业绩总结 - 公司2024年度以总股本1,007,777,778股为基数，每10股派现金0.1元，共派现10,077,778元，占净利润33.79%[1] 权益分派 - A股758,077,778股分现金股利7,580,778元，H股249,700,000股分2,497,000元[1] - 登记日2025年8月7日，除权除息日2025年8月8日[6] 其他信息 - 控股股东锁定期满后两年内减持A股价格不低于发行价[10] - 咨询地址、联系人、电话分别为南京江东中路、郑晨、025 - 52278884[11]

权益分派 - 2024年度以总股本1,007,777,778股为基数，每10股派0.1元现金，共派10,077,777.78元[5] - A股派7,580,777.78元，H股派2,497,000元[5] - 股权登记日2025年8月7日，除权除息日8月8日[9] 其他 - 控股股东承诺锁定期满后两年内，减持A股不低于发行价[13] - 2024年度权益分派方案2025年6月26日获股东大会通过[5]

市场表现 - 8月1日上证指数跌0.37%收报3559.95点 恒生指数跌1.07%收报24507.81点 [1] - 弘业期货A股报11.92元跌幅0.58% H股报4.23港元下跌2.98% AH溢价率达206.73%位居AH股溢价率第一位 [1] 公司概况 - 弘业期货成立于1995年 隶属于江苏省国资委全资拥有的苏豪控股集团 [1] - 经营范围涵盖商品期货经纪 金融期货经纪 期货投资咨询 资产管理 基金销售业务 [1] - 在国内主要金融中心设立38家分支机构 数量位居全国前列 [1] - 全资子公司弘业国际金融从事境外证券及期货交易 资产管理 投资咨询等服务 覆盖全球大型交易所 [1] - 全资风险管理子公司弘业资本从事大宗商品交易及风险管理业务 是多个期货品种做市商 [1] 行业地位 - 公司在行业内率先建立国家级博士后工作站 [1] - 荣获全国文明单位 中国最佳期货公司及各期货交易所优秀会员等称号 [1]

AH股溢价率排名 - 东北电气AH溢价率最高达800% H股价格0.3港元对应A股2.25元 [1][2] - 弘业期货溢价率237.59% H股4.23港元对应A股11.92元 [1][2] - 安德利果汁溢价率222.93% H股18.1港元对应A股48.8元 [1][2] - 宁德时代出现折价现象 溢价率为-21.81% H股403港元对应A股263.07元 [1][2] - 恒瑞医药接近平价交易 溢价率仅-0.69% H股75.1港元对应A股62.26元 [1][2] - 招商银行溢价率5.79% H股50.3港元对应A股44.42元 [1][2] AH股偏离值表现 - 安德利果汁偏离值最高达44.34% 显示当前溢价率较30天均值显著扩大 [1][2] - 金力永磁偏离值22.81% 溢价率79.21% [1][2] - 昭衍新药偏离值15.64% 溢价率66.55% [1][2] - 比亚迪股份偏离值-203.14% 为最低 溢价率仅9.06% [1][3] - 东北电气偏离值-115.57% 尽管溢价率800%但较历史均值收窄 [1][3] - 中州证券偏离值-30.23% 溢价率99.24% [1][3] 特定公司价格对比 - 浙江世宝H股5.08港元对应A股12.32元 溢价率190.55% 偏离值12.58% [2] - 康希诺生物H股43.75港元对应A股79.81元 溢价率118.51% 偏离值14.68% [2] - 中兴通讯H股24.35港元对应A股34.33元 溢价率68.87% 偏离值8.32% [3] - 中国人寿H股22.15港元对应A股40.97元 溢价率121.53% 偏离值-27.48% [3] - 紫金矿业H股21.15港元对应A股19.26元 溢价率9.08% 偏离值-3.48% [2]

公司持股策略 - 公司持有的弘业期货股份目前处于限售期 [1] - 公司将根据市场情况和战略发展需要审慎评估持股策略 [1] - 如有出售计划将严格履行信息披露义务 [1] 投资者关注点 - 投资者询问公司是否有出售弘业期货股份的意向 [1] - 投资者提及当前持股盈利丰厚 [1]

AH股溢价率排名 - 东北电气AH股溢价率最高达743.75%，H股价格0.32港元对应A股2.25元 [1][2] - 弘业期货和复旦张江分别以227.43%和209.05%的溢价率位列第二、三位 [1][2] - 溢价率最低的为宁德时代(-20.05%)、恒瑞医药(-3.78%)和招商银行(2.23%)，显示H股价格相对A股存在折价 [1][2] AH股偏离值表现 - 安德利果汁偏离值达22.99%，其溢价率为201.59%且H股18.88港元对应A股47.54元 [1][2] - 金力永磁和钧达股份偏离值分别为20.11%和17.87%，溢价率分别为74.95%和143.58% [1][2] - 偏离值最低的东北电气(-187.10%)、中州证券(-46.82%)和国联民生(-39.59%)显示当前溢价率显著低于30日平均水平 [1][3] 重点个股价格对比 - 宁德时代H股426.6港元较A股284.73元存在折价，溢价率为-20.05% [2] - 浙江世宝H股5.32港元对应A股12.65元，溢价率184.77%且偏离值6.22% [2] - 中国人寿H股23.25港元对应A股42.24元，溢价率117.63%但偏离值为-34.54% [3] 行业分布特征 - 券商板块普遍呈现负偏离值，包括中州证券(-46.82%)、中国银河(-30.61%)和光大证券(-28.74%) [3] - 制造业企业如晨鸣纸业溢价率200%但偏离值-27.44%，广汽集团溢价率183.03%但偏离值-19.44% [2] - 生物医药企业复旦张江溢价率209.05%，康希诺生物溢价率108.30%且偏离值4.93% [2][3]

公司股价表现 - 7月30日弘业期货跌2.70%，成交额2.48亿元，换手率6.17%，总市值123.45亿元 [1] 业务构成 - 公司主营业务包括商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理、基金销售和金融资产投资业务 [2] - 通过全资子公司弘业资本开展大宗商品交易及风险管理业务，通过弘业国际金融提供境外证券及期货交易服务 [7] - 主营业务收入中大宗商品交易及风险管理业务占比89.16%，期货经纪及资产管理业务占比10.84% [7] 投资与股东结构 - 公司认缴弘瑞新时代创业投资有限公司2200万元，持股比例22% [2] - 公司为国有企业，最终控制人为江苏省政府国有资产监督管理委员会 [3] - A股上市后累计派现3426.44万元 [8] - 截至2025年3月31日，十大流通股东中南方金融主题灵活配置混合A持股352.60万股（较上期增59.71万股），香港中央结算有限公司持股212.74万股（较上期减348.36万股），南方中证1000ETF持股170.47万股（较上期减19.35万股） [8] 财务数据 - 2025年1-3月归母净利润120.32万元，同比增长109.07% [7] - 截至4月20日股东户数4.36万，较上期增加0.69% [7] 市场资金动向 - 7月30日主力净流出3726.83万元，近3日净流出6710.75万元，近5日净流出1.15亿元 [5] - 所属行业主力净流出21.22亿元，连续2日减仓 [4] - 主力成交额1.51亿元，占总成交额4.52% [5] 技术面分析 - 筹码平均交易成本13.21元，股价靠近压力位12.40元 [6] 行业与概念属性 - 所属申万行业为非银金融-多元金融-期货 [7] - 概念板块包括QFII持股、期货概念、中盘、江苏国资、H股等 [7]

市场表现 - 上证指数上涨0.33%至3609.71点 恒生指数下跌0.15%至25524.45点 [1] - 弘业期货A股收盘价12.59元人民币 当日跌幅0.4% H股收盘价4.69港元 跌幅1.26% [1] - AH股溢价率达193.64% 位居AH股溢价率首位 [1] 公司架构与业务 - 公司成立于1995年 隶属江苏省国资委全资控股的苏豪控股集团 [1] - 经营范围涵盖商品期货经纪 金融期货经纪 期货投资咨询 资产管理和基金销售业务 [1] - 在全国设立38家分支机构 覆盖北、上、广、深等金融中心 数量位居全国前列 [1] - 全资子公司弘业国际金融从事境外证券期货交易及资产管理业务 覆盖全球主要交易所 [1] - 风险管理子公司弘业资本从事大宗商品交易及做市商业务 [1] 行业地位与荣誉 - 公司设立行业首批国家级博士后工作站 [1] - 荣获全国文明单位 中国最佳期货公司及期货交易所优秀会员等称号 [1]

公司表现 - 7月25日收盘价12.54元 下跌4 13% 滚动市盈率285 30倍 总市值126 38亿元 [1] - 2025年一季报营业收入6 43亿元 同比增259 09% 净利润120 32万元 同比增109 07% [1] - 主力资金7月25日净流出6917 51万元 近5日累计净流出10384 88万元 [1] 行业对比 - 多元金融行业平均市盈率42 44倍 中值29 55倍 公司排名第20位 [1] - 公司市净率6 72倍 显著高于行业平均1 79倍和中值1 82倍 [2] - 江苏金租PE最低11 48倍 海德股份PE最高70 77倍 中油资本总市值最高1125 15亿元 [2] 业务构成 - 主营业务包括商品期货经纪 金融期货经纪 期货投资咨询 资产管理 基金销售 [1] - 产品涵盖期货经纪 资产管理 基金销售 风险管理 境外金融服务等 [1] - 曾获上期所橡胶项目二等奖和期权成交量活动三等奖 [1]

股东股份变动 - 弘苏实业持有公司股份34,819,845股，占总股本的3.4551%，当前处于全部质押冻结状态 [1] - 弘苏实业所持股份于2023年4月4日被质押，2023年7月3日被司法再冻结，2023年8月27日前完成质押登记 [1] 股份变动原因 - 因中航信托与弘苏实业的合伙企业财产份额转让纠纷，江西省南昌市中级人民法院裁定强制执行弘苏实业持有的公司股票 [2] - 因港通一期与弘苏实业的合同纠纷，广东省深圳市中级人民法院裁定变价、拍卖、变卖弘苏实业持有的32,365,399股公司股票 [2] 股份变动计划 - 通过集中竞价交易方式被动减少10,077,777股（约1%总股本），大宗交易方式被动减少20,155,555股（约2%总股本） [1] - 股份变动区间为2025年7月30日至2025年10月27日，弘苏实业将提前三个交易日公告 [3] 股份变动影响 - 本次股份变动不会导致公司控制权变更，不会对公司治理结构和经营情况产生影响 [1][4] - 弘苏实业不属于公司控股股东或第一大股东，股份变动不会导致公司股权分布不具备上市条件 [4] 其他信息 - 公司生产经营正常，股份变动为司法强制执行导致，变动时间及价格存在不确定性 [4] - 公司董事会将督促弘苏实业遵守相关法律法规并履行信息披露义务 [4]