会议基本情况 - 公司于2025年12月18日14:30在广东省江门市江海区滘头滘兴南路22号科恒股份3楼会议室召开2025年第七次临时股东会 [2][3] - 会议采用现场投票与网络投票相结合的方式召开 网络投票通过深圳证券交易所交易系统和互联网系统进行 具体时间为2025年12月18日9:15至15:00 [2][4] - 会议召集人为公司董事会 主持人为董事长陈恩先生 股权登记日为2025年12月11日 [4][5] 会议出席情况 - 出席本次股东会的股东及股东代表共187人 代表公司股份数89,042,383股 占公司股份总数的32.3186% [6] - 其中现场出席股东及代表5人 代表股份87,723,213股 占总股本的31.8398% 通过网络投票出席的股东182人 代表股份1,319,170股 占总股本的0.4788% [6] - 出席会议的中小投资者共182人 代表股份1,319,170股 占总股本的0.4788% [6][7] 议案审议与表决结果 - 议案一《关于追认公司与子公司历史资金往来被动形成财务资助暨关联交易的议案》获得通过 总表决同意票25,807,183股 占出席有效表决权股份的99.0969% 反对192,700股占0.7399% 弃权42,500股占0.1632% [8] - 该议案中小股东表决同意1,083,970股 占中小股东有效表决权的82.1706% 反对192,700股占14.6077% 弃权42,500股占3.2217% 关联股东珠海格力金融投资管理有限公司回避表决 [8][9] - 议案二《关于放弃控股子公司股权转让优先购买权暨关联交易的议案》获得通过 总表决同意票25,818,383股 占出席有效表决权股份的99.1399% 反对164,400股占0.6313% 弃权59,600股占0.2289% [10] - 该议案中小股东表决同意1,095,170股 占中小股东有效表决权的83.0196% 反对164,400股占12.4624% 弃权59,600股占4.5180% 关联股东珠海格力金融投资管理有限公司回避表决 [10][11] - 议案三《关于2026年度向金融机构申请综合授信额度的议案》获得通过 总表决同意票88,836,783股 占出席有效表决权股份的99.7691% 反对162,600股占0.1826% 弃权43,000股占0.0483% [12] - 该议案中小股东表决同意1,113,570股 占中小股东有效表决权的84.4144% 反对162,600股占12.3259% 弃权43,000股占3.2596% [12][13] 会议合规性 - 本次股东会的召集、召开程序以及表决方式符合《公司法》《证券法》《上市公司股东会规则》和《公司章程》等相关规定 [5] - 泰和泰（深圳）律师事务所出具法律意见书 认为本次股东会的召集和召开程序、召集人和出席会议人员的资格及表决程序均符合相关规定 表决结果合法有效 [13]

公司近期股东会决议 - 公司于12月18日晚间召开2025年第七次临时股东会，并审议通过了三项议案 [1] - 第一项议案为追认公司与子公司历史资金往来被动形成财务资助暨关联交易 [1] - 第二项议案为放弃控股子公司股权转让优先购买权暨关联交易 [1] - 第三项议案为2026年度向金融机构申请综合授信额度 [1]

参会股东情况 - 出席股东会股东及代表187人，代表股份89,042,383股，占比32.3186%[7] - 现场出席5人，代表股份87,723,213股，占比31.8398%[7] - 网络投票182人，代表股份1,319,170股，占比0.4788%[7] 议案表决情况 - 《关于追认财务资助暨关联交易议案》同意25,807,183股，占比99.0969%[9] - 《关于放弃优先购买权暨关联交易议案》同意25,818,383股，占比99.1399%[10] - 《关于2026年度申请综合授信额度议案》同意88,836,783股，占比99.7691%[12] 中小股东表决情况 - 《关于追认财务资助暨关联交易议案》中小股东同意1,083,970股，占比82.1706%[9] - 《关于放弃优先购买权暨关联交易议案》中小股东同意1,095,170股，占比83.0196%[10] - 《关于2026年度申请综合授信额度议案》中小股东同意1,113,570股，占比84.4144%[12] 会议时间 - 现场会议2025年12月18日14:30，网络投票2025年12月18日[3]

股东会信息 - 公司 2025 年第七次临时股东会于 12 月 18 日 14:30 召开，由董事长陈恩主持[8] - 出席股东会代表股份 89,042,383 股，占比 32.3186%[13] - 现场会议在广东江门科恒股份 3 楼会议室召开[8] 议案表决 - 《关于追认公司与子公司财务资助暨关联交易议案》同意 25,807,183 股，占比 99.0969%[18] - 《关于放弃控股子公司股权转让优先购买权议案》同意 25,818,383 股，占比 99.1399%[22] - 《关于 2026 年度申请综合授信额度议案》同意 88,836,783 股，占比 99.7691%[25]

行业定义与范畴 - 锂电池智能装备是指融合人工智能、物联网、大数据、工业机器人、自动化控制等先进技术，实现锂电池生产全流程数字化、智能化、高效化的专用设备与系统 [2] - 生产流程分为前段（极片制备）、中段（电芯组装）、后段（检测与包装），智能装备对应各环节关键设备 [2] 市场规模与趋势 - 全球锂电池智能装备市场规模从2020年的65.24亿美元增长至2022年的178.11亿美元，后因需求放缓，2024年市场规模下降，预计2025年将恢复至108.82亿美元 [5] - 中国锂电池智能装备市场规模从2020年的275亿元增长至2022年的722亿元，2024年下降至202亿元，预计2025年将达260亿元 [1][7] - 2024年全球市场区域结构中，中国占34.1%，亚太地区（不含中国）占15.3%，欧洲占19.2%，北美占18.4% [5] - 2024年全球锂电池智能装备下游应用占比为：新能源汽车电池68%，消费电子电池17%，储能电池13% [7] 产业链与下游需求 - 产业链上游为原材料和零部件供应，中游为智能装备制造，下游为锂电池制造（动力、储能、消费电池） [4] - 2024年中国锂电池总出货量1175GWh，同比增长32.6%，其中动力电池出货780GWh（同比增长23.8%），储能电池出货335GWh（同比增长64%），消费电池出货55GWh（同比增长14%） [4] - 2025年1-8月，中国动力锂电池出货量476GWh，其中磷酸铁锂动力电池占比78%，同比增长68% [4] - 2025年前三季度，中国储能锂电池出货量630GWh，同比增长65% [4] - 2025年1-8月，中国消费锂电池出货量65GWh，预计全年同比增长20% [4] 行业竞争格局 - 中国锂电池智能装备行业竞争格局呈现“一超多强，群雄逐鹿”的特点 [7] - “一超”指先导智能，作为全球领先的锂电池智能装备供应商，市场份额遥遥领先，产品线齐全，覆盖锂电池生产全流程 [7] - “多强”包括赢合科技、华自科技、杭可科技、利元亨等国内领先供应商，在各自细分领域具有优势 [7] - “群雄逐鹿”指众多中小企业竞争激烈，部分在细分领域有优势 [7] 重点企业分析 - **先导智能**：业务涵盖锂电池、光伏、3C、氢能等多领域智能装备，提供锂电池智造整线解决方案 [8] - 先导智能2025年上半年锂电池智能装备营业收入为45.45亿元，同比增长16.39% [8] - **赢合科技**：主营业务为锂离子电池专用设备的研发、生产与销售，下游覆盖动力、储能、3C数码锂电池领域 [10] - 赢合科技2025年上半年锂电池专用生产设备营业收入为28亿元，同比增长4.59% [10] 行业发展趋势 - 向全流程、一体化“交钥匙”解决方案深度演进，装备企业需具备提供从物料处理到模组PACK的全流程解决方案能力 [10] - 与AI及工业大数据深度融合，实现制造过程的感知、决策与自优化，通过传感器与AI算法实时监测并调节工艺参数 [11] - 柔性化与模块化设计成为应对技术迭代与市场波动的关键，通过标准化模块单元快速适配不同规格与材料体系的电池生产 [12] 政策环境 - 中国政府高度重视锂电池产业发展，出台一系列政策措施推动锂电池智能装备产业转型升级和高质量发展 [2] - 2024年3月，国务院印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》，加快动力电池等产品设备残余寿命评估技术研发及梯次利用 [2] - 2025年2月，工信部等八部门印发《新型储能制造业高质量发展行动方案》，推动先进储能型锂电池产品技术攻关与发展 [2]

公司股东减持计划调整 - 科恒股份持股5%以上股东万国江因公司股本变动，调整其减持计划 [1] - 计划通过集中竞价方式减持不超过275.51万股，占公司最新股本总数的1% [1] - 计划通过大宗交易方式减持不超过551.03万股，占公司最新股本总数的2% [1] - 此次减持计划调整是基于公司股本总数变动的实际情况 [1]

股本变动 - 公司总股本由275,893,365股变更为275,514,715股[3] - 公司决定回购注销378,650股限制性股票，注册资本相应变更[6] 股东股份 - 万国江本次解除质押7,460,000股，占其所持33.93%，占总股本2.71%[3] - 万国江持股21,989,516股，比例7.98%，累计质押12,913,113股[4] - 万国江减持数量调整，集中竞价不超2,755,147股，大宗不超5,510,294股[7][8] 信息披露 - 公司将关注万国江股份变化并及时披露[10] - 指定媒体为《证券时报》等及巨潮资讯网[10]

回购注销情况 - 本次回购注销限制性股票37.865万股，约占公司总股本的0.14%[1] - 首次授予部分36.26万股，回购价格7.683元/股；预留授予部分1.605万股，回购价格7.478元/股[1] - 本次回购注销涉及激励对象119人，回购资金2,905,877.70元，为自有资金[1] - 回购注销完成后，公司总股本由275,893,365股变更为275,514,715股[2] 业绩考核情况 - 2022 - 2024年三年营业收入累计值91.13亿元，未达首次授予部分第三个解除限售期业绩考核触发值156.57亿元和目标值204.19亿元[10] - 2023 - 2024年两年营业收入累计值51.51亿元，未达预留授予部分第二个解除限售期业绩考核触发值119.92亿元和目标值167.55亿元[10] 激励对象情况 - 6名首次授予激励对象离职，对应3.04万股限制性股票回购注销；1名预留授予激励对象离职，对应0.70万股限制性股票回购注销[9] - 因业绩不达标，首次授予106名激励对象33.22万股、预留授予6名激励对象0.905万股限制性股票回购注销[10] 授予情况 - 2022年11月8日，首次授予股票期权登记人数244人，登记数量654.00万份[5] - 2022年11月15日，首次授予限制性股票登记人数157人，登记数量142.94万股[5] - 首次授予限制性股票授予日为2022年9月20日，授予价格7.29元/股，预留授予日为2023年8月31日，授予价格7.29元/股[12] 资金及股本变动情况 - 首次授予部分资金使用期限按两年期计息，利率2.10%；预留授予部分按一年期计息，利率1.50%[12] - 有限售条件股变动前2,430,303股，占比0.88%，变动后2,051,653股，占比0.74%[16] - 无限售条件股变动前273,463,062股，占比99.12%，变动后数量不变，占比99.26%[16] - 总股本变动前275,893,365股，变动后275,514,715股，变动-378,650股[16] 其他 - 本次回购注销不影响公司财务和经营业绩，不损害公司及股东利益[17] - 公司管理团队将继续履职为股东创造价值[17]

股权交易 - 格力供应链拟将深圳浩能33.21%股权（对应注册资本19,893.07万元）转让给格力集团，公司放弃优先购买权[2] - 转让完成后公司仍持有深圳浩能66.79%股权，为控股股东，格力集团将持有33.21%股权[3] - 转让价格为2亿元[16] 财务数据 - 格力供应链2025年9月30日资产总额153,386.18万元、净资产24,718.75万元，1 - 9月营业收入107,763.78万元、净利润1,441.31万元[5][8] - 格力集团2025年9月30日资产总额9,396,321.90万元、净资产4,593,265.45万元，1 - 9月营业收入5,517.89万元、净利润258,219.96万元[7][11] - 深圳浩能2025年9月30日资产总额141,990.15万元、净资产 - 29,628.51万元，1 - 9月营业收入37,275.72万元，净利润 - 11,623.12万元[14][15] 其他信息 - 本次放弃优先购买权构成关联交易，但不构成重大资产重组[4] - 年初至2025年11月30日，公司与格力供应链累计关联交易金额为56,915.25万元，与格力集团为0万元[21] - 2025年12月2日独立董事、董事会、审计委员会审议通过本次关联交易[22][23][24] - 持续督导机构认为本次关联交易已履行程序符合规定，无异议[25][26]

财务数据 - 截至2025年11月30日，深圳浩能借款本息余额420,634,787.44元[1] - 2025年11月24日格力供应链以2亿债权向深圳浩能增资，增资后深圳浩能注册资本59,893.07万元[2] - 增资后公司持有深圳浩能66.79%股份，格力供应链持有33.21%股份[2] - 2025年9月30日深圳浩能资产141,990.15万元、负债171,618.66万元、净资产 -29,628.51万元[6] - 2025年1 - 9月深圳浩能营收37,275.72万元、利润总额 -11,623.12万元、净利润 -11,623.12万元[6] - 2025年9月30日格力供应链资产153,386.18万元、负债128,667.43万元、净资产24,718.75万元[12] - 2025年1 - 9月格力供应链营收107,763.78万元、利润总额1,736.72万元、净利润1,441.31万元[12] - 截至2025年11月30日，公司财务资助总余额44355.9万元，占最近一期经审计净资产830.51%[20] - 2025年年初至11月30日，公司与格力供应链关联交易总金额56915.25万元[22] 借款信息 - 借款合同一年息为5.59%，还款方式为借款期限届满之日起五日内一次性偿还本息[16] - 公司与深圳浩能签订6亿元借款合同，期限3年，年息5.59%[17] - 公司向深圳浩能提供1亿元借款，期限12个月[18] - 公司累计向深圳浩能出借1.4亿元，截至2025年3月本金已还，946.219446万元利息未付，分三年偿还[19] 决策情况 - 2025年12月2日，董事会审计委员会、独立董事专门会议、董事会审议通过本次关联交易[23][24][25] - 持续督导机构认为本次关联交易已履行决策程序，提示关注深圳浩能经营及还款情况[27]