A股IPO市场结构性回暖 - 2025年1-7月A股新上市公司59家，同比增长18%（去年同期50家）[1] - 募资净额544.21亿元，同比大幅增长63.83%（去年同期332.18亿元）[1] - IPO审核重启促使企业加速筹备上市[1] 股改前十大重点问题 - **股权架构整合**：需从离散投资结构转向集团框架，规范拟上市主体选择与股权架构[2] - **税收筹划**：涵盖持股平台搭建、控股股东反向激励及经销商/客户激励方案[2] - **财务合规**：扣非净利润测算需对标上市标准，股份支付测算需结合投资者进入时间[2] - **战略规划**：商业计划书编制需衔接股份份额规划与上市时间线[2] - **募投项目设计**：需协调现金流规范与可研报告编制，处理上市前分红与融资关系[2] 战略投资者引入要点 - **全流程管理**：包括前期尽调、估值谈判、协议签署及增资扩股/股权转让操作[3][6] - **资源匹配**：需划分战略投资者类型并针对性对接[2] 股权激励关键问题 - **平台搭建**：采用有限合伙企业或投资公司形式，注册地选择涉及基金小镇等政策考量[7] - **激励对象**：覆盖核心员工、管理人员、销售团队及客户/供应商等合作伙伴[7] - **分配机制**：需综合业绩测算、外部监管要求（如股份支付判断与定价合规）[7] 募投项目可行性研究 - **核心要素**：项目选择需结合行业趋势，可研报告需满足监管要求并体现融资合理性[8] 案例与课程资源 - **案例库**：包含38个实战案例（如ALGF、WBYD、XHGF2023等）[16][17] - **课程内容**：覆盖股改、战投引入、股权激励、募投项目四大环节，共34节课9.5小时[6][12] - **讲师背景**：主讲人Gavin Meng为上市公司高管，兼任多家拟上市公司CFO/董秘[11][15]