中诚信托行政处罚事件 - 中诚信托因10项违法违规行为被国家金融监督管理总局北京监管局处以罚款660万元，5名相关业务负责人各被罚款5万元[1][2] - 违法违规行为包括部分高级管理人员未经任职资格核准提前履职、风险项目未及时纳入要素表、尽职调查不审慎、向不符合监管要求的项目提供融资、以投资永续债权方式变相开展融资类业务等[2] - 个人信托贷款业务开展不规范是本次处罚中值得关注的违规事项，特别是在助贷新规刚执行的背景下[3] 个人信托贷款业务监管背景 - 2020年9月原北京银保监局发布《关于进一步规范信托公司个人信托贷款业务的通知》，指出信托机构在贷款调查、审批、催收等环节存在突出问题[4] - 个人信托贷款业务包括经营贷和消费贷两类，信托资金分别用于个人生产经营用途和个人消费[6] - 《通知》发布后，外贸信托在2021年11月因个人贷款合同及费率管理不到位被开千万罚单，中诚信托系第二家被点名的信托公司[6] 信托消费金融业务发展态势 - 2019年前超过60%信托机构布局消费金融业务，整体规模突破万亿元[8] - 2025年前8个月27家信托公司共发行消费金融集合资金信托计划1733亿元，较去年同期增长53.08%[8] - 中诚信托、天津信托、国民信托等7家机构前8个月消费金融信托产品规模均达到百亿元级别[9] 信托机构普惠金融业务规模 - 截至2024年末，外贸信托通过普惠金融累计服务超20亿人次，投放贷款超1.8万亿元[10] - 中诚信托普惠业务规模达266.63亿元，累计向自然人发放贷款近3900亿元[10] - 天津信托全年消费金融存续规模增长超30%，国民信托累计触达客户1963万个，年末存续规模约261.51亿元[10] 助贷新规合规执行情况 - 助贷新规要求信托公司实行名单制管理并公开披露合作机构，27家信托公司中仅12家公开名单[10][11] - 外贸信托客服表示未听说过助贷新规及名单披露要求，披露执行存在延迟[11] - 厦门信托最早于2024年8月披露合作机构名单，涉及京东金条/白条取现和蚂蚁花呗两家平台[11] 信托与助贷平台合作格局 - 信托资金与头部互联网大厂合作趋势明显，蚂蚁花呗合作方包括厦门信托、天津信托、中诚信托等9家机构[14][15] - 抖音放心借合作方为深圳智领星辰和智领皓海科技，京东系合作方包括北京正东金控和云瀚信息科技[15] - 信托资金偏好头部平台因其逾期率和坏账率稳定，更契合合规要求，头部平台定价多在24%以下[15][16] 消费金融信托业务转型方向 - 消费金融信托将不再仅是放贷工具，而是深入消费场景、以科技为支撑的基础设施[16] - 信托公司将进一步与政府部门、实体企业合作，成为消费生态中的第三方管家[16] - 信托资金是中小银行退潮后的补充，目前约10家左右信托机构仍在合作24%以上资产[16]