董事会调整 - 2025年8月21日审议通过调整第四届董事会战略委员会委员议案[1] - 薛成当选第四届董事会职工代表董事，盛红春辞去董事职务[1] - 调整后战略委员会成员为吴国良、薛成、赵纯永[2] 其他说明 - 调整符合规定，不影响公司生产经营[3] - 备查文件为第四届董事会第七次会议决议[4]

股东会信息 - 2025年第三次临时股东会于8月21日召开，现场和网络投票结合[2] - 出席股东7人，持表决权股份98,105,590股，占比74.99%[2] - 网络投票股东0人，持表决权股份0股，占比0%[2] 议案表决 - 多项议案同意股数98,105,590股，占比100%[4][5][6][7][8][9] - 《修订<利润分配管理制度>》中小股东相关票数占比均为0%[10] 决议情况 - 北京市时代九和律师事务所认为股东会决议合法有效[11]

会议信息 - 公司2025年第三次临时股东会通知公告于8月6日发布[2] - 现场会议8月21日14:30召开，网络投票8月20 - 21日[2][3] 参会情况 - 7位股东出席，持有98,105,590股，占比74.99%[4] 议案审议 - 审议4项议案，第4项含15项子议案[7] - 各议案同意股数98,105,590股，占比100%，反对和弃权均为0股[7][8][9][10][11] 结果效力 - 表决及召集召开程序合规，结果和决议合法有效[11][13]

董事会会议 - 2025年8月21日现场表决召开董事会会议[3] - 应出席董事4人，均出席或授权出席[3] 人员变动 - 薛成当选第四届董事会职工代表董事[4] - 盛红春辞去董事及战略委员会委员职务[5] 战略委员会调整 - 调整后成员为吴国良、薛成、赵纯永[5] - 调整议案表决全票通过，无需关联回避及股东会审议[5]

投资评级 - 投资评级：增持（维持）[5] 核心观点 - 横向开拓热交换产品系列丰富业务维度，2025H1营收同比增长14%[5] - 2025H1公司实现营收1.98亿元(yoy+13.53%)、归母净利润4710万元、扣非归母净利润4601万元，经营活动现金流净额达5275万元（yoy+0.33%）[8] - 2025H1冷凝器业务营收yoy+13%，毛利率为36.45%；油冷器、散热器分别280万元、21万元，毛利率分别为49.47%、54.89%[8] - 2025H1公司境外营收达14085万元（yoy+12.51%）、境内营收达5750万元（yoy+16.13%）[8] 市场表现 - 收盘价：18.80元[3] - 总市值：2459.47百万元[3] - 流通市值：1088.24百万元[3] - 总股本：130.82百万股[3] - 资产负债率：11.00%[3] - 每股净资产：4.45元/股[3] 盈利预测与估值 - 预计2025-2027年归母净利润分别为0.97/1.18/1.45亿元，对应PE分别为25.3/20.8/16.9倍[7] - 2025E营业收入385百万元（yoy+10.97%），归母净利润97百万元（yoy+9.60%），每股收益0.74元/股[7] - 2026E营业收入460百万元（yoy+19.47%），归母净利润118百万元（yoy+21.40%），每股收益0.90元/股[7] - 2027E营业收入564百万元（yoy+22.48%），归母净利润145百万元（yoy+23.13%），每股收益1.11元/股[7] 业务发展 - 公司以汽车应用领域为核心，深耕并拓展热交换产品的多元化应用场景，已成功实现储能、家用空调、工业设备等多领域产品的开发与销售[8] - 公司通过持续的技术研发投入，横向拓展热交换产品系列，有效推动了产品品类的多元化进程[8] - 公司计划进一步聚焦热交换产品应用领域的深度发展，同时继续推进产品线的横向延伸，积极开拓新的产品系列及应用场景[8] 市场开拓 - 公司持续降低对单一市场的依赖，积极构建多元化的区域销售网络，重点加强对东南亚、欧洲等境外市场的开拓[8] - 在拓展境外市场的同时，公司同步加大境内市场的营销力度，稳步提升境内市场份额[8] - 截至2025年6月30日，公司拥有65项专利，并与哈尔滨工业大学建立了技术合作关系[8]

公司业绩 - 2025年上半年公司实现营业收入198，355，156.75元，同比增长13.53% [2] - 归属于上市公司股东的净利润为47，098，911.65元 [2]

公司公告 - 邦德股份第四届董事会第六次会议审议通过了《关于的议案》[2]

证券日报网讯 8月15日晚间，邦德股份发布公告称，公司第四届监事会第五次会议审议通过了《关于的 议案》。 （文章来源：证券日报） ...

会议信息 - 2025年8月15日在公司会议室以现场表决方式召开监事会会议[6] - 2025年8月5日书面发出会议通知[6] 参会情况 - 应出席监事3人，出席和授权出席3人[4] 议案审议 - 审议通过《关于<2025年半年度报告及摘要>的议案》，表决结果为同意3票，无反对和弃权[5][7] - 议案不涉及关联交易，无需回避表决，无需提交股东会审议[7] 会议主持 - 会议由监事会主席薛成主持[3]

董事会会议信息 - 2025年8月15日在公司会议室召开董事会会议[3] - 应出席董事5人，出席和授权出席5人[3] 议案审议情况 - 审议通过《关于<2025年半年度报告及摘要>的议案》，表决同意5票、反对0票、弃权0票[4] - 该议案已由审计委员会会议审议通过，无关联交易，无需回避和提交股东会[5]