国投证券股份有限公司（以下简称"国投证券""保荐机构"）作为陕西同力重 工股份有限公司（以下简称"同力股份""公司"）股票向不特定合格投资者公开发 行的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《北京证券交易所股票 上市规则（试行）》《北京证券交易所上市公司持续监管办法（试行）》等相关法 律法规的规定，对同力股份对外担保事项发表专项意见如下： 对外担保的专项核查意见 一、对外担保概述 （一）关于同力股份全资子公司陕西同力新能源智能科技有限公司向浙商 银行股份有限公司西安分行申请壹亿元综合授信业务并提供担保 根据公司全资子公司陕西同力重工新能源智能科技有限公司（以下简称"同 力科技"）业务发展需要，经公司、同力科技与浙商银行股份有限公司西安分行 （以下简称"浙商银行西安分行"）积极协商并达成初步合作意向，公司同意为同 力科技向浙商银行西安分行申请壹亿元综合授信提供担保，具体内容如下： 1、同力科技向浙商银行股份有限公司西安分行申请授信额度金额为壹亿元 （¥：100,000,000.00），业务品种为流动性支持（除同业融出类）类、担保承诺类， 单笔业务期限不超过 1 年，该授信由本公司提供担保。 具体授信金额 ...

证券代码：834599 证券简称：同力股份 公告编号：2024-054 陕西同力重工股份有限公司 第五届董事会第十九次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个 别及连带法律责任。 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 1.会议召开时间：2024 年 8 月 22 日 2.会议召开地点：公司会议室 3.会议召开方式：现场方式 4.发出董事会会议通知的时间和方式：2024 年 8 月 20 日以电话方式发出 5.会议主持人：公司董事长叶磊先生 6.会议列席人员：公司全体监事和公司高管薛晓强、安杰、杨建耀、杨鹏。 7.召开情况合法、合规、合章程性说明： 本次会议召开符合《公司法》和《陕西同力重工股份有限公司公司章程》 的规定。 （二）会议出席情况 会议应出席董事 6 人，出席董事 6 人。 二、议案审议情况 （一）审议通过《关于<陕西同力重工股份有限公司 2024 年半年度报告及报告 摘要>》的议案； 1.议案内容： 审议《关于<陕西同力重工股份有限公司 2024 年半年度报告及报告摘要>》 的议案。 ...

第一个行权期行权条件成就的公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个 别及连带法律责任。 陕西同力重工股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 8 月 22 日召开 第五届董事会第十九次会议、第五届监事会第十五次会议，审议了《关于<公司 2023 年股票期权激励计划预留部分第一个行权期行权条件成就>的议案》；因非 关联董事不足三人，上述应提交董事会审议的议案将提交 2024 年 9 月 12 日召开 2024 年第二次临时股东大会审议。根据《上市公司股权激励管理办法》《北京证 券交易所上市公司持续监管指引第 3 号——股权激励和员工持股计划》、公司 《2023 年股票期权激励计划（草案）》（以下简称"《激励计划》"或"本次激励计 划"）的相关规定，公司本次激励计划预留部分第一个行权期行权条件已成就。 现将相关事项公告如下： 一、审议及表决情况 （一）本次权益授予已履行的决策程序和信息披露情况 1、2023 年 3 月 13 日，公司召开第五届董事会第六次会议、第五届监事会 第四次会议，审议了《关于公司<2 ...

证券代码：834599 证券简称：同力股份 公告编号：2024-063 陕西同力重工股份有限公司 2024 年半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、募集资金基本情况 （一）实际募集资金的金额、资金到账时间 2021 年 1 月 6 日，经中国证券监督管理委员会《关于核准陕西同力重工股份有限公司 向不特定合格投资者公开发行股票的批复》（证监许可[2021]21 号） 的核准，公司向不特 定合格投资者公开发行股票 5,000 万股，发行价格为人民币 10.00 元/股，实际募集资金总额 为人民币 500,000,000.00 元，扣除相关发行费用 34,198,113.20 元（不含发行费用的可抵扣增 值税进项税额 2,051,886.79 元）后，公司实际募集资金净额为人民币 465,801,886.80 元。 主承销商国投证券股份有限公司扣除了尚未支付的承销费用共计人民币 33,500,000.00 元后，将募集资金人民币 466,500,000 ...

北京德恒(西安)律师事务所 关于 陕西同力重工股份有限公司 2023 年股票期权激励计划 预留授予部分第一个行权期行权条件成就之 法律意见 北京德恒（西安）律师事务所 DeHeng Law Offices (Xi'an) 陕西省西安市高新区丈八办团结南路 35 号高新新天地 T3 栋 36 层 电话: 029-81773718 邮编: 710065 the state of the subject of 北京德恒(西安)律师事务所 关于陕西同力重工股份有限公司 2023 年股票期权激励计划 预留授予部分第一个行权期行权条件成就之法律意见 释 义 在本法律意见中,除非文义另有所指,下列词语具有下述涵义: | 《上市规则》 | 指 | 《北京证券交易所股票上市规则(试行)》 | | --- | --- | --- | | 《持续监管办法》 | 指 | 《北京证券交易所上市公司持续监管办法(试行)》 | | 《监管指引第3号》 | 指 | 《北京证券交易所上市公司持续监管指引第3号 | | | | 股权激励和员工持股计划》 | | 中国证监会 | 指 | 中国证券监督管理委员会 | | 北交所 | 指 | 北京证券 ...

第一个行权期行权条件成就相关事项的核查意见 本公司及监事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个 别及连带法律责任。 陕西同力重工股份有限公司（以下简称"公司"）监事会，依据《中华人民 共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称 "《证券法》"）、《上市公司股权激励管理办法》（以下简称"《管理办法》"）、《北 京证券交易所股票上市规则（试行）》（以下简称"《上市规则》"）、《北京证券交 易所上市公司持续监管办法（试行）》（以下简称"《持续监管办法》"）、《北京证 券交易所上市公司持续监管指引第 3 号——股权激励和员工持股计划》（以下简 称"《监管指引第 3 号》"）等相关法律、行政法规和规范性文件以及《公司章程》 的相关规定，对 2023 年股票期权激励计划预留部分第一个行权期行权条件成就 相关事项进行了核查，发表核查意见如下： 证券代码：834599 证券简称：同力股份 公告编号：2024-059 陕西同力重工股份有限公司监事会 关于 2023 年股票期权激励计划预留部分 1、经核查，公司符 ...

陕西同力重工股份有限公司 2023 年股票期权激励计划预留授予部分 第一个行权期行权条件成就相关事项 之 独立财务顾问报告 2024 年 8 月 证券代码：834599 证券简称：同力股份 公告编号：2024-060 上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司 关于 一、释义 | 公司、本公司、上市 | 指 | 陕西同力重工股份有限公司 | | --- | --- | --- | | 公司 | | | | 股票期权激励计划、 | 指 | 陕西同力重工股份有限公司2023年股票期权激励计划 | | 本激励计划、本计划 | | | | 本独立财务顾问 | 指 | 上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司 | | 本独立财务顾问报告 | 指 | 上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司关于陕西同力重工股份 有限公司2023年股票期权激励计划预留授予部分第一个行权期行权条 | | | | 件成就相关事项之独立财务顾问报告 | | 股票期权、期权 | 指 | 公司授予激励对象在未来一定期限内以预先确定的价格和条件购买公 | | | | 司一定数量股票的权利，又称权益。 | | 激励对象 | 指 | 按照本激励计划规定，获 ...

股票行权 - 2023年股票期权激励计划首次授予部分第一个行权期，12人实际行权400万份，行权价4.04元/份[5] - 行权后总股本从4.52525亿股增至4.56525亿股[11] - 收到认购款1616万元，计入股本400万元，资本公积1216万元[14] 股东情况 - 叶磊行权后持股8156.6629万股，占比17.8668%[9] - 许亚楠行权后持股6030.4293万股，占比13.2094%[9] - 行权不导致控股股东、实际控制人变更[13] 业绩数据 - 2024年Q1净利润1.1824454032亿元，基本每股收益行权后摊薄为0.2649元/股[16] 资金用途 - 行权募集资金用于补充流动资金[15]

陕西同力重工股份有限公司 2023 年股票期权激励计划首次授予部分第一个行权期 股票期权行权结果公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个 别及连带法律责任。 证券代码：834599 证券简称：同力股份 公告编号：2024-053 一、股票期权行权结果 （一）实际行权基本情况 （二）、实际行权明细表 | | | 可行权数量 | 实际行权数 | 实际行权对 | 实际行权对 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 姓名 | 职务 | | 量（份） | 应股票数量 | 应股票数量 | | | | （份） | | | | | | | | | （股） | 占行权后总 | 1、期权简称及代码：同力 JLC1、850063； 2、授予日：2023 年 4 月 17 日； 3、股票登记日：2024 年 8 月 9 日； 4、可交易日： 2024 年 8 月 12 日； 5、行权价格： 4.04 元/份； 6、实际行权人数：12 人； 7、实际行权数量：4,000,000 份； 8、股票 ...

报告公司投资评级 - 首次覆盖给予同力股份“买入”评级 [1][5][57] 报告的核心观点 - 同力股份是非公路宽体自卸车行业先锋，营收与利润稳健增长，我国自卸车市场规模逐步扩张，公司优秀的生产管理模式和持续高研发投入为发展保驾护航，预计2024 - 2026年净利润分别为7.07/7.99/9.00亿元，当前股价对应动态PE分别为5/5/4倍，具有投资价值 [2][3][4][5] 根据相关目录分别进行总结 非公路运输设备高新技术先锋，非公路宽体自卸车行业开创者 - 公司2005年设立，专精非公路运输设备行业，经历初创、发展、扩张三阶段，2015年新三板挂牌，2021年北交所上市，步入智能化专业研发、制造高科技领域 [14] - 截至2024年一季度，董事长叶磊、山东华岳汇盈机械设备有限公司、总经理许亚楠为前三大股东，合计持股48.08%，股权结构稳定，公司加强“三会”制度防范风险 [16] - 公司产品有非公路宽体自卸车等多种，2023年宽体自卸车收入占比92.95%且逐年上升，具有成本低、安全性高等优势，适用于露天矿山等 [18] - 公司营收从2018年20.04亿元增长至2023年58.60亿元，归母净利润从1.54亿元增长至6.15亿元，2023年宽体自卸车收入同比+10.91%，配件销售收入同比+56.88%；2018 - 2023年毛利率和净利率稳中有升，期间费用控制稳定，2023年研发支出同比+54.20% [21][23] 非公路宽体自卸车需求扩张，露天煤矿为主要下游市场 - 自卸车行业分为公路自卸车和非公路自卸车，公路自卸车工况适应性弱等，非公路矿用自卸车成本高，非公路宽体自卸车结合两者优势，2023年市场规模达130.03亿元，同比增长5.42%，市场增长源于增量、存量替代和出口增长，行业竞争激烈 [23][26][31] - 非公路宽体自卸车产业链上游为原材料及零部件供应，中游为制造商，下游应用于矿山开采等领域；矿山开采是最大应用领域，2023年占比78.82%；我国煤炭生产和消费总量大且呈增长态势，煤炭价格稳定，露天开采产量有望增加，拉动行业增长 [35][37][41] 生产管理先进，研发投入增长，海外市场拓展空间大 - 公司建立先进工艺体系，工艺管理应用三维CAPP系统，关键零部件保证质量精度，整机装配实行流水线作业，检测试验有一流设备保证产品品质 [43] - 2023年研发投入1.03亿元，研发费用率1.77%，拥有省级企业技术中心及实验室，有多项专利；正在研发新能源矿用自卸车，智能化方面布局无人驾驶技术 [43][46] - 2023年海外收入9.81亿元，同比增长68.56%，海外业务毛利率32.99%高于国内；海外市场需求火热，“一带一路”带动行业出口，未来空间广阔 [47][50] 盈利预测与投资建议 - 核心假设：2024 - 2026年自卸车、维修、配件业务营收增速分别为10.0%、10.0%、10.0%和12.0%、10.0%、10.0%和12.0%、10.0%、10.0%，毛利率分别为22.0%、75.0%、35.0% [51] - 盈利预测：预计2024 - 2026年营业总收入分别为64.34/71.85/80.25亿元，同比增长9.79%/11.67%/11.70%，归母净利润分别为7.07/7.99/9.00亿元 [54][60] - 投资建议：选取中联重科等为可比公司，2024 - 2026年可比公司PE均值为12/9/7，公司估值低于可比公司，首次覆盖给予“买入”评级 [54][56][57]