投资服务定位 - iREIT+HOYA Capital是Seeking Alpha上以收入为重点的顶级投资服务[1] - 服务专注于能提供可持续投资组合收入、多元化和通胀对冲机会的创收资产类别[1] 市场环境与投资策略 - 当前市场波动剧烈 道琼斯工业平均指数出现500点的波动已成为常态[2] - 投资策略偏向防御性股票 投资期限为中期至长期[2] 分析师持仓与独立性 - 分析师通过股票所有权、期权或其他衍生品对SCHD持有有益的长期多头头寸[3] - 文章内容代表分析师个人观点 且未因撰写此文获得除Seeking Alpha以外的报酬[3] - 分析师与文章中提及的任何公司均无业务关系[3]

作者信息 - 作者为Ernest Hoffman 担任Kitco News的加密货币和市场记者 [3] - 作者拥有超过15年的媒体工作经验 自2007年开始从事市场新闻工作 [3] - 作者拥有康考迪亚大学新闻学学士学位 [3]

房地产投资平台 - Homeshares平台为合格投资者提供进入规模达36万亿美元的美国房屋净值市场的渠道[1] - Arrived平台允许非合格投资者以低至100美元的门槛进入房地产市场 投资于经美国证券交易委员会认证的租赁住宅和度假租赁物业[8] - First National Realty Partners为合格投资者提供机构级商业地产投资机会 锚定于必需品零售品牌如Kroger、Walmart和Whole Foods[10] 投资策略与回报 - 通过美国房屋权益基金投资可获得风险调整后内部回报率在12%至18%之间[7] - 房地产投资被描述为抗通胀的财富增长途径 无需承担购买实体房产和房东责任[2] - 商业地产投资提供被动分配收入 由专业团队处理尽职调查和运营流程[10] 科技投资平台 - Moby平台由前对冲基金分析师团队运营 其股票选择在过去四年中平均跑赢标准普尔500指数11.95个百分点[21] - Public平台提供免佣金股票和ETF交易 并允许投资债券及另类资产类别如艺术品和奢侈品[22] - Public平台提供年化收益率为4.10%的免手续费账户 无最低余额要求[23] 长期财富构建案例 - 杰夫·贝索斯的兄弟姐妹在1996年各投资1万美元购买亚马逊股票 截至2018年已实现超过6亿美元利润[4][6] - 迈克和杰基·贝索斯在1995年投资245,573美元获得亚马逊6%股份 估计当前价值1200亿美元[3] - 黄金在过去100年间价值增长七倍 被视为经济衰退期间比股票更稳定的资产[14] 另类投资工具 - Goldco提供最低1万美元起投的黄金IRA账户 提供免税优势并匹配合格购买金额10%的免费白银[15] - 投资者可通过IRA账户进行长期退休投资 规避股票交易波动[14] - 贝索斯通过自动交易计划在2025年底前出售至多2500万股亚马逊股票 2024年7月已出售价值约17.3亿美元的股票[18][19]

比尔·盖茨的投资组合 - 比尔·盖茨净资产为1058亿美元 其投资组合高度多元化[2] - 持有的微软股票价值约为130亿美元 仅占其财富的一小部分[2] - 其余财富分散于多项私人权益投资中 包括大量收购美国农田[2] 比尔·盖茨的农田投资规模 - 比尔·盖茨在美国拥有约27万英亩农田[3] - 其本人表示拥有美国全部农田的约1/4000[3] - 美国农田总面积超过8.93亿英亩 该比例大致准确[3] - 过去六年中 在内布拉斯加州投资约1.13亿美元购买农田 目前在该州拥有约2万英亩土地[3] 农田作为资产类别的投资价值 - 农田指可用于耕种的 acreage 是一个广泛的资产类别[5] - 对寻求对冲通胀的投资者具有吸引力[5] - 数据显示农田价值随通胀上升 2022年美国农田价值增长10.2% 而当年平均通胀率为8%[5] 直接投资农田的挑战 - 大型或中小型农场的收购价格可能非常高昂[6] - 此类资产较难获得融资 尤其对于没有直接农业专业知识的投资者[6] - 该资产类别实质上主要面向合格投资者[6]

文章核心观点 - 数字资产国库（DATs）管理着超过1280亿美元的资产，在主要区块链供应中占相当大比重，既带来风险也蕴含机会 [1] - DATs的扩张速度引发了市场震荡，其发展速度已超过历史上任何时期的加密货币融资热潮 [4][5] - 当前市场讨论多集中于短期投机，多数DATs缺乏实质性内容，可能只是金融工程，一旦市场环境改变或将消退 [5] - 尽管如此，当前的狂热被视为一个必要的初始阶段 [6] 数字资产国库（DATs）定义与作用 - DATs指公司将资产负债表的一部分配置到比特币、以太坊、Solana或狗狗币等加密货币的行为 [2] - 公司以此对冲通胀、储存价值并向投资者传递创新信号，作为持有现金、债券或黄金之外的多元化选择 [2] - 公司将加密货币纳入国库管理旨在保护购买力，同时获得区块链生态系统增长的风险敞口 [3] - 随着机构对加密货币的接受度提高，DATs在公司财务策略中日益普遍 [3] DATs市场规模与资产分布 - 根据BitcoinTreasuries数据，上市公司总计持有约976,772枚比特币，价值约1100亿美元 [4] - 公司国库正多元化配置其他数字资产，包括约32亿美元的Solana、约150亿美元的以太坊以及约1.55亿美元的狗狗币 [4]

投资服务定位 - 专注于提供可持续投资组合收入、多元化和通胀对冲机会的收入型资产类别投资服务 [1] - 提供免费两周试用期和独家收入导向的投资组合精选标的 [1] 投资策略与理念 - 在市场估值具有投机性时，资金的安全回报与投资回报同等重要 [2] - 投资策略偏向防御型股票，投资周期为中期至长期 [2] - 分析师拥有超过14年的投资经验和金融MBA学位 [2]

投资组合配置建议 - 资深交易员Peter Brandt建议为Z世代提供投资组合配置：10%配置于比特币 20%配置于房地产 70%配置于SPY（即标普500指数基金）[1] - 建议配置10%比特币旨在对冲通胀并捕捉不对称的上行潜力 而非追求短期投机收益[3] - 配置20%房地产作为有形且抗通胀的资产 可增加投资组合稳定性并提供持续回报[3] - 配置70%于通过SPY投资的标普500指数 使投资者能受益于美国主要公司的长期增长并获得多元化风险敞口[3] 比特币的核心定位与功能 - Brandt将比特币定位为在市场波动、通胀和投资组合争论中可作为对冲工具的战略性资产[2] - 其认为比特币是唯一值得纳入长期投资组合的数字资产 强调其在法币贬值背景下保存财富的潜力[2] - Brandt在访谈中提出比特币不仅是一种金融资产 更是一种技术工具 能保护个人资产免受国家和中央银行控制 是经济自由和个人权利的关键创新[6] 投资哲学与目标 - 上述资产配置旨在创建一个平衡风险与机会的投资组合 以实现可持续的财富积累[4] - Brandt通过社交媒体强调 除投资外 还需培养市场所需技能 追求有意义的工作 并将家庭和个人目标置于优先位置[4]

投资服务 - iREIT+HOYA Capital是Seeking Alpha上以收入为重点的顶级投资服务 专注于提供可持续投资组合收入、多元化和通胀对冲机会的创收资产类别 [1] 市场表现 - 标普500指数在长期内能产生9-10%的平均年回报率 但每年的实际回报并非固定于此数值 [2] 分析师背景 - 分析师拥有超过14年的投资经验以及金融方向的MBA学位 投资策略侧重于具有防御性质且着眼于中长期的股票 [2]

投资服务 - iREIT+HOYA Capital是Seeking Alpha上以收入为重点的顶级投资服务 专注于提供可持续投资组合收入、多元化和通胀对冲机会的收入型资产类别 [1] - 提供免费两周试用 展示其独家收入型投资组合中的顶级投资理念 [1] 市场观察 - 当前市场许多投资者过于年轻 未经历互联网泡沫破灭或2008年金融危机 导致部分盈利不足的科技股估值中包含过高增长预期 [2] - 分析师拥有14年以上投资经验和金融MBA学位 投资策略偏向防御性股票 聚焦中长期投资 [2] 持仓披露 - 分析师通过股票、期权或其他衍生品对美国铁塔公司(AMT)持有多头头寸 [3]

投资服务 - iREIT+HOYA Capital是Seeking Alpha上以收入为重点的顶级投资服务 专注于提供可持续投资组合收入、多元化和通胀对冲机会的收入型资产类别 [1] - 提供免费两周试用 展示其独家收入型投资组合中的顶级投资理念 [1] 市场动态 - 标普500指数持续创历史新高 但投资者需注意当前指数已包含大量乐观预期 [2] - 指数上涨主要由少数股票如NVIDIA等推动 而非广泛市场参与 [2]