民生证券股份有限公司 关于智洋创新科技股份有限公司 差异化分红事项的核查意见 民生证券股份有限公司（以下简称"民生证券"、"保荐机构"）作为智洋创 新科技股份有限公司（以下简称"智洋创新"、"公司"）首次公开发行股票 并在科创板上市的保荐机构，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公 司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上 海证券交易所股票上市规则》、《上海证券交易所上市公司自律监管指引第7 号——回购股份》等有关规定，对公司本次使差异化分红事项进行了审慎核查， 具体核查情况如下： 一、本次差异化分红的原因 2024年2月22日公司召开第四届董事会第五次会议，审议通过了《关于以 集中竞价交易方式回购公司股份方案的议案》，同意公司通过集中竞价交易方 式回购已发行的部分人民币普通股（A股）股票，在未来适宜时机用于员工持 股计划或股权激励，回购价格不超过20元/股（含），回购资金总额不低于人 民币2,000万元（含）且不超过人民币4,000万元（含）。回购期限为自公司董 事会审议通过回购方案之日起12个月内。 2024年4月12日，公司公告《关于股份回购实施结果暨股份变动的公告》 ...

利润分配方案 - 2023年度利润分配方案于2024年4月19日经股东大会审议通过[4] - 每股现金红利0.2元，每10股派2元（含税）[5][7] 股权登记与分红时间 - 股权登记日为2024年6月17日，除权（息）日和现金红利发放日为2024年6月18日[3][9] 股本与红利总额 - 总股本153,512,547股，实际参与分配股本数153,415,547股，拟派红利30,683,109.40元（含税）[7] 除权（息）参考价格 - 本次权益分派除权（息）参考价格=前收盘价格 - 0.1999元/股[8] 不同股东纳税与派现 - 无限售流通股自然人等持股超1年暂免个税，每股派0.2元[12] - 限售股自然人等解禁前税负10%，每股派0.18元[13] - QFII等股东按10%税率代扣，每股派0.18元[14]

公司业务进展 - 电力领域：2017 年率先实现人工智能在输电智能运维领域落地应用，产品融合多种技术，广泛应用于各电压等级线路，市场占有率、装置在线率、客户满意度居国内领先 [2] - 水利领域：建立“人工智能 + 无人机 + 数字孪生”水利产品体系，提供无人值守立体化巡检解决方案；2023 年 8 月参与的山东滨州市河湖数字化管护方案被水利部推广，11 月参加中国水利学术大会作专题报告获好评，12 月“基于人工智能的智慧水利数字孪生系统”入选工信部名单 [2][3] - 轨道交通领域：以“智能高铁 2.0”为指引，围绕铁路行车安全问题，自主研发“云边端”智能运维产品体系；2022 年参与的贵南高铁课题通过评审验收，2023 年参与国铁集团课题在评比测试中领先 [3] 竞争对手情况 - 输电产品竞争对手山东信通电子 2023 年半年度确认输电相关收入 1.87 亿元，同期智洋为 3.09 亿元 [3] 研发模型应用关系 - 基于一站式人工智能开发平台构建算法库，集成基于场景定制化开发的大规模语言模型和多模态大模型，针对大模型在电力领域场景化应用进行探索研究并启动产品化落地开发 [3] 业务区域分布 - 电力领域：除港澳台外基本实现全国覆盖，2017 - 2023 年山东省收入占比由 43.82%降至 21.50%，省外营收稳步上升 [3] - 水利领域：主要集中在山东省内，逐步向省外拓展 [3] - 轨道交通领域：产品已在全国 18 个铁路局试点应用 [4] 人员招聘规划 - 未来人员招聘倾向于优化人员结构，引进高精尖人才 [4] 人工智能赋能铁路建设 - 以人工智能等技术为核心，通过多维数据采集和 AI 智能分析提供智能化运维解决方案，应用于多个场景，保障铁路系统安全运行并提高运维效率；业务处于建设初期，公司有技术底座和产品工程化能力 [4] 毛利率水平 - 2023 年度综合毛利率为 34.89%，较去年同期增加 2.93 个百分点；电力行业毛利率 34.28%、水利行业毛利率 47.81%、轨道交通行业毛利率 30.08% [4]

水利领域 - 水利部出台一系列文件,明确推进智慧水利建设的时间表、路线图、任务书和责任单位[1][2] - 水利行业信息化投资占比预计将从1%~2%上升至2.25%,带来每年超200亿元的智慧水利市场空间[2] - 2023年全年落实水利建设投资12238亿元,创历史最高纪录;2024年一季度完成水利建设投资1933亿元,同期最高[2] 轨道交通领域 - 2023年全国铁路完成固定资产投资7645亿元,同比增长7.5%;2024年一季度完成投资1248亿元,同比增长9.9%[2] - 国铁集团发布"智能高铁2.0"发展规划,从技术体系、数据体系、标准体系等维度构建智能高铁体系架构[2] - 国铁集团启动"铁路线路巡防生产管理系统",要求增加视频智能分析、预警功能,推进沿线视频自动巡查分析[2] 公司业务情况 - 公司电力业务已基本实现全国覆盖,山东省收入占比由43.82%降至21.50%,其他区域营收稳步上升[3] - 公司水利业务主要集中在山东省内,并逐步向省外拓展[3] - 公司轨道交通产品已在全国18个铁路局进行试点应用[3] - 公司电力领域项目平均执行周期主要在100-200天[4] 人工智能应用 - 公司以人工智能、物联网等技术为核心,为铁路客户提供智能化运维解决方案,有效降低运维难度和成本[4] - 公司参与国铁集团"线路安全环境管控平台"课题,在多次评比中处于领先水平,人工智能技术在铁路行业得到推进[4]

限制性股票归属情况 - 本次归属数量133.80万股，首次119.10万股，预留14.70万股[3] - 归属激励对象45人，首次19人，预留26人[10] 授予情况 - 2023年2月13日以8.3元/股向19人授予397万股[6] 主要人员可归属占比 - 多位董事、副总、核心技术人员可归属占比30%[9] 资金与登记情况 - 45人缴纳认购款10944840元[14] - 2024年5月29日完成股份登记手续[14] 股本情况 - 归属股票来自二级市场回购A股，股本总数不变[13] - 公司注册资本和股本仍为153512547元[14]

公司基本信息 - 股票名称为智洋创新，代码 688191 [1] - 2024 年 5 月 21 日 15：00、5 月 23 日 10：00 和 15：00 进行特定对象调研，地点为公司 420 会议室 [1] - 参与单位有兴业证券、浙商证券、华夏基金、中邮证券等 [1] - 公司接待人员有董事会秘书刘俊鹏、财务总监胡学海、证券事务代表韩美月 [1] 财务与人员情况 - 2023 年度研发费用 10,078.75 万元，较上年同期增长 15.32%，占营业收入比重为 12.63%，原因是加大研发高端人才引进，相关薪酬等费用增长 [2] - 2023 年公司人员招聘倾向于优化人员结构，引进高精尖人才 [2] - 2023 年度公司综合毛利率为 34.89%，较去年同期增加 2.93 个百分点，其中电力行业毛利率 34.28%、水利行业毛利率 47.81%、轨道交通行业毛利率 30.08% [2] 技术研发情况 - 基于一站式人工智能开发平台，构建完备算法库，集成基于场景定制化开发的大规模语言模型和多模态大模型，针对大模型在电力领域场景化应用进行探索研究并启动产品化落地开发 [2] 业务周期情况 - 电力领域业务项目平均执行周期主要在 100 - 200 天，交付周期受客户实施计划、项目类型、大小、施工条件等因素影响 [2] 业务布局情况 - 无人机智能巡检系统可实现全自动巡检，具备云边协同 AI 分析能力，可应用于电力、水利、轨道交通、新能源等业务场景 [2] 各业务领域进展情况 电力领域 - 2017 年率先实现人工智能在输电智能运维领域落地应用，行业解决方案融合多种技术 [2] - 电力智能运维系列产品广泛应用于各电压等级线路，在市场占有率、装置在线率、客户满意度等方面居国内领先地位 [2] 水利领域 - 2023 年 8 月，水利部推广公司参与的山东滨州市河湖数字化管护新路径解决方案 [3] - 2023 年 11 月，公司在 2023 中国水利学术大会作专题报告，展示智能应用及典型案例获好评 [3] - 2023 年 12 月，公司研发的“基于人工智能的智慧水利数字孪生系统”入选城市大脑领域名单 [3] 轨道交通领域 - 2022 年参与的贵南高铁课题通过评审验收，占据市场先发优势 [3] - 2023 年参与国铁集团课题，在多次评比测试中处于领先水平，人工智能技术在铁路行业落地应用逐步推进 [3] 新业务领域未来趋势 - 水利部自 2021 年起出台系列文件推进智慧水利建设，到 2035 年基本形成国家水网总体格局 [3] - 目前水利行业处于信息化基础建设阶段，预计到 2025 年，水利行业信息化以“2 + N”整体架构体系与多模型深度融合，建立“四预”体系的数字化平台 [3]

电力信息化业务 - 公司已形成多元感知云边协同的解决方案，融入了人工智能、物联网、大数据等技术[1] - 公司率先推出了智能巡检技术方案，并实现了人工智能技术在输电领域的落地应用[2] 研发投入和技术应用 - 公司去年研发投入增长15.32%，重点在人工智能领域，以提高运检效率和满足客户需求[5] - 公司利用大模型技术改变项目交付方式，提高交付效率，缩短研发周期，实现定制化开发和预训练链的应用[8] 市场地位和发展趋势 - 公司在电力领域市占率行业第一，客户认可代表公司整体实力[10] - 公司预计电力智能运维领域未来增长趋势平稳，市场渗透率仍有提升空间[12] - 公司在电力市场业务持续稳定增长，未来几年预计增速15%到20%左右[13] 新业务领域和合作关系 - 公司在新业务领域如水利、轨道交通等有大量投入，费用率可能会受影响[10] - 公司与华为合作落地Atlas 200在电力输电领域应用，加入华为的鸿蒙体系，大模型训练行业使用华为算力[23] 行业发展趋势和市场预测 - 水利领域的投资持续增长，2025年预计每年市场规模将达到200多亿[18] - 铁路行业智能化改造需求增加，公司产品在智能化方面具有市场潜力[30] - 电力行业今年预计增长50%到60%[35] - 轨道交通行业预计增长3到5倍[35]

人工智能赋能铁路建设 - 公司以人工智能、物联网等技术为核心,为铁路行业提供智能化运维解决方案,有效降低运维难度和成本,提高线路运行安全管控水平[2][3] - 公司参与了贵南高铁"基于多维度和AI可视化的智能安防系统"和国铁集团"线路安全环境管控平台"等课题,在铁路行业人工智能技术应用方面占据先发优势[2][3] 公司各业务领域进展 - 电力领域:公司电力智能运维系列产品广泛应用于各电压等级线路,在市场占有率、装置在线率、客户满意度等方面居国内领先地位[2] - 水利领域:公司快速建立了基于"人工智能+无人机+数字孪生"的水利产品体系,为客户提供无人值守的立体化巡检解决方案,相关技术方案获得行业好评[2][3] - 轨道交通领域:公司参与国铁集团"智能高铁2.0"建设,自主研发铁路运行"云边端"智能运维产品体系,解决铁路行业"及时发现行车安全风险"的运维痛点[3][4] 新业务发展趋势 - 水利领域:政策推动下,水利行业信息化投资将进入加速周期,预计2025年投资占比达2.2%,带来200亿元以上的智慧水利市场空间[3] - 轨道交通领域:中国铁路建设处于高速发展期,国铁集团启动"线路巡防生产管理系统"建设,边缘智能分析终端需求广阔[3][4] 公司与华为合作 - 2019年起,公司与华为在电力AI应用等领域展开合作,先后获得华为开发者大赛奖项,并加入华为昇腾生态体系[4] - 2024年4月,公司成为鸿蒙生态服务公司电力智能运维领域首家合作伙伴,推进鸿蒙生态在电力领域的应用[4] 公司经营情况 - 2023年度,电力行业收入占比为91.82%,仍为公司主要收入来源,水利和轨道交通行业收入占比8.18%,较上年大幅增加[4][5][6] - 公司业务已基本实现全国覆盖,除港澳台外,业务已拓展至西藏、青海等欠发达地区,山东省外区域营收稳步上升[5][6]

证券代码：688191 证券简称：智洋创新 公告编号：2024-035 智洋创新科技股份有限公司持股 5%以上股东减持 股份计划公告 本公司董事会、全体董事及相关股东保证本公告内容不存在任何虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律 责任。 重要内容提示： 大股东持股的基本情况 截至本公告披露日，智洋创新科技股份有限公司（以下简称"公司"）大股 东淄博智洋投资合伙企业（有限合伙）（以下简称"智洋投资"）持有公司股份 8,320,000 股，占公司总股本的 5.42%。上述股份为公司首次公开发行前取得的 股份，并已于 2024 年 4 月 8 日起上市流通。 实际控制人不参与本次减持的承诺 近日，公司收到实际控制人刘国永、聂树刚、赵砚青出具的《关于不参与本 次淄博智洋投资合伙企业（有限合伙）减持事项的承诺函》，刘国永、聂树刚、 赵砚青承诺不参与本次减持事项。该次减持为定向减持非实际控制人持有的部分 股票。 减持计划的主要内容 智洋投资因自身资金需求，拟通过集中竞价交易方式、大宗交易方式或询价 转让方式减持其所持有的公司股份数量合计不超过 3,043,040 股，即不超过公 ...

公司业绩情况 - 2023 年度，公司营业收入 79,812.83 万元，同比增长 18.90%；综合毛利率 34.89%，较去年增加 2.93 个百分点；归母净利润 4,153.35 万元，同比增长 48.37%；扣非归母净利润 2,746.32 万元，同比增长 429.44%；总研发投入 10,078.75 万元，同比增长 15.32%，占营收比例 12.63%；水利及轨道交通领域主营业务收入分别为 4,916.52 万元、1,590.44 万元，同比增长 962.18%、11,203.14%；股份支付金额为 1,650.55 万元 [2] - 2024 年第一季度，公司营业收入 1.08 亿元，同比增长 20.43%；归母净利润 -250.88 万元；扣非归母净利润 -382.12 万元；总研发投入 2219.37 万元，同比增长 12.67%，占营收比例 20.54% [2] 业务领域进展 电力领域 - 2017 年率先实现人工智能在输电智能运维领域落地应用，行业解决方案融合多种技术，电力智能运维系列产品在各方面居国内领先地位 [2] 水利领域 - 建立基于“人工智能 + 无人机 + 数字孪生”的水利产品体系，提供无人值守立体化巡检解决方案，相关方案获推广，专题报告获好评 [2] 轨道交通领域 - 以“智能建造、智能装备、智能运营”为核心，自主研发铁路运行“云边端”智能运维产品体系，相关课题通过评审验收或处于领先水平 [2][3] 新业务领域趋势 水利领域 - 政策明确推进智慧水利建设时间表等，目前处于信息化基础建设阶段，预计 2025 年信息化以“2 + N”架构与多方面融合，建立“四预”体系数字化平台；2023 年数字化投资占比 1% - 2%，预计 2025 年达 2.2%，带来超 200 亿元市场空间；2023 年落实水利建设投资 12238 亿元，完成 11996 亿元，2024 年一季度完成 1933 亿元 [3] 轨道交通领域 - 中国铁路建设高速发展，2023 年全国铁路完成固定资产投资 7645 亿元，同比增长 7.5%；投产新线 3637 公里，其中高铁 2776 公里；国铁集团发布相关规划和要求，线路巡防业务领域预期市场广阔 [3][4] 公司合作情况 - 2019 年与华为推出电力场景 AI 应用联合解决方案，部分产品搭载华为 Atlas200 AI 加速模块，获华为开发者大赛一等奖；2021 年受邀参加昇腾人工智能高峰论坛；2022 年加入昇腾万里合作伙伴计划；2023 年成为优选级应用软件伙伴，参加华为全联接大会；2024 年 4 月与鸿蒙生态服务公司签约，推进鸿蒙生态在电力智能运维领域合作 [4] 收入结构与毛利率 - 2023 年度，电力行业收入占比 91.82%，水利和轨道交通行业收入合计占比 8.18%，较上年同期 0.71%大幅增加 [4] - 2023 年度公司综合毛利率 34.89%，较去年增加 2.93 个百分点；电力行业毛利率 34.28%、水利行业毛利率 47.81%、轨道交通行业毛利率 30.08% [4] 研发人员招聘规划 - 公司今年人员招聘政策趋向于人员结构优化 [4]