业务拓展与合作伙伴 - 公司在54个国家销售其产品，包括通过合作伙伴和直接销售[86][88] - 2021年3月，公司与EMC Pharma达成合作，授予其非独家销售伤口护理产品给某些政府实体的权利[93] - 2020年5月19日，公司与Brill International S.L.签订新的许可和分销协议，覆盖意大利、德国等6个国家，为期10年[100] - 2020年5月20日，公司与Petagon Limited合作，进入亚洲和欧洲动物健康市场，并获得中国兽医药品进口许可[105] - 2020年7月31日，公司与MicroSafe Group合作，寻求在美国销售硬表面消毒剂的监管批准[107] 新产品发布 - 2021年9月28日，公司推出两款新产品：Regenacyn® Advanced Scar Gel（直接面向消费者）和Regenacyn® Plus（处方级疤痕凝胶）[91] - 2021年2月，公司推出首款直接面向消费者的非处方产品Microcyn® OTC Wound and Skin Cleanser[94] - 2020年12月14日，公司与Gabriel Science合作推出Endocyn®，一种生物相容性根管冲洗剂[101] 地区收入表现 - 拉丁美洲地区收入大幅下降74%，从2020年的202.4万美元降至51.8万美元[110] - 欧洲及全球其他地区收入增长7%，达到187.9万美元[111] - 拉丁美洲合作伙伴Invekra的销售收入占比从2020年同期的35%下降至2021年的14%（季度数据），全年占比从37%降至15%[131] 财务数据关键指标变化（收入与利润） - 公司三季度总收入为374.4万美元，同比下降35%[109] - 公司净亏损三季度为10万美元，六季度累计亏损119.8万美元[118] 财务数据关键指标变化（成本与费用） - 毛利率下降10个百分点至33%，主要由于EMC Pharma交易影响[112] - 研发费用三季度增加11.2万美元，主要由于西雅图设施搬迁调整[113] - 销售及管理费用下降9%，节省22.3万美元[114] 其他财务数据 - 其他收入增加72.3万美元，主要来自PPP贷款减免[116] - 现金及等价物从432万美元增至839.2万美元[121] - 经营活动现金流净流出252.7万美元，主要由于应收账款增加59.5万美元[124] - 投资活动净现金流出为3.8万美元，主要与Invekra递延收入相关，部分被设备采购抵消[126] - 融资活动净现金流入为671.1万美元，主要来自普通股发行收入689.2万美元及长期债务本金偿还39.7万美元[127] - 截至2021年9月的六个月，通过股票期权和认股权证融资191.9万美元及PPP贷款131万美元（2020年同期数据）[127] - 2020年同期投资活动净现金流入61万美元，主要来自Micromed部门出售收益[126] 管理层讨论和指引 - 与EMC Pharma的合作预计将导致相关产品收入下降，但成本削减幅度更大，整体财务表现将改善[130] - 公司面临墨西哥税务负债、关联方债务及未付技术援助费用，相关款项需在2027年前偿付[132] - 公司存在持续经营重大疑虑，未来可能需要通过股权/债务融资等方式获取资金[128][129] - 航运成本上升可能对供应链和客户需求产生负面影响[133] - 目前无表外交易安排对财务状况产生重大影响[135] 监管批准与市场准入 - 2021年3月，公司获得欧盟生物杀灭剂法规（Article 95）批准，可在法国、德国和葡萄牙销售HOCl产品[96] - 2020年5月，Nanocyn® Disinfectant & Sanitizer在澳大利亚和加拿大获批用于对抗COVID-19[106]

财务数据关键指标变化：收入和利润 - 公司总营收从去年同期的576.7万美元下降至368.4万美元，同比下降36%[108] - 毛利润同比下降36%至145.3万美元[111] - 净亏损从去年70.9万美元扩大至109.8万美元[119] - 终止经营业务收入去年为94.9万美元[123] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 营收成本同比下降36%至223.1万美元[111] - 研发费用同比下降82%至8.4万美元[112] - 销售及行政费用同比下降7%至227.3万美元[113] - 利息支出同比增长33%至3000美元[114] 各地区表现 - 美国市场营收从162.0万美元下降至159.2万美元，同比下降2%[108] - 拉丁美洲市场营收从232.7万美元大幅下降至56.5万美元，同比下降76%[108] - 欧洲及世界其他地区营收从182.0万美元下降至152.7万美元，同比下降16%[108] - 拉丁美洲收入因Invekra收入从去年220万美元下降至56.5万美元而减少[109] - 欧洲及世界其他地区收入因Brill启动订单减少而下降[110] 各条业务线表现 - 动物保健产品营收增加43.8万美元[108] - 伤口护理产品及其他适应症营收同比增长41%[108] 市场准入与地理覆盖 - 产品销往全球54个国家[87][89] - 欧洲伤口护理产品通过分销商覆盖27个国家[95] - 2021年3月获得欧盟生物杀灭剂法规第95条在法国、德国和葡萄牙的批准[96] - 2020年8月获得中国兽药产品进口最高分类许可证[104] 财务状况与流动性 - 现金及等价物从422万美元下降至281.1万美元[130] 会计政策与估计 - 管理层需对资产和负债金额进行重大估计影响财务报表编制[138] - 重大估计包括应收账款和存货的减值准备及冲销[138] - 重大估计涉及长期资产可回收性评估[138] - 递延所得税资产相关的估值津贴需进行估计[138] - 权益工具和衍生品估值属于关键会计估计[138] - 债务折扣和投资估值需要管理层重要判断[138] - 客户产品授权费摊销周期依赖管理层估计[138] - 实际结果可能与会计估计存在差异[138] 其他披露事项 - 公司无表外交易安排对财务状况或经营成果产生重大影响[139] - 公司作为较小规模报告公司选择简化披露不提供市场风险定量信息[140]

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Form 10-K (Mark One) ☒ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended March 31, 2021 ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For transition period from _________________ to _________________ Commission File Number: 001-33216 SONOMA PHARMACEUTICALS, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter ...

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended December 31, 2020 ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number 001-33216 SONOMA PHARMACEUTICALS, INC. or (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction ...