保荐人工作情况 - 保荐人每月查询公司募集资金专户1次[3] - 保荐人现场检查次数为1次，且现场检查报告按规定报送[3][4] - 保荐人发表专项意见18次[4] - 保荐人向本所报告次数为0次[6] - 保荐人对上市公司培训1次，日期为2024年3月1日[6] - 保荐人及时审阅公司信息披露文件[3] - 保荐人督导公司建立健全并有效执行规章制度[3] 公司合规情况 - 公司在信息披露、内部制度建立和执行等多方面不存在问题[7][8] - 公司及股东在资产重组时作出的多项承诺均已履行[9] - 公司募集资金项目进展与信息披露文件一致[3] 人员变更 - 2023年1月，五矿证券保荐代表人彭思睿离职，胡洁担任持续督导保荐代表人，变更后为乔端和胡洁[12][13] 监管处罚 - 2023年3月28日，中信证券因创意信息2021年度业绩预告与年报差异大且盈亏性质变化被四川监管局出具警示函[13] - 2023年4月4日，中信证券因华钰矿业持续督导关联方及交易现场检查不到位被西藏监管局出具警示函[13] - 2023年4月11日，中信证券因保荐陕西嘉禾生物未充分关注核查境外存货等异常情形被深交所出具监管函[14] - 2023年9月22日和11月20日，中信证券及相关人员因担任航天通信重组财务顾问违规被中国证监会采取监管措施[14] - 2023年3月15日，五矿证券因作为资产支持专项计划管理人未充分履职被宁波证监局出具警示函[15] - 2023年4月19日，五矿证券因保荐的国祥投资未按约定用途使用募集资金被天津证监局出具警示函[15] - 2023年2月14日，中信证券保荐的义翘神州及相关当事人因未及时履行现金管理交易审议程序及信息披露义务被深交所通报批评[17] - 2023年4月11日，中信证券保荐代表人韩昆仑、段晔因未充分关注并审慎核查发行人境外存货等异常情形被深交所通报批评[17] 国祥投资资金使用情况 - 国祥投资2020年非公开发行20亿元“20国祥01”公司债券，约定12亿元偿债、8亿元补充流动资金[15] - 2020年1月至2021年12月，国祥投资共计19.82亿元未用于募集说明书约定用途[15] - 截至2022年12月31日，国祥投资未按约定使用募集资金余额4.125亿元[15] 五矿证券监管措施 - 天津证监局对五矿证券采取出具警示函措施，因其未有效督促国祥投资规范使用募集资金[16] - 深圳证监局对五矿证券采取责令改正并暂停新增私募资产管理产品备案6个月的行政监管措施，暂停期为2023年6月5日至12月4日[17] 其他 - 公司资产重组时，泰富投资、兴澄特钢等各方作出的多项承诺均不适用[10][11] - 航天通信重大资产重组实施后，所购资产真实实现利润未达预测金额的50%[14]

市场扩张和并购 - 2023年4月2日新冶钢拟增资取得南钢集团55.2482%股权，南钢集团拟受让复星方持有的南京钢联60%股权[3] - 中信泰富、新冶钢承诺自收购完成后6年内解决同业竞争问题[4][5] 合规检查 - 现场检查时间为2024年2月26日 - 3月1日、2024年3月13日，对应期间为2023年1月1日 - 2023年12月31日[2] - 检查确认公司按规定建立内部审计制度并设立内部审计部门[6] - 审计委员会至少每季度召开一次会议审议内部审计部门提交的工作计划和报告等[6] - 内部审计部门至少每季度向审计委员会报告一次内部审计工作情况[7] - 内部审计部门至少每季度对募集资金的存放与使用情况进行一次审计[7] - 检查确认公司已披露的公告与实际情况一致、内容完整[7] - 检查确认重大信息的传递、披露流程、保密情况等符合公司信息披露管理制度规定[7] - 检查查阅了公司2023年度控股股东及其他关联方占用发行人资金情况的专项报告[8] - 公司建立防止控股股东等占用资金或资源制度且不存在占用情形[9] - 关联交易审议程序合规、价格公允且无非关联化情形[9] - 对外担保审议程序合规，被担保方无财务恶化等情形[9] - 募集资金到位后一个月内签订三方监管协议且有效执行[10] - 募集资金不存在第三方占用等违规情形[11] 业绩与经营 - 公司业绩无大幅波动，与同行业可比公司相比无明显异常[11] - 公司及股东完全履行相关承诺[11] - 公司完全执行现金分红制度并如实披露[12] - 大额资金往来有真实交易背景及合理原因[12] - 公司生产经营环境无重大变化或风险[12]

融资情况 - 2022年2月发行5000万张A股可转债，募资50亿[2] - 扣除费用后实际募资净额49.8亿，2022年3月3日到位[2] 保荐督导 - 截至2023年12月31日，可转债持续督导期届满[4] - 2023年1月保荐代表人变更，胡洁接任[6][7] - 募资未使用完毕，保荐人将继续督导[11]

业绩总结 - 公司2023年实现营收1140.19亿元，同比增长15.94%[1] - 公司2023年归母净利润57.21亿元，同比下降19.48%，业绩符合预期[1] - 公司2023年钢材总销量1889万吨，同比增长24.4%[1] - 公司2023年出口销量238万吨，同比增长50.1%[1] - 公司2023年营业收入、净利润、每股净收益均符合预期[1] - 公司2023年经营利润率、净资产收益率、投入资本回报率均有所下降，但仍保持稳定[1] 未来展望 - 公司预计2024-25年归母净利润为65.56/67.64亿元，2026年预测为69.58亿元[1] - 公司维持目标价20.1元，维持“增持”评级[1] - 公司预期成本对利润的压力或逐渐缓解，产品结构灵活调整[1] - 公司持续投入研发，产品销量增长，持续引领行业发展[1] 其他新策略 - 中信特钢2026年预计营业总收入为1195.12亿元，较2022年增长21.5%[2] - 2026年预计净利润为69.58亿元，净资产收益率为5.8%[2] - 2023年至2025年，中信特钢的PE分别为10.63、13.20和11.52[3]

业绩总结 - 公司营业收入1140.2亿元，同比增长15.9%[1] - 公司归母净利润57.2亿元，同比下降19.5%[1] - 公司出口销量达到238万吨，同比增长50.1%[1] - 公司计划向全体股东每10股派发现金红利5.65元，合计拟派发现金红利28.5亿元，占净利润的49.8%[4] - 预计公司2024-2026年收入1178/1207/1227亿元，同比增速3.3%/2.4%/1.7%，归母净利润63.6/70.9/79.9亿元，同比增速11.1%/11.6%/12.7%；摊薄EPS为1.26/1.41/1.58元，当前股价对应PE为12.2/10.9/9.7x，维持“买入”评级[15] 用户数据 - 公司销售费用率、管理费用率、研发费用率、财务费用率分别为0.59%、1.78%、3.90%、0.63%[13] - 公司的每股收益、每股红利、每股净资产、ROIC、ROE、毛利率、EBIT Margin、EBITDA Margin等关键财务指标在2022-2026年间有所波动[17] - 公司的资产负债率在2022-2026年间呈现逐年下降的趋势，股息率逐年增长[17] 未来展望 - 预计公司2024-2026年收入1178/1207/1227亿元，同比增速3.3%/2.4%/1.7%，归母净利润63.6/70.9/79.9亿元，同比增速11.1%/11.6%/12.7%；摊薄EPS为1.26/1.41/1.58元，当前股价对应PE为12.2/10.9/9.7x，维持“买入”评级[15] - 公司2022-2026年的资产负债表和利润表数据显示，现金及现金等价物、营业收入、营业成本、销售费用、管理费用、研发费用、财务费用等均有不同程度的变化[17] 新产品和新技术研发 - 公司计划向全体股东每10股派发现金红利5.65元，合计拟派发现金红利28.5亿元，占净利润的49.8%[4] - 公司的P/E、P/B、EV/EBITDA在2022-2026年间也有所波动，整体呈现逐年下降的趋势[17]

公司业绩 - 公司2023年报实现营收1140.19亿元，同比增长15.94%[1] - 公司四季度单季归母净利润13.47亿元，环比三季度增长0.93%[2] - 公司特钢业务产量同比增长23.24%，销量同比增长24.45%[3] - 公司下调24/25年钢材吨毛利预测，预计吨钢盈利能力有望企稳回升[5] - 2024年归母净利润预计为6499百万元，同比增长13.6%[7] - 2025年每股收益预计为1.47元/股，较上一年增长14.1%[7] - 2026年ROE预计为15.7%，较上一年略有下降[7] - 2026年归属于母公司所有者的净利润预计为242百万元，同比增长5.4%[8] 评级和目标价 - 公司维持“买入”评级，可比公司24年平均PE约为15倍，高于公司24年12倍PE[6] - 买入（Buy）评级：相对强于市场表现20％以上[11] 风险提示 - 公司风险提示包括产销量下降、下游需求下滑影响钢铁价格、原材料成本大幅上涨[6] 投资评级 - 行业的投资评级中，看好（Overweight）表示行业超越整体市场表现[12]

业绩总结 - 毕马威华振为公司出具2023年度标准无保留意见审计报告[6] - 2023年度财务报告客观准确反映财务状况和成果[6] 未来展望 - 2024年监事会将加强财务、生产经营等监督[11] 其他 - 2023年监事会召开9次会议[2] - 各次会议审议通过不同数量议案[3][4]

业绩总结 - 2023年实现营业收入1140.19亿元，同比增长15.94%，净利润57.21亿元，基本每股收益1.13元/股[2] 未来展望 - 2024年销售总量计划为1920万吨，其中出口销量280万吨[11] 其他新策略 - 优化治理机构，加强内控制度建设，完善风险防范机制[12] - 重视信息披露，维持深交所信息披露考评“A”评级[12] - 加强与投资者沟通，促进良好互动关系[13] - 加大品牌传播推广力度，提升资本市场沟通质效[13] - 建设青年人才蓄水池，培养引进全球视野人才[13] - 优化激励保障与绩效考核机制，提升劳动率和创新率[13] - 探索ESG工作，提升管理质量与可持续发展能力[13] - 以业务为导向，寻找海外合作伙伴，提升科技创新与品牌影响力[13] - 合理谋划决策，加快国际化布局[13]

中信泰富特钢集团股份有限公司 关于对中信财务有限公司的风险持续评估报告 根据深圳证券交易所《上市公司自律监管指引第 7 号——交易与 关联交易》的要求，中信泰富特钢集团股份有限公司（以下简称"公 司、本公司"）通过查验中信财务有限公司（以下简称"财务公司"）《中 华人民共和国金融许可证》《企业法人营业执照》等证件资料，并审阅 了财务公司 2023 年 12 月 31 日的资产负债表、损益表、现金流量表， 对财务公司的经营资质、业务和风险状况进行了评估，现将有关风险 评估情况报告如下： 一、财务公司基本情况 1．财务公司注册地、组织形式和总部地址 财务公司成立于 2012 年 11 月 19 日，统一社会信用代码为 91110000717834635Q。财务公司于 2012 年 10 月 11 日取得原中国银行 保险监督管理委员会（现国家金融监督管理总局）颁发的《中华人民 共和国金融许可证》（机构编码为 L0163H111000001）。 财务公司注册资本为 47.51 亿元，股权结构如下： | 股东 | 出资额（万元） | 出资比例（%） | | --- | --- | --- | | 中国中信有限公司 | ...

业绩总结 - 特钢23Q4公司扣非归母净利环比减少17%[1] - 公司能源、出口钢材表现亮眼，销量同比增长56%、50%[1] - 中信特钢2026年预计营业收入增长2.6%[2] - 中信特钢2026年预计ROE为15.1%[2] 广发证券评级 - 广发证券对中信特钢给予买入评级[4] - 广发证券对中信特钢给予增持评级[5] 公司资质 - 广发证券股份有限公司具备中国证监会批复的证券投资咨询业务资格[7] - 广发证券（香港）经纪有限公司具备香港证监会批复的就证券提供意见的牌照[8] 其他 - 广发证券及其关联机构可能存在潜在利益冲突，影响本报告的独立性[9] - 本报告仅面向经广发证券授权使用的客户/特定合作机构发送，具有保密义务[13]