公司整体财务数据关键指标变化 - 2023年3月31日资产总计14.27亿元，较2022年末的12.61亿元增长13.13%[11] - 2023年3月31日归属于上市公司股东的净资产11.79亿元，较2022年末的9.82亿元增长20.10%[11] - 2023年1 - 3月营业收入1.01亿元，较2022年同期的6845.98万元增长46.91%[11] - 2023年1 - 3月归属于上市公司股东的净利润705.30万元，较2022年同期的301.49万元增长133.94%[11] - 2023年1 - 3月经营活动产生的现金流量净额604.41万元，较2022年同期的2623.25万元减少76.96%[12] - 2023年3月31日公司资产总计14.27亿元，较2022年12月31日的12.61亿元增长13.29%[32][33][34] - 2023年3月31日流动资产合计6.35亿元，较2022年12月31日的4.90亿元增长29.47%[32] - 2023年3月31日货币资金为3.56亿元，较2022年12月31日的1.81亿元增长96.26%[32] - 2023年3月31日应收账款为6815.33万元，较2022年12月31日的1.06亿元下降35.70%[32] - 2023年3月31日负债合计2.47亿元，较2022年12月31日的2.79亿元下降11.38%[33][34] - 2023年3月31日流动负债合计1.72亿元，较2022年12月31日的2.05亿元下降16.01%[33] - 2023年3月31日所有者权益合计11.79亿元，较2022年12月31日的9.82亿元增长20.10%[34] - 2023年1 - 3月营业总收入为100,571,560.50元，2022年1 - 3月为68,459,849.88元，同比增长约46.91%[40] - 2023年1 - 3月营业总成本为96,155,686.44元，2022年1 - 3月为65,243,166.36元，同比增长约47.38%[41] - 2023年1 - 3月营业利润为6,408,739.38元，2022年1 - 3月为4,277,361.51元，同比增长约49.83%[41] - 2023年1 - 3月净利润为7,053,013.48元，2022年1 - 3月为3,014,861.81元，同比增长约134%[41] - 2023年1 - 3月基本每股收益为0.03元/股，2022年1 - 3月为0.01元/股，同比增长200%[42] - 2023年流动负债合计为133,498,156.80元，2022年为195,398,421.49元，同比下降约31.7%[38] - 2023年所有者权益（或股东权益）合计为928,373,398.34元，2022年为736,531,154.84元，同比增长约26.05%[38] - 2023年1 - 3月销售商品、提供劳务收到的现金为145,910,090.34元，2022年同期为97,568,901.82元[46] - 2023年1 - 3月经营活动现金流入小计为149,074,340.08元，2022年同期为100,078,432.79元[47] - 2023年1 - 3月经营活动现金流出小计为143,030,219.14元，2022年同期为73,845,903.22元[47] - 2023年1 - 3月经营活动产生的现金流量净额为6,044,120.94元，2022年同期为26,232,529.57元[47] - 2023年1 - 3月投资活动现金流入小计为30,000.00元，2022年同期无相关数据[47] - 2023年1 - 3月投资活动现金流出小计为27,860,907.81元，2022年同期为19,018,263.26元[47] - 2023年1 - 3月筹资活动现金流入小计为196,860,437.73元，2022年同期为31,385,808.00元[48] - 2023年1 - 3月筹资活动现金流出小计为692,787.99元，2022年同期为32,168,711.59元[48] - 2023年1 - 3月现金及现金等价物净增加额为174,380,862.87元，2022年同期为6,431,362.72元[48] - 2023年1 - 3月期末现金及现金等价物余额为355,540,652.83元，2022年同期为246,148,191.52元[48] 母公司财务数据关键指标变化 - 2023年3月31日母公司资产总计10.70亿元，较2022年12月31日的9.40亿元增长13.82%[36][37] - 2023年3月31日母公司流动资产合计5.47亿元，较2022年12月31日的4.18亿元增长30.72%[36][37] - 2023年3月31日母公司非流动资产合计5.24亿元，较2022年12月31日的5.22亿元增长0.28%[37] - 2023年1 - 3月母公司营业收入为51,488,529.67元，2022年1 - 3月为34,499,463.38元，同比增长约49.24%[43] - 2023年1 - 3月母公司营业利润为61,360.34元，2022年1 - 3月为5,144,722.25元，同比下降约98.81%[44] - 2023年1 - 3月母公司净利润为1,483,431.40元，2022年1 - 3月为4,440,130.83元，同比下降约66.59%[44] 财务数据变化原因 - 资产、净资产增加因2023年2月2日成功登陆北交所，募集资金近两亿元[13] - 营业收入、净利润增加因下游行业复苏回暖带动业绩增长[13] - 经营活动现金流量净额减少因购买商品、接受劳务支付的现金增加[13] 其他财务指标 - 2023年1 - 3月非经常性损益净额为188.16万元[15] 股权结构 - 报告期末总股本3.27亿股，普通股股东人数9274人[18] - 前十大股东合计持股137,118,164元，占比41.89%[20][21] - 深圳品道餐饮管理有限公司持股12,000,000元，占比3.67%[20] - 上海三桐投资管理中心（有限合伙）持股11,013,400元，占比3.36%[20] - 张义敏持股9,290,000元，占比2.84%[20] - 李青持股7,602,000元，占比2.32%[20] - 深圳日欣光电有限公司持股7,160,000元，占比2.19%[20] 法律诉讼与资金冻结 - 2022年5月公司起诉德乐公司，诉请支付违约金345万元，德乐公司反诉，终审判决德乐公司赔偿公司175.70万元[26] - 2022年12月大白鲨起诉公司，要求支付仓储费及保证金363.39万元，案件尚未开庭审理[27] - 截至2023年3月31日，公司因大白鲨案被冻结资金111.24万元[28] 公司融资情况 - 公司以部分固定资产、无形资产抵押向银行申请贷款[28]

公司合作与资质认定 - 公司2022年2月与海南大学签署合作合同并开展人才遴选和科技创新计划[6] - 2022年11月湖北田野农谷生物科技有限公司通过“高新技术企业”认定[7] - 公司全资子公司海南达川2021年通过省级“专精特新”认定[47] - 田野农谷2022年11月通过“高新技术企业”认定，2023年3月通过湖北省第五批专精特新中小企业公示[48] 公司上市相关 - 2022年12月公司获中国证监会同意向不特定合格投资者公开发行股票注册批复[8] - 2022年12月公司收到证监会批复，成功进入新发展阶段[51] - 2023年2月2日公司成功登陆北交所，成为热带原料果汁第一股[108] 审计报告相关 - 中兴华会计师事务所对公司出具标准无保留意见审计报告[12] - 中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）在年报审计期间恪尽职守，公司审计委员会认为其具备相关审计资格[101] 公司风险相关 - 公司面临食品安全、市场竞争、税收优惠政策变动等风险，本期重大风险未发生重大变化[14][15] - 公司不存在退市风险[16] - 公司下游行业主要为食品饮料和新茶饮行业，报告期内未因食品安全和产品质量问题受政府部门处罚，但仍面临相关风险[110][111] - 报告期内公司对前五大客户的销售收入占比较高，存在客户稳定性风险[111] - 公司采取以销定产、季产年销的生产销售模式，所需原材料主要是热带果蔬，存在原材料供应风险[112] - 公司存在诉讼、仲裁事项[116] - 公司存在重大关联交易事项[116] - 公司存在已披露的承诺事项[116] - 公司存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况[116] - 公司、攀枝花田野享受西部大开发税收优惠政策，海南达川、田野科技享受海南自由贸易港企业税收优惠政策，存在税收优惠政策调整风险[110] 公司基本信息 - 证券简称为田野股份，代码为832023[18] - 董事会秘书为张辉，联系电话0779 - 7107086，邮箱zq@tianyefood.com[19] - 公司披露年度报告的证券交易所网站为www.bse.cn[20] - 公司年度报告备置地为广西北海市合浦县工业园区创业大道[20] 公司股本与注册资本 - 公司普通股总股本为270,000,000股，注册资本为270,000,000元[21][23] 财务数据关键指标变化 - 2022年营业收入为470,751,577.28元，较2021年增长2.47%[28] - 2022年归属于上市公司股东的净利润为53,507,434.51元，较2021年减少17.91%[28] - 2022年末资产总计为1,261,209,679.30元，较2021年末增长4.18%[30] - 2022年末负债总计为279,129,518.48元，较2021年末减少1.03%[30] - 2022年经营活动产生的现金流量净额为28,873,893.86元，较2021年减少70.20%[32] - 2022年总资产增长率为4.18%，营业收入增长率为2.47%，净利润增长率为 - 17.91%[33] - 未经审计与经审计营业收入差异为 - 38,591,755.40元，差异比例为 - 8.20%[34] - 2022年第一至四季度营业收入分别为68,459,849.88元、143,505,301.68元、146,854,678.06元、111,931,747.66元[38] - 2022年非经常性损益合计为3,845,199.35元[39] - 2022年公司实现营业收入4.71亿元，同比增长2.47%[50] - 2022年归属于母公司股东的净利润5350.74万元，同比减少17.91%[50] - 2022年经营活动产生的现金流量净额2887.39万元，同比下降70.20%[50] - 截至2022年12月31日，公司总资产12.61亿元，比年初增长4.18%[50] - 截至2022年12月31日，公司总负债2.79亿元，比年初减少1.03%[50] - 截至2022年12月31日，归属于母公司所有者权益合计9.82亿元，比年初增长5.76%[50] - 2022年末资产总计12.61亿元，较2021年末增加4.18%[54] - 2022年末应收账款1.06亿元，较上年增加155.81%，因速冻榴莲肉业务形成账款未结算[54][56] - 2022年末存货1.75亿元，较上年增加30.55%，因业务规模扩大加大备货量[54][56] - 2022年末合同资产为0，较上年减少100%，因全额收回资产转让尾款[54][56] - 2022年末无形资产7404.87万元，较上年增加42.54%，因项目摘牌取得土地[54][57] - 2022年营业收入4.71亿元，较2021年增加2.47%[60] - 2022年销售费用919.42万元，较上年减少39.90%，因销售服务费、包装费用减少[60][61] - 2022年研发费用482.46万元，较上年增加50.41%，因公司加大研发投入[60][61] - 2022年投资收益为0，较上年减少100%，因2022年未取得投资收益[60][61] - 2022年净利润5350.74万元，较2021年减少17.91%[60] - 2022年营业外支出较上年增加59.56%，因报废一批长期未使用设备[62] - 2022年主营业务收入470,120,843.33元，较2021年增长2.33%；主营业务成本336,899,878.54元，较2021年增长3.52%[64][65] - 2022年经营活动产生的现金流量净额28,873,893.86元，较上年减少70.20%；投资活动产生的现金流量净额-107,411,711.84元，较上年增加23.05%；筹资活动产生的现金流量净额18,811,858.60元，较上年减少67.43%[75] - 本期研发支出金额为4,824,573.95元，占营业收入的比例为1.02%；上期研发支出金额为3,207,582.91元，占比0.70%[89] - 2022年12月31日公司投资性房地产、固定资产、在建工程、使用权资产和生产性生物资产账面价值合计为665,414,458.88元，占资产总额的比例为52.76%[97] - 2022年公司年度、2021年度营业收入分别为470,751,577.28元、459,396,177.42元[95] 各条业务线数据关键指标变化 - 按产品分类，2022年速冻果蔬收入较上年大幅增加141.22%，鲜果销售收入较上年大幅减少68.97%，其他收入较上年大幅下降53.52%[67] - 按区域分类，2022年国内营业收入470,681,977.28元，较上年增长2.69%；国外营业收入69,600.00元，较上年下降93.37%[69] 客户与供应商情况 - 前五大客户销售金额合计355,559,453.78元，占年度销售比75.53%[71][72] - 前五大供应商采购金额合计126,815,030.55元，占年度采购比28.96%[77] 子公司相关情况 - 公司主要控股4家子公司，分别为海南达川食品有限公司、湖北田野农谷生物科技有限公司、攀枝花田野创新农业科技有限公司、海南田野生物科技有限责任公司，注册资本分别为1500万元、30000万元、3000万元、3000万元，公司持股比例均为100%[78] - 海南达川食品有限公司2022年主营业务收入214,452,722.40元，净利润32,479,602.83元；湖北田野农谷生物科技有限公司主营业务收入108,985,925.84元，净利润12,487,104.47元[81] - 攀枝花田野创新农业科技有限公司2022年主营业务收入22,800,565.64元，净利润-6,348,442.72元；广西田野创新农业科技有限公司主营业务收入16,481,507.00元，净利润1,264,442.81元[81] 税收优惠政策 - 公司下属广西田野创新农业科技有限公司自2014年1月1日起自产自销农作物、果蔬免征增值税[83] - 田野创新股份有限公司2017年1月1日至2020年12月31日、2021年1月1日至2030年12月31日减按15%的税率征收企业所得税[83][84] - 海南达川食品有限公司2020年1月1日至2024年12月31日减按15%的税率征收企业所得税，2011年1月1日起生产原浆果汁、2013年1月1日起生产果蔬汁产品免征企业所得税[84][85] - 广西田野创新农业科技有限公司从事水果种植免征企业所得税[85] - 攀枝花田野创新农业科技有限公司2020年1月1日至2020年12月31日、2021年1月1日至2030年12月31日减按15%的税率征收企业所得税[86][87] - 海南田野生物科技有限责任公司2021年1月1日至2024年12月31日减按15%的税率征收企业所得税[87] 研发情况 - 2022年公司开发了桑葚、树莓、榴莲、无花果等新产品[51] - 研发人员期初26人，期末32人，占员工总量的比例从6.00%提升至7.24%[90] - 公司拥有的专利数量上期41个，本期58个；发明专利数量上期5个，本期6个[91] - 公司有冷冻龙眼汁加工技术、桃原浆生产工艺技术改进升级等多个研发项目处于量产阶段[93] - 海南大学每年推荐不少于20名学生到公司实习，开展2项科技创新服务并帮助公司申请2项以上专利，公司每年在海南大学食品科学与工程学院遴选一个班级命名为田野创新班并组织冠名新茶饮创新大赛[94] 社会责任与环保情况 - 2022年8月海南达川向定安县捐献价值约11万元的防疫物资和果汁饮料，公司总经理单丹个人向定安县红十字会捐款10万元[103] - 2022年10月，屈家岭管理区关心下一代委员会等授予田野农谷“倾情助学爱心单位”[103] - 公司废水经污水集中处理系统处理达标后统一排入市政污水管网，已对污水排放实施在线监测，采取多种措施节约用水降低污染物排放[104] - 公司实现废气零排放，部分采用天然气锅炉，部分采用生物质颗粒环保锅炉[104] - 公司固废主要为果皮果渣，与当地经营主体合作用于饲养牲畜、生产有机肥或食用菌栽培基质[104] - 公司噪声主要来自机械噪声，采取选用低噪设备、消声和减震等措施降噪[105] 诉讼与仲裁情况 - 诉讼或仲裁累计金额为10533895.9元，占期末净资产比例为1.07%，其中作为原告/申请人金额为3450000元，作为被告/被申请人金额为7083895.9元[118] - 2022年5月公司起诉德乐公司，诉请支付违约金345万元，德乐公司反诉，终审判决德乐公司赔偿公司175.7万元[118] - 2022年12月大白鲨起诉公司，称公司应支付仓储费及保证金363.39万元，法院通知2023年4月开庭[118] 关联交易情况 - 公司预计销售产品、商品，提供劳务的关联交易金额为60000000元，实际发生金额为5397035.56元[121] 担保与贷款情况 - 姚玖志为公司银行借款提供50000000元连带责任保证，担保期间为2021年12月5日至2025年12月15日[124] - 2022年6月20日公司取得邮储银行北海大道支行1年期流动资金贷款3000万元，2022年5月12日取得农业银行合浦县支行1年期流动资金贷款2700万元[124] - 银行及非银行金融机构间接融资贷款规模合计114689040元，其中工商银行安定支行贷款50000000元，利息率3.20%；邮储银行北海大道支行贷款30000000元，利息率1.85%；农业银行合浦县支行贷款27000000元，利息率1.53%；攀枝花农商行新城分理处贷款7000000元，利息率3.85%；摩根大通银行（中国）有限公司上海分行贷款689040元，利息率3.35%-3.55%[176] 承诺事项相关 - 实际控制人或控股股东自2016年9月20日起的同业竞争承诺正在履行中[125] - 其他股东自2016年9月20日起避免关联交易的承诺正在履行中[125] - 董监高自2022年9月20日起避免关联交易的承诺正在履行中[125] - 公司、实际控制人或控股股东、董事及高级管理人员自2022年3月1日起关于北交所上市后三年内稳定股价措施的承诺正在履行中[125] - 2022年3月1日公司、实际控制人或控股股东、董事及高级管理人员等发行关于填补被摊薄即期回报的措施及承诺，相关承诺正在履行中[126] - 2022年3月1日公司、实际控制人、持股5%以上股东、董监高发行有关承诺的相应约束措施及承诺，相关承诺正在履行中[126] - 2022年3月1日公司发行关于北交所上市后未来三年股东分红回报的承诺，相关承诺正在履行中[12

调研基本信息 - 调研时间为 2023 年 4 月 14 日，地点在公司二楼会议室，形式为现场调研 [2] - 调研机构有工银瑞信、国寿养老等 11 家，上市公司接待人员为董事会秘书张辉、证券事务代表朱君明 [2] 经营情况 - 2022 年宏观经济面临需求收缩等三大压力，疫情给公司生产经营带来较大压力，公司通过改革和创新应对挑战，2022 年年报预约于 2023 年 4 月 26 日披露 [3] - 2023 年 1 - 2 月社会消费品零售总额同比增长 3.5%，餐饮收入同比增长 9.2%，下游新茶饮行业复苏，订单增加，预计带动公司 2023 年业绩增长，但 2023 年宏观经济存在诸多不确定因素，公司需加大改革创新力度应对 [4] 产品结构 - 产品以原料果汁为主，可加工水果近五十种，芒果浆年产万吨量级，菠萝等第二梯队年产千吨量级，其他小品种年产百吨量级 [5] - 产品结构规划是做强大单品，引领新品种，加大芒果浆等大单品研发投入，培育第二梯队产品成大单品，以供应链切入客户创新链和价值链，引领油柑等新品种成新消费热点 [5] - 上市募投项目海南自贸港智能工厂（一期）建成后可年产椰子制品 8 千吨、风味糖浆 1.2 万吨，将丰富产品结构 [5] 客户结构 - 客户主要为食品饮料客户和新茶饮客户，2019 年开始服务新茶饮客户，近年来新茶饮客户销售收入占比、前五大客户销售收入占比持续提升，存在客户和行业依赖风险 [6] - 客户结构规划是提升广度和韧性，与行业主要企业建立业务关系，工业客户和新茶饮客户并重，切入更多行业供应链 [7] 竞争对手与行业地位 - 从产品角度，国投中鲁等主要从事浓缩苹果汁生产，与公司是业务合作关系；从服务下游客户角度，鲜活果汁等产品结构中水果制品占比小，与公司是业务合作关系；从产业链卡位角度，福建绿泉食品等非上市公司与公司是竞争关系 [8] - 公司从事产地加工业务具有资产重、周期长、监管严的特点，通过股权融资等完善产能布局，在热带原料果汁细分行业产能布局和规模等方面行业领先 [8][9]

调研基本信息 - 调研时间为2023年2月24日 [2] - 调研地点在公司二楼会议室 [2] - 调研形式为现场调研与网络调研 [2] - 调研机构有中山证券、东北证券、第一创业证券、申万宏源证券、开源证券 [2] - 上市公司接待人员为董事会秘书张辉、证券事务代表朱君明 [2] 公司优势 - 公司聚焦热带原料果汁产地加工，掌握四十多种热带果蔬加工技术和工艺，建立协同创新流程缩短新产品商品化周期 [2] - 在产业链中，公司卡位关键环节，解决热带果蔬产销、地域、季节不对称问题；在细分行业，产品品种数量、运营效率、产能布局和规模领先 [5] 募投项目进展 - “海南达川热带特色产业扩产项目”2022年10月摘牌取得项目用地，已启动建设，预计2024年上半年建成投产 [3] - “海南自贸港智能工厂（一期）建设项目”2022年6月摘牌取得50亩项目用地，计划2023年上半年摘牌另外84亩左右土地后启动建设，预计2024年年底前后建成投产 [4] 未来业绩增长驱动因素 一条主线 - 传统产业转型升级，公司在热带原料果汁细分行业领先，可提升市场份额，通过创新实现持续增长 [6] 三个增长点 - 产能释放，湖北工厂2019年试产、攀枝花工厂2021年10月试产，预计2024年达设计产能；北交所上市募投项目计划2024年底前后达产，两到三年达能 [6] - 产品创新，持续发掘新水果品种产品，开发口感颗粒、植物蛋白、风味糖浆等产品 [6] - 供应链优化，依托客户群体和销售渠道，通过进口果汁、与其他产地工厂合作等模式优化供应链 [7] 经营情况与市场预期 - 2022年社会消费品零售总额同比下降0.2%，餐饮收入同比下降6.3%，公司全年业绩平稳 [8] - 2022年底疫情防控政策调整，下游新茶饮行业复苏，2022年11、12月发货量大幅增加，预计2023年行业持续复苏 [8] 客户合作 - 新茶饮客户选供应商注重食品安全、产品品质、保供能力、服务能力等综合因素，公司通过融入客户价值链和创新链实现双赢 [9] - 下游客户看好公司产能布局、产品品质、服务能力和诚信理念 [9]

收入和利润（同比） - 公司2022年营业收入509,343,332.68元，较上年同期增加10.87%[3][4] - 公司2022年归属于上市公司股东的净利润54,463,028.53元，较上年同期减少16.44%[3][4] - 公司2022年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润51,139,922.61元，较上年同期减少13.74%[3][4] - 公司2022年基本每股收益0.20元，较上年同期减少25.73%[3] - 公司2022年加权平均净资产收益率（扣非前）为5.71%，上年为8.06%[3] - 公司2022年加权平均净资产收益率（扣非后）为5.35%，上年为7.33%[3] 其他财务数据（同比） - 公司2022年末总资产1,266,266,100.72元，较上年增加4.60%[3][4] - 公司2022年末归属于上市公司股东的所有者权益983,035,754.84元，较上年增长5.87%[3][4] - 公司2022年归属于上市公司股东的每股净资产3.64元，较上年增加5.87%[3] 其他财务数据（无变动） - 公司2022年股本270,000,000.00元，较上年无变动[3]

发行相关 - 初始发行股票数量为5000万股，行使超额配售选择权后为5750万股[10][47] - 每股发行价格为3.60元/股，发行后总股本为32000万股，全额行使超额配售选择权后为32750万股[10] - 发行底价由5.00元/股调整为3.60元/股[45][46][74] - 发行股数占发行后总股本比例为15.63%（未行使超额配售选择权）或17.56%（全额行使超额配售选择权）[47] - 战略配售发行数量为2500万股，占超额配售选择权行使前发行总量的50.00%，占全额行使后发行总股数的43.48%[48] 业绩数据 - 2022年1 - 9月公司实现营业收入35881.98万元，较上年同期上升0.22%[27] - 2022年1 - 9月归属于母公司股东的净利润4202.55万元，较上年同期下降23.30%[27] - 2022年1 - 9月公司经营活动产生的现金流量净额为3586.94万元，较上年同期下降69.93%[27] - 2022年1 - 6月公司营业收入2.12亿元，2021年度为4.59亿元，2020年度为2.66亿元，2019年度为2.90亿元[44] - 2022年1 - 6月公司毛利率为28.81%，2021年度为29.16%，2020年度为26.48%，2019年度为27.04%[44] - 2022年1 - 6月公司净利润2386.20万元，2021年度为6517.76万元，2020年度为2100.17万元，2019年度为2432.09万元[44] 资产数据 - 截至2022年9月末公司资产总额为128312.21万元，较上年末增加5.99%[27] - 截至2022年9月末公司所有者权益为97059.83万元，较上年末增加4.53%[27] - 报告期各期末，公司存货账面价值分别为5059.32万元、8686.07万元、13422.57万元和16604.79万元，占总资产比例分别为5.05%、8.90%、11.09%和13.13%[17] - 2022年6月30日公司资产总计12.65亿元，2021年12月31日为12.11亿元，2020年12月31日为9.76亿元，2019年12月31日为10.03亿元[44] - 2022年6月30日公司股东权益合计9.52亿元，2021年12月31日为9.29亿元，2020年12月31日为7.68亿元，2019年12月31日为7.47亿元[44] - 2022年6月30日公司资产负债率（母公司）为20.71%，2021年12月31日为19.23%，2020年12月31日为18.95%，2019年12月31日为16.43%[44] 股权结构 - 截至招股说明书签署日，实际控制人姚玖志、姚久壮合计持股4801.40万股，持股比例17.78%，发行后持股比例将降低[20] - 截至招股书签署日，第一大股东姚玖志持股3207.12万股，占比11.88%[36] - 发行前姚玖志持股32071200股，占比11.88%；发行后持股不变，占比10.02%[131] - 发行前欣融食品持股28125200股，占比10.42%；发行后持股不变，占比8.79%[131] 风险提示 - 公司下游行业主要为食品饮料和新茶饮行业，存在食品质量与安全问题风险[14] - 公司原材料主要是热带果蔬，受多种因素影响，存在原材料供应风险[15] - 公司固定资产规模逐年提高，折旧增加，若产能释放不佳，存在盈利水平降低风险[18] - 公司新增产能若市场需求变化，存在产能过剩风险[19] - 新冠疫情可能对公司产品需求、原材料供应等方面产生不利影响[22] - 公司存在2022年全年不满足北交所第二套上市标准中营业收入增长率不低于30%要求的风险[25] 研发与技术 - 公司主要从事热带果蔬原料制品的研发、生产和销售，掌握四十多种果蔬加工工艺，拥有省级企业技术中心[42] - 公司掌握将四十多种热带果蔬加工成多品种原料果汁的技术和工艺，已取得相关发明专利6项、实用新型47项[58] - 公司与海南大学产学研合作，报告期内通过项目合作获得发明专利授权2项[67][68] - 公司与海南大学合作开展果渣综合利用项目技术攻关获发明专利1项[71] - 公司承担的“常温存储椰浆生产关键技术研究与应用项目”列入海南省重点研发计划现代农业项目并通过验收[71] 产能扩张 - 募集资金项目完成后，公司将新增椰子制品8千吨、风味糖浆1.2万吨、果蔬制品2.34万吨的产能[19][89] 其他 - 2021年11月主要客户奈雪の茶、沪上阿姨分别认购公司定向增发股票1200万股、100万股[24][82] - 报告期内公司对前五大客户销售收入占比分别为49.68%、44.61%、68.17%和74.77%[24][82] - 公司注册资本为2.7亿[35] - 公司证券代码为832023[35] - 有限公司成立于2007年1月23日，股份公司成立于2012年9月25日[35] - 公司挂牌日期为2015年2月13日[35] - 2021年公司进行一次股票定向发行，拟发行不超3000万股，每股3.22元，募资不超9660万元[106] - 本次发行认购对象8名，新增股东7人，共认购3000万股，认购资金9660万元[107]

发行相关 - 拟公开发行不超5000万股（未考虑超额配售选择权），不超5750万股（含行使超额配售选择权），超额配售不超750万股[10][48] - 每股发行价格不低于3.60元/股[10][48] - 发行股数占发行后总股本比例为15.63%（发行5000万股，未考虑超额配售选择权）或17.56%（发行5750万股，全额行使超额配售选择权）[48] 业绩数据 - 2022年1 - 9月实现营业收入35881.98万元，较上年同期上升0.22%[27] - 2022年1 - 9月归属于母公司股东的净利润4202.55万元，较上年同期下降23.30%[27] - 2022年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为3586.94万元，较上年同期下降69.93%[27] - 2022年1 - 6月，营业收入2.12亿元，毛利率28.81%，净利润2386.20万元[45] - 2020 - 2021年度营业收入分别为26621.39万元和45939.62万元，2021年营业收入增长率为72.57%[73] 资产数据 - 截至2022年9月末资产总额为128312.21万元，较上年末增加5.99%[27] - 截至2022年9月末所有者权益为97059.83万元，较上年末增加4.53%[27] - 报告期各期末，存货账面价值分别为5059.32万元、8686.07万元、13422.57万元和16604.79万元，占总资产比例分别为5.05%、8.90%、11.09%和13.13%[17] 产能相关 - 募集资金项目全部实施完成后，将新增椰子制品8千吨、风味糖浆1.2万吨、果蔬制品2.34万吨产能[19] 股权结构 - 截至招股说明书签署日，实际控制人姚玖志、姚久壮合计持有公司股份4801.40万股，持股比例17.78%，本次发行后持股比例将进一步降低[20] - 姚玖志直接持有公司11.88%的股份，姚久壮通过勐海茶业间接持有公司5.90%的股份[41] 技术研发 - 掌握四十多种热带果蔬加工技术和工艺，已取得发明专利6项、实用新型47项[59] - 与海南大学通过项目合作获得发明专利授权2项[69] - 与海南大学合作开展果渣综合利用项目技术攻关已获得发明专利1项[72] 客户与市场 - 下游行业主要为食品饮料和新茶饮行业，产品用于食品饮料[14] - 报告期内对前五大客户销售收入占比分别为49.68%、44.61%、68.17%和74.77%[24] - 2021年11月主要客户奈雪の茶、沪上阿姨分别认购公司定向增发股票1200万股、100万股[24] 风险提示 - 存在2022年全年不满足北交所第二套上市标准中营业收入增长率不低于30%要求的风险[25] - 产品同质化突出，面临激烈市场竞争[81] - 原材料受多种因素影响，存在供应风险[15] - 新冠肺炎疫情可能持续存在，部分地区管控措施或对公司产品需求、原材料供应等方面产生不利影响[22]