿元，系预付沿江公司股权收购款[146][157] - 应付职工薪酬增长50.70%至1.64亿元，因合并范围扩大及绩效奖金增加[146][161] - 长期股权投资增长92.72%至90.64亿元，主要因收购德润环境20%股权[146][155] - 净流动资产从2016年的人民币32.15亿元降至2017年的人民币-28.69亿元，减少人民币60.85亿元[173] - 现金及现金等价物从2016年的人民币42.44亿元降至2017年的人民币16.87亿元，减少人民币25.57亿元[173] 财务业绩：成本与费用 - 营业成本为2,498,642千元，同比下降1.35%[120] - 营业成本同比下降1.35%至2,498,642千元[128] - 折旧及摊销成本同比增长17.89%至1,409,381千元[130] - 销售费用同比增长8.03%至20,134千元[133] - 管理费用同比增长32.58%至183,667千元[133] - 财务费用同比下降13.89%至550,628千元[133][134] - 利息支出同比增长15.09%至727,251千元[134] - 利息收入同比下降43.43%至44,591千元[134] - 汇兑损失及其他项目变动-224.52%至-111,655千元[134] - 所得税费用同比增长20.79%至369,643千元[134] 财务业绩：其他收益与损失 - 非经常性损益净额为-42,494,150.97元，较2016年164,636,273.01元大幅下降[34] - 外币掉期工具公允价值变动损失146,363,175.07元，因人民币升值导致[34] - 受托经营托管费收入30,907,924.54元，较2016年66,479,849.06元下降53.5%[34] - 特许权差价补偿摊销额23,026,646.05元，较2016年21,404,863.52元增长7.6%[34] - 梅观高速调整收费补偿款调减43,695,332.04元，因审计结果下调补偿金额[34] - 以公允价值计量的金融负债期末余额-71,371,857.30元[36] - 投资收益为528,851千元，同比增长21.86%[120] - 投资收益同比增长21.86%至528,851千元[135] 业务表现：路费收入 - 路费收入达人民币42.85亿元，同比增长16.4%[38] - 收费公路收入为4,284,638千元，占总收入88.59%，同比增长16.43%[121][122] - 集团路费收入同比增长16.43%至4,284,638千元[127] - 深长公司和益常公司纳入合并范围贡献路费收入337,263千元[123] - 原有附属收费公路路费收入同比增长7.27%[123] - 三项目路费收入补偿额确认730,670千元[123] - 收费公路毛利率提高1.15个百分点至50.52%[127] 业务表现：各路段车流量与路费收入 - 机荷东段日均车流量270,742辆次，同比增长8.5%[36] - 水官高速日均路费收入1,762.8千元，同比增长4.1%[36] - 清连高速日均路费收入2,016.5千元，同比增长9.9%[36] - 清连高速日均路费收入2017万元，同比增长9.9%[82] - 清连高速日均路费收入同比取得稳定增长[87] - 广州西二环日均路费收入134.3万元，同比增长25.1%[82] - 机荷东段日均路费收入196.2万元，同比增长11.0%[81] - 益常项目收购后日均车流量47,941辆次，日均路费收入1,157.3千元[36][37] - 武黄高速受货车通行费优惠政策负面影响但货车车流量大幅增长[88] - 南京三桥日均车流量及路费收入同比增长良好[88] - 长沙环线路费收入同比保持较快增长[88] 业务表现：收入构成 - 路费收入42.85亿元，占总收入88.59%[77] - 委托管理服务收入1.03亿元，占总收入2.13%[77] - 委托管理服务收入同比下降15.07%[123] - 房地产开发收入3.17亿元，占总收入6.56%[77] - 广告及其他业务收入1.31亿元，占总收入2.72%[77] - 前五名客户非通行费收入总额105,411千元占营业收入2.18%[132] 业务表现：环保与其他业务 - 公司以水环境治理和固废处理作为环保主业重点领域[69] - 环保业务发展存在技术经验和人才培养不足的风险[195] - 公司通过市场化竞争取得水规院15%股权和德润环境20%股权[65] - 公司承接贵龙城市经济带王关综合安置区代建项目[16] - 南门河综合治理项目总投资不超过3.2亿元[114] 项目投资与收购 - 公司完成益常项目收购并实施沿江项目收购，增加权益里程超过100公里[65] - 公司以12.7亿元收购益常公司100%股权（含益常高速73.1公里路段）[95] - 益常高速自2017年6月15日起纳入合并报表范围[95][88] - 公司以14.72亿元收购沿江公司100%股权[96] - 沿江公司自2018年2月起纳入合并报表范围[96] - 收购益常公司100%股权对价为人民币12.7亿元[177] - 收购沿江公司100%股权对价为人民币14.72亿元[177] - 公司以440,864.45万元收购德润环境20%股权[113] - 收购德润环境20%股权对价为人民币44.086亿元[177] - 公司以6,189万元认购水规院增资后15%股权[111] - 股权投资总额约为人民币72.22亿元，较2016年的人民币24.52亿元增加人民币47.70亿元[177] - 公司持有贵州银行4.26亿股股份，占总股本3.78%[115] 项目建设与进展 - 外环项目累计完成95%土地征收、80%房屋拆迁及35%工程形象进度[94] - 公司投资65亿元获得外环A段25年项目经营收益[94] - 沿江二期项目累计完成土地征收约83%和拆迁面积约55%[99] - 货运组织调整项目第一批次收费站预计2018年8月完工[99] - 朵花大桥项目投资预算约9.5亿元，建设期预计36个月[102] - 茵特拉根小镇二期第一阶段工程已完成约80%主体工程进度[106] - 梅林关更新项目计容建筑面积不超过48.64万平方米[109] - 联合置地公司已完成梅林关更新项目90%拆迁工作[109] - 现有项目改扩建面临征地拆迁成本上升和建设成本上升问题 如机荷高速和阳茂高速[196] - 收费公路改扩建可通过延长收费年限提高收入 需覆盖投资额及合理回报[196] - 公司通过合约条款降低建筑材料价格波动风险 明确材料价差调整方式[199] - 公司建立工程变更管理体系 按责权利对等原则分配不同原因导致的变更[199] 土地与房地产项目 - 贵龙项目竞拍土地总数约2,655亩（约177万平方米）[17] - 贵龙项目I号地块约1,000亩[17] - 贵深公司累计竞拍土地约2655亩，成交金额总计约8.96亿元[105] - 贵深公司计划以不超过50万元/亩价格参与约1000亩土地竞买[107] - 梅林关更新项目土地面积约9.6万平方米[17] - 联合置地公司减资总额45亿元，其中公司减资22.05亿元[110] 子公司财务表现 - 清龙公司2017年营业收入为651,010千元，营业利润为172,674千元，净利润为132,222千元[183] - 投资公司2017年营业收入为330,509千元，营业利润为44,289千元，净利润为18,953千元[183] - 贵深公司（含贵州置地）2017年营业收入为317,439千元，营业利润为52,890千元，净利润为39,637千元[183] - 益常公司2017年营业收入为228,392千元，营业利润为75,290千元，净利润为56,643千元[183] - 德润环境2017年营业收入为4,987,708千元，营业利润为2,159,376千元，净利润为1,469,353千元[183] 融资与资金管理 - 公司推进公开发行不超过22亿元A股可转换公司债券[66] - 公司已开始准备发行22亿元A股可转换债券[192] - 集团综合借贷成本为4.68%，较2016年度的4.97%降低0.29个百分点[174] - 集团共获得银行授信额度人民币230亿元，其中建设项目专项贷款额度124亿元，综合授信额度106亿元[174] - 报告期末尚未使用银行授信额度为人民币138亿元[174] - 未使用的银行授信额度为人民币135.24亿元，较2016年的人民币131.14亿元增加人民币4.1亿元[173] - 清连高速收费权质押担保59亿元银团贷款，当前余额17.83亿元[167][169] - 沿江公司委托管理费用为每年人民币1800万元[101] 派息与股东回报 - 建议派发2017年度末期现金股息每股0.30元（含税）[7] - 每股现金股息预案为人民币0.30元，同比增长36.4%[38] - 公司建议派发末期现金股息每股0.30元，占每股收益的45.9%[63] 管理层讨论与指引 - 公司设定2018年总体营业收入目标不低于57亿元，经营成本及费用总额控制在17亿元左右[187] - 公司2018-2020年资本支出计划总额为5,896,517千元，其中外环项目占比最高达4,731,930千元[191] - 公司构筑投资、环保、运营、建设和广告五个业务平台[66][74] - 公司预计中国经济增长将继续维持在6.5%-7%区间[67] - 公司预计货币政策可能趋紧，借贷成本可能上升[70] - 公司重点关注收费政策风险及货币政策风险，预计资金成本可能上升[190] - 未来几年总建设规模超过250亿元 主要项目包括外环A段、沿江二期、朵花大桥及深汕合作区项目[198] - 公司凭借商业模式创新能力研究磋商合理投融资方案 实现多方共赢[197] 风险因素 - 收费公路行业发展受政策环境影响较大[9] - 深圳交委有权在2018年提前收回三条收费公路权益，涉及里程约76公里[184] - 深中通道计划2024年通车，预计将提升机荷高速营运表现但同时带来通行压力[185] - 武黄高速营业成本同比增长15.06%[127] 免费通行与政府补偿 - 盐坝高速收费里程约29.1公里，自2016年2月7日起免费通行[15] - 盐排高速收费里程约15.6公里，自2016年2月7日起免费通行[15] - 南光高速收费里程约31公里，自2016年2月7日起免费通行[15] - 龙大高速深圳段免费通行路段共计23.8公里[15] - 梅观高速免费路段为13.8公里，收费路段为5.4公里[15] - 深圳政府补偿南光高速、盐排高速和盐坝高速免费通行 第一阶段至2018年12月31日止[193] - 深圳政府第二阶段可选择有偿提前收回路段权益 将增加公司一次性资产处置收益[193] 收费公路资产明细 - 公司投资或经营收费公路项目共19个，主要分布在深圳、广东及其他地区[48] - 梅观高速收费里程5.4公里，车道数量8，收费到期日2027年03月[46] - 机荷东段收费里程23.7公里，车道数量6，收费到期日2027年03月[46] - 机荷西段收费里程21.8公里，车道数量6，收费到期日2027年03月[46] - 盐坝高速收费里程29.1公里，车道数量6，分段收费到期日2026年04月至2035年03月[46] - 水官高速公司权益50%，收费里程20.0公里，车道数量10，收费到期日2027年2月[46] - 清连高速公司权益76.37%，收费里程216.0公里，车道数量4，收费到期日2034年07月[46] - 沿江项目收费里程36.6公里，车道数量8，收费到期日2038年12月[46] - 清连高速收费里程约216公里[15] 报告基础与审计意见 - 2017年年度报告于2018年3月23日获董事会批准[2][14] - 报告期指截至2017年12月31日止12个月[14] - 同比指与2016年同期相比[14] - 除特别说明外报告金额币种为人民币[10] - 分项值之和与总计数尾数不一致因四舍五入所致[10] - 安永华明会计师事务所出具标准无保留意见审计报告[6] - 公司不存在被控股股东非经营性占用资金情况[9] - 公司不存在违反规定决策程序对外提供担保情况[9] - 境外资产127,849,677.44元，占总资产比例0.34%[47]

收入和利润（同比环比） - 营业收入33.71亿元人民币，同比增长6.00%[9] - 归属于上市公司股东的净利润12.11亿元人民币，同比增长27.91%[9] - 扣除非经常性损益的净利润12.02亿元人民币，同比增长43.87%[9] - 公司2017年1-9月营业收入3,370,643千元，同比增长6.00%[21] - 公司2017年第三季度营业收入1,262,258千元，同比增长13.04%[21] - 集团2017年1-9月归属于公司股东的净利润1,210.95百万元，同比增长27.91%[23] - 集团2017年第三季度归属于公司股东的净利润469.219百万元，同比增长41.39%[23] - 营业总收入第三季度为12.62亿元人民币，同比增长13.0%[32] - 年初至报告期营业总收入为33.71亿元人民币，同比增长6.0%[32] - 净利润第三季度为5.06亿元人民币，同比增长36.3%[32] - 归属于母公司净利润第三季度为4.69亿元人民币，同比增长41.4%[32] - 基本每股收益第三季度为0.215元/股，同比增长41.4%[32] - 母公司营业收入第三季度为3.86亿元人民币，同比增长13.1%[34] - 母公司净利润第三季度为3.46亿元人民币，同比下降1.1%[34] 成本和费用（同比环比） - 集团2017年1-9月财务费用373.144百万元，同比减少11.04%[22] - 营业总成本第三季度为7.60亿元人民币，同比下降0.4%[32] - 财务费用第三季度为1.39亿元人民币，同比下降6.6%[32] 各条业务线表现 - 受托经营取得托管费收入净额2528.83万元人民币[11] - 深长公司和益常公司纳入合并范围合计贡献路费收入约2亿元[21] - 公司原有附属收费公路路费收入总体同比增长8.47%[21] - 梅观高速2017年7-9月日均混合车流量100千辆次，同比增长11.2%[13] - 机荷东段2017年7-9月日均路费收入2,136千元，同比增长16.3%[13] - 清连高速2017年7-9月日均路费收入2,138千元，同比增长15.4%[13] - 广梧项目2017年7-9月日均混合车流量36千辆次，同比下降18.9%[13] - 广州西二环2017年7-9月日均路费收入1,468千元，同比增长35.9%[13] 其他财务数据 - 外汇掉期工具公允价值变动损失1.04亿元人民币[11] - 2017年1-9月公允价值变动损益-104.365百万元，同比变动4,651.02%[26] - 投资收益第三季度为1.59亿元人民币，同比增长48.6%[32] - 取得投资收益收到的现金同比增长120.4%至2.75亿元人民币[37] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额20.48亿元人民币，同比增长35.66%[7] - 2017年1-9月经营活动产生的现金流量净额2,048.023百万元，同比增长35.66%[26] - 2017年1-9月投资活动产生的现金流量净额-5,117.299百万元，同比变动106.85%[26] - 经营活动产生的现金流量净额同比增长35.7%至20.48亿元人民币[37] - 投资活动产生的现金流量净额同比扩大106.9%至-51.17亿元人民币[37] - 筹资活动产生的现金流量净额由负转正至8.67亿元人民币[38] - 销售商品提供劳务收到的现金增长11.3%至34.37亿元人民币[37] - 取得子公司支付的现金净额同比大幅增长179.5%至55.86亿元人民币[37] - 母公司经营活动现金流量净额同比增长90.5%至14.71亿元人民币[41] - 期末现金及现金等价物余额下降48.3%至20.42亿元人民币[38] - 支付其他与投资活动有关的现金同比减少61.8%至13.95亿元人民币[37] - 偿还债务支付的现金同比下降4.4%至19.84亿元人民币[37] 资产负债及投资 - 公司总资产363.19亿元人民币，较上年度末增长12.15%[7] - 归属于上市公司股东的净资产134.02亿元人民币，较上年度末增长5.74%[7] - 集团2017年1-9月资本支出约62亿元，期末有息负债总额161.8亿元，较年初增加约32亿元[23] - 集团资产负债率57.09%，较年初上升约2.5个百分点[23] - 货币资金报告期末2,997.82百万元，较上年期末减少47.07%[25] - 长期股权投资报告期末9,009.55百万元，较上年期末增长91.56%[25] - 货币资金期末余额为29.98亿元，较年初56.64亿元减少47.1%[29] - 流动资产合计期末余额为46.86亿元，较年初80.00亿元减少41.4%[29] - 长期股权投资期末余额为90.10亿元，较年初47.03亿元增长91.6%[29] - 无形资产期末余额为211.25亿元，较年初183.24亿元增长15.3%[29] - 短期借款期末余额为26.18亿元，年初无短期借款[29] - 母公司货币资金期末余额为10.22亿元，较年初29.31亿元减少65.1%[30] - 母公司其他应收款期末余额为4.58亿元，较年初15.43亿元减少70.3%[30] - 母公司长期股权投资期末余额为145.57亿元，较年初92.80亿元增长56.8%[30] - 母公司未分配利润期末余额为43.37亿元，较年初38.23亿元增长13.4%[30] - 负债合计期末余额为207.34亿元，较年初176.73亿元增长17.3%[29] 其他重要内容 - 扣除合并范围变化影响后，公司1-9月营业收入同比增长15.01%[21] - 加权平均净资产收益率9.27%，同比增加1.70个百分点[9] - 基本每股收益0.555元/股，同比增长27.91%[9]