核心观点 - 当前AI成长股估值偏高且股息率低 促使市场寻找兼具增长潜力和合理股息收益率的AI投资标的 推荐三只具备100%上涨潜力和股息收益率的AI相关股票[1] 威世科技(VSH) - 生产分立半导体和无源元件 包括二极管 MOSFET 电阻器和电容器 这些元件对AI服务器机架至关重要 是全球规模最大的纯制造商之一[1] - 2025年第一季度订单出货比九季度来首次大于1 智能电网基础设施项目订单强劲 AI服务器开始出货 数据中心电力需求推动订单增长[2] - 2025年第一季度毛利率降至19% 但管理层预计不利因素将在下半年消退 预测第二季度收入环比增长6%至7.6亿美元[2] - 市盈率仅为2026年预期收益的15倍 市销率0.8倍 股息率达2.32%[2] 博思艾伦(BAH) - 主要从事国防情报服务 98%收入来自联邦政府 未完成订单增至380亿美元 同比增长11%[3] - 2025财年营收增长12.36% EBITDA增长17.83% 2026财年营收预计增长0-4% 但预计2027财年起增速加快[3] - 2026财年第一季度每股收益超出预期1.4% 营收仅低于预期0.5%[4] - 市盈率仅为13倍 历史市盈率中位数超过21倍 股息收益率2.03% 过去12个月回购收益率达6.3%[4] 联想(LNVGY) - AI PC热销 基础设施方案业务部门为超大规模数据中心提供服务器 存储和边缘到云机架 ISG收入同比增长63%至150亿美元创纪录 AI服务器搭载NVIDIA H100和AMD MI300 GPU[5] - 2025财年总营收同比增长21.48% 净利润同比增长37.01%[5] - 全年研发投入166亿元 同比增长13% 研发人员占比达27.8% 同比提升1.6个百分点[5] - 预期市盈率不到12倍 股息收益率3.69%[6]

全天候股票名单 - CNBC推出"全天候股票名单"旨在筛选能在任何市场或经济环境下表现优异的股票 [1] - 名单基于华尔街顶级分析师研究报告和专业选股工具 [1] - 奈飞因成为美国人最具性价比娱乐选择之一入选名单并表现优异 [1] - 美国废物管理因稳健营收表现入选名单并获摩根大通上调评级 [1] 市场环境与股票表现 - 标普500指数几乎回到年初水平对"全天候"名单整体表现造成拖累 [1] - 稳健型股息类ETF表现最差但跌幅不大 [2] - 10年期美债收益率达4.5%降低了股息股吸引力 [2] 汽车地带(AutoZone)分析 - 美国银行将汽车地带评级从"持有"上调至"买入" 目标价从3900美元提高至4800美元 [3] - 汽车地带自疫情以来每年实现股价上涨 [3] - 分析师认为关税可能成为汽车地带的"顺风" [3] - 新车销量下降和二手车价格上涨趋势可能使汽车售后市场受益 [3] - 关税使美国产新车平均价格上涨3285美元 进口车涨幅更大 [3] - 2008-2009年金融危机期间汽车地带股价相较标普500上涨超100% [3] 消费者行为与行业趋势 - 失业率上升和新车销量下降可能推动"自己动手修车"趋势 [4] - 消费者自己动手修车可节省人工费用 [4] - 华尔街对汽车地带看法正面 目前有23个买入评级 无卖出评级 [4]