交易概述 - 公司拟以11.18亿元收购卓尔博71%股权 交易已获证监会批复并进入实施阶段 [1][2] - 标的公司评估值为15.76亿元 增值率达118.48% [3] - 配套融资不超过5.2亿元 用于支付现金对价及交易费用 [1][2] 财务影响 - 收购后预计营业收入和净利润分别增长16.24%和12.02% [1][8] - 资产总额和所有者权益将达171.63亿元和10.04亿元 增幅分别为15.95%和11.78% [1][8] - 标的公司承诺2025-2027年扣非净利润合计不低于4.725亿元 [4] 业务协同 - 双方均属汽车零部件行业 卓尔博主营微特电机精密零部件 [4] - 并购可丰富产品矩阵 发挥产业资源、全球化战略及研发技术协同效应 [4] - 卓尔博2024年营收10.51亿元 净利润1.54亿元 2025年上半年营收5.6亿元（同比增21.51%） [4][5] 公司运营 - 公司2025年上半年营收34.5亿元（同比增6.16%） 净利润5.73亿元（同比增27.42%） [1][6] - 每年开发新产品超400种 形成寿命期预测销售收入超100亿元 [6] - 月销售产品超3000个料号 设备利用率超85% 全球化布局覆盖北美、欧洲及东南亚 [6][7] 行业战略 - 并购系汽车零部件产业整合 强化新能源汽车+智能驾驶产品线 [1][4][6] - 墨西哥工厂已实现北美市场就近供应 有效降低物流成本及贸易风险 [7] - 通过全球化生产基地网络构建"战略前置、区域协同、快速响应"制造体系 [6][7]

交易概述 - 爱柯迪发行股份购买资产案获上交所并购重组委审核通过 [1] - 公司拟以发行股份及支付现金方式收购卓尔博71%股权 交易对价11.18亿元 其中现金对价5.03亿元 股份对价6.15亿元 [1] - 公司拟向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金 [1] 标的公司业务 - 卓尔博主要从事微特电机精密零部件产品的研发、生产与销售 主要产品包括转定子系列、机壳系列及模具系列 [2] - 产品应用以汽车微特电机领域为主 [2] - 2024年卓尔博实现营业收入10.51亿元 归母净利润1.54亿元 [2] - 截至2024年末 卓尔博资产总计14.39亿元 [2] 协同效应 - 交易属于汽车零部件供应链内企业的产业并购 [2] - 双方在产品应用场景、主要客户、销售渠道、产能工艺、技术特点、原材料等方面具有显著的互补与协同性 [2] - 交易有利于丰富公司产品矩阵 充分发挥协同效应 [2] 业绩承诺 - 交易对方承诺标的公司2025-2027年度预计净利润分别不低于1.415亿元、1.569亿元和1.741亿元 [2] - 三年累计承诺净利润不低于4.725亿元 [2] 监管关注事项 - 并购重组委关注标的公司预测期产品单价变化和收入增速的合理性 [3] - 关注本次评估资本结构、特性风险系数、债权期望报酬率等相关参数的确定过程 [4] - 关注标的公司报告期内寄售收入增幅较大的原因及合理性 [5] 市场环境 - 2025年沪深交易所并购重组委已审核20家上市公司并购重组项目 [5] - 不考虑罗博特科首次上会暂缓审议 当前并购重组过会率为100% [5]