2024年第三季度营收情况 - 2024年第三季度营收1.62亿美元同比增长8%[1][2] - 2024年9月30日结束的三个月营收162003美元2023年同期为150085美元[24] 2024年第三季度非TAC贡献情况 - 2024年第三季度非TAC贡献为1.494亿美元同比增长12%[1][2] - 2024年第三季度CTV的非TAC贡献为6440万美元同比增长23%高于预期的6200 - 6400万美元[1] - 2024年第三季度DV +的非TAC贡献为8500万美元同比增长5%高于预期的8400 - 8600万美元[1] 2024年第三季度净收入与每股收益情况 - 2024年第三季度净收入520万美元每股收益0.04美元而2023年第三季度净亏损1750万美元每股亏损0.13美元[1] - 2024年9月30日结束的三个月净收入5214美元2023年同期为亏损17477美元[24] - 2024年9月30日结束的三个月基本每股净收入0.04美元2023年同期为亏损0.13美元[24] 2024年第三季度调整后EBITDA情况 - 2024年第三季度调整后EBITDA为5060万美元利润率为34%而2023年第三季度调整后EBITDA为4030万美元利润率为30%[1][2] 2024年第四季度非TAC贡献预计情况 - 2024年第四季度非TAC总贡献预计在1.82 - 1.86亿美元之间[1] - 2024年第四季度CTV的非TAC贡献预计同比增长约20%在7500 - 7700万美元之间[1] - 2024年第四季度DV +的非TAC贡献预计在1.07 - 1.09亿美元之间[1] 2024年调整后EBITDA利润率情况 - 2024年调整后EBITDA利润率扩张提高到150 - 200个基点[1] 2024年不同时间现金及现金等价物情况 - 2024年9月30日现金及现金等价物为387244美元2023年12月31日为326219美元[22] - 2024年前三季度现金及现金等价物和受限现金的期末余额为387244美元2023年同期为310555美元[29] 2024年前三季度整体财务情况 - 2024年前三季度净亏损13621美元2023年同期净亏损190098美元[34] - 2024年前三季度运营活动提供的净现金为120504美元2023年同期为125282美元[29] - 2024年前三季度投资活动使用的净现金为40669美元2023年同期为25339美元[29] - 2024年前三季度融资活动使用的净现金为19447美元2023年同期为115681美元[29] - 2024年前三季度的收入为474202千美元2023年同期为432778千美元[32] - 2024年前三季度的毛利润为283150千美元2023年同期为92897千美元[32] - 2024年前三季度的调整后EBITDA为120337千美元2023年同期为100958千美元[34] - 2024年前三季度的非GAAP收入为55011千美元2023年同期为36760千美元[36] - 2024年前三季度GAAP基本每股收益为 - 0.10美元非GAAP每股收益为0.37美元[38] 各渠道贡献情况 - CTV渠道2024年9月30日前三季度贡献6438.9万美元占比43% 2023年同期为5246.8万美元占比39%[41] - 移动渠道2024年9月30日前三季度贡献5934.6万美元占比40% 2023年同期为5497.1万美元占比41%[41] - 桌面渠道2024年9月30日前三季度贡献2569.3万美元占比17% 2023年同期为2569.7万美元占比20%[41] - 2024年9月30日前三季度各渠道总贡献42674.4万美元[41] - 2023年9月30日前三季度各渠道总贡献38386.7万美元[41] 股票薪酬与折旧摊销费用情况 - 2024年9月30日结束的三个月股票薪酬支出18670美元2023年同期为17468美元[26] - 2024年9月30日结束的九个月股票薪酬支出59161美元2023年同期为55462美元[26] - 2024年9月30日结束的三个月折旧摊销费用14537美元2023年同期为39266美元[27] 非GAAP加权平均流通股相关情况 - 非GAAP加权平均流通股相关数据[39]

文章核心观点 - 最大的独立卖方广告公司Magnite与迪士尼宣布将合作协议延长两年，Magnite继续作为迪士尼首选的供应方技术合作伙伴，助力迪士尼广告业务发展 [1] 合作情况 - Magnite与迪士尼的合作进入第六年，迪士尼利用Magnite的技术将其广告支持的库存货币化，Magnite为迪士尼合作的30多家需求方平台（DSP）促成交易 [1] - 迪士尼可通过Magnite的ClearLine产品与主要买家进行一对一交易，将ESPN直播的大学橄榄球比赛货币化，支持在巴西、智利、哥伦比亚、墨西哥、秘鲁和阿根廷等拉丁美洲国家的业务扩张，通过私有市场交易（PMP）提供包括ESPN和ABC新闻播客在内的播客库存 [2] 双方评价 - 迪士尼负责可寻址销售的高级副总裁Jamie Power表示Magnite是支持迪士尼广告业务的关键技术合作伙伴，在连接需求方平台、满足客户需求和应对市场趋势方面发挥重要作用 [2] - Magnite首席营收官Sean Buckley感谢迪士尼的信任，期待为其提供卓越广告体验，并在直播等新领域创新为合作增值 [2] Magnite公司介绍 - Magnite是全球最大的独立卖方广告公司，发布商利用其技术将内容在所有屏幕和格式上货币化，全球领先的代理商和品牌信赖其平台获取优质广告资源并每月执行数十亿笔广告交易，公司在北美、欧洲、中东和非洲、拉丁美洲以及亚太地区设有办事处 [3]

文章核心观点 - Michael Wiggins De Oliveira是一名专注于"大能源转型(包括铀)"的价值投资者,擅长发现公司业务正在发生重大转变并有望在未来一年内大幅提升盈利能力的投资机会[1] - 他管理一个集中的投资组合,约15-20只股票,平均持有期为18个月[1] - 凭借10多年分析无数公司的经验,他在科技和能源领域积累了出色的专业经验,在Seeking Alpha上拥有超过4万名粉丝[1] - 他领导的投资组合"Deep Value Returns"提供集中投资组合的洞见、及时的股票选择更新、每周直播建议等服务,并为新手和有经验的投资者提供必要的指导[1] 公司相关 - Michael Wiggins De Oliveira是一名"inflection investor",即在公司业务叙事发生变化、未来一年内有望大幅提升盈利能力时进行投资[1] - 他管理的投资组合"Deep Value Returns"专注于科技和"大能源转型(包括铀)"领域[1] - "Deep Value Returns"是一个活跃、友好的投资者社区,可通过聊天室随时获取帮助[1] 行业相关 - Michael Wiggins De Oliveira专注于"大能源转型(包括铀)"领域的投资机会[1]

文章核心观点 Magnite将在2024年11月7日美股收盘后公布2024年第三季度财报，并于同日举行电话会议讨论财务结果和前景 [1] 分组1：财报及会议信息 - 公司将于2024年11月7日美股收盘后公布2024年第三季度财报 [1] - 公司将于同日下午1:30（太平洋时间）/下午4:30（东部时间）举行电话会议讨论财务结果和前景 [1] 分组2：会议参与方式 - 直播电话会议免费号码(844) 875 - 6911（美国国内）直拨号码(412) 902 - 6511（国际），密码需询问加入Magnite电话会议 [2] - 直播电话会议同步音频网络直播网址为http://investor.magnite.com，在“活动与演示”栏目下 [2] - 电话会议重播免费号码(877) 344 - 7529（美国国内）直拨号码(412) 317 - 0088（国际），密码9464892 [2] - 电话会议重播网络直播链接为http://investor.magnite.com，在“活动与演示”栏目下 [2] 分组3：公司介绍 - Magnite是全球最大的独立卖方广告公司，纳斯达克股票代码MGNI [1][3] - 发行商使用其技术在所有屏幕和格式上实现内容货币化，包括CTV、在线视频、展示和音频 [3] - 全球领先的广告公司和品牌信赖其平台，以获取安全优质的广告资源，每月执行数十亿笔广告交易 [3] - 公司在纽约、洛杉矶、丹佛、伦敦、新加坡和悉尼设有办公室，业务覆盖北美、欧洲、中东和非洲、拉丁美洲以及亚太地区 [3] 分组4：投资者关系联系方式 - 投资者关系联系人Nick Kormeluk，联系电话949 - 500 - 0003，邮箱nkormeluk@magnite.com [4]

文章核心观点 - 广告技术公司Magnite因关键业务合作伙伴高管言论致股价下跌近11%，虽有分析师辩护但股价仍下滑，公司或需解释以应对局面 [1][5] 合作伙伴变动 - 华特迪士尼公司可寻址销售高级副总裁Jamie Power称公司不再使用Magnite，转而使用谷歌母公司Alphabet和数字广告专家The Trade Desk运营的平台 [2] - Benchmark分析师Dan Kurnos称该情况3月已宣布，但投资者反应似刚得知消息 [3] 分析师辩护 - Dan Kurnos认为迪士尼不太可能在没有Magnite的情况下创建完整的端到端广告堆栈，怀疑Magnite在后续谈判中仍有重要作用 [4] - B. Riley的Daniel Day重申对Magnite股票的买入建议和18.50美元的目标价，指出迪士尼和Magnite并未完全脱离，引用Power说法称Magnite对迪士尼成功仍“至关重要” [4] 股价表现 - 截至周四傍晚，Magnite股价本周迄今下跌近11%，分析师辩护未能扭转股价下滑趋势，投资者持续受Power言论影响 [1][5]

文章核心观点 - 迪士尼公司似乎正在降低与Magnite的合作关系 [1][2] - Magnite公司的股价下跌10.8%,原因是有消息称迪士尼可能停止使用Magnite的Disney Real-Time Ad Exchange(DRAX)服务 [1][2] - 分析师认为这一消息并非新鲜事,已经被市场消化,Magnite股价下跌创造了买入良机 [2][3] 行业和公司总结 行业概况 - 疫情后数字广告行业增速放缓,投资者热情降低 [4] - Magnite作为广告技术公司,需要加快增长以吸引投资者 [4] Magnite公司 - Magnite是一家卖方广告技术平台公司 [1][2] - 公司第二季度收入增长仅7%,需要进一步提升增长 [4] - 被迪士尼停止使用DRAX服务是公司业务的一个损失 [2] - 但分析师认为迪士尼不太可能完全不使用Magnite的服务 [2]

文章核心观点 - 全球最大的独立卖方广告公司Magnite成功对2031年2月到期的高级担保定期贷款进行了重新定价 [1] 分组1：贷款重新定价情况 - 3.64亿美元的重新定价将利率降低75个基点，从之前的Term SOFR + 4.5%降至Term SOFR + 3.75% [2] - 与2月定期贷款再融资前的利率相比，此次利率改善累计降低了125个基点 [2] - 重新定价后定期贷款的到期日不变，其他条款基本不变 [2] - 重新定价对公司2026年3月到期的可转换债券或2029年2月到期的循环信贷安排（未提取）无影响 [2] 分组2：公司介绍 - Magnite是全球最大的独立卖方广告公司，发行商利用其技术通过所有屏幕和格式将内容货币化 [3] - 全球领先的代理商和品牌信任其平台，每月执行数十亿笔广告交易 [3] - 公司在北美、欧洲、中东和非洲、拉丁美洲和亚太地区设有办事处 [3]

文章核心观点 - 最大的独立卖方广告公司Magnite将与法国领先的视频广告网络TF1 PUB合作，以简化对该广播公司程序化需求的访问，支持TF1集团的数字加速 [1] 合作双方情况 Magnite - 全球最大的独立卖方广告公司，发布商使用其技术通过所有屏幕和格式将内容货币化，包括CTV、在线视频、展示和音频 [5] - 全球领先的代理商和品牌信任其平台，每月执行数十亿笔广告交易，在北美、EMEA、LATAM和APAC设有办事处 [5] TF1 PUB - 法国领先的多媒体广告网络，为TF1集团的多个电视频道和TF1+销售广告空间 [6] - TF1+是法国领先的免费流媒体平台，每月有超过3500万流媒体用户，TF1 PUB还在广播市场为Indés Radios和众多法国海外广播电台销售广告空间 [2][6] 合作内容及意义 合作内容 - Magnite加入TF1 PUB的技术合作伙伴名单，其技术将集成到TF1 PUB现有的广告堆栈中，帮助优化程序化支出 [1][3] - TF1 PUB将利用Magnite的需求促进能力，通过Magnite Streaming平台和其团队的国际代理商关系来释放需求 [3] 合作意义 - Magnite的技术专为视频环境打造，适合帮助TF1 PUB更有效地优化程序化广告，同时保持观众体验的完整性 [3] - 双方合作有助于TF1集团在法国流媒体市场加强地位，探索新的程序化机会，支持其在流媒体和CTV领域的加速发展 [4]

文章核心观点 TargetSmart与Magnite达成独家合作，借助Magnite与Snowflake AI Data Cloud for Media的集成，使民主党竞选活动、机构和事业能够利用TargetSmart数据在Magnite的CTV平台开展活动，为政治广告带来优势 [1] 合作情况 - TargetSmart与Magnite达成独家合作，支持民主党竞选活动、机构和事业利用TargetSmart数据在Magnite的CTV平台开展活动 [1] - 该合作让民主党买家掌握主动权，能简化政治活动执行和优化流程，使活动和事业更接近目标广告资源，有望提高匹配率和加快交易设置，以满足政治广告速度要求 [2] - 对于政治买家而言，通过集中接入点结合TargetSmart数据大规模开展CTV活动具有巨大优势 [3] 公司情况 TargetSmart - 是民主党竞选活动和倡导组织的主要政治数据提供商，通过个性化推广助力活动和组织与大量受众有效沟通，采用政治导向方法，结合消费者数据、分析、数据集成和咨询解决方案，用于微目标多渠道营销策略 [4] - 属于TARA Group LLC旗下公司，该控股公司在投资独立运营的数据和营销公司方面有成功记录 [5] Magnite - 是全球最大的独立卖方广告公司，帮助媒体所有者通过各种屏幕和格式将内容货币化，包括流媒体电视、在线视频、展示广告和音频 [2][6] - 受全球领先机构和品牌信任，其平台可提供品牌安全、高质量的广告资源，每月执行数十亿笔广告交易 [6] - 在供应覆盖方面排名第一，可访问美国超90%的程序化供应，能触及9200万美国广告支持的流媒体电视家庭 [2] 行业数据 - 今年CTV广告支出预计占107亿美元总广告支出的14% [3]

文章核心观点 - Magnite (MGNI) 和 Smartsheet (SMAR) 是互联网软件行业的两家公司，投资者关注它们的价值投资潜力 - Magnite 在价值投资方面表现优于 Smartsheet，主要体现在估值指标和价值评分上 [1][7] 估值指标分析 - Magnite 的远期市盈率 (P/E) 为 15.60，而 Smartsheet 的远期市盈率为 36.95 [5] - Magnite 的 PEG 比率为 0.42，Smartsheet 的 PEG 比率为 1.09 [5] - Magnite 的市净率 (P/B) 为 2.44，Smartsheet 的市净率为 10.12 [6] 价值评分 - Magnite 的价值评分为 B，而 Smartsheet 的价值评分为 F [6] 其他分析 - Magnite 的 Zacks 排名为 2 (买入)，Smartsheet 的 Zacks 排名为 3 (持有) [3] - Magnite 的盈利前景改善较 Smartsheet 更为强劲 [3]