市场动态与指数表现 - 标普500指数和纳斯达克指数开盘走高 延续前一日涨势并创历史新高 [1] - 8月零售销售环比增长0.6% 超出0.2%的预期 为美联储利率决议前最后关键经济数据 [1] 科技行业 - 亚马逊目标价从250美元上调至270美元 北美收入预计较共识预期高出10亿美元 [2] - 亚马逊宣布10月举办为期两日的销售活动 开启假日购物季 [2] - 甲骨文因可能参与运营TikTok美国业务股价上涨 避免该社交应用在美国被禁 [3] - TikTok广告定向能力被视为重要资产 [3] - 美光目标价从155美元上调至182美元 因高带宽内存需求受英伟达Blackwell Ultra芯片推动 [4] - 美光股价过去一个月上涨30% [4] - 微软季度股息增加10% 年化股息率从0.6%升至0.7% 符合五年平均水平 [6] - 公司当前仍有550亿美元股票回购授权 [6] 金融行业 - 富国银行分析师重申"巨头获胜"理论 大型银行在当前环境下表现最佳 [5] - 高盛、美国银行、花旗集团和摩根大通目标价获上调 摩根士丹利目标价亦被提高 [5] - 摩根大通将礼来目标价从1100美元下调至1050美元 但维持增持评级 [9] 消费品与零售 - 花旗将耐克目标价从68美元上调至74美元 预计季度业绩超预期 [7] - 业绩驱动因素包括销售改善及销售与管理费用降低 库存水平预计在第二财季末恢复正常 [7] 工业与运输 - 联合太平洋连续第二日获评级上调 本次从卖出调升至持有 [8] - 估值接近五年区间底部 正与诺福克南方寻求监管部门批准大型合并 [8] 制药与医疗 - 诺和诺德获买入评级 估值被认为具吸引力 [9] - 其每周一次减肥药Cagrilintide在后期研究中显示平均减重11.8% 作用机制与市场现有GLP-1药物不同 [9] 房地产行业 - 普洛斯从持有升级为买入 目标价从118美元上调至130美元 [10] - 企业决策改善导致新租赁提案转化率提高 [10]

市场表现与波动 - 纳斯达克综合指数下跌2.5% 标普500指数下跌1.2% 道琼斯工业平均指数基本持平 科技股抛售主因投资者对高估值担忧及获利了结 [1] - 8月交易量通常较低 投资者参与减少 导致市场波动幅度大于往常 [2] - 美联储主席鲍威尔讲话后 标普500和道琼斯工业平均指数周线收高 后者创历史新高 纳斯达克综合指数周线仍下跌0.56% [3] 货币政策动向 - 美联储主席鲍威尔表示在政策处于限制性区域且风险平衡变化背景下 可能调整政策立场 [3] - CME Group的FedWatch工具显示9月降息概率从75%升至87.3% [3] 科技行业焦点 - Palantir第二季度业绩强劲推动股价至190美元历史高点 但市盈率达193倍引发投资者撤退 [2] - 英伟达即将公布第二季度业绩 分析师预计每股收益同比增长47% 营收增长53% 主要受Blackwell Ultra芯片需求推动 [4] - 英伟达中国收入受关注 可能排除中国直接收入 因待审批许可证及时间不确定性 同时面临出口管制、美国政府可能对华芯片销售收取15%收入及中国政府推动国内AI芯片使用等挑战 [5] 零售行业表现 - TJX公司第二季度业绩超预期 受益于关税敞口较小及美国消费者寻求价值 [6] - Ross Stores第二季度每股收益超预期 第三季度指引优于预期 [7] - Burlington Coat Factory将于8月28日公布业绩 [7] - 专业服装零售商处境较折扣零售商不利 Abercrombie and Fitch、Gap和Urban Outfitters遭花旗分析师下调评级 服装公司需提供促销活动清理库存 同时面临关税带来的成本上升 [9] 企业财报周期 - 下周将有1383家公司公布财报 目前全球11000多家公司中79%已公布第二季度业绩 [10] - 第三季度财报季将于10月14日开始 摩根大通、花旗集团和高盛等将公布业绩 [8][10]

公司表现与市场动态 - 英伟达去年股价飙升 主要得益于全球大型科技公司对其人工智能产品和服务需求的激增[1] - 尽管业绩创纪录且需求旺盛 近期股价受挫 主要受市场对特朗普政府进口关税政策担忧的拖累[2] - 电子产品如AI芯片目前被临时豁免关税 但投资者仍担忧潜在关税可能导致产品需求下降和成本上升[3] - 公司通过增加美国本土生产和430亿美元现金储备增强应对潜在风险能力[3] 战略布局与产品规划 - CEO黄仁勋将于5月19日在台湾Computex大会发表"AI Next"主题演讲 涵盖AI机器人、下一代技术和未来移动性等领域[6] - 可能公布与联发科合作开发的基于Arm架构的PC处理器 拓展Windows on Arm市场[8] - 预计提及Blackwell架构最新进展 包括今年推出的Blackwell Ultra芯片和2026年下半年的Vera Rubin架构[7][9] - 美国本土AI基础设施全面生产计划可能成为演讲重点[9] 估值与投资时机 - 当前股价对应26倍前瞻市盈率 处于合理估值区间[11] - 长期投资者无需急于在5月19日前建仓 因短期事件性波动难以精准把握[10][11] - 即便Computex公布利好后股价上涨 预计不会立即进入高估区间[11][12]