财务表现 - Wix在2022年第四季度总收入为3.55亿美元，同比增长6% [1] - Wix在2022年第四季度自由现金流为5200万美元，超出预期 [1] - 2022年第四季度，Wix.com Ltd.的总营收为355,040千美元，较2021年同期的333,413千美元增长了6.5%[40] - 2022年第四季度，Wix.com Ltd.的总预订额为371,813千美元，较2021年同期的351,556千美元增长了5.7%[40] - 2022年第四季度，Wix.com Ltd.的毛利为2.26亿美元，较2021年同期的2.02亿美元增长12%[46] - 公司2022年第四季度的营运亏损为3,260.3万美元，较2021年同期的9,629.4万美元减少66%[47] - Wix.com Ltd.的非GAAP净收入为3,563.2万美元，较2021年同期的1,913.9万美元增长87%[48] - 公司2022年第四季度的自由现金流为3,858.5万美元，较2021年同期的733.9万美元增长426%[49] 财务目标 - Wix计划在2023年实现额外5000万美元的成本节约 [1] - Wix预计2023年创意订阅非GAAP毛利率将达到80% [1] - Wix计划在2023年全年实现FCF1收入的10-11%的利润率 [1] - Wix计划在2025年实现正面的GAAP净收入 [1] - Wix预计2023年非GAAP毛利率将增至66%，退出时达到67% [5] - Wix预计2023年创意订阅非GAAP毛利率将达到80% [5] - Wix预计2023年非GAAP运营费用将占收入的59-60% [5] - 2023年，Wix预计不包括总部投资在内的自由现金流将达到约1.52 - 1.62亿美元，占2023年营收的10-11%[22] - 预计2023年，股权补偿将从2022年的营收的17%下降至15%，随着组织中的人数减少[23] 公司介绍 - Wix将于2022年2月22日上午8:30举行电话会议，讨论财报结果[24] - Wix是一个领先的数字存在创建、管理和增长平台，提供企业级性能、安全性和可靠基础设施[26] - Wix专注于不断创新和推出新功能和产品，任何人都可以在Wix上构建强大的数字存在[27] 财务指标 - Wix使用非GAAP财务指标和关键运营指标来补充其按照美国GAAP编制和呈现的合并财务报表[29] - Wix还使用创意订阅年化重复收入（ARR）作为关键运营指标[32] 风险提示 - 本文包含前瞻性声明，涉及风险和不确定性，基于管理层的当前预期[34] 股票回购 - Wix在2022年第四季度执行了2.43亿美元的普通股回购 [1]

业绩总结 - 2022年第三季度总收入为3.46亿美元，同比增长29%[30] - 2022年第三季度总预订金额为3.52亿美元，同比增长29%[39] - 2022年第三季度交易收入为2.5亿美元，同比增长12%[17] - 2022年第三季度合作伙伴收入为3.70亿美元，同比增长24%[43] - 2022年第三季度创意订阅年化经常性收入（ARR）为10.71亿美元，同比增长8%[36] - 2022年第三季度自由现金流为2.5亿美元[5] 用户数据 - 2022年第三季度的总注册用户数为5700万[16] - 预计未来10年来自现有用户群的预订总额为157亿美元[57] - 年度净收入留存率为116%，得益于在线商务用户的复合增长[65] 地区收入分布 - 2022年第三季度北美地区收入占总收入的59%，同比增长11%[61] - 2022年第三季度欧洲地区收入占总收入的26%，同比增长10%[62] - 2022年第三季度亚洲及其他地区收入占总收入的11%，同比增长5%[62] - 2022年第三季度拉丁美洲地区收入占总收入的4%，同比增长1%[63] 未来展望 - 2022年第一季度用户群的累计预订金额为471.7百万美元，较2019年第一季度增长约5%[50] - 2022年第一季度创意订阅收入为254.968百万美元，业务解决方案收入为86.629百万美元[71] - 2022年第一季度的总预订金额为352.464百万美元[71] 营销与收入增长 - 营销投资回报率（TROI）在15个季度后达到3.4倍[53] - 2022年第一季度交易收入为$36,557,000，同比增长398%[77] - 2022年第二季度合作伙伴收入为$84,893,000，同比增长31%[77] - 2022年第三季度交易收入为$36,040,000，同比增长12%[77] 负面信息 - 2022年第三季度的非GAAP毛利率为XX%（具体数字未提供）[2] - 2022年第三季度的员工总数为XX人（具体数字未提供）[13]

财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度收入为3.46亿美元，同比增长8% 按固定汇率计算，收入为3.51亿美元，同比增长10% [8] - 非GAAP毛利率从Q2的62%提升至Q3的65%，预计2023年将再提升100个基点 [24] - 公司第三季度自由现金流为460万美元，不包括总部资本支出 [25] - 交易收入（主要是Wix Payments）为3600万美元，同比增长12% GPV为25亿美元，与上季度基本持平 [27] - 合作伙伴收入为8690万美元，同比增长24% 按固定汇率计算，同比增长26% [28] - 总预订量为3.525亿美元，按固定汇率计算为3.665亿美元 [29] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司通过数据驱动的营销和强大的产品组合，继续提高用户货币化水平 [17] - 第三季度新增用户470万，反映了当前的需求环境 公司调整了营销支出，专注于高意向用户，导致新增用户略有下降，但显著提高了营销投资回报率 [18] - 合作伙伴业务继续增长，尽管宏观经济压力影响了项目管道，但更多合作伙伴选择在Wix平台上构建网站 [28] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在全球范围内拥有广泛的用户基础，但外汇汇率的变化对财务结果产生了显著影响 如果按固定汇率计算，今年的自由现金流将增加一倍以上 [9] - 亚太地区的增长主要受到GPV放缓的影响，反映了在线购买活动的放缓 [75] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于通过新产品和服务扩展平台，为用户和合作伙伴提供更多价值 例如，推出了Wix Blocks和新的电子商务平台，旨在为开发者提供更灵活和可扩展的解决方案 [12][14] - 公司继续优化成本结构，通过减少房地产占用、软件成本和第三方咨询费用来降低运营成本 [19] - 公司计划在2023年实现非GAAP运营收入为正，并预计2023年的总非GAAP运营费用将与今年持平 [24][25] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管宏观经济环境充满不确定性，公司对业务的长期前景保持乐观 公司预计2023年将实现自由现金流目标，并继续推动运营效率的提升 [37] - 管理层认为，随着经济复苏，公司将能够恢复到分析师日所预期的增长潜力 [68] 其他重要信息 - 公司成功实施了成本削减计划，预计将在2023年实现150亿美元的运营收入提升 [79] - 公司对乌克兰团队的表现表示赞赏，尽管面临困难，团队的工作效率和生产力仍然保持高水平 [22] 问答环节所有的提问和回答 问题: 成本削减计划中的最大机会在哪里？需求方面的强弱领域有哪些？ - 公司认为成本削减计划已经足够实现目标，并且即使收入增长放缓，也能实现自由现金流目标 [41][42] - 需求方面，公司观察到需求趋于稳定，转化率和保留率保持强劲，ARPU也有所提升 [43] 问题: 合作伙伴与自创者的需求差异？营销策略的调整是否与宏观经济有关？ - 合作伙伴的需求与自创者的需求相关，尽管增长放缓，但合作伙伴业务的复合效应仍然强劲 [47][48] - 公司根据市场需求调整了营销策略，专注于高意向用户，目前对新用户群体的影响较小 [49][50] 问题: B2B合作伙伴签约延迟和竞争格局的变化？ - 由于宏观经济不确定性，B2B合作伙伴对长期承诺的意愿降低，但潜在交易的价值并未减少 [57][58] - 竞争格局方面，公司认为在相对基础上表现优于大多数竞争对手，预计经济复苏后将进一步巩固市场地位 [61][62] 问题: Q4收入增长预期与2023年增长潜力的关系？ - 公司预计Q4收入增长为5%至6%，全年收入增长预期为9% 按固定汇率计算，全年收入将增加2000万美元 [33][34] - 公司认为一旦经济复苏，业务的基本面将支持恢复到分析师日所预期的增长潜力 [68] 问题: 价格调整对客户保留的影响？ - 价格调整后，客户保留率保持稳定，未出现显著变化，ARPU有所提升 [69] 问题: 价格调整对Q4收入的影响？国际市场的增长策略？ - 价格调整自4月开始实施，预计将在2023年中期完全生效，对Q4和2023年的收入有积极影响 [73][74] - 亚太地区的增长主要受到GPV放缓的影响，公司将继续关注全球高意向用户的机会 [75][86] 问题: 自由现金流目标的实现路径？ - 公司预计2023年将实现10%至20%的自由现金流利润率目标，成本削减计划将支持这一目标的实现 [78][79] 问题: B2B业务的增长前景？ - 尽管面临宏观经济挑战，公司对B2B业务的长期潜力保持信心，预计将继续获得市场份额 [80][81] 问题: 以色列货币贬值对成本的影响？高价值客户的获取策略？ - 公司通过对冲计划减少了以色列货币贬值对成本的影响 [85] - 高价值客户的获取机会是全球性的，公司将在全球范围内寻找这些机会 [86] 问题: 合作伙伴业务的回报情况？进一步成本削减的机会？ - 合作伙伴业务的复合收入保留率表现强劲，尽管增长放缓，但预计经济复苏后将受益 [94][95] - 公司将继续寻找提高运营效率的机会，特别是在客户支持和销售团队方面 [90][91]

总营收情况 - 2022年第三季度总营收3.458亿美元，同比增长8%，按固定汇率计算为3.508亿美元，同比增长10%[5][6] - 预计第四季度总营收3.49 - 3.54亿美元，同比增长约5 - 6%[9] - 预计全年营收同比增长9%，假设汇率自7月以来保持不变，预计全年营收增长10%[10] - 2022年第三季度，创意订阅收入为2.61066亿美元，业务解决方案收入为0.84739亿美元，总收入为3.45805亿美元；2021年同期分别为2.41303亿美元、0.78587亿美元和3.1989亿美元[24] - 2022年前三季度，创意订阅收入为7.74211亿美元，业务解决方案收入为2.58415亿美元，总收入为10.32626亿美元；2021年同期分别为7.0363亿美元、2.32614亿美元和9.36244亿美元[24] - 2022年前三季度总营收1,032,626美元，2021年同期为936,244美元[32] - 2022年第三季度营收排除外汇影响后为350,788美元，同比增长10%[37] 各业务线收入情况 - 2022年第三季度创意订阅收入2.611亿美元，同比增长8%，创意订阅ARR增至10.7亿美元，同比增长8%[6] - 2022年第三季度商业解决方案收入8470万美元，同比增长8%，交易收入3600万美元，同比增长12%[6] - 2022年第三季度合作伙伴收入8670万美元，同比增长24%[6] 总预订量情况 - 2022年第三季度总预订量3.525亿美元，同比下降6%，按固定汇率计算为3.665亿美元，同比下降2%[6] - 2022年前三季度总预订量1,100,306美元，2021年同期为1,067,267美元[32] - 2022年第三季度预订量排除外汇影响后为366,537美元，同比下降2%[37] 毛利率情况 - 2022年第三季度GAAP基础总毛利率为63%，非GAAP基础总毛利率为65%[8] - 2022年第三季度非GAAP毛利润为223125千美元，2021年同期为203009千美元；2022年前九个月为650786千美元，2021年同期为592696千美元，2022年第三季度非GAAP毛利率为65%，2021年同期为63%；2022年前九个月为63%，2021年同期为63%[41] 盈利情况 - 2022年第三季度GAAP净亏损4740万美元，非GAAP净收入360万美元[8] - 2022年第三季度，公司运营亏损6231.1万美元，2021年同期亏损7031.7万美元；2022年前三季度运营亏损2.5275亿美元，2021年同期亏损2.2924亿美元[24] - 2022年第三季度，公司净亏损4736.1万美元，2021年同期净利润1631.3万美元；2022年前三季度净亏损3.85888亿美元，2021年同期亏损816.8万美元[24] - 2022年第三季度基本每股净亏损0.81美元，2021年同期每股净利润0.28美元；2022年前三季度基本每股净亏损6.66美元，2021年同期每股亏损0.14美元[24] - 2022年第三季度，摊薄每股净亏损0.81美元，2021年同期每股净利润0.27美元；2022年前三季度摊薄每股净亏损6.66美元，2021年同期每股亏损0.14美元[24] - 2022年前三季度净亏损385,888美元，2021年同期亏损8,168美元[29] - 2022年第三季度运营亏损为62311千美元，2021年同期为70317千美元；2022年前九个月为252750千美元，2021年同期为229240千美元；2022年第三季度非GAAP运营亏损为3166千美元，2021年同期为11282千美元；2022年前九个月为67081千美元，2021年同期为66646千美元[42] - 2022年第三季度净亏损为47361千美元，2021年同期净利润为16313千美元；2022年前九个月净亏损为385888千美元，2021年同期为8168千美元；2022年第三季度非GAAP净利润为3574千美元，2021年同期非GAAP净亏损为12295千美元；2022年前九个月非GAAP净亏损为45647千美元，2021年同期为59894千美元[44] - 2022年第三季度基本和摊薄后非GAAP每股净收益为0.06美元，2021年同期为 - 0.21美元；2022年前九个月为 - 0.79美元，2021年同期为 - 1.05美元[44] 现金流情况 - 2022年前三季度经营活动净现金使用16,082美元，2021年同期提供44,644美元[29] - 2022年前三季度投资活动净现金使用177,126美元，2021年同期提供240,111美元[30] - 2022年前三季度融资活动净现金提供41,793美元，2021年同期使用166,446美元[30] - 2022年前三季度现金及现金等价物减少151,415美元，2021年同期增加118,309美元[30] - 2022年前三季度自由现金流为 - 72,097美元，2021年同期为20,646美元[32] - 2022年第三季度经营活动提供（使用）的净现金为267千美元，2021年同期为4323千美元；2022年前九个月为 - 16082千美元，2021年同期为44644千美元[47] - 2022年第三季度自由现金流为 - 22607千美元，2021年同期为 - 8707千美元；2022年前九个月为 - 72097千美元，2021年同期为20646千美元[47] - 2022年第三季度不包括未来Wix总部办公室建设支出的自由现金流为4559千美元，2021年同期为1663千美元；2022年前九个月为 - 19582千美元，2021年同期为34048千美元[47] 资产负债情况 - 截至2022年9月30日，公司现金及现金等价物为2.9994亿美元，2021年12月31日为4.51355亿美元[26] - 截至2022年9月30日，公司总资产为19.69711亿美元，2021年12月31日为20.59787亿美元[26] - 截至2022年9月30日，公司总负债为20.34127亿美元，2021年12月31日为19.14072亿美元[26][27] - 截至2022年9月30日，公司股东权益为 - 6441.6万美元，2021年12月31日为1.45715亿美元[27] 股份薪酬费用情况 - 2022年第三季度总基于股份的薪酬费用为56796千美元，2021年同期为53070千美元；2022年前九个月为176919千美元，2021年同期为150097千美元[39] 加权平均股数情况 - 2022年第三季度用于计算每股净收益（亏损）的基本加权平均股数为58355542股，2021年同期为57313747股；2022年前九个月为57930336股，2021年同期为56970641股[44][49] - 2021年第三季度稀释性证券的影响使加权平均股数增加3236106股，2022年第三季度和前九个月以及2021年前九个月无稀释性证券影响[49] 股票回购计划 - 董事会授权3亿美元股票回购计划[3]

财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度收入增长至3.45亿美元，同比增长9%，按固定汇率计算增长11% [12] - 总预订量同比增长3%至3.55亿美元，按固定汇率计算增长7% [36] - 非GAAP总毛利率上升至62.5%，业务解决方案非GAAP毛利率上升至23.2% [41] - 自由现金流（不包括总部建设相关的资本支出）为负600万美元，主要受不利的外汇变化影响 [43] - 公司预计第三季度收入为3.41亿至3.45亿美元，同比增长7%至8%，全年收入增长预计为8%至10% [44] 各条业务线数据和关键指标变化 - 合作伙伴业务收入同比增长31%，交易收入同比增长13% [13] - Wix Payments的采用率增加，带动了交易收入的增长，GPV同比增长6%至26亿美元 [40] - 自创业务年化收入超过10亿美元，且盈利能力高于主要竞争对手 [17] - 公司预计2023年自由现金流利润率将保持在2%至3%的范围内 [45] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司报告称，由于不利的外汇环境，预订量同比减少了约1000万美元 [37] - 乌克兰战争对公司的业务产生了显著影响，包括关闭俄罗斯账户和乌克兰业务的增长放缓 [87][89] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司推出了新的Wix Editor，结合了经典编辑器和Wix ADI的优势，旨在提升用户体验和产品开发效率 [15] - 公司正在扩展其合作伙伴业务，目标是使其盈利，并预计未来几年内合作伙伴业务的预订量将增长3至4倍 [19] - 公司宣布了一项1.5亿美元的成本节约计划，旨在实现2023年的盈利目标，并加速毛利率和运营利润率的提升 [10] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层表示，尽管市场环境充满不确定性，但公司对实现三年计划中的盈利目标充满信心 [20] - 公司预计2023年自由现金流利润率将保持在2%至3%的范围内，即使市场条件保持不变 [45] - 管理层强调，公司将继续专注于增长，同时更加注重盈利能力 [33] 其他重要信息 - 公司预计2023年自由现金流利润率将保持在2%至3%的范围内 [45] - 公司预计2023年自由现金流利润率将保持在2%至3%的范围内 [45] 问答环节所有的提问和回答 问题: 公司业务中哪些部分受到最大影响？ - 自创业务的需求已回到2019年水平，设计师和代理商业务受影响较小 [53][54] 问题: GPV下降的原因是什么？ - GPV下降主要由于消费者支出减少 [56][57] 问题: 公司对未来经济环境的假设是什么？ - 公司假设当前的不利因素将持续，并采取了保守的预测 [59][60] 问题: 公司如何解释近期漏斗趋势的改善？ - 公司认为这可能与用户行为的改变有关，但尚未形成趋势 [65][66] 问题: 1.5亿美元的成本节约计划如何影响产品开发？ - 成本节约主要来自员工和分包商的减少，不会影响关键增长驱动因素如研发和用户获取营销 [70][71] 问题: 新编辑器的推出和即将举行的开发者会议有何计划？ - 新编辑器结合了经典编辑器和Wix ADI的优势，旨在提升用户体验 [72][73] 问题: 第二季度预订量增长的驱动因素是什么？ - 价格调整对预订量有积极影响，但影响不大 [79] 问题: 公司如何看待2023年的收入增长前景？ - 公司预计2023年收入增长将受到宏观经济因素的影响，但仍致力于实现自由现金流目标 [83][84] 问题: 乌克兰战争对公司的业务有何影响？ - 乌克兰战争导致公司关闭了俄罗斯账户，并对乌克兰业务产生了显著影响 [87][89] 问题: 近期漏斗趋势的改善是否与新编辑器有关？ - 新编辑器刚刚推出，尚未对漏斗趋势产生显著影响 [91]

总营收数据 - 2022年第二季度总营收3.452亿美元，同比增长9%，按固定汇率计算为3.49亿美元，同比增长11%[4][10] - 预计第三季度总营收为3.41 - 3.45亿美元，同比增长7 - 8%；全年营收预计同比增长8 - 10%[11] - 2022年Q2总营收345,224千美元，2021年Q2为315,575千美元；2022年上半年总营收686,821千美元，2021年上半年为616,354千美元[29] - 2022年Q2收入为345,224,000美元，经外汇调整后按固定汇率计算收入为348,968,000美元[43] 总预订额数据 - 2022年第二季度总预订额3.546亿美元，同比增长3%，按固定汇率计算为3.652亿美元，同比增长7%[4][10] - 2022年Q2总预订量354,594千美元，2021年Q2为342,861千美元；2022年上半年总预订量747,842千美元，2021年上半年为693,970千美元[29] 合作伙伴收入数据 - 合作伙伴收入8490万美元，占总营收25%，同比增长31%，两年复合年增长率为56%[4] 成本削减计划数据 - 成本削减计划预计产生约1.5亿美元的年化成本节约，约20%的年化节约预计在2022年实现[4][5] - 成本削减计划中约25%的节约将来自收入成本，预计2023年毛利率较5月三年计划提高约200个基点[9] 创意订阅业务数据 - 2022年第二季度创意订阅ARR增至10.5亿美元，同比增长9%[10] - 2022年Q2创意订阅收入2.58177亿美元，2021年同期为2.35891亿美元；2022年上半年为5.13145亿美元，2021年同期为4.62327亿美元[23] - 2022年Q2创意订阅ARR为1,052,852千美元，2021年Q2为967,281千美元[29] 业务解决方案业务数据 - 2022年Q2业务解决方案收入8704.7万美元，2021年同期为7968.4万美元；2022年上半年为1.73676亿美元，2021年同期为1.54027亿美元[23] 利润相关数据 - 2022年第二季度GAAP净亏损1.112亿美元，即每股亏损1.92美元；非GAAP净亏损780万美元，即每股亏损0.14美元[10] - 2022年Q2毛利润2.10367亿美元，2021年同期为1.94663亿美元；2022年上半年为4.17215亿美元，2021年同期为3.81643亿美元[23] - 2022年Q2运营亏损7502.2万美元，2021年同期为7196.8万美元；2022年上半年为1.90439亿美元，2021年同期为1.58923亿美元[23] - 2022年Q2净亏损1.11238亿美元，2021年同期净利润3763.3万美元；2022年上半年净亏损3.38527亿美元，2021年同期净亏损2448.1万美元[23] - 2022年Q2净亏损111,238美元，2021年Q2净利润37,633美元；2022年上半年净亏损338,527美元，2021年上半年净亏损24,481美元[27] - 2022年Q2和H1毛利润分别为210,367美元和417,215美元，2021年同期分别为194,663美元和381,643美元[37] - 2022年Q2和H1非GAAP毛利润率均为62%，2021年同期均为63%[37] - 2022年Q2和H1运营亏损分别为75,022,000美元和190,439,000美元，2021年同期分别为71,968,000美元和158,923,000美元[39] - 2022年Q2和H1非GAAP运营亏损分别为12,927,000美元和63,915,000美元，2021年同期分别为17,796,000美元和55,364,000美元[39] - 2022年Q2和H1净亏损分别为111,238,000美元和338,527,000美元，2021年同期分别盈利37,633,000美元和亏损24,481,000美元[40] - 2022年Q2和H1非GAAP净亏损分别为7,827,000美元和49,221,000美元，2021年同期分别为16,144,000美元和47,599,000美元[40] - 2022年Q2和H1基本和摊薄后非GAAP每股净亏损分别为0.14美元和0.85美元，2021年同期分别为0.28美元和0.84美元[40] 现金流相关数据 - 2022年第二季度经营活动净现金使用量为270万美元，资本支出总计1320万美元，自由现金流为 - 1590万美元[10] - 预计2022年自由现金流约为营收的2 - 3%，按固定汇率计算为4 - 5%[12] - 2022年Q2自由现金流为 - 15,904千美元，2021年Q2为14,714千美元；2022年上半年自由现金流为 - 49,490千美元，2021年上半年为29,353千美元[29] - 2022年Q2经营活动提供（使用）的净现金为 - 2,687美元，2021年Q2为21,833美元；2022年上半年为 - 16,349美元，2021年上半年为40,321美元[27] - 2022年Q2投资活动提供（使用）的净现金为 - 142,468美元，2021年Q2为 - 86,803美元；2022年上半年为 - 215,134美元，2021年上半年为131,272美元[27] - 2022年Q2和H1经营活动净现金使用分别为2,687,000美元和16,349,000美元，2021年同期分别提供21,833,000美元和40,321,000美元[41] - 2022年Q2和H1自由现金流分别为 - 15,904,000美元和 - 49,490,000美元，2021年同期分别为14,714,000美元和29,353,000美元[41] 资产负债相关数据 - 截至2022年6月30日，现金及现金等价物为2.41886亿美元，2021年12月31日为4.51355亿美元[25] - 截至2022年6月30日，短期存款为5.6884亿美元，2021年12月31日为4.11687亿美元[25] - 截至2022年6月30日，总负债为20.47993亿美元，2021年12月31日为19.14072亿美元[25] - 截至2022年6月30日，股东权益（亏损）为 - 8956.4万美元，2021年12月31日为1.45715亿美元[25] - 截至2022年6月30日，总资产为19.58429亿美元，2021年12月31日为20.59787亿美元[25] 其他费用相关数据 - 2022年Q2基于股份的补偿费用总计59,139千美元，2021年Q2为50,396千美元；2022年上半年总计120,123千美元，2021年上半年为97,027千美元[27][35] - 2022年Q2GAAP到Non - GAAP总调整为103,411千美元，2021年Q2为 - 53,777千美元；2022年上半年为289,306千美元，2021年上半年为 - 23,118千美元[35] Q1队列业务数据 - 2022年上半年Q1队列收入为1900万美元，2021年上半年为2500万美元；2022年上半年Q1队列预订量为4000万美元，2021年上半年为5100万美元[33]

业绩总结 - 2022年第一季度总收入为2.6亿美元，同比增长29%[37] - 2022年第一季度的预订金额为3.93亿美元，同比增长29%[46] - 2022年第一季度的交易总额（GPV）为3.7亿美元[20] - 2022年第一季度的自由现金流为3700万美元[20] - 2022年第一季度的非GAAP毛利率为76%[20] - 2022年第一季度的非GAAP净收入为3700万美元[20] - 2022年第一季度的年净收入留存率为116%[67] - 2022年第一季度北美收入同比增长15%，占总收入的58%[64] 用户数据 - 截至2022年3月31日，注册用户总数达到228万[20] - 2022年第一季度创意订阅年化经常性收入（ARR）为1.038亿美元，同比增长12%[42] - 2022年第一季度创意订阅收入为$254.968百万，较2021年第一季度增长12%[73] - 2022年第一季度业务解决方案收入为$86.629百万，较2021年第一季度增长16%[73] 合作伙伴与交易收入 - 2022年第一季度来自合作伙伴的收入为8200万美元，占总收入的42%[26] - 2022年第一季度合作伙伴收入为$29百万，同比增长41%，两年复合年增长率为68%[56] - 2022年第一季度交易收入为36,557千美元，同比增长24%[78] - 交易收入自2019年以来增长了12倍[57] 历史业绩 - 公司在过去两年中收入增长约190%[55] - 2021年全年收入为$1,269.657百万，较2020年增长29%[73] - 2021年第四季度的收入为$333.413百万，较2020年第四季度增长18%[73] - 2021财年合作伙伴收入为269,955千美元，同比增长75%[78] - 2021财年交易收入为130,314千美元，同比增长134%[78] 员工与市场扩张 - 2022年第一季度的员工总数超过6000人[21]

财务数据和关键指标变化 - 公司2022年Q1收入同比增长14% 低于年初预期的20% 主要受宏观经济逆风影响 包括电子商务增长放缓 支付业务增长放缓 以及汇率变化 [17] - 公司预计2022年全年收入增长10%至13% 若排除俄罗斯业务和汇率影响 收入增长将为12%至15% [18] - 公司预计2022年自由现金流利润率将达到5% 若收入达到指引区间上限 否则可能略低于5% [24] - 公司预计2023年自由现金流利润率将提升至8%至10% 主要得益于业务规模扩大和成本控制 [25] - 公司预计2025年自由现金流利润率将达到20% 主要得益于自创作者业务的高利润率和合作伙伴业务的规模效应 [19][20] 各条业务线数据和关键指标变化 - 自创作者业务保持高利润率 合作伙伴业务增长迅速 同比增长41% 但利润率较低 预计随着规模扩大将逐步提升 [29][30][42] - 电子商务业务增长放缓 主要受疫情后线下购物恢复 中国制造业停滞 乌克兰战争等因素影响 但公司认为这些因素是暂时的 [15][16] - 支付业务增长放缓 导致支付业务收入占比下降 预计全年支付业务收入占比将保持稳定 [79][80] 各个市场数据和关键指标变化 - 欧洲市场增长放缓 主要受乌克兰战争 通货膨胀和汇率波动影响 预计战争对欧洲市场需求的影响在0.5%至1%之间 [84][89] - 美国市场增长相对稳定 但仍受到宏观经济环境影响 [84] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司认为互联网行业仍将持续增长 主要驱动力包括中小企业数字化转型 生活服务线上化 以及电子商务持续迁移 [6][8][9] - 公司认为自身在网站建设SaaS领域增长最快 本季度新增订阅用户数是最近竞争对手的近两倍 [13] - 公司将继续投资合作伙伴业务 预计该业务将成为未来增长的重要驱动力 [28][29] - 公司计划通过产品创新 渠道拓展和营销优化来提升增长 特别是在电子商务 预约和活动管理等垂直领域 [75][76] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为当前互联网增长放缓是暂时的 主要受宏观经济环境影响 预计随着乌克兰战争结束和中国制造业恢复 增长将有所改善 [47] - 公司对长期增长前景保持乐观 认为自创作者和合作伙伴业务将持续推动增长 [10][11][30] - 公司预计2023年将看到成本控制的成效 自由现金流利润率将显著提升 [25] 其他重要信息 - 公司计划在2022年实施价格调整 预计将对2023年及以后的收入产生积极影响 [48][49] - 公司将继续控制成本 包括放缓招聘节奏 优化基础设施和支付业务规模效应 [69][70][71] - 公司与LegalZoom和Vistaprint等公司建立了合作伙伴关系 以拓展新的市场渠道 [75][90] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于顶部漏斗参与度的情况 - 公司表示顶部漏斗参与度在2021年Q2开始放缓 目前趋于稳定 预计随着乌克兰战争结束和中国制造业恢复 参与度将有所改善 [46][47] 问题: 关于价格调整的影响 - 公司表示2022年实施的价格调整主要在美国和欧洲市场 预计对2022年收入影响有限 但对长期收入有积极影响 [48][49] 问题: 关于取消率和新订阅用户的情况 - 公司表示取消率保持稳定 新订阅用户数量有所下降 但平均每用户收入(ARPS)有所提升 主要得益于更多用户选择高价值业务套餐 [53][54][55] 问题: 关于合作伙伴业务和自创作者业务的利润率差异 - 公司表示将在投资者日详细披露两个业务的利润率差异 预计合作伙伴业务随着规模扩大 利润率将逐步提升 [60][61] 问题: 关于成本控制和自由现金流目标 - 公司表示将通过放缓招聘 优化基础设施和支付业务规模效应来控制成本 预计2023年自由现金流利润率将提升至8%至10% [69][70][71] 问题: 关于欧洲市场受乌克兰战争的影响 - 公司表示乌克兰战争对欧洲市场需求的影响在0.5%至1%之间 同时汇率波动也对收入产生了2%的负面影响 [84][89] 问题: 关于合作伙伴战略的进展 - 公司表示与LegalZoom和Vistaprint的合作进展顺利 将继续拓展新的合作伙伴关系以扩大市场覆盖 [90][91]

总营收数据关键指标变化 - 2022年第一季度总营收3.42亿美元，同比增长14%，两年复合年增长率为27%[6] - 2022年第一季度总营收3.41597亿美元，较2021年同期的3.00779亿美元增长13.6%[22][28] - 预计2022年第二季度总营收为3.42 - 3.46亿美元，同比增长8 - 10%[10] - 若宏观环境不再恶化，预计2022年全年营收增长10 - 13%[11] - 2020 - 2022年第一季度公司总收入分别为213,104美元、300,779美元、341,597美元[30] 总预订额数据关键指标变化 - 2022年第一季度总预订额3.93亿美元，同比增长12%，两年复合年增长率为26%[6] - 2022年第一季度总预订额3.93248亿美元，较2021年同期的3.51109亿美元增长12%[28] 合作伙伴与交易收入数据关键指标变化 - 2022年第一季度合作伙伴收入8200万美元，同比增长41%，交易收入3660万美元，同比增长24%[6] 财务计划目标 - 公司采用董事会批准的财务计划，目标是到2025年实现20%的自由现金流利润率[3][6][12] 创意订阅业务数据关键指标变化 - 2022年第一季度创意订阅收入2.55亿美元，同比增长13%，两年复合年增长率为20%[7] - 创意订阅年度经常性收入增至10.4亿美元，同比增长12%[7] - 2022年第一季度创意订阅ARR为10.37713亿美元，较2021年同期的9.26103亿美元增长12.1%[28] - 2021 - 2022年第一季度创意订阅Non - GAAP毛利率分别为77%、76%[36] 业务解决方案业务数据关键指标变化 - 2022年第一季度业务解决方案收入8660万美元，同比增长17%，两年复合年增长率为54%[7] - 2021 - 2022年第一季度商业解决方案Non - GAAP毛利率分别为23%、21%[36] 净亏损数据关键指标变化 - 2022年第一季度GAAP净亏损2.273亿美元，即每股亏损3.95美元；非GAAP净亏损4140万美元，即每股亏损0.72美元[7] - 2022年第一季度净亏损2.27289亿美元，较2021年同期的6211.4万美元扩大266%[22][26] - 2021 - 2022年第一季度Non - GAAP净亏损分别为31,455,000美元、41,394,000美元[38] 现金及现金等价物与总负债数据关键指标变化 - 2022年3月31日现金及现金等价物为3.86609亿美元，较2021年12月31日的4.51355亿美元减少14.3%[24] - 2022年3月31日总负债为19.38278亿美元，较2021年12月31日的19.14072亿美元增长1.3%[24] 各活动净现金数据关键指标变化 - 2022年第一季度经营活动净现金使用1366.2万美元，而2021年同期为提供1848.8万美元[26] - 2022年第一季度投资活动净现金使用7266.6万美元，而2021年同期为提供2.18075亿美元[26] - 2022年第一季度融资活动净现金提供2158.2万美元，高于2021年同期的1042.2万美元[26] 自由现金流数据关键指标变化 - 2022年第一季度自由现金流为 - 3358.6万美元，而2021年同期为1463.9万美元[28] - 2021 - 2022年第一季度自由现金流分别为14,639,000美元、 - 33,586,000美元[40] Q1队列收入数据关键指标变化 - 2021 - 2022年第一季度Q1队列收入分别为400万美元、700万美元[32] GAAP到Non - GAAP总调整数据关键指标变化 - 2021 - 2022年第一季度GAAP到Non - GAAP总调整分别为30,659,000美元、185,895,000美元[34] Non - GAAP总毛利率数据关键指标变化 - 2021 - 2022年第一季度Non - GAAP总毛利率分别为63%、62%[36] Non - GAAP运营亏损数据关键指标变化 - 2021 - 2022年第一季度Non - GAAP运营亏损分别为37,568,000美元、50,988,000美元[37] 计算净亏损每股收益的加权平均股数数据关键指标变化 - 2021 - 2022年第一季度计算净亏损每股收益的基本和摊薄加权平均股数分别为56,280,561股、57,479,429股[43]

财务数据关键指标变化 - 2021年约68%的收入以美元计价，约32%以其他货币计价；约69%的收入成本和运营费用以美元计价，约26%以新以色列谢克尔计价[90] - 新以色列谢克尔兑美元升值10%，2021年净亏损将增加约4100万美元；欧元、英镑等外币兑美元同时贬值10%，2021年净亏损将增加约3700万美元[90] - 截至2021年12月31日，公司累计亏损6.48亿美元[102] - 截至2021年12月31日，公司流动资产总计17.069亿美元，包括8.63亿美元现金及现金等价物和短期存款，以及8.439亿美元短期和长期有价证券[109] - 2018年6月和7月，公司出售本金总额4.4275亿美元的0.00%可转换优先票据，截至2021年12月31日，未偿还金额为3.627亿美元；2020年8月，出售本金总额5.75亿美元的0.00%可转换优先票据，截至2021年12月31日全部未偿还[113] - 公司于2013年11月首次公开募股，发行价为每股16.50美元，截至2022年3月29日，股价最高达362.07美元，最低至14.28美元；2021年1月1日至2022年3月29日，股价最高为362.07美元，最低为70.69美元[221] - 2022年3月21日董事会授权回购计划，最高可动用5亿美元回购普通股和/或可转换票据，预计提交法院审批，若获批将在2022年12月31日前执行[228] - 截至2022年2月28日，四大股东实益持有约28.1%的普通股[233] - 截至2022年2月28日，781.4453万股普通股受员工和高管的期权和受限股单位奖励限制，其中344.1416万股可通过当前可行使的股票期权发行[234] 员工相关情况 - 截至2021年12月31日，公司有5929名员工和承包商，较2020年12月31日净增长约28%[99] - 公司有快速增长的员工数量，若无法有效管理，可能无法执行商业计划、维持服务水平或应对竞争挑战[99] - 公司业务依赖熟练人员，若无法招聘、整合和留住人员，业务、前景和经营业绩可能受到重大不利影响[128] - 公司员工可能被竞争对手和科技行业其他公司挖角，导致留用员工难度增加和成本上升[135] - 截至2021年12月31日，公司有2986名员工在以色列工作[250] - 以色列员工每三年需服最多56天预备役，军官最多84天，至40岁（部分职业至45或49岁），紧急情况可被无限期征召[250] 业务运营风险 - 公司依赖搜索引擎和社交网站吸引用户和获取数据，若其改变政策、受监管限制、提价或出现问题，会影响公司吸引用户和收集数据的能力[103] - 公司大量高级订阅来自小企业，若小企业市场利润不及预期或公司无法有效获取和服务小企业用户，将影响营收增长和盈利[105] - 公司运营依赖第三方硬件、软件和基础设施，若出现故障或问题，会对业务和运营结果产生不利影响[91] - 公司服务器、数据中心等设施易受火灾、自然灾害等影响，任何中断都可能影响业务和运营结果[93] - 公司业务和运营快速增长，若无法有效管理基础设施的增长和运营，会影响平台质量和运营效率[96] - 公司研发新解决方案和服务需数月更新、编码和测试，并涉及大量营销支出[124] - 公司需确保与第三方产品和服务持续合作，如Google Workspace[125] - 公司业务过去聚焦创业用户和中小企业，近期开始关注新用户群体，若无法增加对这些群体的产品销售，业务、增长前景和经营业绩可能受不利影响[137] - 公司面临来自多个方面的竞争，若竞争加剧，可能无法按预期吸引用户、销售高级订阅服务或商业解决方案，影响营收[138] - 若无法维持移动网站和应用的市场份额，或移动产品未获广泛认可，公司营收可能无法增长[140] - 若平台和解决方案无法与第三方应用的变化和发展保持兼容，或第三方应用无法跟上竞争对手的产品，公司解决方案和平台的需求可能下降[141] - 若技术变化或操作系统、浏览器升级影响用户与平台的交互，公司用户增长可能放缓，业务和前景受不利影响[143] 数据安全与隐私风险 - 公司系统存储大量数据，若数据安全遭破坏或被未经授权访问，声誉受损并可能承担责任[144] - 公司虽采取数据安全措施，但不能确保能防止数据的意外或未经授权使用或披露，且曾遭遇第三方攻击[146][147] - 若安全措施被破坏，公司品牌、用户获取、用户关系、财务表现和股价可能受负面影响[149] - 公司违反数据隐私和安全法规或合同义务，可能面临制裁、赔偿和其他责任，最高罚款可达2000万欧元/1700万英镑或全球年营业额的4%（以较高者为准）[153][154] - 欧盟法院2020年7月“Schrems II”判决使欧盟 - 美国隐私盾失效，国际数据传输受限，公司或面临额外成本、投诉、监管调查或罚款等[155] - 美国加州消费者隐私法案（CCPA）2020年生效，允许对“每次违规”处以最高7500美元罚款，2023年起加州、弗吉尼亚州、科罗拉多州新隐私法将生效[160] - 数据隐私和安全相关复杂法律在全球各地不一致、可能修订或重新解释，公司或需承担合规成本[162] - 用户对数据隐私和保护法规意识增强，或限制公司服务使用和采用，影响业务[165] - 公司预计会出现第三方中介提供大规模个人数据收集退出服务，影响公司业务增长和运营[166] 法律法规风险 - 美国《反垃圾邮件法案》（CAN - SPAM Act）对商业电子邮件有要求和处罚，公司不合规或担责[168] - 《电话消费者保护法》（TCPA）限制电话和短信营销，公司违规或面临索赔和损失[170] - 公司过去曾遭遇第三方知识产权侵权索赔，未来可能继续面临，或导致诉讼和业务受损[173] - 2020年《版权小额索赔执行替代法案》（CASE Act）颁布，或增加针对公司的版权侵权索赔[174] - 公司可能无法获取、维护和保护知识产权，外国法律对其知识产权保护程度可能不同[179] - 公司与员工、顾问、战略伙伴等签订保密和发明转让协议，但无法确保协议能有效控制商业秘密等信息的访问[180] - 公司申请了多项专利，但无法保证专利申请获批、专利授予范围及是否会被挑战[182][187] - 公司依赖品牌和商标，但可能面临第三方已注册相同或相似商标的问题，影响品牌营销[184] - 公司依靠版权法保护作品，但未对所有可版权作品进行注册，未注册版权被侵权时维权可能受限[185] - 公司使用开源软件，可能面临开源软件使用和许可条款合规性的索赔，可能需披露专有源代码[190] - 互联网相关法律法规不确定，新法规或现有法规的应用变化可能影响公司业务和运营结果[192][194] - 注册用户的活动或网站内容可能使公司承担责任，损害声誉和品牌，影响用户基础和业务[195][197] - 公司作为支付促进者，可能因未能适当监控用户活动而承担责任[198] - 若用户未张贴适当文档和政策，公司可能也会承担责任，且美国相关法律保护范围可能缩小[199][201] - 公司作为域名注册商，需遵守行业规定，面临与ICANN关系及注册协议条款变化的风险[202][203] - 公司面临域名所有权或控制权纠纷、域名未续费等潜在责任风险[204] - 公司受美国和以色列等国贸易、经济制裁及出口法律约束，违规可能面临罚款等处罚[205][209] - 公司全球业务受反贿赂法律约束，违规可能面临刑事或民事处罚及其他制裁[219] 税务相关风险 - 经合组织税基侵蚀和利润转移倡议提出全球最低税率为15%，但对公司税务义务的最终影响不确定[216] - 若公司被认定为1940年法案下的投资公司，且投资证券价值超过非合并基础上总资产（不包括美国政府证券和现金项目）价值的40%，可能对业务产生重大不利影响[218] - 美国各州可能对公司征收州和地方营业税、销售/使用税等，可能增加公司税务成本并影响业务[213] - 美国联邦所得税法可能发生重大变化，如提高企业所得税税率等，对公司业务影响不明[215] - 2022年起公司预计符合“优先技术企业”税收优惠条件，若优惠取消，以色列应税收入将按23%的标准企业税率征税[252] 国际形势与业务影响 - 公司暂停在俄罗斯的商业活动，俄乌冲突及相关制裁或对全球经济和公司业务造成重大影响[208] - 公司停止向美国制裁国家的用户提供服务，黎巴嫩是唯一非美国制裁的以色列制裁国家，自2018年12月起，黎巴嫩政府封锁公司平台访问[211] 公司治理与股权结构 - 股东大会法定人数为至少两名股东出席，持有至少25%的投票权，而非纳斯达克规则要求的33.33%[237] - 若美国人士被视为拥有至少10%的股份，可能面临不利的美国联邦所得税后果[241] - 若某一纳税年度公司75%以上的总收入为“被动收入”，或50%以上的资产价值归因于产生被动收入的资产，将被归类为被动外国投资公司[243] - 少数实益股东共同行动可能对公司运营和战略产生重大影响，延迟或阻止控制权变更[230] - 未来大股东或董事出售普通股，或市场认为可能出售，可能导致股价下跌[233] - 公司章程规定董事分三类，每三年选举一次[248] - 公司章程部分条款修改需66 2/3%的流通普通股持有人投票通过[248] - 股东普通会议法定人数需至少两名股东，持有至少25%的流通普通股[256] 公司收购情况 - 公司在2021年2月收购美国SpeedETab公司，4月收购以色列My Treat公司，6月收购美国Modalyst公司[119] 市场环境与行业竞争 - 以色列高科技行业在2021年经历创纪录增长和活动，当地就业机会激增，雇主间吸引合格员工的竞争加剧[129] 股价与财务指引风险 - 销售周期结束时间和收入确认难以预测，可能导致无法实现财务指引或股价下跌[225] - 若收入、预订量或其他经营业绩低于投资者预期，股价可能大幅下跌[226]