监管行动与交易状态 - 香港证监会指示联交所自2025年12月3日上午9时起暂停大山教育股份交易[1] - 暂停交易旨在维持市场公平有序并保障投资大众利益[3] - 公司于2023年3月30日曾因前任核数师发现审计问题而停牌 并于2024年9月恢复买卖[4] 涉嫌财务造假的具体指控 - 香港证监会发现公司提供的银行结单与监管独立取得的结单存在重大差异 遗漏了若干回流到公司的循环资金流记录[5] - 公司截至2023年6月30日及2023年12月31日的财务报表中 银行结余分别被严重夸大人民币3640万元及人民币7630万元[5] - 夸大的金额分别相当于其已公布财务业绩所载资产净值的19%及55%[5] - 香港证监会怀疑相关软件开发及英国收购事项并非真实交易或未按公平原则进行[5] - 公司涉嫌向证监会呈交伪造的银行结单以隐瞒可疑资金流[5] - 公司管理层诚信、内部监控和会计制度可靠性及向市场提供恰当信息的能力受到质疑[5] - 香港证监会怀疑公司2024年9月的复牌是基于其提供的虚假或具误导性资料[5] 公司历史审计问题与调查 - 前任核数师曾对供应商付款的商业实质、培训咨询服务有效性、集团贷款商业实质及英国公司收购事项提出关注[6] - 公司曾委任独立风险咨询及会计师事务所进行调查 调查结果显示一切正常[6] - 香港证监会认为公司此前发布的调查报告存在问题 且未能就监管关注事项提供使人信服的解释[7] 公司近期经营与财务状况 - 公司主要提供课外个人素质课程、海外教育咨询及多元化咨询服务[10] - 自2021年至今 公司业绩总体疲软并一直处于亏损状态[10] - 2025年中期报告显示 集团收益约为人民币4150万元 较上年同期减少约人民币600万元[10] - 报告期内集团录得亏损约人民币4590万元 上年同期亏损为880万元[10] - 截至2025年6月30日 公司银行结余及现金约为人民币1930万元 较2024年底的约人民币5200万元减少约62.9%[10] 公司股价表现 - 2024年11月 公司股价一度冲高至4.28港元/股[8] - 2025年7月 股价一度跌至1.14港元/股[8] - 2025年8月至9月 公司股价一度暴涨超100% 最高至2.95港元/股 随后再次下跌[8]

监管行动与交易状态 - 香港证监会指示联交所自2025年12月3日上午9时起暂停大山教育股份交易[1] - 暂停交易旨在调查期间维持市场公平有序并保障投资大众利益[3] - 公司未能就监管关注事项提供令人信服的解释 导致证监会发出暂停交易指示[10] 涉嫌违规与调查事项 - 香港证监会发现公司提交的银行结单与监管独立取得的结单存在重大差异 遗漏了若干回流到公司的循环资金流记录[5] - 公司截至2023年6月30日及2023年12月31日的财务报表中 银行结余分别被严重夸大人民币3640万元及人民币7630万元 分别相当于其已公布资产净值的19%及55%[5] - 监管怀疑其软件开发项目及英国收购事项并非真实或公平交易 公司可能提交了伪造的银行结单以隐瞒可疑资金流 并在账目中严重夸大银行结余[6] - 监管质疑公司管理层诚信 特别是执行董事张红军 以及其内控、会计制度可靠性和向市场提供恰当信息的能力[6] - 监管怀疑公司2024年9月2日的复牌是基于其提供的虚假或误导性资料 令人误信其已符合所有复牌指引[6] 历史审计问题与复牌过程 - 公司股份曾于2023年3月30日暂停买卖 因前任核数师发现审计事项 涉及2022年4月至2023年11月的软件开发项目及2022年9月的英国公司收购[5] - 公司委任独立机构进行调查后称未发现不利结果 并于刊发财报后于2024年9月恢复股份买卖[5] - 公司2024年复牌公告中提及 前任核数师曾关注软件开发付款的商业实质、培训咨询服务有效性、向实体贷款的商业实质及英国收购事项[6] - 公司当时公布的调查报告显示一切正常 但当前看来该报告显然存在问题[7][8] 公司近期财务与经营状况 - 公司2024年中期报告显示 报告期内收益约为人民币4150万元 较上年同期减少约人民币600万元[14] - 公司2024年中期录得亏损约人民币4590万元 上年同期亏损为880万元[14] - 截至2025年6月30日 公司银行结余及现金约为人民币1930万元 较2024年底的约人民币5200万元减少约62.9%[14] - 公司近几年业绩总体疲软 自2021年以来持续处于亏损状态[14] - 公司目前主要提供课外个人素质课程、海外教育咨询及多元化咨询服务[14] 股价波动情况 - 2024年11月 公司股价一度冲高至4.28港元/股 随后回调 今年7月一度跌至1.14港元/股[12] - 2024年8月至9月 公司股价一度暴涨超100% 最高至2.95港元/股 随后再次进入下跌趋势[12]

融资方案 - 公司通过一般授权发行代价股份方式融资 发行100,000,000股（约1.0亿股） 募集1.0亿港元 无中介机构参与[1] - 配售价为1.04港元 较前一交易日收市价1.28港元折让18.8% 较前五个交易日平均收市价1.298港元折让19.9%[1] - 配售股份占现有已发行股本12.5% 完成后占扩大股本11.1%[1] 资金用途 - 募集资金约1.0亿港元将用于拓展向实体提供的多元化咨询服务业务 包括品牌营运及管理等[1] 业务概况 - 公司为投资控股公司 主要从事提供课外个人素质课程及海外教育咨询服务 以及向实体提供多元化咨询服务[1] 实施安排 - 发行根据股东大会授予的一般授权实施 预计于先决条件达成后3个营业日内或公司与卖方协定的其他日期完成[1]