交易概述 - 青海华鼎控股子公司茫崖源鑫能源有限公司以现金4300万元收购巴州鲁新鼎盛燃气有限公司100%股权 交易基于评估基准日2025年5月31日标的公司股东全部权益价值4301.40万元 [1] - 本次交易不构成重大资产重组 无需提交股东大会审议 [1][2] - 收购目的为提升公司盈利能力 拓展清洁能源产业布局 为未来业绩提供新增长点 [1][21] 交易对方情况 - 卖方为徐海波（持有标的公司98%股权）和徐瑶瑶（持有2%） 双方与上市公司无关联关系 [2] 标的公司基本情况 - 标的公司主营燃气经营、成品油零售、道路货物运输等业务 注册地位于新疆巴州 [2] - 截至2025年5月31日 标的公司资产总额2553.63万元 净资产930.88万元 2025年1-5月营业收入2390.08万元 净利润-29.70万元 [3][4] - 标的公司股权清晰 无抵押质押或司法限制 [3] 交易评估与定价 - 评估采用收益法和资产基础法 最终采用收益法结果4301.40万元 较账面净资产增值3370.52万元 增值率362.08% [4][5] - 标的公司2025年预测市盈率43.84倍 未来五年平均市盈率19.66倍 低于行业流动性折扣后平均市盈率33.53倍 [6] - 交易市盈率与近年燃气行业并购案例平均PE17.64倍相近 [7] 收购协议核心条款 - 交易对价4300万元 分两期支付：协议生效3日内支付51% 工商变更完成后支付49% [8][9] - 卖方需确保证照齐全、资产权属清晰 60日内清偿关联方欠款 承担工商变更前全部负债 [9][10] - 卖方承诺自协议生效起1年内提供经营协助 并遵守50公里内竞业禁止条款 [11][18] - 过渡期经营需经买方批准 损益按控制权移交日划分承担 [14] - 违约方需按日支付万分之五违约金 逾期超30天可解除协议并追究30%评估总价违约金 [18][19] 收购战略意义 - 标的公司位于新疆315国道与G0612高速交汇处 是通往塔里木油田及和田喀什的必经节点 具备地理优势 [21] - 项目为集加油加气（CNG/LNG）、住宿餐饮、车辆维修于一体的综合站 2024年6月运营以来业绩稳步提升 [21] - 收购有助于完善公司清洁能源产业链布局 提升区域市场竞争力与可持续发展能力 [21]