公司业务概况 - 主营汽车冲压模具与冲焊零部件业务，客户为北美、欧洲等地汽车主机厂与一级零部件供应商 [1] - 冲压模具业务覆盖多种汽车冲压工艺生产的冲焊零部件，模具业务产品结构调整，盈利能力高于量产业务 [1] - 新能源冲焊零部件业务随下游新能源汽车销量增长而快速增长，零部件毛利率保持行业平均水平 [1] 未来业务增长 - 聚焦主业，扩展新能源相关产品，主要营收来源为模具工程类及新能源汽车冲焊零部件业务 [2] - 冲焊零部件产品销售稳健增长，对业绩贡献比例不断扩大 [2] 项目进展 德国项目 - 收购深耕欧洲市场 50 多年的 Class A 级汽车冲压模具制造商，主营大型汽车冲压模具业务，客户为德国主要汽车企业 [2] - 境外投资项目备案获无锡市发改委与商务局批准，并购交割等事项顺利推进 [2] 美国子公司项目 - 位于德克萨斯州奥斯汀市，用于模具工程类业务及汽车零部件研发生产销售 [2] - 新设子公司完成注册登记，正推进后续事项，未来将与德国、国内基地产业整合协同，扩大全球市场份额 [2] 上海项目 - 与青村镇人民政府签署《投资协议》，将按用地程序通过招标等方式取得建设用地 [2] - 正积极推进投资新建产能事项，工作正常有序开展 [2] 新能源电池箱体项目 - 采用铝挤压型材 +FSW 焊接工艺，满足新能源汽车轻量化及碰撞防护要求，探索研发下一代焊接工艺 [3] - 在手订单包括 VINFAST 电池箱体项目及集中式储能用电池箱体总成项目等，电池箱体业务已批量生产 [3]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [1] - 活动时间为2023年2月15日和17日 [1] - 活动地点为公司会议室 [1] - 参与单位包括莫尼塔、博时基金、华宝基金等多家机构 [1] - 上市公司接待人员有副总经理张一峰、董事会秘书兼财务总监张一峰、证券事务代表伍言知、高级证券事务彭涛 [1] 项目进展情况 德国项目 - 收购的德国标的公司是深耕欧洲市场50多年的Class A级汽车冲压模具制造商，主营大型汽车冲压模具业务，客户为德国主要汽车主机厂及零部件供应商 [2] - 境外投资项目备案已获无锡市发改委与商务局批准，并购交割等事项正顺利推进 [2] 美国子公司项目 - 位于德克萨斯州奥斯汀市，用于模具工程类业务及汽车零部件研发生产销售 [2] - 新设子公司已完成注册登记手续，正积极推进后续事项 [2] - 未来将与德国基地、国内生产基地产业整合协同，提升经济效益 [2] 上海项目 - 已与青村镇人民政府签署《投资协议》 [2] - 正按用地程序通过招标、拍卖或挂牌出让方式取得建设用地，积极推进投资新建产能事项 [2] 新能源电池箱体项目 - 采用铝挤压型材 +FSW焊接工艺，满足新能源汽车轻量化及碰撞防护要求，同时探索下一代焊接工艺 [2] - 在手订单包括VINFAST电池箱体项目及集中式储能用电池箱体总成项目等，电池箱体业务已批量生产 [2] 公司未来增长点 - 继续聚焦主业，扩展新能源相关产品 [3] - 主要营收来源为模具工程类及新能源汽车冲焊零部件业务，冲焊零部件产品销售稳健增长，对业绩贡献比例不断扩大 [3]

公司经营情况 - 2022年度整体营业收入保持良好增长，冲焊零部件业务收入同比上升，汽车冲压模具类业务基本稳定 [1] - 截止2022年第三季度末，实现营业收入5.87亿元，同比增长32.51%；归属于上市公司股东净利润4,691.20万元，同比增长79.15% [1] - 预计2022年度归属于上市公司股东的净利润约为6,000至7,000万元，同比增长23%至44%；扣除非经常性损益后的净利润约为6,270至7,270万元，同比增长39% [1] - 目前汽车冲压模具、汽车冲焊零部件业务订单充裕，生产饱和，业务顺利推进 [1] 项目进展情况 德国项目 - 收购的德国标的公司深耕欧洲市场50多年，是Class A级汽车冲压模具制造商，主营大型汽车冲压模具业务，客户为德国主要汽车主机厂及大型汽车零部件供应商 [2] - 境外投资项目备案获无锡市发改委与商务局批准，并购事项顺利推进 [2] 美国子公司项目 - 位于德克萨斯州奥斯汀市，用于模具工程类业务及汽车零部件的研发生产制造销售 [2] - 新设子公司已完成注册登记手续，正积极推进后续事项 [2] - 未来将与德国基地、国内生产基地产业整合协同，服务北美客户，扩大全球市场份额 [2] 上海项目 - 已与青村镇人民政府签署《投资协议》，正按用地程序通过招标、拍卖或挂牌出让方式取得建设用地 [2] - 积极推进投资新建产能事项，工作正常有序开展 [2] 新能源电池箱体项目 - 采用铝挤压型材 +FSW焊接工艺，满足新能源汽车轻量化及碰撞防护要求，同时探索下一代焊接工艺 [2] - 在手订单包括VINFAST电池箱体项目及集中式储能用电池箱体总成项目等，电池箱体业务已批量生产 [2] 公司未来增长点 - 继续聚焦主业，扩展新能源相关产品 [3] - 主要营收来源为模具工程类及新能源汽车冲焊零部件业务，冲焊零部件产品销售稳健增长，对业绩贡献比例不断扩大 [3]

公司经营情况 - 2022年前三季度公司保持良好发展态势，截至三季度末实现营业收入5.87亿元，较上年同期增长32.51% [2] - 2022年前三季度归属于上市公司股东净利润4,691.20万元，较上年同期增长79.15% [2] - 截至目前汽车冲压模具、汽车冲焊零部件业务订单充裕，生产饱和，各项业务顺利推进 [2] 项目进展 德国项目 - 收购的德国标的公司是深耕欧洲市场50多年的中大型模具厂，主营大型汽车冲压模具业务，主要客户为欧洲主流汽车主机厂及零部件供应商，交易需取得境外投资相关主管部门备案，正在推进中 [2] 美国项目 - 位于德克萨斯州，用于模具工程类及冲焊零部件业务，新设子公司已完成注册登记手续，公司正推进后续事项 [2] 上海项目 - 已与青村镇人民政府签署《投资协议》，后续将按用地程序通过招标、拍卖或挂牌出让方式取得用地，正积极推进投资新建产能事项 [2] 新能源电池箱体项目 - 采用铝挤压型材+FSW焊接工艺，满足新能源汽车轻量化及碰撞防护要求，同时探索研发下一代焊接工艺 [3] - 在手订单包括VINFAST电池箱体项目及集中式储能用电池箱体总成项目等，电池箱体业务已批量生产 [3] 公司未来增长点 - 聚焦主业，扩展新能源相关产品，主要营收来源为模具检具业务及新能源冲焊零部件业务 [3] - 冲焊零部件产品销售稳健增长，对公司业绩贡献比例不断扩大 [3]

分组1：公司业绩情况 - 2020年上半年公司总体盈利水平稳步提升，营业收入25,586.87万元，同比增长26.46%；归属于上市公司股东净利润2,431.21万元，同比增长17.35% [1] - 模具检具业务收入21,416.51万元，同比增长36.29%；冲压件业务收入3,620.24万元，同比下降8.70% [2] - 上半年外销收入21,361.18万元，同比增长39.57%；内销收入4,225.70万元，同比下降14.27% [2] - 2019年出口美国占营业收入比重约30%，2020年上半年销往美国地区的收入有所上升 [3] 分组2：公司业务运营情况 - 公司积极与客户保持联系，推进在手项目订单，开拓潜在项目订单，降低疫情影响；持续推进内部改革，优化生产计划，降低成本，控制管理费用 [2] - 汽车模具生产周期长，公司在消化2019年订单，产能利用率较高 [3] - 模具业务订单与全球整车厂新车型开发有关，有行业波动；汽车冲压模具订单交付周期延长，平均约10 - 12个月；下游客户主要是整车厂及一级供应商，合作关系持续 [3] - 汽车模具行业按进度收款，公司出货时通常收到订单金额约50%至80%的款项 [4] - 模具业务稳定，今年根据订单情况稳定增长；拟投资建设大型精密冲压模具智能化生产项目，用于生产大型连线模为主的汽车冲压模具 [4] - 公司原材料主要为特种模具钢，受钢材价格波动影响较小 [4] - 公司客户主要是整车厂商和供应商，模具对客户重要性高，公司与主要客户合作期限长，关系稳定 [4] 分组3：公司业务市场情况 - 我国需引进先进设备和技术，强化汽车冲压模具设计开发能力，优化产品结构；全球汽车产销量增速放缓但总体水平高，汽车更新换代加快、模具采购重心转移为公司带来发展空间和机遇 [5] - 公司在手订单良好，将以现有订单为基础争取可持续增长，加强大型精密模具市场拓展，消化新增产能 [5] 分组4：公司应对措施及发展战略 - 应对中美贸易摩擦措施：与客户协商调整价格；加强募投项目建设，推动产业升级；投资新能源，进入动力电池箱体领域；开拓国内汽车冲压零部件业务 [6] - 未来发展战略：把握全球汽车模具向中国转移契机，打造全球化产业链与服务网络，扩大国际市场份额；加大国内中高端汽车冲压件及总成服务资源投入，形成全套工艺装备与服务；利用优势占领新能源汽车电池壳体市场，扩大产品线 [7] 分组5：其他情况 - 截至目前，公司控股股东、实际控制人及其一致行动人所持有股份的质押情况未发生变化 [8]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [1] - 参与单位包括中信建投证券、华金证券等多家公司 [1] - 活动时间为2017年11月22日14:00 - 16:00，地点在公司四楼会议室 [1] - 公司接待人员为董事会秘书兼财务总监张一峰和证券事务代表安宁 [1] 公司业务及产品对比 - 天汽模主要产品为汽车车身覆盖件模具；中泰模具为汽车冲压模具；合力模具为汽车用铸造模具；威唐工业汽车冲压模具用于汽车多零部件生产 [3] - 2016 - 2014年度，威唐工业模具业务毛利率分别为48.28%、45.31%、47.92%，高于天汽模（26.70%、28.68%、36.02%）、中泰模具（43.07%、32.28%、34.36%）等，差异因产品用途和客户不同，高于中泰模具因销售价格和成本因素 [4] 公司业务相关问题解答 - 大型模具毛利率与大小正相关，越大附加值越高，毛利越高 [5] - 2017三季报营收和归母净利润增长因控股子公司冲压件业务规模效应；成本增速低因成本支出为人民币，未受汇率波动影响 [6] - 存货前三季度高于以往因业务增长，生产订单增加，在产品存货增加；在建工程为募投项目建设，按计划顺利实施 [6] - 截至2017年10月10日，募投项目已投入1500多万人民币，预计2018年第四季度投产；公司以约4000万自有资金投资生产线升级改造项目，已逐步投产 [6] 公司发展相关情况 - 董事长在汽车冲压模具业务领域深耕20多年 [6] - 公司有生产制造、市场拓展、技术创新和全球化战略布局等发展计划 [7]

公司基本信息 - 投资者关系活动类别为特定对象调研 [1] - 参与单位有中信证券、上海证券、江苏汉理股权投资等 [1] - 活动时间为2017年12月28日14:00 - 16:00，地点在公司四楼会议室 [1] - 公司接待人员有董事长兼总经理张锡亮、董事会秘书兼财务总监张一峰 [1] 业务合作情况 - 与麦格纳集团、博泽集团、李尔公司等国际知名汽车零部件供应商建立长期稳定合作关系，产品最终配套于保时捷、特斯拉等全球知名汽车集团旗下众多车型 [1] - 冲压模具业务第一大客户麦格纳占比22.95%，冲压件业务第一大客户博泽占比85% [3] - 已开拓克莱斯勒、北美尼桑等整车厂客户 [3] 毛利率提高原因 - 汽车冲压模具行业特质决定产品技术含量、附加值和毛利较高 [2] - 公司通过研发和设备投入提高技术水平，承接大量高技术含量订单，积累实践经验，获得较高知名度和客户认可度，争取到定价空间 [2] - 公司建立完善成本控制体系，减少损耗，缩短生产周期，提高生产效率 [2] 未来规划 - 计划在客户接洽和服务方面进行全球化布局，建立环球技术支持网络，2015年设立德国子公司，正计划在加拿大设立北美子公司 [2] 产能状况 - 目前产能较为紧张，通过升级改造现有生产线（2017年度投资约4000万人民币建设项目，已陆续投产）和积极推进募投项目改善产能不足问题 [2] 合作稳定性及影响因素 - 与麦格纳多年保持良好合作关系，产品品质、公司信誉、客户服务水平等获认可 [3] - 冲压件业务由控股子公司威唐沃伦负责，尚处起步阶段，未来量产后客户占比情况会改善 [3] 税务政策影响 - 美国税改对公司影响微小，对汽车零部件企业影响较大，部分拟在墨西哥设厂的公司可能重返美国 [3] 研发投入处理 - 公司所有研发投入全部费用化 [3] 原材料风险应对策略 - 采购方式为定制化非标采购，供应商按公司规则与型号进行粗加工 [3] - 所用模具钢为特种钢材，对大宗商品价格波动的beta系数较小 [4] - 原材料供应商稳定，定期签署框架协议，一定价格波动范围内采购价格不做调整 [4]

营收情况 - 2018年一季度公司营收1.49亿元，同比增长76.61% [1] - 2018年第一季度，模具业务收入占比约83%，冲压件业务占比约15%，冲压模具业务增速较快 [1] - 2017年，公司前五大销售客户营收占比为63.61% [2] 市场开拓 - 前五大客户为全球集团性客户，集团内部采购政策有差异 [2] - 加大欧洲和北美市场开拓力度，通过自由资金再投入和外延式并购拓展海外市场 [2] - 积极开拓国内中高端模具市场 [2] 产能状况 - 目前产能利用率较高 [2] - 2017年度投资约4000万人民币建设生产线升级改造项目，已陆续投产缓解产能紧张 [2] - 募投项目预计2018年底投产，将很大程度解决产能问题 [2] 产品相关 - 冲压模具产品一般使用寿命100万件以上 [2] - 产品交付周期6 - 12个月，根据产品大小及复杂程度而定 [2] - 账期一般30 - 90日，根据客户而异 [2] - 主要海外客户包括奇昊系、科尔士系、奥钢联系、维瑟汽车有限公司、麦格纳系等，关系较稳定 [2] - 冲压模具属非标定制化产品，附加值高；冲压件配套国内合资品牌汽车，定位较高 [3] - 产品优势为工程服务能力强，提供一站式贴心服务和完整解决方案；产品质量稳定性、全球服务完整性及相对于国外竞争对手的性价比 [3] 未来规划 - 计划在客户接洽和服务方面全球化布局，建立环球技术支持网络 [3] - 2015年设立德国子公司，形成管家式服务体系；2018年在加拿大设立北美子公司，完善销售网络 [3] - 管理层会根据实际情况逐步推行股权激励计划 [3]

业务发展 - 公司冲压模具朝大型、高精密度方向发展，附加值增高使单位售价逐年上升 [1] - 冲压件业务收入比重增加因全资子公司威唐沃伦业务收入增加，且符合公司发展境内冲压件业务战略 [2] - 公司总体战略规划是发展海外冲压模具业务和境内冲压件业务，鉴于中美贸易战或加大开拓境内冲压模具业务并计划做市场调研 [2] 产能情况 - 2017 年度公司投资约 4000 万人民币升级改造现有生产线，已投产缓解产能紧张 [2] - 募投项目预计 2018 年底投产，将很大程度解决产能问题 [2] 财务相关 - 美元、欧元和加元是主营业务收入主要结算货币，人民币兑其汇率变化会影响业绩，需综合分析 [3] - 公司配备专门人员开展外汇套期保值业务以规避外汇市场风险 [3] 其他情况 - 公司冲压模具客户主要在欧美，境内业务收入主要源于威唐沃伦冲压件业务，无法比较内销和外销冲压模具价格和利润 [2] - 未提及公司未来是否实施股权激励计划相关明确内容 [2]

公司经营情况 - 2022年前三季度公司保持良好发展态势，截至三季度末实现营业收入5.87亿元，较上年同期增长32.51% [1] - 2022年前三季度归属于上市公司股东净利润4,691.20万元，较上年同期增长79.15% [1] - 截至目前汽车冲压模具、汽车冲焊零部件业务订单充裕，生产饱和，各项业务顺利有序推进 [1] 互动交流情况 毛利率相关 - 前三季度毛利率为22.3%，较上年同期减少3.2%，原因是冲焊零部件业务营收占比增加、原材料价格上涨致成本增加 [2] 项目进展相关 - 上海项目已与青村镇人民政府签署《投资协议》，正按用地程序通过招标、拍卖或挂牌出让方式取得建设用地，积极推进投资新建产能事项 [2] - 新能源电池箱体项目采用铝挤压型材 +FSW焊接工艺，紧跟市场需求探索研发下一代焊接工艺，在手订单包括VINFAST电池箱体项目及集中式储能用电池箱体总成项目等，电池箱体业务已批量生产 [2] - 美国项目位于德克萨斯州，用于模具工程类业务及冲焊零部件业务，正积极推进境外投资事项 [2] 业务发展相关 - 未来聚焦主业，扩展新能源相关产品，主要营收来源为模具检具业务及新能源冲焊零部件业务，冲焊零部件产品销售稳健增长，对业绩贡献比例不断扩大 [2] 市场需求相关 - 目前在手订单充足，国内外汽车模具下游需求较前期有所增长 [2]