非经常性损益情况 - 非经常性损益合计8499057.23元，其中非流动资产处置损益-28967.28元，计入当期损益的政府补助9820133.10元，其他营业外收支-522056.60元，所得税影响额724137.45元，少数股东权益影响额45914.54元[8] 资产负债关键指标变化 - 货币资金较年初增加78.75%，使用权资产增加38.25%，应付票据减少76.35%，一年内到期的非流动负债增加607.88%，资本公积增加77.09%[9] - 其他应收款较年初增加36.22%，开发支出增加86.18%，应付职工薪酬减少41.10%，租赁负债增加50.60%[26] - 2023年3月31日货币资金期末余额为2,243,712,240.79元，年初余额为1,255,238,576.07元[33] - 2023年3月31日应收账款期末余额为506,562,527.28元，年初余额为557,543,647.81元[33] - 2023年3月31日预付款项期末余额为38,870,781.83元，年初余额为42,032,641.09元[33] - 2023年3月31日其他应收款期末余额为149,498,044.34元，年初余额为109,745,465.38元[33] - 公司资产总计期末余额为79.64亿元，年初余额为68.62亿元，增长16.07%[34] - 公司负债合计期末余额为48.29亿元，年初余额为56.33亿元，下降14.27%[35] - 公司所有者权益合计期末余额为31.35亿元，年初余额为12.29亿元，增长155.19%[35] - 公司存货期末余额为8.87亿元，年初余额为8.23亿元，增长7.75%[34] - 公司合同资产期末余额为8.02亿元，年初余额为7.90亿元，增长1.45%[34] - 公司流动资产合计期末余额为48.28亿元，年初余额为37.50亿元，增长28.75%[34] - 公司非流动资产合计期末余额为31.36亿元，年初余额为31.11亿元，增长0.79%[34] - 公司短期借款期末余额为23.40亿元，年初余额为29.57亿元，下降20.87%[34] - 公司长期借款期末余额为6.23亿元，年初余额为4.98亿元，增长25.00%[35] 利润相关关键指标变化 - 其他收益同比减少41.95%，资产减值损失同比减少81.00%，少数股东损益同比增加45.58%[10][11] - 营业收入663377866.71元，同比减少18.77%；归属于上市公司股东的净利润-42992719.58元，同比减少421.28%[23] - 投资收益同比增加577.61%，信用减值损失同比增加43.54%，所得税费用同比减少51.11%，筹资活动产生的现金流量净额同比增加526.65%[26][28] - 综合收益总额本期为 -48,680,637.99 元，上期为 2,585,604.80 元[38] - 归属于母公司所有者的综合收益总额本期为 -43,073,576.83 元，上期为 12,888,007.47 元[38] - 基本每股收益本期为 -0.0298，上期为 0.0113[38] - 稀释每股收益本期为 -0.0298，上期为 0.0113[38] - 公司本期营业收入为6.63亿元，上期为8.17亿元，同比下降18.77%[51] - 本期营业总成本为7.23亿元，上期为8.25亿元，同比下降12.43%[51] - 本期营业利润为-4667.57万元，上期为604.46万元，同比下降871.77%[51] - 本期净利润为-4859.98万元，上期为307.94万元，同比下降1674.93%[51] 现金流量关键指标变化 - 投资活动产生的现金流量净额同比减少758.89%[12] - 经营活动产生的现金流量净额-547847039.84元，同比增加24.94%；总资产7964072598.32元，较上年度末增加16.07%[23] - 销售商品、提供劳务收到的现金本期为 390,590,078.66 元，上期为 393,899,388.34 元[38] - 经营活动现金流入小计本期为 420,223,023.06 元，上期为 416,564,186.84 元[38] - 购买商品、接受劳务支付的现金本期为 512,376,038.44 元，上期为 491,210,570.56 元[38] - 支付给职工以及为职工支付的现金本期为 364,193,731.32 元，上期为 543,700,907.38 元[38] - 经营活动产生的现金流量净额本期为-5.48亿元，上期为-7.30亿元，同比增长24.77%[54] - 投资活动产生的现金流量净额本期为-1.08亿元，上期为-1257.99万元，同比下降758.86%[54] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为16.43亿元，上期为2.62亿元，同比增长527.12%[54] - 现金及现金等价物净增加额本期为9.87亿元，上期为-4.80亿元，同比增长305.61%[54] - 本期支付的各项税费为2635.39万元，上期为5549.47万元，同比下降52.51%[54] 股东信息 - 报告期末普通股股东总数49288，前十大股东中，中国人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品－005L－CT001沪持股比例16.21%，持股数量234007849股[12] - 2022年限制性股票激励对象期初和期末限售股数均为2,540,115股[31] - 中国人寿本期增加限售股数77,519,379股，期末限售股数为77,519,379股[32] - 宁波通商集团本期增加限售股数50,620,155股，期末限售股数为50,620,155股[32] - 海通证券本期增加限售股数36,808,785股，期末限售股数为36,808,785股[32] - 信达证券相关资管计划本期增加限售股数25,839,793股，期末限售股数为25,839,793股[32] - 股东期初限售股数合计4,367,660股，本期增加限售股数255,607,229股，期末限售股数合计259,974,889股[33] - 中国人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产品－005L－CT001 沪持有无限售条件股份数量为 156,488,470 股[42] - 和谐健康保险股份有限公司－万能产品持有无限售条件股份数量为 117,190,000 股[42] 报告审计情况 - 公司第一季度报告未经审计[54]

公司业务定位与布局 - 公司是医疗服务/基层卫生领域领先者和革新者，拥有全民健康信息平台等全行业领先产品和解决方案[11] - 公司主要打造数字新基建场景，围绕智慧医卫、智慧政务等场景展开业务，提供顶层设计等服务[15] - 公司网络安全业务包括等保2.0服务能力、网络安全服务能力等[16] - 公司紧握长三角一体化发展机遇，立足沪浙皖苏区域市场，在西南、中南、西北等区域拓展良好[15] - 公司在大政务、大民生、大企业等领域保持良好发展势头[15] - 公司围绕不同类型卫生机构的智慧卫健等建设，深度参与医疗保障等方面改革及“三医联动”协同框架构建[24] - 公司积极拓展与金融机构在政银合作领域政务服务项目，城市安全领域完成多个行业平台开发等工作[37] - ICT业务通过创新技术驱动和升级业务革新，提供基于新IT架构的智慧解决方案及综合IT服务[39] - 两翼业务产品实现灵活采购、独立购买服务，近三成市民云存量及意向城市跟进试点系统上线[42] - 智慧政务构建城市级“数据中枢”，形成数据服务体系，打造大数据共建、共用生态闭环[44] - “一网统管”建立城运总平台，中标多个重点项目，深化各省市场监管一体化综合业务平台建设[45] - 智慧城市业务立足上海辐射全国，助力20多个城市数字化转型[54] - 公司加速拓展医警联网、校警联网等行业领域的解决方案落地[74] 各业务线关键业务数据 - 2022年智慧医保/医药板块在医保标准信息化助力多个省级国家医保平台系统落地，支付制度改革向近30个地市提供服务，服务商保完成17个省及40个地市相关工作[25] - 2022年智慧医疗板块中标多个信息化建设项目，助力多家医院通过互联互通五乙测评[26][27] - 民生服务领域承建项目覆盖人社部及全国20余个省、自治区、直辖市，中标多个项目并参与部级项目建设[38] - 2022年3月7日上线“我要配药”专区，截至12月底预约总量超110万人次[43] - 蛮牛健康有30余位意向合作医生完成注册[58] - 截至2022年12月底，市民云平台注册用户数超1.4亿[64] - 健康云长三角互联网医院体系下的算法应用获医疗算法赛道全球10强[67] - “打造基于‘个人健康画像’全生命周期健康服务的长三角数字健康城区典范”获第五届“上海医改十大创新举措”[67] - 《上海健康云底座》被评选为2022年度城市数字化转型优秀案例[67] - “我要配药”整合长三角智慧互联网医院资源，打造复诊配药、在线咨询、一键续方三大特色功能[69] - 公司在医卫行业收获较多网络安全项目，互联网安全运营服务项目稳步增长，教育、政务等行业网络安全业务同步增长[70] - 便民金融上线成都、长沙等多个城市，电子钱包账户上线12城，线上、线下银联标码扫码支付分别上线5城[76] - 上海14个区旗舰店上线多区城市应急公共服务以及贤农益起送等多项惠民服务[78] - 蛮牛健康医疗资源端已陆续签约近40家公立医院体检中心[84] - 2022年蛮牛健康APP累计用户数达498万，较上一年度提升23.6%[85] - 公司智慧卫健业务覆盖26个省份、100多个地市和1000多个区县[87] - 公司与中国人寿协同在19个省公司、80个地市公司广泛覆盖，开展近30个地市的DIP/DRG支付方式改革项目[87] - 公司为近2000家各级各类医疗机构提供信息化服务[87] - 宁波金唐的业务在浙江省市场占有率超30%、在宁波市超95%[87] - 青浦、嘉定数字健康城区一期建设初步完成[81] - 公司“爱肺宝”首次“开单”集采售卖300份[96] - 报告期内蛮牛伙伴APP累计用户数达47万[96] 行业政策与市场规模 - 《“十四五”全民健康信息化规划》提出高血压、2型糖尿病患者基层规范管理服务率达到65%以上[19] - 2021年中国医疗IT行业总支出为728亿元，同比增长15%[198] - 预计到2024年中国医疗IT行业规模将达到1041.5亿元，2019 - 2024年CAGR达13.7%[198] - 根据IDC预测，到2025年医院、医共体和基层医疗等提供医疗服务领域的IT支出（不包括医保和医药）将达到845.7亿元，5年的年复合增长率为12.8%[198] 公司标准化与荣誉成果 - 公司主笔和参与编制超过20多项国家级卫生健康信息化相关的标准和指南[87] - 公司主持和参与60余项国家、行业、团体及地方标准规范研制[89] - 公司先后加入20余个国家级、市级标准化工作组织[89] - 2022年公司参编多项标准、专著及研究报告正式发布，新加入4个国家级、市级标准化工作组织[89] - 公司累计获得十多项国家及省部级科技奖励和百余项行业类成果荣誉[91] - 2022年公司在人工智能等多领域获多项荣誉，发布自研AI科技中台，参与制定相关标准[93] - 隐私计算方面凭借项目入围2022年“应用算法实践典范BPAA”医疗算法赛道全球10强[93] - “数字病理智能分析算法”入围2021年“首届应用算法实践典范BPAA”医疗算法赛道全球10强[105] - 2022年公司成功入选首批国家特色化示范性软件学院合作企业[108] - 公司承建国家卫生信息共享技术及应用工程技术研究中心、医疗大数据应用技术国家工程研究中心[113] - 公司市民云相关产品荣获2022年度多个全国性重要奖项[118] - 公司健康云平台建成全国最大的互联网 + 公共健康资源集成与服务支撑平台，适应和支撑上亿级用户业务运营[118] 财务数据关键指标变化 - 2022年公司实现营业收入32.24亿元，同比下降8.24%[119] - 2022年归属于上市公司股东的净利润 - 2.90亿元[119] - 报告期内经营性现金净流入5126万元，应收账款周转率5.42，同比提升0.10，营业收入现金比率1.02，同比提升0.05[120] - 2022年营业收入3223537007.67元，2021年为3513114014.44元，同比减少8.24%[123] - 报告期内签单毛利率达到51.61%，同比上年同期提升3.46个百分点[126] - 创新业务签单规模较上年同期增长28.97%，占公司签单规模比重提升至19.23%，收入比上年同期增长23.01%，占公司收入规模比重提升至15.68%[127] - 2022年营业成本中原材料1308081432.69元，占比55.15%，同比减少3.17%；人工885844532.12元，占比37.34%，同比增长22.49%；开发费用等178123285.75元，占比7.51%，同比减少32.10%[135] - 前五名供应商合计采购金额149746568.57元，占年度采购总额比例6.40%，关联方采购额占年度采购总额比例0.00%[137] - 2022年销售费用182,646,324.10元，同比增24.41%；管理费用440,532,994.19元，同比增2.86%；财务费用132,169,328.98元，同比增13.96%；研发费用437,132,086.88元，同比降7.35%[139] - 2022年研发人员数量占比63.58%，较2021年的59.93%提升3.66%；本科2478人，同比降1.86%；博士4人，同比降42.86%；30 - 40岁1497人，同比降7.59%[141] - 2022年研发投入金额504,527,141.86元，研发投入占营业收入比例15.65%；研发支出资本化金额247,991,973.33元，资本化研发支出占研发投入比例49.15%，占当期净利润比重78.72%[142] - 2022年智慧医卫营业收入1,567,460,465.61元，毛利率33.21%，同比降8.42%；智慧政务营业收入1,149,484,239.64元，毛利率10.31%，同比降11.70%；互联网服务营业收入505,428,520.68元，毛利率42.00%，同比降3.29%；其他营业收入1,163,781.74元，毛利率8.30%，同比增3.70%[147] - 2022年软件开发营业收入1,821,752,812.16元，毛利率26.09%，同比降10.14%；运营服务营业收入576,533,447.52元，毛利率33.79%，同比降23.30%；集成营业收入825,250,747.99元，毛利率21.98%，同比增7.01%[147] - 2022年上海地区营业收入1,757,855,834.39元，毛利率26.10%，同比降6.13%；上海以外地区营业收入1,465,681,173.28元，毛利率26.80%，同比降7.81%[147] - 公司本年度处置子公司1家，新设立子公司3家，注销子公司4家[150] - 前五名客户合计销售金额510,272,336.94元，占年度销售总额比例15.82%，关联方销售额占比0.00%[151] - 前5名供应商采购额合计149,746,568.57元，占年度采购总额比例6.40%[153] - 研发人员数量3623人，较上期减少1.76%[157] - 经营活动现金流入小计3450404308.98元，同比减少5.83%[159] - 投资活动现金流出小计261711821.40元，同比增加6.06%[159] - 筹资活动产生的现金流量净额201322277.73元，同比增加16425.19%[159] - 货币资金年末金额1255238576.07元，占总资产比例18.29%，比重较年初增加1.34%[162] - 短期借款年末金额2957249313.26元，占总资产比例43.10%，比重较年初增加2.28%[162] - 报告期投资额3480885.53元，较上年同期减少89.54%[166] - 筹资活动产生的现金流量净额同比增加16425.19%，主要系银行贷款额净增加所致[181] - 交易性金融资产（不含衍生金融资产）期初数为5487054.93元，本期出售金额为5487054.93元，期末数为0元[183] - 其他权益工具投资期初数为403505386.63元，本期公允价值变动损益为36422333.64元，期末数为439927720.27元[183] - 金融资产小计期初数为408992441.56元，本期公允价值变动损益为36422333.64元，本期出售金额为5487054.93元，期末数为439927720.27元[183] 募集资金相关情况 - 2018年公开发行可转债募集资金总额为120000万元[187] - 本期已使用募集资金总额为18885.02万元[187] - 已累计使用募集资金总额为88733.07万元[187] - 累计变更用途的募集资金总额比例为0.00%[187] - 尚未使用募集资金总额为31221.24万元，用途为专户存储[187] - 承诺投资项目小计金额为120,000[189] - 2019年2月28日公司以自筹资金预先投入募投项目实际金额为50,478,705.32元[189] - 2019年4月26日从募集资金专户中置换完毕预先投入募投项目的自筹资金50,478,705.32元[189] - 2020年2月24日从广发银行股份有限公司上海虹口支行转出30,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金[189] - 2020年2月24日从中国民生银行股份有限公司上海分行营业部转出5,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金[189] - 2020年2月24日从宁波银行上海长宁支行转出10,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金[189] - 2020年2月24日从交通银行上海市分行营业部转出10,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金[189] - 2021年1月14日公司将用于暂时补充流动资金的30,000万元全部归还至公司募集资金专户（广发银行上海虹口支行）[189] - 2021年1月14日公司将用于暂时补充流动资金的10,000万元全部归还至公司募集资金专户（宁波银行上海长宁支行）[189] - 2021年1月14日公司将用于暂时补充流动资金的10,000万元全部归还至公司募集资金专户（交通银行上海市分行营业部）[189] - 2021年1月22日公司同意将2018年度公开发行可转换公司债券募集资金30000万元闲置资金暂时补充流动资金，1月26日转出20000万元和10000万元[190] - 2022年1月17日公司将30000万元暂时补充流动资金全部归还至募集资金专户[190] - 2022年1月20日公司同意在2018年度公开发行可转换公司债券募集资金投资项目中不超30000万元闲置资金暂时补充流动资金，1月21日转出20000万元和10000万元[190] - 2022年10月18日公司将30000万元暂时补充流动资金全部归还至募集资金专户[190] - 新一代智慧医疗一体化HIS服务平台及应用系统拟投入募集资金60000万元，截至期末实际累计投入36244.77万元，投资进度60.41%[190] - 智慧养老综合服务平台及其

出席本次年度业绩说明会的人员有： 5、 保荐代表人敬启志先生。 为充分尊重投资者、提升交流的针对性，现就公司 2022 年度业绩说明会提 前向投资者公开征集问题，广泛听取投资者的意见和建议。投资者可于 2023 年 4 月 27 日（星期四）13:00 前访问 http://ir.p5w.net/zj/，或扫描下方二维码，进入 问题征集专题页面。公司将在 2022 年度业绩说明会上，对投资者普遍关注的问 题进行回答。 欢迎广大投资者积极参与本次网上说明会！ 1 1、 副董事长、总裁胡宏伟先生； 2、 独立董事刘功润先生； 3、 高级副总裁、财务总监陈丽娜女士； 4、 高级副总裁、董事会秘书张丽艳女士； 证券代码：300168 证券简称：万达信息 公告编号：2023-024 万达信息股份有限公司 关于举行 2022 年度业绩网上说明会的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 万达信息股份有限公司（以下简称"公司"、"万达信息"）《2022 年年度报 告》于 2023 年 4 月 25 日披露。为方便投资者进一步了解公司经营情况，公司定 于 2023 ...

合作基本情况 - 2014年12月4日公司发布公告，与上海电信达成战略合作关系 [1] 合作规划与模式 全程健康O2O合作安排 - 线上与中国电信进行流量合作和APP预装，线下中国电信门店渠道全力推广产品 [2] - 中国电信提供管道和流量，公司提供移动医疗服务、远程诊断、药品电商、网上药品配送及支付手段，整合资源向全国推广服务，预计超一半城镇人口有机会享受 [2] 合作模式及排他性 - 合作侧重于流量导入，包括APP预装和提供优惠流量包，线下旗舰店有市场推广，战略合作暂无排他性 [2] 健康诊所与APP相关 结合点与目标 - 目前推出的App是会员制，与电信合作后目标是让更多大众体验，基于闭环模式提供服务，依托上海医疗资源面向全国 [2] 互联网产品开发 - 后续会进一步开发和推广互联网产品，包括基于电信4G流量包的视频诊断等 [2] 政策与服务铺开 - 公司在线服务体系构建完毕，医生来自三甲医院，可整合上海其他医院医疗资源，待在线医疗、处方药网上流转、多点执业等政策落地，将全面铺开服务 [2][3] 市场推广规划与区别 与电信合作推广规划 - 通过流量包、免费体验APP等方式进行市场推广 [3] 与其他未来医院区别 - 广东未来医院目前依托一家医院在线服务，公司全程健康在线服务整合上海多家三甲医院远程医疗资源 [3] - 阿里未来医院目标可能是成最大医药流通平台，公司已在上海建成最大医药流通平台，且平台直接生成电子信息，无需大量投入 [3] 医疗团队情况 - 公司总部承建总研发，各子公司有二级研发团队，在接诊分诊、在线就诊、药品采购、配送等环节构建完整产业链 [3]

会议基本信息 - 会议名称为万达信息股份有限公司机构投资者调研会，时间为2014年12月24日下午2点，地点在上海市浦东新区迎春路1199号证大丽笙酒店2楼木兰厅 [1] - 公司参与人员有董事长兼总裁史一兵、董事副总裁兼财务负责人王清、副总裁兼董事会秘书张令庆；机构参与人员达100余人 [1] 医疗卫生行业情况 行业背景 - 中国老龄化加速，医保基金运行压力增大，支付比例超50%，倒逼医改加速，2014年医改进入深水区，多项政策出台，2015年将是医改元年 [2] - 医改不能盲目照搬国外模式，需基于大数据分析制定政策 [2] 公司医改历史与基础 - 1999年公司在上海率先启动社会保障体系建设，数据积累超15年；2009年新医改开启，社保系统覆盖1.3亿人口，是全国规模第二企业 [2] 公司业务布局 医疗 - 收购复高、金唐，全国超50%区域平台实现医院联通，覆盖2.7亿人；复高在上海三甲医院HIS系统占12家，宁波金唐在浙江有30%市场份额，完成区域医疗平台产品雏形 [2][3] 医保 - 系统可3000万人并发实时交易，不间断运行15年，数据积累全国最大，覆盖1.3亿人 [3] 医药 - 2014年打下基础，承建的上海药品采购平台已上线试运行，2015年7月1日完成，已有几十家医院使用 [3] 健康 - 与卫计委合作建设上海健康管理云平台；承建的上海健康网覆盖各级医院；子公司万达全程监控服务布局全国4大城市，上海覆盖260万人口；万达全程健康门诊部开业提供个性化医疗服务 [3] 公司优势与目标 - 公司是医疗行业内创新者，将依托多平台提供线上线下医疗健康服务，打造开放平台，欢迎各方合作 [3] - 慢性病健康管理云项目依托委 - 市合作，以糖尿病为切入点拓展疾病防治；上海常住人口有254.5万糖尿病患者，健康管理可降低风险；签约已完成，工作开展半年；顶层设计打通病人数据，形成闭环，开放平台并提供数据接口 [3][4] - 公司在医改中有优势，包括社保系统建设领先、上海示范作用、公司诚信经营；未来将在多领域开拓业务，目标未来八年在医疗等公共服务领域达千亿互联网收入 [4][5] 互动问答 医药电商业务 - 2015年1月1日开放处方药网售，公司优势在于患者电子处方存在于多平台，健康云服务将在三医联动支持下开展；医保控费方面，先跟进社保端，商业保险依赖社保医保控费支持 [5] - 公司在医药电商业务不缺流量、处方和支付手段，不排除与BAT合作；认为社保占50%支出，与医保结算很重要 [6][7] - 改革政策下，2年后三甲医院药费加成取消，医药成医院成本项目，医生收入依赖看病效果；公司有先发优势，未来不排除与大佬合作 [7] 慢性病业务 - 医院收入结构约50%药品、20%门诊、25%检查检测费用；公司定位平台服务提供者，为慢病患者提供多种服务，上海250万糖尿病患者市场大 [6] - 电子处方属老百姓个人，政府不许买卖数据；公司与卫计委合作慢病看病，导流患者对医院和医生有利，可平衡各级医生关系 [6] - 推动分级诊疗，医生利用健康管理云服务，高危患者转三甲医院，低危患者由社区负责，打通数据闭环；药品采购阳光化后，有竞争力药商产品或加价，实现利益均衡 [8] 合作与业务推动 - 医改形势下，能帮政府做事就能成为合作方，公司全国案例多、口碑好，社保领域优势明显 [7] - 公司试点完成后，将利用上海资源为全国服务 [7]

公司项目介绍 - 公司中标上海市医药采购服务与医疗监管系统，该系统由上海市政府出资搭建省级医药采购供应链平台，将互联上海百余家药品流通企业、千余家社保及各级医院药房、医保定点外部药房，实现全药品流通阳光化自动化，是全国首创的四位一体平台，核心为供应链商务平台 [2] - 此次中标是公司继承建上海医疗保险系统、申康区域医疗信息化系统后的又一突破，标志公司进入医药流通领域，完成医疗卫生、医药、医保战略布局 [2] 平台相关情况 平台使用者与运营模式 - 平台主要完成供需双方撮合，供方为医药流通企业，需方为医院药房和医保定点药房等，未来将形成全网全药商及采购供方集合系统，注重三医联动实现 [3] - 建设期完成医保系统政府主导部分，系统完成后进入运营阶段，是 2B 平台，未来不排除与更多售药渠道合作 [3] 交易规则 - 政府采购部分及药事监管下的医药交易必须在平台进行实时交易 [3] 成本与效率 - 通过广东试点观察，平台打通后供需双方直接对接会提高效率，全过程阳光化是政府主要目标 [3] 建设与运维时间 - 公示中标后签订合同，系统有产品研发储备，部署连接百余家医药供应商约需 1 年建设周期，免费运维服务针对定点医保机构 [3] 市场地位与优势 - 公司设计的体系是全国领先的四位一体，有实力做该系统，除医疗卫生系统外还投资第四方物流公司，可为医药行业提供药品物流优化，市场空间大且暂无竞争对手 [4] - 上海招标后收到全国各地同行咨询，公司在医药供应链方面处于上海地区龙头地位，上海要做到全国领先 [3] 其他问题解答 上海健康物联网 - 公司是上海本地重要 IT 服务商，规划引用数据和方向与去年工作成果趋同，在大健康领域有先发优势，战略布局完备，发展空间大 [4] B 端连接 - 药企指能做医药销售的企业 [4] 医保结算 - 目前是 B2B，下单单位结算，未来扩展到 2C 也有可能 [4] 与医保局关系 - 系统平台有财务结算支付，整体设计多方共赢，可提升各方效率 [4] 国家医疗数据库参与 - 公司参加了国家标准体系，包括医保、医疗、医药，药品目录体系和医药耗材等有公司专家参与推进 [4]

会议基本信息 - 会议名称为万达信息股份有限公司机构投资者调研会 [1] - 时间为2014年8月28日上午9:30－11:30 [1] - 地点在上海市南京西路1600号10楼会议室 [1] - 参与人员包括公司董事长兼总裁史一兵、董事副总裁兼财务负责人王清，以及39位机构人员 [1][2] 业务盈利模式 - 医疗卫生行业未来盈利模式以核心系统建设为支撑，公共服务有盈利点，新健康服务模式待检验 [2] - 移动医疗有机会，公司在智慧健康建设上可能与之合作，不排除进入该领域 [3] - 公共服务走向移动互联网模式，市场大，值得期待 [3] 业务增长预期 - 公司核心业务系统有很大增长空间，通过内生性增长和外延式扩张，未来基础系统预计实现50%增长 [3] 公共运营服务 - 采用新组织架构实施公共运营服务，目前进行内部管理和架构整合，根本基础是技术和平台优势，投入焦点是老百姓痛点 [3] 医保控费业务 - 以服务为主，事前事中事后结合，宁波阳光医保获业界认可，中标浙江省医保控费统一平台 [4] - 医保控费可与商业保险合作共赢，但过程需角力 [4] 行业协同与目标 - 资本市场成熟，公司力争在各业务行业做到领头地位 [4] - 公司在公共卫生、区域卫生行业排第一，收购两家公司后医疗领域市场份额高，目标是做智慧健康领域领军企业 [4] 未来收入领域 - 公司未来主要收入看好健康和教育领域 [5] 公司收购情况 - 收购上海复高和宁波金唐两家公司并签署对赌协议，顺利的话预计今年第四季度并表 [5]

公司中标信息 - 2015年8月4日，公司中标“中国非公立医疗行业信息化服务管理平台”，涵盖医疗卫生、药品器械、医疗保险、诚信平台和人才服务5个方面，且是唯一中标公司 [1][2] 平台运营规划 - 预计平台在2015年底或2016年春天推出，采用社会化投资、市场化运作机制 [2] 诚信平台相关 - 公司将在诚信系统为医院、医生和患者建立诚信档案，已获国家认可，负责建设非公立医疗机构诚信体系，建立覆盖医院和从业人员的诚信档案，对违规机构有商业处罚等措施 [2] - 诚信体系基于医疗、医药和保险等实际业务连续性，实现医疗信息共享，打通各类医疗机构临床数据信息，解决医疗体系信息不对称问题 [2] 非公立与公立医疗对比 - 非公立医疗体量比公立小，但在中国有很大发展空间，未来与公立医疗服务将达均衡，吸引更多病人，扩大医疗收入 [3] 盈利机制设计 - 项目为社会化投资、市场化运作，公司是运营商，盈利涉及医疗互联互通、医疗平台提供给非公立、医疗保险三个方面，需求旺盛 [3] 业务格局与发展 - 中标后服务覆盖整个医疗体系，三医方面基础扎实，系统全国唯一，能覆盖更多地区和人群 [3][4] - 2015年6月30日后，公司陆续公告医疗医药合作、与太平洋保险养老服务合作，切入4万亿养老蓝海，8月公告非公立医疗机构合作伙伴中标，构建三医联动实体，并延伸到非公立 [4] 业务服务模式 - 可为非公立医疗机构提供云服务，帮助做好信息化，联动互联互通平台，共享诊疗业务数据，云服务以运营服务模式盈利 [4] 公立医院病例公开问题 - 病例电子档案是区域卫生工程建设目标，互联互通完整，医院信息化中数据质量有待提高，无医疗机构不愿提供医疗信息 [5]

会议基本信息 - 会议名称为万达信息股份有限公司机构投资者调研会 [1] - 时间为2015年12月29日下午3:30 [1] - 地点在上海市南京西路1600号10楼会议室 [1] - 参与人员包括公司董事长兼总裁史一兵等公司人员，以及安信证券胡又文团队等机构人员共90余人 [1] 重大重组方案 - 公司与嘉实投资等成立上海嘉达信息科技有限公司，负责外延并购及支持医疗健康运营业务落地，嘉达信息公司持股不到1%，主要为投资公司，重组方案资金使用效率更高 [1] 互动问答 定增方案相关 - 3月非公开发行方案受市场波动未做成，但4朵云布局一直在推进，此次采用先成立投资公司做事再回购股权形式，后续会根据发展推进定增等融资方式 [2] 收购公司业务协同 - 收购全程健康45%股权，助推其发展；四维医疗提供心电远程医疗服务，整合后医疗云将支持多点执业远程服务；药谷药业可提高中医端供应基础，收购围绕健康云、医疗云、医药云布局 [2][3] 政务云业务 - 公司在政务云积累十几年经验，是领头企业，上海徐汇是国内政务云示范应用，腾讯等城市服务窗口依托其服务 [3] 医疗大数据 - 公司认为大数据类似全息库，全国最完整医疗大数据在上海，宁波鄞州有完整数据库，记录100多万人口健康数据，公司有上百人的技术团队做大数据工作 [4] 大数据看法 - 大数据产业链中收集和生产大数据是重要环节，数据模型体现业务理解能力，投资的HBI可实时大数据预测，医疗健康数据交易需脱敏，公司尝试提供研究结果模式 [4][5] 盈利模式 - 现阶段公司主要收入99%是软件 + 服务模式，已开始向SAAS和O2O混合模式转型，四朵云服务基本完成搭建，预计2016年2C人群达1000万，2015年全程健康覆盖人群400 - 500万，活跃用户十几万 [5][6] 业绩预测 - 新设立嘉达信息作为投资平台，方便观察新业务发展，2016年创新业务将更公开透明，不考虑医疗新业务，主营业务还有5 - 6年黄金发展机会 [7] 保险布局 - 定增时险资感兴趣，资金合作后续安排，在社会保险和商业保险持续耕耘，宁波阳光医保等是标杆，个人健康险、税优险将与商业保险合作，承建浙江省（除杭州）阳光医保平台 [7][8] HBI业务合作 - 明年希望与HBI有更进一步合作，业务合作开展早于投资，公司对美国医疗管理方法应用有想法 [8] 嘉达信息并购方向 - 嘉达信息业务为兼并收购和投资各地医疗健康运营服务公司 [8] B2B采购平台 - 上海市所有医院、定点药房已与平台对接，采购药品依赖该平台，流水数百亿，医疗器械和耗材明年上线，具备全国推行条件 [8] 平台使用原因 - 中国人口密度大，分级诊疗和家庭医生需要平台和设备、线上线下互动模式解决跟踪问题，平台提供转诊绿色通道，居民档案可自由流动，现阶段覆盖糖尿病、高血压等疾病，未来慢性肾病、脑卒中等将上线 [9] 2B转2C业务及分级诊疗 - 公司分级诊疗是组织区域内公立医院医生，领先于挂号网，12月23号与浙江合作，承建5个卫计委试点分级诊疗县，总投资4000万左右，乌镇互联网医院等相关业务公司已开展，分级诊疗处于初级阶段，需分清不同组织形式 [9][10]

会议基本信息 - 会议名称为万达信息股份有限公司机构投资者调研会，于2015年6月23日下午3:30在上海市浦东新区东方路778号紫金山大酒店4楼紫玉A厅举行 [1] - 公司参会人员包括董事长兼总裁史一兵等，机构参会人员来自安信证券、中欧基金等，共70余人 [1] 互联网 + 健康医疗服务 行业趋势与公司模式 - 医疗行业处于互联网 + 超级风口，国家战略和新医改推动居民医疗服务体验提升，医疗健康各环节改造潜力大 [2] - 公司致力于构建平等、开放、融合线上线下的互联网 + 医疗健康新生态，通过合作生态优化用户就医体验 [2] 三医联动闭环模式 - 医疗端：区域医疗平台可实现医疗机构、医生、医患、患者与医院间联动，促进分级诊疗，公司占有区域医疗信息化平台50%以上市场份额，覆盖全国3.6亿人电子健康档案 [2][3] - 医保端：实现上海社保项目实时交易结算，认为医保控费等核心是医疗大数据，公司积累深厚，拥有全国最大数据库积累，实现3000万人并发实时交易系统 [3] - 医药端：承建上海药品阳光采购平台，未来将衍生到B2C领域，电子处方药品流转和网上医保支付是医药电商重要方面 [3] 基础与商业模式 - 应用基础：承建上海卫生信息网，覆盖上海所有三级医院、区县和600家公立卫生机构 [3] - 技术基础：获国家科技进步二等奖等多项荣誉 [4] - 商业模式：按服务人数计算收入，分政府购买服务和个人增值服务两部分，预计2018年服务全国1亿人 [4] 医药云介绍 政策背景与平台特点 - 国家2015年药价改革政策要求放开药价管制、统建省级平台等，公司承建的医药采购平台领先于政策 [4] - 平台特点：实现医疗机构与药企信息系统直连互通；是首个四位一体平台，覆盖购药全过程；基于药品统编字典，方便交易和物流配送 [4] 平台优势与拓展 - 支持现行药品采购制度，实现全机构、全药企、全药品覆盖，信息全共享并向全社会公开，提高消费者购药透明度和效率，提升政府监管水平 [5] - B2B平台为B2C平台建设打造统编字典库和药企对接基础，未来将加入购药、处方药品等功能模块，实现医药云平台建设 [5][6] - 公司可针对不同医改政策环境提供服务，正在实施部署多个城市的相关项目 [6] 互动问答 保险云业务战略 - 公司定增涉及健康云、医疗云、医药云、保险云建设，从支付环节切入保险云建设，业态和布局后续汇报 [6] 数据与平台覆盖问题 - 公司承建的区域卫生信息化平台覆盖所有医疗服务机构，数据丰富度高，未来将汇集更多数据 [7] - 医药B2B平台公开采购价是落地价，模式设计覆盖所有药房，有信心3年完成对1亿人群的覆盖 [7] 收费与推广模式 - 医药B2B平台已收费，公告金额约3100万，医药云通过市场化服务收费，参考BAT模式，市场空间大 [8] - 医药B2B平台在其他省有中标，医药云平台可跨区域 [8][9] 员工持股与C端用户吸引 - 对公司有信心，相信夯实基础将脱颖而出 [9] - 学习阿里模式，利用三医联动闭环和医药云比价功能，通过添加云商店模块等吸引C端用户 [9] 平台运营与区别 - 上海医药B2B平台大概率由公司运营维护，目前还在建设，运营收入估算为时过早 [9] - 与2000年海虹做的医药平台相比，公司平台有药品统编目录基础，是医改引领者 [10] 异地拓展与医保改革 - 药物平台在全国各地有中标，收购湖南凯歌，其挂号管理专业 [10] - 各地医保统筹账户管理不同，公司能做单病种、DRGS等控费模式，宁波阳光医保全程控费模式获政府肯定 [10][11] 其他领域战略 - 公司精耕20年城市服务，医疗业务占营收约40%，其他60%为互联网 + X，有信心在各领域突破 [11]