上市银行不良贷款率整体表现 - 2025年上半年A股42家上市银行不良贷款率整体保持优秀水平 其中35家银行资产质量平稳或优化 仅7家银行不良率较年初小幅反弹 [1] - 上市银行普遍加大不良资产拨备计提 近七成银行拨备覆盖率出现下滑 [1] - 国有大行不良贷款率保持1.21%的行业均值 优于行业平均水平0.28个百分点 [2] 不良贷款率改善银行情况 - 20家银行不良率较年初下降 降幅介于0.01至0.12个百分点 另有15家银行保持持平 [2] - 西安银行不良率降幅最大 下降0.12个百分点至1.6% 该行信用减值计提23.93亿元 同比增长91.94% [2] - 16家银行不良率低于1% 其中成都银行最低为0.66% [2] - 国有大行中交通银行下降0.03个百分点 农业银行下降0.02个百分点 中行/建行/工行均下降0.01个百分点 [2] 对公贷款资产质量改善 - 房地产领域风险持续出清 房地产业仍是境内新发不良第一大行业 但实质新增同比呈现下降趋势 [4] - 农业银行房地产业贷款不良率较年初下降0.05个百分点 [4] - 兴业银行对公房地产新发不良同比下降45.72% 地方政府融资平台实现零新发不良 [5] - 地方债务风险得到有效控制 融资平台客户数量和债务规模实现"双下降" [4] 零售贷款资产质量承压 - 零售领域资产质量压力上升 个人经营贷款和个人消费贷款不良率出现增长 [1] - 10余家银行个贷不良率较年初上升 包括华夏银行和渝农商行等 [7] - 工商银行确认零售贷款资产质量出现下迁 与市场整体情况一致 [7] - 招商银行指出消费降级和房地产市场调整给信用卡和个贷风险带来巨大挑战 [7] 行业展望与预期 - 随着房地产供需政策协同发力 房地产市场有望逐步实现"止跌回稳" [4] - 消费贷款贴息和政策性金融工具等财政新工具落地 预计银行经营指标下半年继续改善 [8] - 个人消费贷款劣变势头预计逐渐放缓 但资产质量最终取决于居民现金流状况和房地产市场复苏进度 [7][8]