财务表现 - 2024年营业收入为61.76亿元，同比增长11.11% [1] - 归属于上市公司股东的净亏损3410.64万元，去年同期净亏损1.34亿元，亏损幅度显著收窄 [1] - 基本每股收益-0.0627元/股 [1] 利润分配 - 公司计划不派发现金红利 [1] - 不送红股 [1] - 不以公积金转增股本 [1]

公司基本信息 - 公司为思美传媒股份有限公司，股票代码002712，上市于深圳证券交易所[14] - 公司法定代表人为高笑河，注册地址在浙江省杭州市上城区南复路59号[14] - 公司网址为http://www.simei.cc，电子信箱为IR@simei.cc[14] - 公司注册地址邮政编码为310008，办公地址邮政编码也为310008[14] - 公司注册地址历史变更情况为无[14] - 公司控股股东为四川省旅游投资集团有限责任公司，实际控制人为四川省政府国有资产监督管理委员会[12] - 公司经营范围包括工程管理服务、运输代理业、商品批发与零售[183] - 公司实际控制人为四川省国资委，性质为地方国资管理机构，类型为法人，成立于2004年07月14日，主要经营国有资产管理[184] - 公司报告期内控股股东和实际控制人均未发生变更[183][184] 报告期信息 - 报告期为2024年1月1日 - 2024年12月31日，上年同期为2023年1月1日 - 2023年12月31日[12] 利润分配计划 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[5] - 公司报告期内盈利且母公司可供股东分配利润为正，但未提出现金红利分配预案，计划年度不派发现金红利、不送红股、不以公积金转增股本[129] 报告保证与审议情况 - 公司负责人高笑河、主管会计工作负责人黄川桐及会计机构负责人黄川桐保证本年度报告中财务报告真实、准确、完整[4] - 所有董事均出席了审议本报告的董事会会议[4] 财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入为61.76亿元，较2023年的55.59亿元增长11.11%[19] - 2024年归属于上市公司股东的净利润为 - 3410.64万元，较2023年的 - 1.34亿元增长74.60%[19] - 2024年末总资产为28.70亿元，较2023年末的24.99亿元增长14.81%[19] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产为13.77亿元，较2023年末的14.17亿元下降2.78%[19] - 2024年营业收入扣除金额为263.36万元，2023年为148.91万元[20] - 2024年第一至四季度营业收入分别为13.30亿元、14.76亿元、17.26亿元、16.44亿元[24] - 2024年非流动性资产处置损益为 - 4.00万元，2023年为63.08万元，2022年为 - 203.70万元[26] - 2024年计入当期损益的政府补助为367.43万元，2023年为1202.25万元，2022年为3150.76万元[26] - 2024年单独进行减值测试的应收款项减值准备转回为318.26万元，2023年为182.88万元，2022年为107.35万元[27] - 2024年非经常性损益合计为732.06万元，2023年为1079.68万元，2022年为2731.65万元[27] - 2024年公司实现营业收入61.76亿元，同比增加11.11%；营业利润-2300.55万元，同比增加80.65%；归属于上市公司股东净利润-3410.64万元，同比增加74.60%[40] - 2024年销售费用128,415,635.10元，同比增20.12%[49] - 2024年管理费用70,141,931.37元，同比-25.16%[49] - 2024年财务费用24,108,887.62元，同比增18.57%[49] - 2024年研发费用17,496,148.82元，同比-42.47%，因研发项目减少致研发人数投入下降，职工薪酬减少[49] - 2024年经营活动现金流入小计6723634094.58元，较2023年的5801700184.29元增加15.89%[56] - 2024年经营活动现金流出小计6839141390.24元，较2023年的6127918424.89元增加11.61%[56] - 2024年经营活动产生的现金流量净额-115507295.66元，较2023年的-326218240.60元增加64.59%[56] - 2024年投资活动现金流入小计4057342.49元，较2023年的130704363.32元减少96.90%[56] - 2024年投资活动现金流出小计2157163.24元，较2023年的32884224.57元减少93.44%[56] - 2024年投资活动产生的现金流量净额1900179.25元，较2023年的97820138.75元减少98.06%[56] - 2024年筹资活动现金流入小计1002180000.00元，较2023年的571300000.00元增加75.42%[56] - 2024年筹资活动现金流出小计930465015.35元，较2023年的390675404.33元增加138.17%[56] - 2024年末应收账款为17.08亿元，占总资产比例59.52%，较年初增加4.24%[61] - 2024年末短期借款为7.05亿元，占总资产比例24.57%，较年初增加4.53%，主要系银行短期借款增长所致[61] - 2024年末合同负债为1.71亿元，占总资产比例5.94%，较年初增加0.92%，主要系预收客户广告款增加所致[61] - 2024年末应付账款为2.77亿元，占总资产比例9.65%，较年初增加3.56%，主要系应付供应商款增加所致[62] - 2024年末其他应付款为9986.66万元，占总资产比例3.48%，较年初增加1.01%，主要系应付供应商押金及保证金增加所致[62] - 应收款项融资期初数为5458.42万元，本期购买金额59.06亿元，本期出售金额63.67亿元，期末数为856.63万元[64] - 其他货币资金-票据保证金年末账面价值为7918.63万元，其他货币资金年末账面价值为59.36万元，合计7977.99万元[66][67] - 报告期投资额为5990万元，上年同期投资额为500万元，变动幅度为1098%[68] - 2024年末货币资金为3.67亿元，占总资产比例12.78%，较年初减少0.40%[61] - 2024年末存货为5272.50万元，占总资产比例1.84%，较年初增加0.65%，主要系本期合同履约成本较上年同期增加所致[61] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年营销服务收入61.53亿元，占比99.63%，同比增长11.93%[41] - 2024年影视内容收入9.29万元，占比0.00%，同比下降96.98%[41] - 2024年数字版权运营及服务收入2041.27万元，占比0.33%，同比下降64.00%[41] - 2024年其他业务收入263.36万元，占比0.04%，同比增长76.86%[41] - 商务服务业营业收入617,614,696元，毛利率3.86%，同比-0.19%，营收同比增11.11%，成本同比增11.33%[42] - 营销服务营业收入615,300,774元，毛利率3.94%，同比-0.03%，营收同比增11.93%，成本同比增11.96%[42] - 2024年营销服务营业成本5,910,376,08元，占比99.54%，同比增11.96%；影视内容营业成本237,635.36元，占比0.01%，同比-96.62%；数字版权运营及服务营业成本26,983,270.76元，占比0.45%，同比-43.13%[44] 公司业务发展与竞争力 - 公司持续深化与头部媒体合作，蝉联百度“五星级核心代理商”认证十年，持有多家核心移动媒体代理资质[33] - 公司2024年度荣获多项行业大奖，入选2024中国数字营销生态图，行业奖项同比大幅增长[33] - 文旅业务拓展景区门票代运营、探索文旅目的地营销案例、布局高端潜水旅游[34] - 公司自主研发多项AI应用项目，如广告智能投放系统，提升工作效率和投放精准度[35] - 公司核心竞争力包括国有控股股东赋能、门类齐全产业链、头部媒体渠道资源、优质客户资源矩阵和高效专业技术研发能力[36][37][38] 客户与供应商情况 - 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例29.71%，关联方销售额占比0%[47] - 前五名供应商合计采购金额4,145,349,573.48元，占年度采购总额比例69.82%，关联方采购额占比0%[47] 子公司情况 - 上海魄力广告传媒有限公司注册资本1000万元，总资产230.14万元，净资产20.90万元，营业收入127.03万元，营业利润10.86万元，净利润10.86万元[74] - 上海求真广告有限公司注册资本200万元，总资产817.46万元，净资产236.03万元，营业收入28.89万元，营业利润323.19万元，净利润323.67万元[74] - 浙江思美广告有限公司注册资本1000万元，总资产2635.66万元，净资产2635.66万元，营业利润5.16万元，净利润5.16万元[74] - 浙江华意纵驰营销企划有限公司注册资本1000万元，总资产10587.04万元，净资产1583.56万元，营业收入4849.37万元，营业利润119.53万元，净利润119.53万元[74] 公司未来发展规划 - 公司未来将实施“123”总体发展思路，推动“传媒 + 科技 + 文旅”融合发展[76] - 2025年公司将加快拓展文旅新业务，积极布局广告出海业务[77] - 2025年公司将强化科技赋能，提高AI应用研发能力[78] - 2025年公司将完善内控体系，提升公司治理水平[78] - 2025年公司将强化队伍建设，打造干部人才队伍[79] 公司面临风险 - 公司面临市场竞争加剧、技术变革转型、人才紧缺风险[80][81] 投资者交流与股东大会情况 - 2024年4月17日接待西部证券实地调研，5月14日与投资者进行网络平台线上交流[82] - 报告期内公司召开4次股东大会、10次董事会、5次监事会[85] - 2024年第一次临时股东大会投资者参与比例为32.41%，召开日期为2024年02月08日，披露日期为2024年02月19日[92] - 2023年年度股东大会投资者参与比例为32.79%，召开日期为2024年04月22日，披露日期为2024年04月23日[92] - 2024年第二次临时股东大会投资者参与比例为32.18%，召开日期为2024年04月24日，披露日期为2024年04月25日[92] - 2024年第三次临时股东大会投资者参与比例为33.04%，召开日期为2024年12月27日，披露日期为2024年12月28日[92] 公司人员变动与任职情况 - 任丁先生因到法定退休年龄，辞去董事、董事长职务[95] - 张陶勇先生因任期即将届满六年，辞去独立董事职务[96] - 报告期存在任期内董事、监事离任和高级管理人员解聘的情况[95] - 代旭于2024年4月24日因个人原因辞去独立董事职务[97] - 虞军于2024年5月7日因个人原因辞去财务负责人职务，仍在公司担任其他职务[97] - 王旷明于2025年1月7日因个人原因辞去财务负责人职务[97] - 李子木于2024年2月5日因受处罚被免去董事会秘书兼副总经理职务[97] - 陶佳馨于2025年3月28日因个人原因辞去职工代表监事职务[97] - 方洁于2025年3月起任思美传媒监事[103] - 任丁于2024年2月8日因退休离任董事、董事长职务[97] - 张陶勇于2024年4月24日因换届离任独立董事职务[97] - 高笑河2016年至今任思美传媒首席技术官，2023年2月起任总经理，2023年3月起任董事[99] - 俞建华2000年9月起就职于思美传媒，2023年3月起任公司副总经理[104] - 2024年5月起汪洪任思美传媒董事会秘书[105] - 汪洪自2018年11月起任四川省旅游投资集团有限责任公司副总经理[105] - 姚兴平于2021年7月至2024年2月29日任四川省旅游投资集团有限责任公司办公室等主任[105] - 公司原董事会秘书兼副总经理李子木因信息披露问题于2024年2月4日被免职[106] - 公司时任董事长任丁因四川旅投案涉信息披露违法受处罚[107] 公司人员持股与薪酬情况 - 董事方洁持股数量为7700股[94] - 董事、常务副总经理虞军持股数量为1271707股[95] - 报告期内董事、监事和高级管理人员合计持股数量为1279407股[95] - 公司董事薪酬由董事会提交股东大会审议确定[108] - 高级管理人员薪酬由薪酬委员会提建议，董事会审议确定

公司管理层变动 - 思美传媒推选董事任啸为新任董事长，任期自董事会通过之日起至第六届董事会任期届满 [1][2] - 前任董事长任丁于2024年2月因到龄退休离职，职位空悬一年多后由任啸接任 [1][3] - 在董事长空缺期间，董事姚兴平曾代行董事长职责 [2] 财务业绩表现 - 2024年预计净利润亏损2300万至3000万元，扣非净利润亏损2800万至3500万元 [1][5] - 近5年净利润累计亏损至少16.6亿元，其中2020年亏损11.54亿元为历史最差 [1][4][6] - 2021年业绩短暂回暖，净利润5933.95万元，但2022年和2023年再次亏损4.09亿元和1.34亿元 [4] - 2024年前三季度毛利率仅3.7%，创历史新低 [10] 业务运营挑战 - 数字版权运营及服务业务规模急剧缩减，主要因头部作者流失导致爆款小说减少 [1][5] - 短剧市场崛起改变用户阅读习惯，小说等传统阅读大盘量级下滑 [5] - 公司布局"IP源头+内容制作+营销宣发"全产业链，涵盖影视、数字阅读、短视频等领域 [2] 财务状况与风险 - 截至2024年三季度末，资产负债率达46.94%，创2009年以来新高 [1][9] - 货币资金1.91亿元无法覆盖6.64亿元的短期贷款 [11] - 因商誉减值问题，2020年对多家控股子公司计提减值准备 [4] 公司治理问题 - 因涉嫌隐瞒协议导致信披违规，前任实控人朱明虬和现任控股股东四川旅投被罚款450万元 [7] - 2024年初因"代运营抖音超市"信披违规被罚250万元，时任董秘李子木被免职 [7] - 2025年1月财务负责人王旷明因个人原因辞职 [7] 股东行为 - 2025年4月董事、常务副总经理虞军拟减持31.79万股，占其持股25% [11]

公司治理 - 2025年4月7日召开第六届董事会第二十二次会议[2] - 会议推选任啸为公司董事长，任期至第六届董事会届满[2] 董事长信息 - 任啸1972年11月出生，四川大学博士，有相关任职经历[4] - 任啸未持股，无禁止任职情形，与其他方无关联[4]

会议信息 - 思美传媒第六届董事会第二十二次会议于2025年4月7日通讯表决召开[1] - 会议通知于2025年4月2日送达各位董事[1] - 应到董事9人，实到9人[1] 选举结果 - 《关于选举董事长的议案》全票通过[2] - 推选任啸女士为董事长，任期至第六届董事会届满[2]

文章核心观点 浙江天册律师事务所对思美传媒2025年第一次临时股东大会进行核查后认为，该次股东大会的召集与召开程序、出席会议人员资格、召集人资格、表决程序及表决结果均合法有效 [5] 本次股东大会的召集、召开程序 - 本次股东大会由董事会召集，召开通知于2025年3月18日在巨潮资讯网公告，提请审议的议题已在通知中列明披露 [2] - 本次股东大会采取现场会议与网络投票相结合的方式召开，现场会议于2025年4月2日下午14:30在浙江省杭州市虎玉路41号公司会议室召开，网络投票时间为2025年4月2日9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00（交易系统）和9:15至15:00（互联网投票系统） [2] - 本次会议的召集与召开程序符合法律、行政法规、《股东会规则》及公司章程的规定 [3] 本次股东大会出席会议人员的资格 - 出席本次股东大会的人员为深圳分公司登记在册的公司股东或其委托代理人 [3] - 出席本次股东大会的股东（股东代理人）共327人，代表股份178,673,283股，占公司股本总额的32.8277%，其中现场3人代表176,009,933股占32.3383%，网络324人代表2,663,350股占0.4893% [3] - 通过现场和网络参加会议的中小投资者共325人，代表股份3,098,950股，占公司股本总额的0.5694% [4] - 出席本次会议的股东及股东代理人资格符合有关规定，有权对议案进行审议、表决 [4] 本次股东大会的表决程序及表决结果 - 本次股东大会按规定的表决程序，采取记名方式对议题投票表决，按程序监票，合并统计现场和网络投票结果并对中小投资者单独计票，股东和股东代理人对表决结果无异议 [4] - 表决结果为同意178,047,553股，占本次会议有效表决权股份总数的99.6498%；反对304,230股，占0.1703%；弃权321,500股，占0.1799% [4] - 中小投资者表决结果为同意2,473,220股，占本次会议中小股东有效表决权股份总数79.8083%；反对304,230股，占9.8172%；弃权321,500股，占10.3745% [5] - 本次会议审议的全部议案均获股东大会表决通过，未对会议通知中未列明的事项进行表决，表决程序、表决结果合法有效 [5]

股东情况 - 出席投票股东及代表327人，代表股份178,673,283股，占比32.8277%[3] - 中小投资者325人，所持股份3,098,950股，占比0.5694%[3] 议案表决 - 《关于选举非独立董事议案》同意178,047,553股，占比99.6498%[5] - 中小投资者同意2,473,220股，占比79.8083%[5]

股东大会信息 - 2025年第一次临时股东大会通知于3月18日公告[3] - 现场会议4月2日14:30召开[5] - 网络投票时间为4月2日多个时段[5] 股东出席情况 - 出席股东327人，代表股份178,673,283股，占比32.8277%[7] - 中小投资者325人，代表股份3,098,950股，占比0.5694%[7] 议案表决结果 - 《关于选举非独立董事议案》同意178,047,553股，占比99.6498%[11] - 中小投资者同意2,473,220股，占比79.8083%[11] - 全部议案均获表决通过[11]

文章核心观点 思美传媒董事、常务副总经理虞军因个人资金需求计划减持公司股份 [2][4] 股东基本情况 - 减持股东为虞军，持有公司股份1,271,707股，占公司总股本比例0.2337% [2] 本次减持计划主要内容 具体安排 - 拟减持原因是个人资金需求 [4] - 拟减持数量不超过317,927股，占其持有股份总数的25%，占公司总股本的0.0584% [2] - 若减持期间公司发生送股、资本公积金转增股本等股份变动事项，对减持数量做相应调整 [2] - 减持股份来源为首次公开发行前的公司股份及因公司实施资本公积转增股本方式取得的股份 [2] - 减持方式为集中竞价方式或大宗交易方式 [2] - 减持期间为2025年4月24日至2025年7月22日 [2] - 减持价格区间依据减持时的市场价格确定 [5] 股份锁定承诺及履行情况 - 虞军在首次公开发行股票时承诺自公司股票上市之日起36个月内，不转让或委托他人管理其已直接或间接持有的公司股份，也不由公司回购该部分股份 [2] - 截至公告日，虞军严格履行了上述承诺，未出现违反承诺的行为，本次拟减持事项与此前已披露的持股意向、承诺一致 [3] 合规情况 - 虞军不存在《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第18号——股东及董事、高级管理人员减持股份》第九条规定的情形 [3] 备查文件 - 虞军出具的《关于减持股份计划的告知函》 [7]

股份情况 - 董事虞军持有公司股份1,271,707股，占总股本0.2337%[2] 减持计划 - 虞军计划减持不超过317,927股，占其持股25%，占总股本0.0584%[2][3] - 减持期为2025年4月24日至7月22日，方式为集中竞价或大宗交易[4] - 减持价格依市场价格确定，存在不确定性[4][5] 其他说明 - 虞军此前承诺36个月不转让股份，本次减持与承诺一致[4] - 减持不导致公司控制权变更，不影响持续经营[5]