研发与战略整合 - 重组后科研体系深度融合 聚焦高端化绿色化智能化转型 合力解决高端船型技术难点 构建全链条技术攻关体系[2] - 研发整合可提升发展战略效率 缩短研制周期 降低运营成本 增强盈利能力[2] 投资者回报与市值管理 - 近三年现金分红比例均不低于归母净利润30% 将持续完善利润分配机制[3] - 制定市值管理制度 依法依规运用市值管理举措 推动市场价值与内在价值匹配[5] 合并协同效应与经营优化 - 吸收合并中国重工强化集中经营能力 促进船海产品高端化转型 发挥品牌协同效应[3][4] - 整合资源优化产业布局 提升核心功能与竞争力 打造世界一流船舶制造企业[4] 邮轮业务发展 - 中国邮轮市场处于快速发展阶段 人均GDP达1-4万美元区间支撑需求增长[4] - 第二艘国产大型邮轮"爱达·花城号"建造提速 实现系列化精益化建造目标[4] 财务表现与竞争力提升 - 毛利率持续改善 2022年7.68% 2023年9.75% 2024年10.20% 2025年上半年达12.21%[4] - 中韩日三国占全球新船订单超96% 韩国以高附加值船舶见长 公司通过重组提升高端船型竞争力[4] 订单与市场结构 - 截至2025年6月底 公司手持民品船舶订单333艘/2649.11万载重吨/2334.87亿元[4] - 中国新船订单结构：集装箱船占52.35% 散货船27.75% 油船10.51% 其他船型9.39%[5] 行业前景与挑战 - 碳减排法规及老旧船舶更新需求支撑新造船市场 同时面临全球经济与贸易环境不确定性[5] - 中国LNG运输船市场份额达46% 中韩船厂将持续扩大建造能力[6] 财务准则适用 - 收入确认严格按企业会计准则 根据合同条款判断采用时段法或时点法[6]

会议基本情况 - 公司第二届董事会第二十五次会议于2025年8月28日召开 采用现场结合通讯表决方式 由董事长王磊主持 [1] - 会议通知于2025年8月18日通过电子邮件发出 应出席董事6名 实际出席6名 会议召集召开符合《公司法》及《公司章程》规定 [1] 半年度报告审议 - 董事会审议通过《2025年半年度报告及摘要》 全体董事 监事及高级管理人员对报告真实性 准确性 完整性作出书面确认 [2] - 半年度报告未经会计师事务所审计 表决结果为6票同意 0票反对 0票弃权 [2] - 董事会审计委员会已审议通过该议案 报告内容在上海证券交易所网站披露 [2] 提质增效行动评估 - 审议通过《2025年度提质增效重回报行动方案的半年度评估报告》 该报告反映公司2025年上半年具体举措实施情况 [2] - 表决结果为6票同意 0票反对 0票弃权 董事会战略委员会已审议通过该议案 [2][3] 募集资金管理 - 审议通过《2025年半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告》 公司根据相关规定全面核查并编制该报告 [3] - 表决结果为6票同意 0票反对 0票弃权 董事会审计委员会已审议通过该议案 [3] - 公司调整可转换公司债券募投项目拟投入募集资金金额 因实际募集资金净额低于原计划投入金额 [4] - 调整为保证募投项目顺利实施和募集资金高效使用 不影响募集资金正常使用 不改变募集资金用途 不损害股东利益 [4] - 保荐机构中信证券出具核查意见 该事项在董事会审批权限范围内 无需提交股东大会审议 [4][5] 闲置资金现金管理 - 公司拟使用不超过8亿元人民币暂时闲置可转债募集资金进行现金管理 购买安全性高 流动性好的保本型投资产品 [5] - 资金可循环滚动使用 使用期限不超过董事会审议通过之日起12个月 不得用于质押或证券投资 [5] - 表决结果为6票同意 0票反对 0票弃权 董事会审计委员会已审议通过该议案 保荐机构中信证券出具核查意见 [5][6] 外汇风险管理 - 公司制定《外汇套期保值业务管理制度》 以提高应对外汇波动风险能力 规避外汇市场风险 [6] - 拟开展外汇套期保值业务 交易品种包括远期结售汇 外汇掉期 外汇期权等单一或组合产品 [6] - 任一时点交易金额不超过3亿元人民币或其他等值货币 额度自董事会审议通过之日起12个月内有效 可循环使用 [6][7] - 表决结果为6票同意 0票反对 0票弃权 董事会审计委员会已审议通过该议案 保荐机构中信证券出具核查意见 [6][7]