NYSE We believe finance should be Friendly, More Secure, Creative Business Results FY 2022 Shinhan Financial Group Contents I. FY22 Result Highlights II. Supplements The financial information contained herein has neither been reviewed nor audited by independent auditors. Therefore, no assurance is given that the financial information contained herein is accurate or complete, and such financial information may differ from the financial information to be contained in our financial statements audited by indepe ...

Exhibit 99.1 SHINHAN FINANCIAL GROUP CO., LTD. AND SUBSIDIARIES Consolidated Interim Financial Statements September 30, 2022 and 2021 (Unaudited) Contents | | Page | | --- | --- | | Report on Review of Interim Financial Statements | 1 | | Consolidated Interim Statements of Financial Position | 3 | | Consolidated Interim Statements of Comprehensive Income | 4 | | Consolidated Interim Statements of Changes in Equity | 6 | | Consolidated Interim Statements of Cash Flows | 8 | | Notes to the Consolidated Interi ...

Shinhan Financial Group Co., Ltd. (NYSE:SHG) Q3 2022 Earnings Conference Call October 24, 2022 9:30 PM ET Company Participants Park Cheol Woo - Head, IR Lee Tae Kyung - CFO Bang Dong Kwon - CRO Kim Myoung Hee - CDO Ko Seok Hon - CSSO Moon Dong Kwon - Shinhan Card CFO Jung Sang Hyuk - Shinhan Bank CFO Keum Sung Weon - Shinhan Financial Investment CFO Park Kyoung Won - Shinhan Life CFO Heo Young Taeg - CMO Conference Call Participants Yafei Tian - Citi Jae-woong Won - HSBC Jongmin Shim - CLSA Jihyun Cho - JPM ...

NYSE We believe finance should be Friendly, fore Secure, Creative Business Results 3Q 2022 Shinhan Financial Group Contents I. 3Q22 Result Highlights II. Supplements The financial information contained herein has neither been reviewed nor audited by independent auditors. Therefore, no assurance is given that the financial information contained herein is accurate or complete, and such financial information may differ from the financial information to be contained in our financial statements audited by indepe ...

财务数据关键指标变化（收入和利润） - 2022年上半年净利息收入为6.016万亿韩元，同比增长15%（2021年同期为5.231万亿韩元）[16] - 2022年上半年手续费净收入为1.439万亿韩元，同比增长2.5%（2021年同期为1.404万亿韩元）[16] - 2022年上半年净利润为2.761万亿韩元，同比增长10.6%（2021年同期为2.496万亿韩元）[16] - 公司2022年上半年净利润为2,720,813百万韩元[22] - 2022年上半年公司净利息收入同比增长15%（从5,230.825亿增至6,016.225亿韩元），银行业务贡献占比达65.8%（3,962.965亿韩元）[197] - 2022年6月30日，新韩金融集团净利息收入为6,016,225百万韩元，其中银行部门贡献3,966,232百万韩元[199] - 2022年6月30日，信用卡部门净利息收入为936,235百万韩元，占集团总净利息收入的15.6%[199] - 2022年6月30日，证券部门净利息收入为236,345百万韩元，同比下降17.8%[199][200] - 2022年6月30日，人寿保险部门净利息收入为812,535百万韩元，同比增长1.9%[199][200] - 2022年6月30日，信贷部门净利息收入为135,143百万韩元，同比增长25.4%[199][200] - 2021年6月30日，新韩金融集团净利息收入为5,230,825百万韩元，其中银行部门贡献3,226,876百万韩元[200] - 2022年6月30日，其他部门净利息收入为32,067百万韩元，而2021年同期为亏损9,150百万韩元[199][200] - 2022年6月30日，合并调整项为净利息亏损102,332百万韩元，主要来自证券和其他部门的公允价值计量[199] 财务数据关键指标变化（成本和费用） - 2022年上半年信贷损失拨备为5990亿韩元，同比增加70.8%（2021年同期为3508亿韩元）[16] - 2022年上半年信贷损失准备金同比增加70.8%（从350.767亿增至599.043亿韩元）[197] 各条业务线表现 - Shinhan Financial Group (单独) 2022年上半年净收入为1,708,460百万韩元，较2021年同期的1,700,999百万韩元增长0.44%[36] - Shinhan Bank 2022年上半年收入为19,004,865百万韩元，净收入为1,683,432百万韩元，较2021年同期的11,209,775百万韩元收入增长69.5%[36] - Shinhan Card Co., Ltd. 2022年上半年收入为2,473,253百万韩元，净收入为413,527百万韩元，较2021年同期的2,126,887百万韩元收入增长16.3%[36] - Shinhan Investment Corp. 2022年上半年收入为5,840,154百万韩元，净收入为188,998百万韩元，较2021年同期的4,185,166百万韩元收入增长39.5%[36] - Shinhan Life Insurance Co., Ltd. 2022年上半年净亏损为1,397,408百万韩元，较2021年同期的净亏损49,953百万韩元大幅扩大[36] - Shinhan Capital Co., Ltd. 2022年上半年收入为537,421百万韩元，净收入为203,647百万韩元，较2021年同期的178,748百万韩元收入增长200.6%[36] - Shinhan Asset Management Co., Ltd. 2022年上半年收入为139,909百万韩元，净收入为40,880百万韩元，较2021年同期的54,710百万韩元收入增长155.7%[36] - Shinhan Savings Bank 2022年上半年收入为115,544百万韩元，净收入为21,715百万韩元，较2021年同期的73,635百万韩元收入增长56.9%[36] - Shinhan REITs Management Co., Ltd. 2022年上半年净收入为1,774百万韩元，较2021年同期的4,631百万韩元净收入下降61.7%[36] - Shinhan Venture Investment Co., Ltd. 2022年上半年净收入为3,637百万韩元，较2021年同期的6,199百万韩元净收入下降41.3%[36] - 证券业务2022年上半年净利润同比下降41.4%（从322.809亿降至188.998亿韩元）[197] 各地区表现 - Shinhan Financial Group对Shinhan Bank、Shinhan Card Co., Ltd.、Shinhan Investment Corp.等主要子公司的持股比例均为100%[27][28] - Shinhan Financial Group对Jeju Bank的持股比例为75.3%，与2021年底持平[27] - Shinhan Financial Group对Shinhan Asset Trust Co., Ltd.的持股比例从2021年底的60%提升至2022年6月的100%[27][30] - Shinhan Financial Group在2022年期间收购了Shinhan EZ General Insurance, Ltd. 94.54%的股份，使其成为全资子公司[27][30] - Shinhan Bank对Shinhan Bank Cambodia的持股比例为97.5%，与2021年底持平[27] - Shinhan Bank对Banco Shinhan de Mexico的持股比例为99.9%，与2021年底持平[27] - Shinhan Card Co., Ltd.对PT. Shinhan Indo Finance的持股比例为50%加1股[27] 管理层讨论和指引 - COVID-19疫情导致信贷损失增加和资产减值风险上升，可能影响集团收入能力[10] - 公司已完成2021年寿险板块整合的准备工作，包括精算假设模型和保险负债结算系统的建立[67] - K-IFRS第1117号准则的实施将对财务报表产生重大影响，涉及负债估值和收入确认等变化[69] 其他财务数据（资产和负债） - 截至2022年6月30日，新韩金融集团总资产为683.226万亿韩元，较2021年底增长5.4%（648.152万亿韩元）[14] - 贷款总额达405.996万亿韩元，较2021年底增长4.3%（389.137万亿韩元）[14] - 衍生资产从2021年底的37.992亿韩元大幅增长74.9%至66.452亿韩元[14] - 归属于股东的权益为47.349万亿韩元，基本持平（2021年底为47.291万亿韩元）[14] - 存款总额为373.857万亿韩元，较2021年底增长2.5%（364.897万亿韩元）[14] - 公司总资产在2022年6月30日达到49,698,296百万韩元[22] - 公司2022年6月金融负债总额为566,767.662亿韩元，其中存款占比66%（373,856.715亿韩元）[189] - 公司2022年6月衍生金融资产较2021年底增长74.9%（从37.991亿增至66.452亿韩元）[188][190] - 公司2022年6月以公允价值计量且变动计入损益的金融负债较2021年底减少24.5%（从457.698亿降至345.803亿韩元）[189][192] - 截至2022年6月30日，公司金融资产总额为656,082.995亿韩元，其中以摊余成本计量的资产占79.5%（521,539.486亿韩元）[188]

NYSE We believe finance should be Friendly, ore Secure, Creative Business Results 1H 2022 (ABS) Property Shinhan Financial Group Contents I. 1H22 Result Highlights II. Supplements The financial information contained herein has neither been reviewed nor audited by independent auditors. Therefore, no assurance is given that the financial information contained herein is accurate or complete, and such financial information may differ from the financial information to be contained in our financial statements aud ...

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财报提交与形式 - Shinhan金融集团于2022年4月20日提交了Form 6-K报告[1][9] - 公司选择以Form 20-F形式提交年度报告[2] 报告内容与合规性 - 报告涉及公司库藏股收购结果的相关信息[6] - 报告未依据Rule 12g3-2(b)向SEC提供信息[3] 签署与责任 - 报告由首席财务官Lee Taekyung签署[9]

COVID-19影响 - 公司2021年第四季度新增COVID-19相关拨备达1879亿韩元[43] - 2020年3月COVID-19被世卫组织宣布为"大流行"后对公司业务产生严重负面影响[38] - 韩国政府"与COVID共存"政策可能加剧疫情反复并影响经济复苏[40] - 韩国政府针对COVID-19的金融支持计划（如贷款重组和本息延期支付）自2020年4月1日实施，将持续至2022年9月30日[47] 宏观经济挑战 - 韩国经济面临房地产市场波动、家庭债务上升及青年失业率增加等结构性挑战[45] - 俄罗斯-乌克兰冲突及全球供应链中断导致通胀加剧并影响韩国经济[45] - 韩国经济受全球通胀、地缘政治风险（如俄乌冲突）及中国等主要出口市场经济衰退影响[189] - 韩国家庭债务上升及中小企业贷款违约增加可能对公司资产质量造成压力[189] 信用风险与资产质量 - 公司子公司Shinhan Bank的逾期贷款率从2010年12月的0.48%升至2012年的0.60%[46] - 公司信用风险敞口集中在少量大型企业借款人[34] - 公司零售贷款组合的资产质量可能恶化[34] - Shinhan Bank的逾期贷款比率从2011年的0.61%降至2021年的0.19%，呈现持续下降趋势[47] - Shinhan Bank在2021年12月31日的逾期贷款比率为0.19%，为历史最低水平[47] 利率与净息差 - Shinhan Bank的净息差从2020年的1.37%上升至2021年的1.41%，部分归因于韩国央行基准利率上调[53] - 韩国央行基准利率从2021年8月的0.50%上调至2022年4月的1.50%，并可能在2022年继续上调[53] - 韩国银行基准利率在2020年5月降至历史低点0.50%，并在2022年4月14日升至1.50%[82] 市场竞争与监管 - Shinhan Card面临信用卡手续费下调的压力，2022年1月起针对中小企业的信用卡手续费进一步降低[55] - 韩国信用卡市场面临饱和，竞争加剧，Shinhan Card可能面临客户流失和营销费用上升的压力[54] - Shinhan Bank在中小企业和个人银行业务领域的竞争加剧，可能导致净息差进一步收窄[53] - 互联网银行如K-Bank（2017年4月）、Kakao Bank（2017年7月）、Toss Bank（2021年10月）进入市场，通过高存款利率和低贷款成本加剧竞争[61] 资本与流动性管理 - 公司需持续维持资本充足率高于监管最低要求[30] - 商业银行需满足最低资本要求：普通股一级资本充足率4.5%，一级资本充足率6.0%，总资本充足率8.0%（2015年1月1日起）[65] - 流动性覆盖率（LCR）要求从2015年1月1日的80%分阶段提升至2019年1月1日的100%，2020年4月因疫情临时降至85%，计划2023年6月30日前恢复至100%[69] - 新韩金融集团和新韩银行自2016年至2022年被指定为国内系统重要性银行控股公司和国内系统重要性银行，需维持额外资本缓冲[71] 贷款组合与行业风险 - 公司对中小企业的贷款在2019年、2020年和2021年分别为91,162亿韩元、108,016亿韩元和121,961亿韩元，分别占总贷款组合的27.8%、29.9%和31.0%[93] - 公司对中小企业的贷款在2019年、2020年和2021年的拖欠金额分别为346亿韩元、372亿韩元和363亿韩元，拖欠比率分别为0.38%、0.34%和0.30%[95] - 截至2021年12月31日，公司对房地产和租赁及建筑行业的贷款分别为38,218亿韩元和3,437亿韩元，分别占总贷款组合的11.7%和1.0%[97] - 截至2021年12月31日，公司房地产项目融资相关风险敞口总额为4.9万亿韩元[103] 公司战略与收购 - Shinhan Financial Group在2021年完成了对Prudential Life Insurance的收购，以增强非银行业务[57] - Shinhan Financial Group在2021年将Shinhan BNP Paribas Asset Management变为全资子公司，并更名为Shinhan Asset Management[58] - 公司收购Orange Life Insurance 59.15%股权以增强非银行业务[123] - 公司收购Neoplux 96.8%股权并最终使其成为全资子公司[123] 法律与合规风险 - 新韩投资因涉嫌违反资本市场法被金融监督院处以部分业务暂停和40亿韩元罚款[127] - 新韩银行因销售Lime Asset产品被金融监督院建议处以部分业务暂停和87亿韩元罚款[127] - 新韩金融集团因风险管理疏忽被金融监督院建议处以5000万韩元罚款[127] - 公司因伊朗相关活动可能面临OFAC制裁及潜在法律或声誉风险[186] 数字化转型与创新 - 新韩信用卡推出移动支付平台"Shinhan pLay"并商业化生物识别"Face Pay"技术以应对市场竞争[113] - 公司2020年启动"F.R.E.S.H. 2020s"战略，包含数字化转型等七大方向[216] - 公司2019年启动Triple-K项目支持初创企业和科技公司[222] 汇率波动 - 2021年韩元兑美元平均汇率为1,144.9韩元/美元，2022年4月15日汇率为1,228.0韩元/美元[85][86] - 2020年韩元兑美元汇率最高为1,267.3韩元/美元，最低为1,081.9韩元/美元[85] - 2022年3月韩元兑美元汇率最高为1,242.7韩元/美元，最低为1,204.3韩元/美元[85] 公司概况 - 公司是韩国第二大金融服务提供商，截至2021年12月31日总资产排名第二[213] - 公司拥有韩国第二大银行业务（按银行总资产计算）和最大信用卡业务（按2021年信用卡购买量计算）[213] - 公司通过收购LG Card（原韩国最大信用卡公司）扩大非银行业务能力[214] - 截至2021年12月31日，公司拥有17家直接子公司和34家间接子公司[214] - 公司服务约1900万活跃客户，员工约24,275人，分支机构1,217个[214] - 公司80%以上收入来自韩国，全球网络覆盖20个国家244个办公室[214]

财务数据关键指标变化 - 公司2021年净利润为4,112,628百万韩元，较2020年的3,498,076百万韩元增长17.6%[39] - 公司2021年净利息收入为10,769,325百万韩元，较2020年的9,882,700百万韩元增长9.0%[39] - 公司2021年手续费及佣金净收入为2,674,997百万韩元，较2020年的2,382,933百万韩元增长12.3%[39] - 公司2021年保险净支出为775,386百万韩元，较2020年的603,932百万韩元增长28.4%[39] - 公司2021年信用损失准备金为974,685百万韩元，较2020年的1,382,179百万韩元下降29.5%[39] - 公司2021年每股基本收益为7,308韩元，较2020年的6,654韩元增长9.8%[40] - 公司2021年总综合收益为3,494,839百万韩元，较2020年的3,324,232百万韩元增长5.1%[40] - 2021年归属于新韩金融集团股东的净利润为4,019,254百万韩元[45] - 2021年税前利润为5,583,664百万韩元，较2020年的4,753,871百万韩元增长17.5%[46] 资产类关键指标变化 - 截至2021年12月31日，按摊余成本计量的贷款总额为389,137,156百万韩元，较2020年的356,221,519百万韩元增长9.24%[34] - 金融资产以公允价值计量且变动计入损益的金额为62,403,759百万韩元，同比增长5.6%[34] - 证券以公允价值计量且变动计入其他综合收益的金额为64,838,323百万韩元，同比增长11.18%[34] - 证券按摊余成本计量的金额为49,930,076百万韩元，同比增长5.6%[34] - 衍生资产金额为3,799,189百万韩元，较2020年的5,633,915百万韩元下降32.56%[34] - 投资性房地产金额为675,391百万韩元，较2020年的615,235百万韩元增长9.78%[34] - 无形资产金额为5,644,782百万韩元，较2020年的5,480,619百万韩元增长2.99%[34] - 总资产达648,152,185百万韩元，较2020年的605,234,104百万韩元增长7.09%[34] 负债及权益类关键指标变化 - 公司2021年总负债为598,613,763百万韩元，较2020年的558,877,246百万韩元增长7.1%[36] - 公司2021年存款总额为364,896,675百万韩元，较2020年的326,416,868百万韩元增长11.8%[36] - 公司2021年归属于股东的权益为47,291,150百万韩元，较2020年的44,069,567百万韩元增长7.3%[36] - 新韩金融集团总股本达1,461,721百万韩元[52] 现金流表现 - 2021年经营活动现金净流入11,080,115百万韩元，较2020年的净流出4,409,317百万韩元显著改善[46][48] - 2021年投资活动现金净流出12,030,510百万韩元，主要用于收购公允价值计入其他综合收益的证券37,575,878百万韩元[48] - 2021年筹资活动现金净流入4,961,745百万韩元，主要来自发行债务证券28,561,082百万韩元[50] - 2021年末现金及现金等价物余额为13,083,885百万韩元，较年初增长46%[50] 子公司所有权结构 - 新韩金融集团对主要子公司的所有权在2021年和2020年均为100%，包括新韩银行、新韩信用卡、新韩投资等[53] - 新韩银行对海外子公司的所有权在2021年和2020年均为100%，包括美国、德国、加拿大、中国、日本等地的分行[53] - 新韩银行对柬埔寨分行的所有权为97.5%[53] - 新韩银行对墨西哥分行的所有权为99.9%[53] - 新韩银行对印度尼西亚分行的所有权为99.0%[53] - 新韩金融集团对济州银行的所有权为75.3%[53] - 新韩金融集团对亚洲信托公司的所有权为60.0%[53] - 新韩金融集团对Shinhan AITAS的所有权为99.8%[53] LIBOR相关金融工具 - 截至2021年12月31日，公司未转换LIBOR基准利率的非衍生金融资产中，贷款金额为276.8972亿韩元（USD LIBOR）、2.0766亿韩元（JPY LIBOR）、4964.2万韩元（EUR LIBOR）及1.22104亿韩元（其他LIBORs）[69] - 金融负债中，存款、借款及发行债务证券的USD LIBOR相关金额分别为2亿韩元、3.4742亿韩元及9.86871亿韩元，总计15.34291亿韩元[71] - 衍生工具名义金额中，交易类USD LIBOR相关利率衍生品达107.7239亿韩元，外汇衍生品达109.00844亿韩元，合计223.21945亿韩元[73] - 对冲类衍生工具名义金额中，利率相关衍生品达41.50155亿韩元，外汇相关衍生品达2.78705亿韩元，合计44.2886亿韩元[73] - 金融资产中，按摊余成本计量的贷款及证券（金融机构债券、公司债等）USD LIBOR相关金额分别为276.8972亿韩元及4.49116亿韩元[69] - 承诺与担保合约的USD LIBOR相关名义金额为28.0224亿韩元，其他LIBORs合计7.0405亿韩元[69] - 非衍生金融负债中，USD LIBOR相关债务证券发行金额达9.86871亿韩元，占负债总额的64.3%[71] - 衍生工具交易类中，权益相关USD LIBOR名义金额为2.68243亿韩元，信用相关为1108万韩元[73] - 公司对2023年6月30日前到期的USD LIBOR工具不计入终止计算范围[70][71][73] 会计政策与计量方法 - 金融资产以公允价值计量且其变动计入其他综合收益(FVOCI)，利息收入计入综合收益表的"利息收入"项，汇兑差异和减值损失分别计入"外汇交易净收益"和"信用损失准备金"[106] - 金融资产以公允价值计量且其变动计入当期损益(FVTPL)，除非应用套期会计，否则损益直接计入综合收益表的"公允价值变动损益"[107] - 公司采用预期信用损失模型(ECL)对金融资产计提减值准备，分为三个阶段：阶段1计提12个月预期损失，阶段2和3计提全生命周期预期损失[124][125] - 衍生金融工具初始以公允价值计量，后续变动根据套期类型分别处理：公允价值套期计入损益，现金流量套期有效部分计入其他综合收益[113][116][118] - 不动产、厂房和设备按成本计量，建筑物折旧年限40-50年，其他资产4-5年，土地不计提折旧[132][134] - 无形资产按成本计量，软件和开发成本摊销年限5年，部分资产可能无限期使用[136][138] - 投资性房地产按成本计量，建筑物折旧年限40年，采用直线法折旧[140][141] - 租赁资产确认使用权资产和租赁负债，短期租赁（≤12个月）或低价值资产（≤600万韩元）租金直接费用化[142][145] - 嵌入衍生工具不单独分拆，整个混合合同统一分类[108] - 金融资产终止确认条件为风险报酬几乎全部转移或控制权丧失，否则继续确认资产并确认相关负债[109][110]