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《机器人年鉴》第 5 卷：太空与国防（摩根士丹利全球具身智能团队）-The Robot Almanac-Vol. 5 Space & Defense Morgan Stanley Global Embodied AI Team

摩根· 2025-12-19 03:13

报告行业投资评级 * 报告未对航空航天与国防行业提供明确的投资评级 [1][2] 报告核心观点 * 报告认为，可重复使用火箭技术是通往太空的“电梯”，从根本上重塑了卫星经济，使大规模星座部署和太空探索成为可能 [34][57] * 低地球轨道巨型卫星星座（如星链）正在成为全球高速连接的数据传输层，并构成具身人工智能生态系统的“连接组织” [46][50] * 在国防领域，自主、可消耗、分布式系统正引发一场军事革命，以应对传统国防工业基础面临的挑战和新的地缘政治竞争格局 [228][264][266] * 太空与国防两大领域正通过自主系统和人工智能技术深度融合，形成新的“军事自主复合体”投资生态 [312][314] 根据相关目录分别进行总结太空经济与卫星互联网 * 卫星连接市场总潜在规模覆盖全球所有数据传输设备，目前全球有约**27亿**人缺乏互联网接入，约**100亿**部手机和汽车在运营，且**85%**的地球表面没有蜂窝网络服务 [54][55][56] * 以SpaceX为代表的私营公司通过可重复使用火箭技术，将发射成本降低**10倍**，有效载荷能力提升**10倍**，卫星带宽增加**100倍**，综合使每GB可售容量的成本改善了**10,000倍**，彻底重塑了卫星经济学 [57] * 截至2025年12月，星链在轨卫星数量超过**9,000颗**，占所有在轨卫星的**三分之二**，平均每**2天**进行一次发射，并保持每周新增约**10万**用户的高速增长 [60][61][63] * SpaceX计划在2026/2027年过渡到星舰发射系统，预计将使单颗卫星容量提升**超过10倍**，并最终实现将人类送往火星的目标 [91][94][99] 太空探索与地外基础设施 * 将人类发展为多行星物种的核心目标是确保人类文明的长期生存，火星因其接近地球、存在水冰、大气成分为二氧化碳、昼夜周期与地球相似（24小时37分钟）等特点，成为首要目标 [104][105][111][113][114][115][116] * 月球可作为前往火星的“训练场”和后勤中转站，麻省理工学院研究发现，在月球上补充燃料可使火星任务的质量减少**68%**，月球上的氦-3资源也是未来核聚变的潜在燃料 [118][120][121][122] * 自主机器人对于太空探索和建设初期火星基础设施至关重要，潜在应用包括航天器维护、太空建筑和宇航员协助，以应对太空中的辐射等恶劣环境 [125][128][129][131][133] 全球竞争格局 * 在美国，蓝色起源及其“新格伦”火箭、亚马逊的“柯伊伯”星座计划有机会复制SpaceX的成功模式 [135][139][144] * 中国正在形成深厚且常被忽视的太空生态系统，计划部署一系列巨型星座以对抗星链，并开发“长征”系列可重复使用火箭，目标是在2030年前实现载人登月 [149][153][161][162][163] * 中美之间正在形成一场新的太空竞赛，竞争领域从上一世纪的国家威望转向具有双重用途的分布式计算、全球通信和开拓新疆域 [166][167] 前沿应用：太空数据中心与量子通信 * 太空数据中心具有理论优势：太空温度低至**-270°C**可大幅降低冷却成本（地面数据中心冷却成本占比可达**40%**），丰富的太阳能（单位面积功率比地面太阳能农场高**30%以上**），以及更优的边缘连接延迟 [172] * 但面临太空碎片、辐射、大型设备带来的风险以及安全等关键障碍 [173] * 包括SpaceX、微软、蓝色起源、初创公司Aethero、Lonestar等在内的多家企业正在探索或测试太空数据中心技术 [175][177][179][180][181] * 量子通信是卫星巨型星座的自然延伸，旨在应对未来“Q日”（量子计算机破解所有经典加密）的威胁，实现近乎不可破解的通信，对国家网络安全至关重要 [183][185][192] * 中国通过2016年发射的“墨子号”卫星，在空间量子通信领域已成为先行者，美国则计划在2026年发射其首颗专用量子通信卫星以追赶 [194][196][198][200] 国防工业转型与自主系统 * 美国国防工业基础面临挑战：从项目启动到交付初始能力的平均周期长达**12年**，而人工智能技术正在压缩技术生命周期 [228][229][230] * 美国造船能力不足**10万总吨**，而中国能力高达**2,325万总吨**，中国海军舰艇数量（**234艘**）已超过美国（**219艘**），且**70%**的中国现役舰艇在2010年后下水，而美国这一比例仅为**25%** [232][233][236][237] * 美国在高技术装备方面有优势，但弹药库存深度不足，例如在2025年6月的以伊冲突中，美国使用了其终端高空区域防御系统约**四分之一**的库存（约**150枚**拦截弹，单价**1,260万美元**）来防御以色列 [239][240][242][246] * 无人机已在全球战场发挥补充作用，美国陆军部长表示，未来几年陆军每年将采购**50万至100万架以上**无人机 [255][258][259] 自主军事革命与投资生态 * 美国陆军未来司令部司令将当前趋势比作与核军备竞赛同等重要的“革命性变化”，预示着一场即将到来的自主军备竞赛 [264][266] * 自1993年国防部“最后的晚餐”推动整合后，美国国防开支日益集中于纯国防专业公司，其占比从1989年的**6%** 飙升至2025年的**86%** [268][273][274][275] * 当前，少数几家主要承包商占据了国防部开支的绝大部分，但以自主系统为核心的国防科技初创公司（如Anduril、Shield AI、Saronic）正在崛起，可能逆转此前的整合趋势，从传统巨头手中分得市场份额 [277][281][282] * 美国海军少将指出，必须实现自主系统的大规模部署，乌克兰战场是演进，而自主化将是一场革命 [284][285] * 高端“精品”系统（如B-2轰炸机，1989-2000年间单机成本平均**21亿美元**，相当于2024年的**42亿美元**）与可消耗无人系统并非简单的开关切换，而是一个需要动态调整的“刻度盘”，未来几年投入将显著向网络、无人、太空等领域倾斜 [287][289][294][295][297][299][300] * 民用自动驾驶汽车的AI技术与军用级AI本质相通，具有“双重用途”特性，仅载体可互换 [306][308] * 与美国的纯国防承包商主导模式不同，中国几乎没有纯粹的国防承包商，其国防工业与民用经济结合更紧密 [310] * 全球风险投资正涌入航空航天与国防领域，催生新的“军事自主复合体”生态 [312][314][315][319][322]