行业供需动态 - 光伏玻璃日熔量稳定在8.82万吨 较5月初高点9.94万吨下滑11% 较去年同期10.5万吨下滑15.8% [1] - 行业平均库存可用天数从6月至7月的32天以上快速降至17.7天 [1] - 2.0mm镀膜玻璃出现结构性短缺 个别企业库存跌破10天警戒线 [1] 价格变动趋势 - 2.0mm单镀光伏玻璃价格从10元/平方米涨至11-11.5元/平方米 [2] - 9月价格或进一步涨至13元/平方米 紧缺规格需加价订购 [2] - 价格维持在成本线12.5-13元/平方米以上才能带动纯碱消费增长 [6] 政策驱动因素 - 组件出口退税率拟从9%下调至零 触发企业抢出口行为 [2] - 财政部明确2024年第四季度起取消光伏组件13%出口退税 [2] - 政策落地后可能引发出口缩减 海外仓库库存偏高 [4] 需求端特征 - 当前需求由政策预期驱动 而非终端装机实际改善 [3] - 8月组件产量环比增幅较小 行业整体仍供大于求 [3] - 光伏玻璃库存从生产企业转移至组件企业 未实际用于装机 [3] 产能变化预期 - 市场好转减弱冷修预期 价格上涨刺激堵窑产能恢复 [6] - 10月新投产能释放可能加大市场供应压力 [6] - 需关注供给侧限产政策对市场格局的影响 [6] 短期市场展望 - 9月市场需求因政策利多和订单延续保持稳定 [4] - 10月起预期转弱 因前期抢装潮透支需求 [4] - 价格传导顺畅性将验证产业链供需改善真实性 [6]