市场表现 - 截至2025年12月24日15:00，中证消费电子主题指数(931494)强势上涨2.55% [1] - 指数成分股信维通信(300136)上涨17.96%，环旭电子(601231)上涨10.01%，生益科技(600183)上涨10.00%，北京君正(300223)与恒玄科技(688608)等个股跟涨 [1] - 消费电子ETF(561600)上涨2.62%，冲击4连涨，最新价报1.21元 [1] 行业动态与政策 - 截至12月24日，上海市新增9款已完成登记的生成式人工智能服务，累计已完成139款生成式人工智能服务登记 [1] 机构研究观点 - 财信证券建议聚焦“AI创新+结构升级”主线，重点关注高增长细分领域的龙头公司 [2] - 消费电子零部件及组装环节：AI赋能行业质升，龙头优势持续强化，随着AI终端逐步放量，该环节有望率先受益，看好具备全球交付能力、技术响应速度快、自动化水平领先且深度绑定高端客户的龙头企业 [2] - 光学产业链：手机光学持续升级是品牌竞争差异化重点，AI眼镜开启全新赛道，需关注光波导技术突破与生态融合带来的发展机遇，建议关注光波导技术领先企业及参与AI+AR生态建设的整机品牌及其核心供应链伙伴 [2] - 折叠屏产业链：苹果预计将于2026年推出首款折叠屏iPhone，其入局将显著提升高端消费群体接受度，加速市场成熟，建议重点关注铰链、UTG玻璃及MIM结构件等核心增量环节的相关企业 [2] 指数与产品信息 - 消费电子ETF(561600)紧密跟踪中证消费电子主题指数 [3] - 中证消费电子主题指数选取50只业务涉及元器件生产、整机品牌设计及生产等消费电子相关的上市公司证券作为指数样本 [3] - 截至2025年11月28日，该指数前十大权重股分别为立讯精密、寒武纪、工业富联、中芯国际、京东方A、澜起科技、兆易创新、豪威集团、东山精密、亿纬锂能，前十大权重股合计占比56.39% [3] - 消费电子ETF(561600)的场外联接基金包括平安中证消费电子主题ETF发起式联接A(015894)、C(015895)、E(024557) [3]