巴西外卖市场竞争格局 - 巴西外卖市场由iFood主导，其市占率高达80% [4] - 市场呈现快速增长，2023年市场规模达到1390亿雷亚尔，2019至2023年年均增长率稳定在15%到20% [6] - 外卖用户仅占全国人口约三成，渗透率偏低，显示市场仍有扩张空间 [6] iFood的市场优势与挑战 - iFood与数十万家餐厅建立深度合作体系，并通过排他协议巩固市场地位 [4] - 骑手群体长期抱怨收入低、保障少，餐饮行业批评其排他协议压缩竞争空间 [6] - iFood宣布在2026年3月前投入170亿雷亚尔进行防御，并与Uber应用进行双向嵌入以应对竞争 [7] 滴滴重新进入巴西市场的战略 - 滴滴计划到2026年6月前向巴西外卖领域投资20亿雷亚尔，是最初计划的两倍 [2] - 滴滴在拉美第二大市场墨西哥已积累运营经验，覆盖超过70座城市，月活用户达1600万，拥有50万骑手和9万家餐厅合作 [8] - 滴滴在巴西拥有5500万用户和150万注册司机，其中摩托车骑手70万，可通过运力复用降低配送成本 [8] 新玩家面临的机遇与挑战 - 市场结构性裂痕为新玩家提供窗口期，滴滴希望为餐厅和外卖员带来更合理的利益分配 [6] - iFood的用户心智和餐厅黏性难以轻易松动，用户迁移取决于平台能否提供差异化服务 [10] - 滴滴的运力复用模型需在不同城市的交通规则、安全标准和劳动监管之间找到平衡 [10] 行业竞争态势的变化 - 竞争从单线变为多线，滴滴和美团带来不同的运力体系和供应链逻辑 [11] - 餐厅、骑手和监管者重新评估平台经济，行业版图开始重新排列 [11] - iFood首次面对来自中国平台的双重逼近，市场答案远未确定 [12]