港股市场表现 - 恒生指数下跌145点或0.61%收报23831点，国指下跌47点或0.49%收报9656点，大市成交额缩减至827.99亿港元 [1] - 港股通录得净流入资金4.84亿港元，其中港股通(沪)净流入2.83亿港元，港股通(深)净流入2.01亿港元 [1] - 消费、地产、医疗行业普遍下跌，石药集团和万科企业跌幅近5%，科网股多数回调，百度集团下跌逾5% [1] - 康特隆和维港育马股价大涨逾20%，均拟折价超15%进行配股 [1] 美股市场动态 - 美股三大股指应声下挫，道指跌0.2%收报46292点，标普500指数跌0.6%收报6656点，纳指下挫1%收报22573点 [2] - 多只AI概念股及重磅科技股下跌，英伟达回吐2.8%，甲骨文股价下挫逾4%，亚马逊挫约3%，特斯拉跌约2% [2] - 美国8月建筑许可初值为131.2万，低于先前的136.2万，预测值为137万 [2] 行业与政策动向 - 教育部介绍我国职业院校有中职9302所、高职1562所、职业本科87所，在校生共3400万人，建成了世界上规模最大的职业教育体系 [3] - 国家能源局表示8月全社会用电量达10154亿千瓦时，按年增长5%，工业用电量达到5909亿千瓦时，占比近六成 [9] - 全国制造业用电量按年增长5.5%，为今年以来最高，钢铁、建材、有色、化工等原材料行业用电量复苏势头明显 [9] - 工业和信息化部表示将实施培育新兴产业打造新动能行动，加速打造一批新兴支柱产业，开辟人形机械人、脑机介面、元宇宙、量子信息等新赛道 [9] 投资机会与建议 - 建议关注人工智能及应用、半导体、工业软件等新质生产力等科技板块 [3] - 建议关注受益于美联储降息预期且中报业绩继续较好表现的上游有色金属板块 [3] - 建议关注受益于"人工智能+"赋能的科网板块及各行业龙头公司 [3] - 建议关注仍属较低估值和较高股息的各细分行业的央国企龙头公司板块 [3] - 建议关注估值水平已处于相对低位的低碳电力运营公司，如龙源电力和中广核新能源 [9] - 建议关注"5G+工业互联网"及"鸿蒙智能"等相关龙头公司，如中兴通讯和金蝶国际 [9] 公司业绩与动态 - 李宁公司2025年上半年收入达148.17亿元，同比增长3.3%，毛利率为50%，同比下降0.4个百分点，净利润为17.37亿元，同比下降11% [10] - 李宁在专业运动领域的品牌力正在恢复，专业运动产品收入贡献已超过60%，跑鞋在专业跑者中的穿着率高达61.35% [10] - 腾讯斥约5.5亿港元回购86.7万股，完成发行90亿元票据 [12] - 阿里巴巴心流研究团队发布全新终端AI智能体iFlow CLI，百度集团智能云千帆推出全新视觉理解模型Qianfan-VL [12] - 京东新疆订单量按年增长逾倍，恒瑞医药子公司阿得贝利单抗注射液上市申请获国家药监局受理 [12] - 港铁公司签订300亿元7年期绿色银团贷款，金山云折让8.8%配股筹28亿元 [12] 新股与经济数据 - 博泰车联招股价102.23港元，每手20股，招股截止日2025年9月25日，上市日期2025年9月30日 [13] - 紫金黄金国际招股价71.59港元，每手100股，招股截止日2025年9月24日，上市日期2025年9月29日 [13] - 奇瑞汽车招股价27.75-30.75港元，每手100股，招股截止日2025年9月22日，上市日期2025年9月25日 [13] - 美国新建住宅销量年率八月预测值650k，前值652k，新建住宅销售月环比八月预测值-0.30%，前值-0.60% [13]