员工规模 - 公司约有20000名员工[1][14] 财务数据关键指标变化 - 现金流 - 2024年第四季度运营现金流8000万美元，财年运营现金流3.44亿美元[4] - 2024年第四季度调整后自由现金流1.19亿美元，财年调整后自由现金流2.42亿美元[4] - 2024年四季度经营活动净现金8000万美元，2023年四季度为800万美元[31] - 2024年全年经营活动净现金3.44亿美元，2023年全年为3.55亿美元[31] - 2024年第四季度调整后无限制自由现金流1.19亿美元；2023年第四季度 - 6800万美元[39] - 2024年全年调整后无限制自由现金流2.42亿美元；2023年全年1.84亿美元[39] 财务数据关键指标变化 - 收入 - 2024年第四季度收入11亿美元，增长1%，核心业务收入增长4%[4] - 2024年全年收入43亿美元，增长3%，经常性收入31亿美元，增长5%[4] - 2024年四季度总营收11.08亿美元，2023年四季度为10.98亿美元[32] - 2024年全年总营收43.17亿美元，2023年全年为41.91亿美元[32] 财务数据关键指标变化 - 每股收益 - 2024年第四季度GAAP完全摊薄每股收益0.61美元，增长126%；非GAAP完全摊薄每股收益1.11美元，增长73%[4] - 2024年全年GAAP完全摊薄每股收益1.23美元，非GAAP完全摊薄每股收益3.22美元[4] - 2024年第四季度归属于Atleos的净收入4600万美元，基本每股0.63美元，摊薄每股0.61美元[27] - 2024年全年归属于Atleos的净收入9100万美元，基本每股1.26美元，摊薄每股1.23美元[27] - 2023年第四季度GAAP总利润1.98亿美元，毛利率18.0%，归属于Atleos的净亏损1.65亿美元，摊薄后每股亏损2.34美元[35] - 2023年全年GAAP总利润9.33亿美元，毛利率22.3%，归属于Atleos的净亏损1.34亿美元，摊薄后每股亏损1.90美元[36] - 2023年第四季度Non - GAAP调整后总利润2.72亿美元，毛利率24.8%，归属于Atleos的净利润4700万美元，摊薄后每股收益0.64美元[35] - 2023年全年Non - GAAP调整后总利润10.7亿美元，毛利率25.5%，归属于Atleos的净利润3.64亿美元，摊薄后每股收益4.96美元[36] 财务数据关键指标变化 - 净利润 - 2024年第四季度GAAP净利润4600万美元，较上年同期净亏损1.65亿美元增长128%[5] - 2024年全年GAAP净利润9100万美元，较上年同期净亏损1.34亿美元增长168%[5] - 2024年四季度净收入4900万美元，2023年四季度净亏损1.64亿美元[31] - 2024年全年净收入9200万美元，2023年全年净亏损1.32亿美元[31] - 2024年第四季度GAAP归属于Atleos的净利润4600万美元，占收入4.2%；2023年第四季度净亏损1.65亿美元，占收入 - 15.0% [38] - 2024年全年GAAP归属于Atleos的净利润9100万美元，占收入2.1%；2023年全年净亏损1.34亿美元，占收入 - 3.2% [38] 财务数据关键指标变化 - 资产负债与股东权益 - 2024年末总资产55.52亿美元，2023年末为57.15亿美元[29] - 2024年末总负债52.88亿美元，2023年末为54.66亿美元[29] - 2024年末股东权益2.64亿美元，2023年末为2.49亿美元[29] 财务数据关键指标变化 - 毛利润与运营收入 - 2024年第四季度总毛利润2.97亿美元，占收入26.8%；2023年同期1.98亿美元，占收入18.0%[27] - 2024年全年总毛利润10.33亿美元，占收入23.9%；2023年全年9.33亿美元，占收入22.3%[27] - 2024年第四季度运营收入1.51亿美元，占收入13.6%；2023年同期0.35亿美元，占收入3.2%[27] - 2024年全年运营收入4.49亿美元，占收入10.4%；2023年全年2.71亿美元，占收入6.5%[27] 财务数据关键指标变化 - 调整后EBITDA - 2024年第四季度调整后EBITDA（Non - GAAP）2.19亿美元，占收入19.8%；2023年第四季度1.78亿美元，占收入16.2% [38] - 2024年全年调整后EBITDA（Non - GAAP）7.81亿美元，占收入18.1%；2023年全年7.32亿美元，占收入17.5% [38] 业务线数据关键指标变化 - 产品与服务收入 - 2024年第四季度产品收入2.73亿美元，2023年同期2.82亿美元[27] - 2024年第四季度服务收入8.35亿美元，2023年同期8.16亿美元[27] - 2024年全年产品收入9.95亿美元，2023年全年10.3亿美元[27] - 2024年全年服务收入33.22亿美元，2023年全年31.61亿美元[27] 财务预测 - 2025财年核心收入预计增长3% - 6%（固定汇率，预计外汇影响 -2%），总收入预计增长1% - 3%（固定汇率，预计外汇影响 -2%，与Voyix相关收入下降约1亿美元）[12]

文章核心观点 - NCR Atleos当前Zacks排名为1（强力买入）且动量风格评分为B ，从价格变化和盈利预测修正等方面来看是值得关注的短期潜力股 [3][4][12] 动量投资理念 - 动量投资围绕跟随股票近期趋势操作 ，做多时是“高价买入，期望更高价卖出” ，利用股价趋势是关键 [1] 动量风格评分作用 - 许多投资者难以定义股票动量 ，Zacks动量风格评分有助于解决这一问题 [2] NCR Atleos评级情况 - NCR Atleos当前Zacks排名为1（强力买入） ，动量风格评分为B ，研究显示Zacks排名1、2且风格评分为A或B的股票未来一个月表现优于市场 [3][4] 价格变化情况 短期价格表现 - 过去一周NCR Atleos股价上涨1.77% ，同期Zacks互联网 - 软件行业上涨1.89% ；过去一个月股价上涨12% ，行业涨幅为3.37% [7] 长期价格表现 - 过去一个季度NCR Atleos股价上涨19.67% ，过去一年上涨55.43% ，而同期标准普尔500指数分别上涨9.93%和33.15% [8] 交易量情况 - NCR Atleos过去20天平均交易量为478,682股 ，交易量可作为价格 - 交易量基线参考 [9] 盈利预测修正情况 - 过去两个月 ，NCR Atleos全年盈利预测1个上调无下调 ，共识估计从3.10美元增至3.18美元 ；下一财年1个估计上调无下调 [11]

文章核心观点 动量投资与“低买高卖”相反，是“高买更高卖”，但确定入场点不易，全押动量投资有风险，投资近期有价格动量的低价股更安全，NCR Atleos（NATL）是符合“低价快速动量”筛选标准的优质候选股，还有其他符合该筛选标准的股票，可借助Zacks Premium Screens选股，用Zacks Research Wizard回测选股策略有效性 [1][2][3][7][8][9] 动量投资特点及风险 - 动量投资与“低买高卖”相反，是“高买更高卖” [1] - 确定动量投资的正确入场点不易，股票估值超未来增长潜力时会失去动量，全押动量投资有风险 [1] 低价动量股投资建议 - 投资近期有价格动量的低价股更安全 [2] - Zacks动量风格评分有助于识别优质动量股，“低价快速动量”筛选可找出价格有吸引力的快速移动股票 [2] NCR Atleos（NATL）股票分析 - NATL有近期价格动量，四周价格变化12% [3] - NATL能长期带来正回报，过去12周上涨19.7% [4] - NATL动量快，贝塔值1.29，涨跌幅度比市场高29% [4] - NATL动量评分为B，此时入场利用动量成功概率高 [5] - NATL盈利预测修正呈上升趋势，获Zacks排名1（强力买入），动量效应在Zacks排名1和2的股票中较强 [6] - NATL估值合理，市销率0.57倍，即每1美元销售额只需支付57美分 [6] 其他选股途径 - 除NATL外，还有其他符合“低价快速动量”筛选标准的股票可考虑投资 [7] - 可根据个人投资风格从超45个Zacks Premium Screens中选择选股 [8] - 可用Zacks Research Wizard回测选股策略有效性，该程序包含成功选股策略 [9]

文章核心观点 - 12月6日有三只具有买入评级和强劲价值特征的股票供投资者考虑 [1] 各公司情况 NCR Atleos Corporation (NATL) - 金融科技公司，Zacks评级为1，过去60天当前年度盈利的Zacks共识估计增长2.6% [1] - 市盈率为10.85，行业为15.20，价值评分为A [1] ScanSource, Inc. (SCSC) - 科技分销公司，Zacks评级为1，过去60天当前年度盈利的Zacks共识估计增长8.3% [2] - 市盈率为15.03，行业为25.36，价值评分为A [2] Unity Bancorp, Inc. (UNTY) - 联合银行的银行控股公司，Zacks评级为1，过去60天当前年度盈利的Zacks共识估计增长2.6% [3] - 市盈率为11.35，行业为13.50，价值评分为B [3]

财务数据和关键指标变化 - 总公司营收为10.8亿美元，按固定汇率计算同比增长4%，这是今年连续第三个季度实现稳健的营收表现，增长由经常性软件和服务营收带动[29] - 第三季度调整后的EBITDA为2.07亿美元，利润率为19.2%，从第一季度到第三季度，由于高利润率交易和服务的增长以及持续改进生产力举措的推进，调整后的EBITDA和利润率逐季扩大，实现了380个基点的利润率扩张[30] - 第三季度稀释后每股收益为89美分，高于预期，这得益于季度内利润好于预期以及税率低于预期[31] - 第三季度产生了3800万美元的调整后自由现金流，即使有5000万美元的营运资金用于库存和应付账款（这将在第四季度转化为更高的硬件营收），仍实现了强劲的自由现金流[32] 各条业务线数据和关键指标变化 自助银行业务 - 营收同比增长3%至6.77亿美元，主要增长动力为ATM即服务业务23%的增长以及软件营收的强劲表现，部分被与向ATM即服务转型相关的硬件营收递延所抵消，经常性营收同比增长8%至4.14亿美元[34] - 调整后的EBITDA达到1.67亿美元，受高利润率软件营收的强劲增长和生产力举措的推动，调整后的EBITDA利润率在第三季度环比增长120个基点至25%，自第一季度以来增长340个基点[34] - 经常性营收占比为61%，较上年同期增长约200个基点，这是连续第11个季度实现经常性营收同比增长，年度经常性营收同比增长7%[36] ATM即服务业务 - 第三季度营收同比增长23%至4900万美元，活跃客户数量同比增长46%，扩展到10个新市场，目前在34个市场提供该服务[38] - 毛利润同比增长19%至1610万美元，环比增长12%，与ATM即服务营收的增长趋势一致[38] - 年度经常性营收在第三季度继续保持持续上升趋势，同比增长23%至近2亿美元，过去12个月平均每单位营收（ARPU）在第三季度继续增长，从去年的8000美元升至8500美元[39] 网络业务 - 营收环比增长2%至3.32亿美元，推动ATM机取款量同比增长9%（北美增长6%，国际交易增长11%），存款交易继续加速增长，同比增长约218%，较第二季度增长50%，ReadyCode产品的使用量环比增长4倍[43][44] - 调整后的息税前利润（EBIT）为1.03亿美元，处于指引区间的高端，环比增长2%，调整后的EBIT利润率保持强劲，为31%[45] - 过去12个月平均每单位营收同比增长7%[45] 各个市场数据和关键指标变化 - 在国际市场和北美，公司产生了强劲的交易量，通过增加新的高质量银行和零售合作伙伴、新的交易类型以及网络的新功能实现[22] - ATM即服务业务在所有地区都有广泛的需求，在北美尤其强劲，预计北美将在ATM即服务安装基础中占比越来越大，公司的大部分积压订单来自北美等高收益地区，这将推动ARPU上升[41] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司的战略是通过为每台支持的机器创造更多营收来实现增长，无论是通过为金融机构客户提供高质量、更高效、更全面的服务，还是通过推动位于蓝筹零售地点的网络机器的交易量增长[10] - 公司正在从以交易和协同效应为中心的举措转向扩展持续改进工作和人工智能的推出，以实现2025年的储蓄目标[26] - 在ATM即服务业务方面，公司将更关注服务营收而不是单位数量，并且越来越多地签署轻资产项目以提高回报率，同时，公司认为大多数金融机构将继续外包更多的ATM机队运营，并最终转向完全外包模式[20][41] - 在网络业务方面，公司正在逐步增加其约8万台ATM机的交易类型和用户数量，以提高每台机器的营收[42] - 在行业竞争方面，公司在全球ATM市场的主要竞争对手长期保持稳定，市场份额约80%，公司在印度等市场面临的价格压力主要来自服务方面，而非硬件方面[72][73] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为公司在2024年的表现为2025年奠定了良好的基础，预计2025年核心业务将实现3% - 4%的增长，EBITDA增长率将达到8% - 10%，EBITDA到自由现金流的转化率将更高[55][56] - 公司预计2025年网络业务的单位数量将通过增加新客户和新地域而增加，同时，尽管利率变动会对成本产生一定影响，但公司通过衍生互换等手段进行了平滑处理，预计2025年现金成本和商品成本将是一个轻微的逆风因素，到2026 - 2027年将成为顺风因素[46][89] - 管理层认为公司目前被低估，如果达到净杠杆率3倍或更低的目标，将考虑向股东返还现金，目前的最佳方式是回购股票[60] 其他重要信息 - 公司在10月成功以较低利率和更好的可用性对信贷额度进行了再融资和调整，预计从第四季度开始利息支出将显著降低[14] - 公司与NCR Voyix的分离过程接近完成，大多数相互的过渡服务协议（TSAs）已经完成，预计年底前其他类别的业务收尾工作将基本完成，对未来报告结果无重大影响[27] 问答环节所有的提问和回答 问题: 考虑到自由现金流的有利因素，如何看待2025年公司的自由现金流状况？ - 2025年核心业务增长与2024年相似，预计为3% - 4%，EBITDA增长率将达到8% - 10%，按照35%的转化率计算，2025年的自由现金流将远高于2024年[55][56] 问题: 董事会对股票回购有何看法？ - 董事会对公司今年产生现金流的能力感到满意，并对明年产生更多现金流的机会感到兴奋，目前的首要任务是降低债务至净杠杆率3倍以下，达到该目标后将考虑向股东返还现金，目前回购股票是较好的方式，因为公司被低估[59][60] 问题: 能否谈谈自助银行业务本季度的强劲表现，如处于更新周期的什么阶段，是否有硬件销售提前的情况？ - 目前可能处于2019年以来硬件更新周期的早期阶段，已经看到一些大型银行客户的大订单，预计2025 - 2026年硬件将成为营收增长的贡献者，今年的增长主要由服务营收和网络业务的出色表现驱动[62][63][64] 问题: ATM即服务业务的营收结构发生了变化，能否解释一下ARPU环比下降的原因？ - ARPU是一个不太完美的衡量指标，因为基数较小，如果在季度末增加一个单位，分母是整个季度的单位数量，而分子只是实际产生营收的时间段，公司预计ARPU将在第四季度及以后稳步上升，因为大部分积压订单位于较高ARPU的地区，特别是北美[66][67] 问题: 亚太地区（APAC）的竞争动态是否有变化？ - 公司在印度面临的价格压力主要是服务方面的，而非硬件方面，主要竞争对手长期保持稳定，没有看到定价行为的变化[72] 问题: 能否分享一些关于ATM即服务业务营收的内部目标？ - 目前ATM即服务业务营收为2亿美元，今年迄今为止增长30%，已经有8000个高价值单位的积压订单，将在2025年给出营收相关的指引[75] 问题: 哪些类型的客户更愿意在ATM即服务业务中拥有自己的硬件，为什么？ - 大型银行客户的资本成本远低于公司，对于已经拥有设备的客户来说，继续拥有设备更经济，对于公司来说，为已安装的机器添加ATM即服务也是一个很好的交易，在一些国家或小型银行情况下，更可能由公司安装新机器并拥有所有权[76][77] 问题: 如何看待未来的EBITDA利润率？ - 今年公司的利润率从15%左右提升到了20%左右，明年将重点削减直接成本并进一步提高利润率，预计2025年利润率将再次实现良好的扩张[79][80][81] 问题: 经常性营收占比达到80%以上的目标是否有变化？ - 公司仍在按计划推进，大部分增长来自经常性营收领域[82] 问题: ATM即服务业务积压订单中的ARPU与已报告的ARPU存在较大差异，请解释一下？ - 已安装基础中有很大一部分在印度，印度是最早开展ATM即服务的地区之一，积压订单中有很多是北美地区的新交易，涉及的产品类型和服务类型不同，导致ARPU存在差异[86][87] 问题: 如何看待网络业务基于利率曲线的未来现金成本？ - 由于公司进行了衍生互换操作，利率变动对网络业务现金成本的影响较为复杂，预计2025年现金成本和商品成本将是一个轻微的逆风因素，到2026 - 2027年将成为顺风因素，而债务成本方面则相反[89]

会议基本信息 - NCR Atleos Corporation (NYSE:NATL)于2024年11月13日上午8:30举行Q3 2024财报电话会议[1] - 参会人员包括公司的投资者关系主管Brendan Metrano、首席执行官Tim Oliver、首席财务官Paul Campbell以及来自D.A. Davidson、Stifel、Goldman Sachs、Wolfe Research的会议电话参与者等[1] - Brendan Metrano表示CEO Tim Oliver将概述第三季度业绩并更新战略进展CFO Paul Campbell将审查财务结果和财务前景之后进入问答环节[2] 前瞻性声明与非GAAP财务措施 - 公司的陈述和讨论将包括前瞻性声明这些声明受风险和不确定性影响可能导致实际结果与预期有重大差异相关风险在当日材料和向SEC的定期申报文件中有描述[3] - 公司在审查结果时将提及某些非GAAP财务措施这些措施在演示材料和投资者关系网站上有描述并与GAAP对应措施进行了协调电话会议重播当日晚些时候可在公司网站investor.ncratleos.com获取[4]

营收相关 - 2024年第三季度经常性收入为7.9亿美元占总收入73.3%较2023年增长3%[200] - 2024年前九个月经常性收入为23.46亿美元占总收入73.1%较2023年增长6%[200] - 2024年第三季度总营收1078百万美元较2023年同期增长1%[220] - 2024年前三季度总营收3209百万美元较2023年同期增长4%[220] - 2024年第三季度产品营收235百万美元2023年同期为252百万美元下降7%[220] - 2024年第三季度服务营收843百万美元2023年同期为815百万美元增长3%[220] - 2024年前三季度产品营收722百万美元2023年同期为748百万美元下降3%[220] - 2024年前三季度服务营收2487百万美元2023年同期为2345百万美元增长6%[220] - 2024年自助银行年化经常性收入为16.64亿美元，2023年为15.51亿美元[202] - 2024年ATM即服务单位为2.28万个，2023年为1.82万个[202] - 2024年ATM即服务安排收入为4900万美元，2023年为4000万美元[202] - 2024年自助银行营收为19.78亿美元，较2023年增长3%[253] - 2024年网络业务营收为9.68亿美元，较2023年增长3%[253] - 2024年T&T业务营收为1.48亿美元，与2023年持平[253] - 2024年其他业务营收为1.15亿美元，较2023年增长35%[253] - 2024年第三季度和前九个月自助银行服务收入分别增长3%[254] - 2024年第三季度和前九个月ATM即服务收入分别增加约800万和3000万美元软件相关收入分别增加约2400万和5100万美元[254] - 2024年第三季度和前九个月硬件维护和安装收入分别减少100万和增加1200万美元ATM硬件收入分别减少1000万和3100万美元[254] - 2024年第三季度和前九个月网络收入分别下降1%和增长3%[255] - 2024年第三季度T&T收入下降6%前九个月持平[256] 利润相关 - 2024年第三季度归属于Atleos的净收入为2400万美元占总收入2.2%较2023年增长141%[201] - 2024年前九个月归属于Atleos的净收入为4500万美元占总收入1.4%较2023年增长45%[201] - 2024年前三季度归属于Atleos的净收入（亏损）为4500万美元2023年同期为3100万美元[212] - 2024年三季度净收入为2300万美元2023年同期为亏损5700万美元[218] - 2024年前三季度净收入为4300万美元较2023年增长34%[219] - 2024年第三季度调整后EBITDA为2.07亿美元占总收入19.2%较2023年下降1%[201] - 2024年前九个月调整后EBITDA为5.62亿美元占总收入17.5%较2023年增长1%[201] - 2024年第三季度产品毛利润34百万美元2023年同期为43百万美元下降21%[230] - 2024年第三季度服务毛利润228百万美元较2023年同期增长1%[230] - 2024年第三季度总毛利润262百万美元较2023年同期下降2%[230] - 2024年三季度毛利率（GAAP）为24.3% 2023年同期为25.1%[213] - 2024年前三季度销售、一般和管理费用（GAAP）占收入的12.2% 2023年同期为14.4%[215] - 2024年三季度研发费用（GAAP）占收入的1.5% 2023年同期为1.6%[216] - 2024年前九个月研发费用为4700万美元，2023年同期为5400万美元，占收入百分比从1.7%降至1.5%[237] - 2024年第三季度利息费用为7900万美元，2023年同期为200万美元[238] - 2024年前九个月利息费用为2.37亿美元，2023年同期为200万美元[240] - 2024年第三季度其他（费用）净收入为300万美元的支出，2023年同期为500万美元的收入，2024年前九个月为400万美元的收入，2023年同期为600万美元的收入[243] - 2024年第三季度所得税费用为1400万美元，2023年同期为1.47亿美元[244] - 2024年前九个月所得税费用为2200万美元，2023年同期为1.95亿美元[245] - 2024年第三季度和前九个月自助银行调整后息税折旧摊销前利润分别下降3%和5%[258] - 2024年第三季度和前九个月网络调整后息税折旧摊销前利润分别下降9%和增长4%[259] - 2024年第三季度和前九个月T&T调整后息税折旧摊销前利润分别下降10%和增长4%[260] 公司运营情况 - 公司于2023年10月16日从NCR分拆成为独立上市公司[185] - 分拆相关成本预计至少持续到2024财年[186] - 公司将继续向软件主导型解决方案转型[189] - 公司计划继续寻求机会赢得新客户扩大业务范围[190] 财务费用与现金相关 - 2024年前9个月经营活动提供的现金为2.64亿美元2023年为3.47亿美元[264] - 2024年前9个月投资活动使用现金1.1亿美元203年为2.69亿美元[263] - 2024年前9个月融资活动使用现金4900万美元2023年提供现金21.29亿美元[263] - 2024年前9个月经营活动现金减少8300万美元主要受营运资金变动和非现金费用减少影响部分被净收入增加抵消[264] - 2024年前9个月资本支出6900万美元资本化软件增加2600万美元2023年资本支出7000万美元资本化软件增加1500万美元[265] - 2024年前9个月经营活动提供的净现金为2.64亿美元2023年同期为3.47亿美元[267] - 2024年前9个月资本支出中用于不动产厂房和设备的为6900万美元用于资本化软件的为2600万美元[267] - 截至2024年9月30日高级担保信贷额度中定期贷款总额为15.85亿美元未偿余额为15.3亿美元[267] - 截至2024年9月30日高级担保信贷额度下的循环信贷总额为5亿美元未偿余额为1.8亿美元未偿信用证为2600万美元[267] - 截至2024年9月30日公司有2029年到期的9.5%优先担保票据未偿本金余额为13.5亿美元[268] - 2024年预计向国际养老金计划缴款300万美元向离职后计划缴款2100万美元向退休后计划缴款200万美元[270] - 截至2024年9月30日公司国外子公司持有的现金及现金等价物为3.31亿美元2023年12月31日为2.85亿美元[271] - 截至2024年9月30日公司现金及现金等价物总计3.95亿美元总债务为30.67亿美元借款能力为2.94亿美元[273] - 若美元对外国货币升值10%截至2024年9月30日套期保值组合公允价值将减少1100万美元若贬值10%则增加1200万美元[287] - 截至2024年9月30日约44%的借款为固定利率若可变利率上升100个基点前三季度和前九个月的税前利息费用将分别增加约400万美元和1300万美元[288] - 截至2024年9月30日的三个月，假设可变利率上升100个基点，ATM库现金租赁费用将增加约1000万美元（不包括与库现金相关的未偿利率掉期协议的影响）[289]

2024年第三季度营收相关 - 第三季度营收10.8亿美元服务营收达8.43亿美元新高[1] - 2024年第三季度营收10.8亿美元经常性营收7.9亿美元[3] - 2024年前三季度总收入为3209百万美元2023年为3093百万美元[29] 2024年利润相关 - GAAP净收入2400万美元调整后EBITDA为2.07亿美元[1] - 2024年第三季度GAAP基础上毛利润2.62亿美元毛利率24.3%[3] - 2024年第三季度GAAP基础上营业利润1.19亿美元[3] - 2024年前三季度总毛利润为736百万美元占收入22.9%2023年为735百万美元占23.8%[29] - 2024年前三季度运营收入为298百万美元占收入9.3%2023年为236百万美元占7.6%[29] - 2024年前三季度利息和其他费用净额为-233百万美元2023年为-9百万美元[29] - 2024年前三季度税前收入为65百万美元占收入2.0%2023年为227百万美元占7.3%[29] - 2024年前三季度所得税费用为22百万美元2023年为195百万美元[29] - 2024年前三季度归属于Atleos的净收入为45百万美元2023年为31百万美元[29] - 2024年前三季度基本每股收益为0.63稀释每股收益为0.612023年基本和稀释每股收益均为0.44[30] - 2024年第三季度净收入2400万美元稀释每股收益0.32美元[36] - 2023年第三季度按GAAP计算净亏损5800万美元按非GAAP计算净收入1.25亿美元[38] - 2024年第三季度净收入占收入比例为2.2%2023年第三季度为 - 5.4%[39] - 2024年第三季度调整后EBITDA为2.07亿美元占收入19.2%2023年第三季度为2.1亿美元占收入19.7%[39] - 2024年前三季度净收入为4300万美元2023年前三季度为3200万美元[34] 每股收益相关 - GAAP摊薄后每股收益0.32美元非GAAP摊薄后每股收益0.89美元[1] - 2024年前三季度基本每股收益为0.63稀释每股收益为0.612023年基本和稀释每股收益均为0.44[30] - 2024年第三季度净收入2400万美元稀释每股收益0.32美元[36] 业绩指引相关 - 重申2024年业绩指引非GAAP每股收益指引调至区间高端[1] 运营现金流相关 - 第三季度运营现金流1.07亿美元年初至今2.64亿美元[1] - 2024年前三季度净现金运营活动提供1.07亿美元2023年前三季度为1.47亿美元[41] - 2024年前三季度经营活动提供的现金净额为2.64亿美元2023年前三季度为3.47亿美元[34] 调整后自由现金流相关 - 第三季度调整后自由现金流3800万美元年初至今1.23亿美元[1] - 2024年前三季度调整后自由现金流为3800万美元2023年前三季度为1.09亿美元[41] 硬件需求相关 - 预计2025年硬件需求更高[2] 2024年与2023年财务数据对比相关 - 2024年前三季度产品收入为722百万美元2023年为748百万美元[29] - 2024年前三季度服务收入为2487百万美元2023年为2345百万美元[29] - 2024年9月30日现金及现金等价物为3.95亿美元2023年12月31日为3.39亿美元[32] - 2024年9月30日应收账款净额为6.23亿美元2023年12月31日为7.11亿美元[32] - 2024年9月30日存货为3.51亿美元2023年12月31日为3.33亿美元[32] - 2024年9月30日总资产为57.48亿美元2023年12月31日为57.16亿美元[32] - 2024年第三季度按GAAP计算毛利润为2.62亿美元毛利润率24.3%按非GAAP计算毛利润为2.86亿美元毛利润率26.5%[36] - 2024年前三季度净现金运营活动提供1.07亿美元2023年前三季度为1.47亿美元[41] - 2024年前三季度调整后自由现金流为3800万美元2023年前三季度为1.09亿美元[41] - 2024年总资本支出3300万美元[41] - 2024年养老金贡献100万美元[41] - 2024年前三季度投资活动使用的现金净额为1.1亿美元2023年前三季度为2.69亿美元[34] - 2024年前三季度融资活动提供(使用)的现金净额为 -0.49亿美元2023年前三季度为21.29亿美元[34] - 2024年三季度经常性收入为7.9亿美元2023年三季度为7.65亿美元[35] - 2024年三季度经常性收入占总收入的73%2023年三季度为72%[35]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度总收入为10.8亿美元,其中软件收入增长7%,服务收入增长6%,体现了公司从稳定的ATM安装基础中获取更高收入和利润的成功 [23] - 经常性收入占总收入的73%,同比增长9%,体现了公司收入结构的持续改善 [23] - 第二季度调整后EBITDA为1.93亿美元,利润率为17.9%,环比扩张250个基点,体现了公司在收入增长和成本控制方面的出色表现 [24] 各条业务线数据和关键指标变化 自助银行业务 - 第二季度收入增长3%至6.73亿美元,其中经常性收入增长12%至总收入的63% [28] - 经常性收入增长主要来自软件收入增长18%和服务收入增长5% [28] - ATM即服务解决方案收入增长31%至4700万美元,毛利增长37%至1440万美元 [32][33] - ATM即服务活跃单元增加至22,000台,年化每单元收入达8,600美元 [34][36] 网络业务 - 第二季度收入增长6%至3.26亿美元,其中取款交易量增长10% [37][38] - 调整后EBITDA增长11%至1.01亿美元,利润率扩张160个基点至31% [38][39] - 网络ATM规模保持稳定在约81,000台,每台ATM平均收入同比增长10% [39] 各个市场数据和关键指标变化 - 北美地区取款交易量增长8%,国际交易量增长11% [38] - 存款交易量同比增长约170%,环比增长50%,但基数较小 [38] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司正在通过提供更广泛的服务和更全面的外包模式来转型自助银行业务,利用网络基础设施能力 [27] - ATM即服务解决方案是公司重点发展的业务,但公司将保持投资回报率纪律,放弃一些不符合标准的大单 [33] - 公司网络银行战略聚焦于提供行业领先规模的自有ATM网络,提高网络利用率和每台ATM收益 [37] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观经济环境挑战持续,部分抵消了公司的生产效率提升 [24] - 公司有信心完成全年3.2倍的净负债率目标,并将继续优先使用自由现金流偿还债务 [43] 其他重要信息 - 分拆NCR Voyix进展顺利,已完成大部分过渡服务协议的提前终止 [21] - 公司第三季度和全年指引维持不变,体现了良好的经营势头 [44][45][46]

业绩总结 - 2024年第二季度收入为10.81亿美元，同比增长4%[14] - 2024年第二季度经调整的每股收益为0.81美元，同比下降51%[38] - 2024年第二季度经调整的EBITDA为1.93亿美元，同比下降3%，调整后的EBITDA利润率为17.9%[14] - 2024年第二季度的经常性收入为7.93亿美元，同比增长9%，占总收入的73%[14] - 2024年第二季度净收入为2900万美元，同比下降45%[37] - 2024年第二季度毛利为2.53亿美元，毛利率为23.4%[37] - 2024年第二季度运营收入为1.07亿美元，同比增长35%[37] - 2024年第二季度调整后的毛利为2.76亿美元，调整后的毛利率为25.5%[38] 用户数据 - 自助银行业务收入为6.73亿美元，同比增长3%[18] - 网络业务收入为3.26亿美元，同比增长6%[18] - 自助银行网络的经常性收入同比增长12%，占该部门收入的63%[10] - ATMaaS收入同比增长31%，达到4700万美元[10] 未来展望 - 2024财年第三季度收入目标范围为10.45亿至10.75亿美元[23] - 2024财年调整后EBITDA目标范围为7.70亿至8.00亿美元[23] - 2024财年自由现金流目标范围为1.90亿至2.20亿美元[23] - 2024财年自助银行业务收入目标范围为26.55亿至26.90亿美元[25] - 2024财年网络业务收入目标范围为12.80亿至13.10亿美元[25] 成本与费用 - 2024年第二季度运营费用为1.46亿美元，占收入的13.5%[37] - 2024年第二季度的GAAP总成本为6.18亿美元，非GAAP调整后总成本为5.96亿美元[45] - 2024年第二季度销售、一般和行政费用（SG&A）为1.46亿美元，非GAAP调整后为1.24亿美元[46] 其他信息 - 公司在2024年更新并重申了财务目标，预计将实现持续增长[8] - 69%的过渡服务协议（TSA）已完成终止[11] - 公司在持续改进和效率提升方面取得了显著进展，预计将实现超过1亿美元的年化节省[11] - 2024年第二季度调整后自由现金流为1600万美元，较Q2 2023的7200万美元下降77%[52]