财务数据和关键指标变化 - 公司第一季度收入达到2510万美元，同比增长13%，创下第一季度历史新高 [6][22] - 非GAAP毛利率达到37.1%，较上一季度提升近300个基点，超出预期 [4][24] - 非GAAP调整后EBITDA利润率从上一季度的-3%提升至1%，超出市场预期 [25] - 第一季度GAAP净亏损为100万美元，每股亏损0.06美元，优于市场预期的每股亏损0.08美元 [26] - 公司总积压订单同比增长24%，达到3240万美元，显示出强劲的业务势头 [32] 各条业务线数据和关键指标变化 Identity业务 - Identity业务收入为1460万美元，占总收入的58%，同比增长7% [26] - RFID产品销售额同比增长13%，推动Identity业务增长 [26] - Identity业务的非GAAP毛利率为23%，较上一季度提升2个百分点 [27] Premises业务 - Premises业务收入为1050万美元，占总收入的42%，同比增长23% [29] - 商业市场的强劲表现是Premises业务增长的主要驱动力 [29] - Premises业务的非GAAP毛利率为57%，较上一季度提升3个百分点 [29] 各个市场数据和关键指标变化 - 美国大麻市场机会显著，公司在17个州开展业务，预计仅马里兰州、弗吉尼亚州、特拉华州和宾夕法尼亚州的年需求量就达到1.5亿个单元 [10][11] - 加拿大市场的大麻项目进展顺利，已交付2000个测试单元，并满足加拿大特定的全息图要求 [12] - 公司在医疗设备、零售和工业应用等高利润垂直领域取得显著进展 [39] 公司战略和发展方向 - 公司专注于高利润、高ASP的物联网设备，特别是在医疗设备、专业零售和工业应用领域 [39] - 通过与非XP等芯片供应商的紧密合作，公司在超低功耗蓝牙RFID设备领域取得突破性进展 [40] - 公司计划通过设计胜利、合作伙伴关系和行业领导地位，巩固其在RFID市场的领先地位 [37][44] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为公司能够在经济衰退和半导体周期波动中保持增长，特别是在医疗设备和大麻等抗衰退领域 [46][47] - 供应链管理成为公司的竞争优势，特别是在竞争对手面临供应短缺的情况下 [18][43] - 公司预计2022年收入将在1.3亿至1.35亿美元之间，同比增长25%至30%，并预计2023年收入增长30%至35% [33][34] 其他重要信息 - 公司在第一季度完成了多个非重复性工程项目，其中一个项目为全球最大的跨国服装生产商和零售商设计了用于资产跟踪的专用标签 [15][16] - 公司推出了名为“Humans in Tech”的播客系列，进一步巩固了其在行业中的思想领导地位 [20] - 公司在RFID Journal Live等行业活动中获得了多项奖项，进一步提升了品牌影响力 [19][41] 问答环节所有提问和回答 问题: 是否有未满足的需求 [53] - 公司表示没有未满足的需求，尽管有一些订单被推迟到第二季度，但这与供应链无关 [53] 问题: 服装行业的机会 [54][55] - 公司正在与一家零售商合作开发用于资产管理的专用RFID标签，预计需求量将达到1000万个单元，并有可能进一步增加 [55] 问题: 毛利率展望 [56][57] - 公司预计毛利率将在未来几个季度保持稳定 [57] 问题: 设计胜利和ASP趋势 [63][64][65] - 公司每季度新增1到2个设计胜利，预计ASP将在全年逐步上升，尽管季度间可能有所波动 [64][65] 问题: 2023年收入增长目标和供应链 [69][70] - 公司对2023年30%至35%的收入增长目标充满信心，并已提前订购2023年所需的芯片 [69][70] 问题: 积压订单增长放缓 [78] - 积压订单增长放缓主要是由于部分客户采用预测订单而非积压订单，但公司对未来的需求充满信心 [78] 问题: 第二季度增长预期 [79][80] - 公司预计第二季度增长将加速，主要受益于季节性因素、销售团队扩张和政府购买周期 [79][80] 问题: 毛利率季节性波动 [85][87] - 公司预计第四季度毛利率将保持稳定，不会出现明显的季节性下降 [85][87] 问题: 门禁控制业务的进展 [88][92] - 公司在门禁控制领域取得显著进展，特别是在读卡器市场，预计该业务将实现显著增长 [88][92] 问题: 移动设备客户的10百万单元项目 [96][97] - 该项目是公司与该客户的第九个设计，预计将在未来几个月内快速上量，并有可能进一步扩大 [96][97] 问题: 毛利率提升的潜力 [99][100] - 公司预计毛利率将保持稳定，主要由于Identity业务的增长将部分抵消Premises业务的高利润率 [100] 问题: 运营费用增加的原因 [101][103] - 运营费用增加主要由于销售和销售工程师团队的扩张，以及旅行和行业活动费用的增加 [101][103] 问题: 加拿大市场的RFID机会 [104][107] - 加拿大市场对RFID技术的需求强劲，主要由于RFID在供应链和消费者认证方面的优势 [107]

公司基本信息 - 公司成立于1990年德国慕尼黑，1996年根据特拉华州法律注册成立，总部位于加州弗里蒙特[44] - 公司于1990年在德国慕尼黑成立，1996年根据特拉华州法律注册成立[44] 业务板块划分 - 公司业务分为身份业务和场所业务两个板块[17] RFID业务市场情况 - 公司认为RFID市场机会规模达数千亿单位[19] - 公司认为RFID市场机会规模达数千亿个单位[19] RFID业务客户情况 - 公司拥有超150个活跃的RFID客户[27] - 公司拥有超150个活跃的RFID客户[27] RFID业务医疗项目进展 - 公司与医疗保健领域的一个主要客户完成初始产品周期的复杂设计后，又开发了3个额外设计，其中至少2个进入新的推出阶段[31] - 公司与医疗保健领域的一个主要客户完成了一项复杂设计，并在此基础上开发了三个额外设计，其中至少两个进入新的发布阶段[31] RFID业务设备赋能情况 - 公司RFID设备已数字化赋能全球超15亿个物理物联网设备[21] - 公司的RFID设备已集成并数字化超15亿个全球物理物联网设备[21] 公司专利情况 - 公司拥有约36个专利家族，涵盖产品、设计、软件系统等，已发布专利在2022 - 2034年到期[38] - 公司利用专利、版权、商标法、商业秘密等保护专有技术[38] - 公司拥有约36个专利家族组合，涵盖产品、电气和机械设计、软件系统和方法以及制造工艺等[38] - 公司已发布的专利有效期在2022年至2034年之间[38] 公司人员情况 - 截至2021年12月31日，公司有329名员工，其中研发72人、销售和营销80人、制造149人、行政28人[43] - 截至2021年12月31日，公司有329名员工[43] - 研发人员72名，占比约21.9%（72÷329）[43] - 销售和营销人员80名，占比约24.3%（80÷329）[43] - 制造人员149名，占比约45.3%（149÷329）[43] - 一般和行政人员28名，占比约8.5%（28÷329）[43] 公司研发与团队部署情况 - 公司在德国、新加坡/东南亚开展RFID研发，在印度钦奈、越南、墨西哥和美国部署软件和系统团队[37] 公司产品制造情况 - 公司的RFID设备主要在新加坡由内部团队制造，场所传感器等在加州制造，视频设备在威斯康星州和亚利桑那州制造，智能卡读取器产品和组件在新加坡、柬埔寨和韩国制造[39] - 公司采用全球采购策略进行产品制造，并持续分析增加替代供应源的需求[40]

财务数据和关键指标变化 - 2021年总收入同比增长19% 达到创纪录的1038亿美元 [9] - 2021年RFID单位出货量同比增长36% 达到185亿单位 [9] - 2021年第四季度RFID单位出货量同比增长49% 达到65亿单位 [13] - 2021年第四季度总收入同比增长15% 达到285亿美元 [32] - 2021年第四季度GAAP毛利率为33% 同比下降2个百分点 [33] - 2021年第四季度GAAP净亏损为190万美元 每股亏损010美元 [37] 各条业务线数据和关键指标变化 - 2021年Identity业务收入同比增长23% 达到647亿美元 [39] - 2021年Premises业务收入同比增长14% 达到39亿美元 [42] - 2021年第四季度Identity业务收入为175亿美元 占总收入的61% [39] - 2021年第四季度Premises业务收入为11亿美元 同比增长22% [42] - 2021年第四季度软件和服务收入同比增长20% [25] 各个市场数据和关键指标变化 - 2021年RFID业务在医疗和工业产品等高价值应用领域取得显著进展 [7] - 2021年第四季度RFID业务积压订单同比增长45% 达到302亿美元 [46] - 2021年第四季度Premises业务在联邦政府安全收入同比增长21% [12] - 2021年第四季度Premises业务在商业领域通过新产品和渠道扩展实现增长 [12] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于在RFID和NFC市场保持领先地位 并推动物联网设备的下一阶段发展 [6] - 公司与Wiliot和NXP等领先企业建立合作伙伴关系 推动先进RFID技术的发展 [7] - 公司通过NRE合同与客户建立长期合作关系 推动高利润率产品的开发 [19] - 公司计划在2022年实现25%至30%的整体增长 其中RFID业务预计增长40%至50% [47] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为2021年为2022年的强劲增长奠定了基础 特别是在RFID和NFC市场 [29] - 管理层预计2022年RFID业务将继续成为核心增长驱动力 并预计Premises业务将实现20%至25%的增长 [24] - 管理层对2022年和2023年的增长预期充满信心 预计2022年收入将达到13亿至135亿美元 同比增长25%至30% [46] 其他重要信息 - 公司2021年第四季度现金余额为286亿美元 同比增长171亿美元 [45] - 公司2021年第四季度GAAP运营费用为113亿美元 其中包括230万美元的一次性应收账款费用 [35] - 公司2021年第四季度非GAAP运营费用为105亿美元 占总收入的37% [44] 问答环节所有的提问和回答 问题: 2022年毛利率恢复的速度 - 公司预计毛利率将逐步恢复 但不会在一个季度内完全恢复 预计全年将逐步改善 [70][73] 问题: 客户在达到一定量后是否会自动获得价格折扣 - 部分客户确实会在达到一定量后获得价格折扣 但公司通过新设计和技术升级来抵消这种影响 [75] 问题: 转型项目对积压订单的影响 - 转型项目尚未完全反映在积压订单中 预计未来将增加 [78] 问题: 公司执行能力对2022年业绩的影响 - 公司的快速设计和交付能力是其竞争优势 预计将继续推动市场份额增长 [84][86] 问题: 2022年Premises业务的复苏节奏 - Premises业务已经处于良好复苏轨道 预计下半年将更加强劲 [92][93] 问题: RFID产能和供应链管理 - 公司当前RFID产能为22亿单位 预计到2023年初将提升至35亿单位 [98] - 公司通过提前采购和与供应商的紧密合作 确保供应链稳定 [99][101] 问题: 2022年业绩指引的保守性 - 公司对2022年业绩指引保持谨慎 等待更多项目进展后再调整预期 [105] 问题: 长期毛利率目标的实现条件 - 公司预计在收入达到20亿美元左右时 通过产品组合优化实现40%至45%的毛利率目标 [106][107] 问题: 2023年业绩指引的可信度 - 公司对2023年30%至35%的收入增长目标充满信心 基于现有项目管道的进展 [108]

财务标准采用情况 - 公司于2021年1月1日采用ASU 2019 - 12标准，对合并财务报表无重大影响[23] 总净收入情况 - 2021年第三季度总净收入为2909.7万美元，2020年同期为2485.9万美元[36] - 2021年前九个月总净收入为7525.2万美元，2020年同期为6208.4万美元[37] - 2021年第三季度和前九个月净收入分别为2909.7万美元和7525.2万美元，2020年同期分别为2485.9万美元和6208.4万美元[96] 递延收入情况 - 2021年前九个月递延收入期初为236.6万美元，期末为260.9万美元；2020年同期期初为283.3万美元，期末为267.5万美元[39] 剩余履约义务收入情况 - 截至2021年9月30日，与剩余履约义务相关的预计未来确认收入约为60万美元[40] - 截至2021年9月30日，公司预计23%与未履行履约义务相关的收入在2021年剩余时间确认，48%在2022年确认，29%在之后确认[40] 收入确认方式 - 硬件产品销售安排通常有两个履约义务，交易价格一般在交付时确认为收入[26] - 软件许可证收入在交付时确认，软件更新和技术支持收入在支持合同期内确认[27] - 订阅收入在合同期内按直线法确认，合同期限从按月到六年不等[28] - 专业服务收入按服务执行情况确认，通常按时间和材料计费[29] 合同成本情况 - 2021年前三季度，获取合同的资本化总成本不重要[41] 私募投资情况 - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，非经常性按公允价值计量的私募投资为34.8万美元[46] - 2021年第三季度，公司从收购一家私募公司获得约61.1万美元的收益[47] 商誉情况 - 截至2021年9月30日，商誉总额为1.0268亿美元，较2020年12月31日增加2000美元[50] 无形资产情况 - 截至2021年9月30日，无形资产净值为672.5万美元，较2020年12月31日减少83.8万美元[51] - 2021年第三季度和前三季度，无形资产摊销费用分别为28.2万美元和84.3万美元[53] 存货与物业设备情况 - 截至2021年9月30日，存货总额为2161.7万美元，较2020年12月31日增加132.1万美元[54] - 截至2021年9月30日，物业和设备净值为413.1万美元，较2020年12月31日增加130.4万美元[54] 付款义务情况 - 截至2021年9月30日，2009年和解协议下的剩余付款义务为26.9万美元[59] 贷款与担保协议情况 - 截至2021年9月30日，公司已偿还与East West Bank的贷款和担保协议下的所有未偿款项[61] - 若在2022年2月8日前终止贷款和担保协议，公司需支付主循环贷款额度2.0%的提前终止费；之后终止则支付1% [63] - 贷款和担保协议要求公司在EWB账户持有500万美元无限制现金，2021年前两季度每月最低拖尾六个月EBITDA为60万美元，之后为120万美元；若转换为定期贷款，从2022年3月31日结束的季度起，季度固定费用覆盖率至少为1.35:1.00 [64] 次级本票情况 - 2020年5月5日，公司向April 21 Funds发行400万美元有担保次级本票，初始九个月无利息，逾期未还利率为8%，若到2021年5月5日仍未还清，利率为12% [67] 薪资保护计划借款情况 - 2020年4月9日，公司根据薪资保护计划借款约290万美元，年利率1.0%，2021年5月7日该笔债务获豁免，公司在第二季度记录290万美元债务豁免收益 [70] B系列可转换优先股情况 - 截至2021年9月30日，B系列可转换优先股期初余额为2296.9万美元，累计股息85.9万美元，期末余额为2382.8万美元；可转换为普通股数量期初为574.2万股，累计股息对应21.5万股，期末为595.7万股 [75] - 每股B系列可转换优先股前六年可获5%的累积年度股息，之后每年3%，公司有权在第十年后以现金结算股息 [76] 普通股发行情况 - 2021年4月7日，公司以每股10.65美元的公开发行价出售377.9342万股普通股，扣除费用后净收益约3770万美元 [77] 认股权证行使情况 - 2021年2月11日，EWB以无现金净行使方式行使认股权证，获得27599股公司普通股 [78] 认股权证情况 - 截至2021年9月30日，April 21 Funds认股权证可发行27.5万股，加权平均行使价格为3.50美元，发行日期为2020年5月5日，到期日期为2023年5月5日 [80] 预留普通股情况 - 截至2021年9月30日，公司为未来发行预留的普通股总数为1058.1339万股 [81] 股票期权情况 - 截至2021年9月30日，股票期权流通数量为527,476份，加权平均行使价格为5.34美元，加权平均剩余合约期限为4.28年，合计内在价值为7,126,485美元[83] 受限股票单位（RSU）情况 - 截至2021年9月30日，受限股票单位（RSU）未归属数量为533,421份，加权平均公允价值为8.25美元；已归属但未发放的RSU数量为291,514份，加权平均公允价值为5.13美元[85] - 截至2021年9月30日，未归属RSU的未确认薪酬费用为360万美元，预计在3.0年的加权平均期间内确认[86] 绩效股票单位（PSU）情况 - 截至2021年9月30日，绩效股票单位（PSU）未归属数量为175,000份，未确认薪酬成本为110万美元，预计在1.3年内确认[88] 基于股票的薪酬费用情况 - 2021年第三季度和前九个月的基于股票的薪酬费用分别为57.2万美元和202.7万美元，2020年同期分别为79.1万美元和218.2万美元[89] 普通股回购情况 - 2021年和2020年前九个月，公司分别回购68,519股和130,745股普通股以满足员工RSU归属的预扣税义务[90] 每股净收益情况 - 2021年第三季度基本每股净收益为0.10美元，摊薄后为0.09美元；前九个月基本每股净收益为0.13美元，摊薄后为0.12美元[93] - 2020年第三季度基本每股净收益为0.01美元，摊薄后为0.01美元；前九个月基本每股净亏损为0.29美元，摊薄后为0.29美元[93] - 2021年第三季度和前九个月，因具有反摊薄性而被排除在摊薄每股净收益计算之外的普通股等价物分别为17.7万股和61.34万股[93] - 2020年第三季度和前九个月，因具有反摊薄性而被排除在摊薄每股净收益计算之外的普通股等价物分别为57.75万股和74.47万股[93] 毛利润情况 - 2021年第三季度和前九个月毛利润分别为1111.8万美元和2765万美元，2020年同期分别为988.5万美元和2509.7万美元[96] 地区净收入占比情况 - 2021年第三季度和前九个月美洲地区净收入占比分别为68%和65%，欧洲和中东地区分别为11%和12%，亚太地区分别为21%和23%[97] 客户应收账款情况 - 截至2021年9月30日，一项客户应收账款占比达10%，2020年12月31日无客户净应收账款占比达10%[98] 长期资产净额情况 - 2021年9月30日和2020年12月31日长期资产净额分别为413.1万美元和282.7万美元[99] 重组和遣散费用情况 - 2021年第三季度和前九个月重组和遣散费用分别为9.9万美元和76.1万美元，2020年同期分别为16.3万美元和164.5万美元[100][101] 租金总费用情况 - 2021年第三季度和前九个月租金总费用分别为30万美元和100万美元，2020年同期分别为40万美元和120万美元[102] 租赁负债情况 - 截至2021年9月30日，未来最低租赁付款额现值为249.9万美元，长期经营租赁负债为121.4万美元[104] 主要合同承诺情况 - 截至2021年9月30日，公司主要合同承诺（不包括经营租赁）总计3353.5万美元[106] 保修准备金情况 - 2021年和2020年前九个月保修准备金期末余额均为35.2万美元和47.4万美元[107]

财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度收入达到创纪录的2910万美元，环比增长21%，同比增长17% [8] - 第三季度经营活动产生的现金流为290万美元，GAAP净收入为250万美元，每股收益为009美元 [8] - 公司第三季度偿还了所有债务，现金余额为2920万美元，无债务 [8] - 非GAAP毛利率从第二季度的38%上升至第三季度的39% [13] - 第三季度非GAAP调整后EBITDA为320万美元，环比增加210万美元 [47] 各条业务线数据和关键指标变化 - Identity业务收入为1870万美元，占总收入的64%，同比增长21%，环比增长27% [40] - Identity业务的GAAP毛利率为28%，环比上升4个百分点，同比下降2个百分点 [41] - Premises业务收入为1040万美元，占总收入的36%，同比增长10%，环比增长13% [43] - Premises业务的GAAP毛利率为57%，与第二季度持平，同比上升2个百分点 [44] 各个市场数据和关键指标变化 - 联邦政府销售增长显著，环比增长16%，上季度增长34% [12] - 医疗设备和医疗保健领域的新客户包括MINIFAB、Siemens、Rangers Pharma和Ripley Medical等 [24] - 大麻相关客户首次下订单，初始订单为190万单位，框架订单为2000万单位 [20] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划在2022年实现25%至30%的收入增长，RFID业务预计增长40%至50%，Premises业务预计增长20%至25% [55] - 公司正在扩大RFID销售团队，预计到2022年将销售团队规模翻倍 [15] - 公司推出了NFC RFID软件开发工具包（SDK），并在第三季度收到了数千份开发工具包请求 [27] - 公司正在与Wiliot合作，开发被动蓝牙RF设备，预计将成为行业游戏规则改变者 [65] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对2022年及以后的增长前景充满信心，预计RFID业务将继续推动增长 [9] - 管理层认为供应链问题将在第四季度加剧，但公司有能力满足客户需求并抢占市场份额 [31] - 管理层预计2023年收入增长将在30%至35%之间，主要受RFID业务增长的推动 [60] 其他重要信息 - 公司正在寻找新的CFO，预计将在未来几周内宣布 [72] - 公司计划在2022年将RFID产能提升至285亿单位，并已订购新设备以支持这一目标 [119] - 公司预计2022年大麻相关业务的单位出货量将达到2000万单位的倍数 [112] 问答环节所有的提问和回答 问题: 大麻相关订单的里程碑 - 大麻相关订单的里程碑包括设计过程的最终确定、原型和试生产的最终确定以及生产爬坡 [81] 问题: 2023年的增长预期 - 公司预计2023年收入增长将在30%至35%之间，主要受RFID业务增长的推动 [82] 问题: 新销售团队的贡献时间 - 新销售团队成员大多具有10年以上的行业经验，预计将很快贡献收入 [84][85] 问题: 视频分析产品的需求 - 视频分析产品需求强劲，预计将成为2022年增长和毛利率扩张的驱动力 [93] 问题: 最大客户的收入贡献 - 第三季度没有单一客户贡献超过10%的收入 [95][96] 问题: CVS项目的进展 - CVS项目进展顺利，预计CVS将很快发布相关公告 [100] 问题: RFID业务的ASP增长 - RFID业务的ASP预计将长期上升，但短期内可能会有波动 [102] 问题: 供应链能力 - 公司有能力满足大部分客户需求的增长，但某些高需求产品可能会面临供应挑战 [104] 问题: 2022年运营费用增长 - 公司计划将增量毛利率的一半用于投资业务，另一半用于增加净利润 [108] 问题: 大麻相关业务的收入贡献 - 大麻相关业务的单位ASP预计低于020美元，2022年出货量预计为2000万单位的倍数 [109][112] 问题: RFID产能 - 公司计划在2022年将RFID产能提升至285亿单位，并已订购新设备以支持这一目标 [119] 问题: 其他转型机会 - 公司正在开发多个具有1亿美元以上收入潜力的转型机会，主要集中在医疗和智能包装领域 [120] 问题: Identity业务毛利率提升 - Identity业务毛利率提升主要受高利润率产品推动，预计未来将继续波动，但长期趋势向上 [122] 问题: 竞争对手的反应 - 竞争对手如HID和SMARTRAC正在通过收购和人才流失应对市场变化 [124][126] 问题: Premises业务的长期增长 - Premises业务预计将保持20%以上的增长，主要受联邦政府支出和市场需求推动 [130]

业绩总结 - 2021年第二季度收入为2400万美元，同比增长26%[33] - 2021年第二季度净收入为2399.3万美元，较2020年同期的1910.5万美元增长25.6%[54] - 2021年第二季度毛利润为884.0万美元，毛利率为36.9%[54] - 2021年第二季度GAAP毛利率为37%，非GAAP毛利率为38%[33] - 2021年第二季度非GAAP调整后的EBITDA为120万美元，利润率为5%[33] - 2021年第二季度运营费用为914.7万美元，较2020年同期的996.5万美元下降8%[54] - 2021年第二季度现金流为负250万美元[33] - 2021年第二季度的净亏损为246.6万美元，较2020年同期的274.9万美元有所改善[54] 用户数据 - 身份业务同比增长27%，场所业务同比增长23%[29] - RFID市场增长加速，RFID收入同比增长39%[32] - 2021年第二季度发货量为4100万单位，较2020年第二季度的3300万单位增长25%[29] - RFID产品的客户保留率为100%[43] 未来展望 - RFID市场的年增长率为30%，预计将继续保持增长趋势[42] - 2021年第三季度的订单积压较前一季度增长46%，同比增长26%[44] 财务状况 - 2021年第二季度总订单积压为1460万美元，环比增长46%[32] - 2021年6月30日的总资产为1.059亿美元，较2021年第一季度的7830万美元显著增加[40] - 2021年6月30日的现金及现金等价物为36,370,000美元，较2021年3月31日的11,518,000美元增长215.5%[56] - 2021年6月30日的总负债为32,209,000美元，较2021年3月31日的45,286,000美元下降28.9%[57] - 2021年6月30日的总股东权益为73,690,000美元，较2021年3月31日的32,980,000美元增长123.5%[57] 其他信息 - 2021年第二季度软件、服务及经常性收入占场所收入的32%，较第一季度的24%有所增加[32] - 2021年第二季度非GAAP调整后的EBITDA为240万美元，EBITDA利润率为1%[37] - 2021年6月30日的应收账款净额为17,746,000美元，较2021年3月31日的18,911,000美元下降6.1%[56] - 2021年6月30日的存货为21,894,000美元，较2021年3月31日的19,308,000美元增长13.4%[56] - 2021年6月30日的应付账款为8,635,000美元，较2021年3月31日的10,217,000美元下降15.5%[57] - 2021年6月30日的递延收入为2,340,000美元，较2021年3月31日的1,634,000美元增长43.2%[57] - 2021年6月30日的长期负债总额为1,556,000美元，较2021年3月31日的1,875,000美元下降17.0%[57]

总净收入情况 - 2021年第二季度总净收入为2399.3万美元，2020年同期为1910.5万美元；2021年上半年总净收入为4615.5万美元，2020年同期为3722.5万美元[35][36] - 2021年第二季度和上半年，公司净收入分别为2399.3万美元和4615.5万美元，2020年同期分别为1910.5万美元和3722.5万美元[94] 各地区收入情况 - 2021年上半年美洲地区收入为2935.6万美元，欧洲和中东地区为608.6万美元，亚太地区为1071.3万美元；2020年同期美洲地区为2753.8万美元，欧洲和中东地区为523万美元，亚太地区为445.7万美元[36] - 2021年和2020年Q2美洲地区净收入分别为1.4208亿美元和1.367亿美元，占比分别为59%和71%；2021年和2020年H1分别为2.9356亿美元和2.7538亿美元，占比分别为64%和74%[95] 递延收入情况 - 2021年上半年递延收入期初为236.6万美元，本期递延净收入为165.8万美元，前期递延收入确认为140.3万美元，期末为262.1万美元；2020年同期期初为283.3万美元，本期递延净收入为161.9万美元，前期递延收入确认为166万美元，期末为279.2万美元[38] 剩余履约义务收入预计 - 截至2021年6月30日，与剩余履约义务相关的预计未来确认收入约为70万美元，预计2021年剩余时间确认35%，2022年确认42%，之后确认23%[39] 收入确认方式 - 硬件产品销售有两个履约义务，交易价格全部分配给硬件产品，一般在交付时确认收入，质保成本按ASC 460核算[25] - 软件许可安排有两个履约义务，软件许可收入在交付时确认，更新和技术支持收入在支持合同期内确认[26] - 订阅收入在服务提供时起按合同期直线法确认，合同期限从按月到六年不等[27] - 专业服务收入按服务执行情况确认，合同一般按工时和材料计费[28] - 软件维护和支持合同收入在合同期内确认，一般为一年或三年[29] - 扩展硬件保修合同收入在合同期内确认，一般在原质保期到期后一到两年[30] 私募投资情况 - 2021年6月30日和2020年12月31日，公司有34.8万美元非经常性按公允价值计量的私募投资，归类为3级资产[45] 商誉情况 - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，商誉总额分别为1.0299亿美元和1.0266亿美元[49] 无形资产情况 - 截至2021年6月30日，无形资产净值为703.6万美元，2020年12月31日为756.3万美元[50] - 2021年和2020年截至6月30日的六个月，无形资产摊销费用分别为56.1万美元和128.1万美元[51] - 预计2021年剩余六个月至以后年度，无形资产未来年度摊销费用总计703.6万美元[51] 存货与物业和设备情况 - 2021年6月30日和2020年12月31日，存货总额分别为2189.4万美元和2029.6万美元[52] - 2021年6月30日和2020年12月31日，物业和设备净值分别为410.1万美元和282.7万美元[52] - 2021年和2020年截至6月30日的三个月和六个月，折旧费用均分别为20万美元和40万美元[52] 和解协议付款义务 - 截至2021年6月30日，2009年和解协议剩余付款义务为53.1万美元[56] 金融负债情况 - 2021年6月30日和2020年12月31日，金融负债总额分别为998万美元和2014.3万美元[57] 贷款与担保协议要求 - 贷款与担保协议要求公司在EWB账户持有500万美元无限制现金，2021年前两季度每月最低六个月滚动EBITDA为60万美元，之后为120万美元，若转换为定期贷款，从2022年3月31日结束的季度起，季度固定费用覆盖率至少为1.35:1.00[61] 本票发行与偿还情况 - 2020年5月5日，公司向April 21 Funds发行400万美元有担保次级本票，初始期限九个月无利息，逾期后利率最高达12%[64] - 2021年4月13日，公司偿还April 21 Funds剩余本金280万美元[66] PPP计划借款与豁免情况 - 2020年4月9日，公司根据PPP计划借款约290万美元，利率1%，2021年5月7日该债务获豁免，公司记录290万美元债务豁免收益[67] 可转换优先股情况 - 截至2021年6月30日，B系列可转换优先股余额为2353.9万美元，可转换为5884594股普通股[72] 普通股发行情况 - 2021年4月7日，公司公开发行3779342股普通股，每股10.65美元，扣除费用后净收益约3770万美元[74] 认股权证情况 - 截至2021年6月30日，公司未行使认股权证可购买275000股普通股，加权平均行使价格3.50美元[77] 预留普通股情况 - 截至2021年6月30日，公司预留10636298股普通股用于未来发行[78] 股票期权情况 - 2021年上半年，公司股票期权期末余额为533326份，加权平均行使价格5.46美元，总内在价值6182448美元[81] - 截至2021年6月30日，公司未行使股票期权共533,326份，加权平均剩余合约期限4.49年，加权平均行使价格5.46美元[82] 受限股票单位（RSU）情况 - 2021年上半年，受限股票单位（RSU）未归属数量从682,563份变为518,506份，加权平均公允价值从4.34美元变为5.92美元[83] - 截至2021年6月30日，未归属RSU的未确认薪酬费用为260万美元，预计在2.4年内确认[84] 绩效股票单位（PSU）情况 - 2021年上半年，绩效股票单位（PSU）未归属数量从200,000份变为176,500份，未确认薪酬成本为110万美元，预计在1.5年内确认[86] 基于股票的薪酬费用情况 - 2021年第二季度和上半年，基于股票的薪酬费用分别为69.7万美元和145.5万美元，2020年同期分别为75.1万美元和139.1万美元[87] 普通股回购情况 - 2021年和2020年上半年，公司分别回购48,590股和94,134股普通股以满足RSU归属的预扣税义务[88] 每股净收益情况 - 2021年第二季度和上半年，基本每股净收益分别为0.10美元和0.02美元，2020年同期分别为 - 0.17美元和 - 0.30美元[91] - 2021年第二季度和上半年，摊薄每股净收益分别为0.09美元和0.02美元，2020年同期分别为 - 0.17美元和 - 0.30美元[91] 运营亏损情况 - 2021年第二季度和上半年，公司运营亏损分别为30.7万美元和152.9万美元，2020年同期分别为225.3万美元和410.2万美元[94] 美洲地区长期资产情况 - 2021年6月30日和2020年12月31日，美洲地区长期资产（物业及设备净值）分别为61万美元和60.6万美元[97] 重组费用情况 - 2021年Q2和H1重组费用分别为27.4万美元和66.2万美元，其中设施租赁相关成本分别为12.7万美元和45.6万美元，遣散相关成本分别为14.7万美元和20.6万美元[98] 租金费用情况 - 2021年Q2和H1总租金费用分别为30万美元和60万美元，2020年同期分别为40万美元和80万美元[100] 经营租赁情况 - 截至2021年6月30日，公司经营租赁加权平均剩余租赁期限为2.6年，加权平均折现率为6.3%，不可撤销转租未来应收租金收入为160万美元[102] - 2021年Q2和H1支付的经营租赁负债现金分别为40万美元和80万美元[103] 主要合同承诺情况 - 截至2021年6月30日，公司主要合同承诺（不包括经营租赁）2021年下半年为2317.7万美元，2022年为869.8万美元，2023年为11.2万美元，总计3198.7万美元[104] 保修应计账户情况 - 2021年Q2和H1保修应计账户期初余额分别为33.5万美元和32.1万美元，期末余额均为35.2万美元[105] - 2020年Q2和H1保修应计账户期初余额分别为38.6万美元和40.7万美元，期末余额均为40.1万美元[105] 客户收入占比情况 - 无客户在2021年或2020年Q2和H1净收入中占比达10%或以上，截至2021年6月30日和2020年12月31日，无客户在应收账款净额中占比达10%[96] 循环贷款安排遵守情况 - 截至2021年6月30日，公司遵守循环贷款安排下的所有财务契约[63]

财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度收入同比增长26%，达到2400万美元，环比增长8% [30] - RFID业务增长39%，发货量超过4100万单位，单位出货量同比增长25%，平均售价（ASP）同比增长19% [7][30] - 联邦政府销售同比增长34%，带动了Premises业务的23%增长 [7][30] - 毛利率方面，GAAP和非GAAP调整后的毛利率分别为37%和38%，较上一季度有所提升 [31] - 运营费用同比下降8%，显示出公司在规模扩大时的运营杠杆效应 [9] - 第二季度GAAP净收入为220万美元，每股收益0.09美元，相比去年同期亏损300万美元有显著改善 [33] 各条业务线数据和关键指标变化 - Identity业务收入为1480万美元，占总收入的62%，同比增长27%，环比增长8%，主要受RFID产品和门禁卡销售推动 [35][36] - Premises业务收入为920万美元，占总收入的38%，同比增长23%，环比增长8%，主要受益于联邦政府销售和视频技术产品的增长 [38][39] - RFID业务发货量达到4100万单位，同比增长25%，ASP增长19%，显示出强劲的单位量和价格增长 [7][30] 各个市场数据和关键指标变化 - 联邦政府市场表现强劲，销售额同比增长34%，成为Premises业务的主要增长驱动力 [7][30] - 旅游行业客户需求回升，包括Avis Budget Group和Royal Caribbean等公司，显示出受疫情影响较大的行业正在快速恢复 [26] - 公司在多个垂直市场（如医疗、制药、零售等）的RFID应用持续扩展，推动了业务的广泛增长 [22][23] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司核心增长战略包括获取新客户、推动现有客户进入生产周期、扩展复杂设计以及推出第二代和第三代产品 [10] - 公司在RFID领域的领导地位通过设计胜利、供应链连续性和毛利率扩展得到巩固 [28] - 公司通过开发多设备自动化生产系统，进一步提升RFID子系统的集成度和利润率 [67] - 公司计划通过扩大开发者社区和推出NFC开发者工具包，进一步增强行业影响力 [65][66] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对2021年全年收入指引上调至1亿至1.06亿美元，显示出对业务增长的信心 [45][50] - 公司预计2022年中期将有一些转型项目进入量产阶段，推动收入大幅增长 [52] - 管理层认为芯片短缺问题将在2022年得到缓解，尤其是在RFID和NFC相关芯片领域 [53] - 公司对未来供应链的稳定性表示信心，尽管行业整体面临供应压力 [51][58] 其他重要信息 - 公司CFO Sandra Wallach即将离职，公司正在寻找新的财务负责人，并任命临时CFO以确保业务连续性 [73][74] - 公司在第二季度完成了TPP贷款的完全清偿，并记录了290万美元的非经常性收益 [34] - 公司在第二季度末现金余额为3640万美元，较上一季度大幅增加 [42] 问答环节所有提问和回答 问题: 关于供应链和发货能力 - 公司表示供应链紧张，但通过提前规划和与供应商的紧密合作，能够满足106亿美元收入指引的需求 [83][84][85] - 公司预计2022年中期芯片短缺问题将得到缓解，尤其是在RFID和NFC相关芯片领域 [53][54] 问题: 关于RFID业务的长期增长潜力 - 公司预计2022年中期将有一些转型项目进入量产阶段，推动收入大幅增长 [52] - 公司正在扩展RFID开发者社区，并推出NFC开发者工具包，以增强行业影响力 [65][66] 问题: 关于毛利率展望 - 公司预计2021年下半年毛利率将维持在38%至39%之间，2022年有望恢复到40%以上 [113][114][144] 问题: 关于联邦政府市场的增长 - 公司预计联邦政府市场将继续保持强劲增长，尤其是在网络安全和物理安全领域 [137][138] - 公司已推出视频智能平台，进一步扩展联邦政府市场的产品组合 [140]

总净收入及各地区净收入变化 - 2021年第一季度总净收入为2216.2万美元，2020年同期为1812万美元[36] - 2021年第一季度美洲地区净收入为1514.8万美元，2020年同期为1386.8万美元[36] - 2021年第一季度欧洲和中东地区净收入为246万美元，2020年同期为260.1万美元[36] - 2021年第一季度亚太地区净收入为455.4万美元，2020年同期为165.1万美元[36] - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司净收入分别为2216.2万美元和1812万美元，毛利润分别为769.2万美元和750万美元，毛利率分别为35%和41%[92] - 2021年第一季度和2020年第一季度，美洲地区净收入占比分别为68%和77%，欧洲和中东地区分别为11%和14%，亚太地区分别为21%和9%[93] 递延收入情况 - 截至2021年3月31日，递延收入期初余额为236.6万美元，期末余额为196.5万美元[38] - 截至2020年3月31日，递延收入期初余额为283.3万美元，期末余额为228.6万美元[38] 未履行业绩义务收入情况 - 截至2021年3月31日，未履行的业绩义务预计确认收入约为80万美元[39] - 公司预计在2021年剩余时间确认未履行业绩义务相关收入的53%，2022年确认32%，之后确认15%[39] 会计准则更新影响 - 2019 - 12号会计准则更新对公司简明合并财务报表无重大影响[23] - 公司认为采用2016 - 13号会计准则更新不会对其合并财务报表产生重大影响[22] 私募投资情况 - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司非经常性按公允价值计量的私募投资为34.8万美元，归类为三级资产[44] 商誉情况 - 截至2021年3月31日，商誉总额为1.0281亿美元，较2020年12月31日的1.0266亿美元增加1.5万美元[47] 无形资产情况 - 截至2021年3月31日，无形资产净值为729.9万美元，较2020年12月31日的756.3万美元有所减少[49] - 2021年第一季度无形资产摊销费用为27.9万美元，低于2020年同期的64.2万美元[50] 存货情况 - 截至2021年3月31日，存货总额为1930.8万美元，较2020年12月31日的2029.6万美元有所减少[51] 财产和设备情况 - 截至2021年3月31日，财产和设备净值为376.8万美元，较2020年12月31日的282.7万美元有所增加[51] 其他应计费用和负债情况 - 截至2021年3月31日，其他应计费用和负债总额为364.3万美元，较2020年12月31日的324万美元有所增加[52] 和解协议付款义务情况 - 截至2021年3月31日，2009年和解协议下的剩余付款义务为78.8万美元[55] 金融负债情况 - 截至2021年3月31日，金融负债总额为2247万美元，较2020年12月31日的2014.3万美元有所增加[56] 循环贷款安排情况 - 截至2021年3月31日，公司遵守循环贷款安排下的所有财务契约[62] 借款与还款情况 - 2021年4月13日，公司偿还了280万美元的剩余未偿本金[66] - 2020年4月9日，公司根据薪资保护计划借款约290万美元，年利率为1% [67] B系列可转换优先股情况 - 截至2021年3月31日，B系列可转换优先股余额为2325.3万美元，可转换为5813161股普通股[72] - 每股B系列可转换优先股有权获得累积年度股息，前6年为5%，此后每年为3% [73] 认股权证情况 - 2021年2月11日，EWB以无现金净行使方式行使认股权证，获得27599股公司普通股[74] - 截至2021年3月31日，公司发行的4月21日基金认股权证可购买275000股普通股，行使价格为3.50美元[76] 预留普通股情况 - 截至2021年3月31日，公司为未来发行预留的普通股总数为10819329股[77] 激励补偿计划情况 - 2011年激励补偿计划经修订后，截至2011年6月6日，有859956股可用于未来授予，后续授权发行股份增加了440万股[79] 股票期权计划情况 - 截至2021年3月31日，公司股票期权计划的期权数量为545223份，加权平均行使价格为5.53美元[80] - 截至2021年3月31日，与股票期权相关的未确认基于股票的薪酬费用为零[81] 受限股票单位（RSU）情况 - 2021年第一季度末，受限股票单位（RSU）未归属数量为633,093，公允价值为每股5.05美元，未确认薪酬费用为260万美元，预计在2.5年内确认[82] 绩效股票单位（PSU）情况 - 2020年公司向某关键员工授予200,000份绩效股票单位（PSU），授予日公允价值为每股6.38美元；2021年第一季度末未归属数量为180,000，未确认薪酬成本为110万美元，预计在1.8年内确认[83][84] 基于股票的薪酬费用情况 - 2021年第一季度和2020年第一季度，基于股票的薪酬费用分别为75.8万美元和64万美元[85] 普通股回购情况 - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司分别回购25,327股和48,335股普通股以满足RSU归属相关的预扣税义务[86] 基本每股净亏损情况 - 2021年第一季度和2020年第一季度，基本每股净亏损分别为0.09美元和0.13美元[88] 应收账款客户占比情况 - 截至2021年3月31日，一家客户占应收账款的11%；2020年12月31日，无客户占应收账款的10%[94] 重组和遣散费用情况 - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司分别产生重组和遣散费用38.8万美元和6.5万美元[96] 经营租赁负债情况 - 截至2021年3月31日，公司经营租赁负债的现值为311.8万美元，长期经营租赁负债为187.5万美元[99] 公开发行普通股情况 - 2021年4月7日公司公开发行3779342股普通股[104] - 公开发行普通股每股价格为10.65美元[104] - 公开发行普通股扣除包销折扣和其他发行相关费用230万美元后，公司获得净收益约3790万美元[104]

财务数据和关键指标变化 - 2021年第一季度收入为2220万美元，同比增长22%，环比下降11% [29] - RFID设备收入同比增长59%，发货量达到4000万单位，同比增长53% [7][29] - 毛利率为35%（GAAP）和36%（非GAAP），与2020年第四季度持平，但低于2020年第一季度的41%和43% [30] - 非GAAP调整后的EBITDA为40万美元，EBITDA利润率为2%，相比2020年第一季度的-2%有所改善 [31] - 第一季度净亏损为150万美元，每股亏损0.09美元，相比2020年第一季度的200万美元亏损有所收窄 [31] 各条业务线数据和关键指标变化 - Identity业务收入为1370万美元，占总收入的62%，同比增长38%，环比下降14% [33] - RFID业务增长显著，客户保留率为100%，且多个新设计进入生产阶段 [25] - Premises业务收入为850万美元，占总收入的38%，同比增长3%，环比下降6% [35] - Premises业务的软件服务和经常性收入占比达到24% [26] 各个市场数据和关键指标变化 - RFID业务在多个市场表现强劲，包括移动设备、药物自测套件、处方药瓶和高档家电等 [10][13][14][15] - Premises业务在联邦政府市场的推动下，预计第二季度将实现30%的同比增长 [23][24] - 联邦政府业务的增长抵消了部分垂直市场因COVID-19带来的影响 [29] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过新客户设计、生产周期推进、复杂设计扩展以及第二代和第三代设计进入生产阶段，推动增长 [9] - 公司推出了RFID开发者工具包，旨在吸引更多工程师集成高端RFID技术 [46][47] - 公司正在加速多设备自动化系统的开发，以支持更复杂的RFID子系统 [49][50] - 公司在联邦政府市场的强劲表现和经常性收入的增长，增强了收入的预测性和重复性 [25][26] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对2021年全年收入达到1亿美元的下限充满信心，并预计有进一步的上行空间 [41][85] - 公司预计2021年上半年收入将同比增长20%至25%，并将在下半年提供更准确的预测 [43] - 管理层认为RFID业务的增长动力将持续增强，尤其是在客户启动、设计胜利和新技术的推动下 [45] 其他重要信息 - 公司第一季度末的现金余额为1150万美元，环比增加10万美元，同比增加280万美元 [38] - 公司通过增发股票筹集了4030万美元，用于支持未来的增长计划 [40] - 公司预计2021年第二季度的积压订单将同比增长30%，新订单同比增长45% [42] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于1亿单位机会的时间表和终端市场 - 管理层提到，大麻项目是一个潜在的10亿单位机会，目前正在提供样品，预计将在相对近期内启动，但具体时间取决于政府进度 [75][76] 问题: 供应链紧张是否增加了客户对公司的兴趣 - 公司通过库存投资和提前采购，确保供应链稳定，客户对此表示赞赏，尤其是在其他供应商面临供应不确定性的情况下 [77][78] 问题: 关于RFID业务的赢率 - 公司在复杂设备（如自动注射器）上的赢率非常高，而在低端产品上的赢率较低，公司正逐步减少在低端市场的竞标 [87][88] 问题: 关于毛利率的恢复时间 - 公司预计毛利率将在2021年下半年恢复到历史水平，达到40%左右的低区间 [93] 问题: 关于智能手机业务的增长机会 - 公司预计与主要移动设备客户的合作将扩展到8个设计，预计总销量在1500万至2000万单位之间 [101][102] 问题: 关于RFID开发者工具包的推广计划 - 公司计划通过网站、分销网络和社交媒体推广开发者工具包，旨在降低开发者的技术门槛，扩大RFID技术的应用 [107][108][109] 问题: 关于智能手机行业的技术扩散效应 - 公司认为，随着主要客户采用新技术，其他竞争对手也会跟进，预计将带来跨平台的兴趣和订单增长 [111][112] 问题: 关于供应链紧张对毛利率的影响 - 公司通过提前采购和与芯片供应商的紧密合作，确保供应链稳定，目前尚未看到对毛利率的显著影响 [115][116] 问题: 关于访问控制市场的增长机会 - 公司认为，随着疫情后设施访问需求的增加，访问控制市场将迎来增长，尤其是云系统和灵活凭证的需求 [121][122] 问题: 关于RFID产能扩展的信心 - 公司基于第一季度53%的单位增长，对扩展产能至2.2亿单位充满信心，并预计未来可能进一步增加产能 [133][134][135] 问题: 关于RFID平均售价（ASP）的趋势 - 公司预计2021年RFID的平均售价将高于2020年，尤其是随着设备复杂性的增加 [138] 问题: 关于高ASP产品的100万单位机会 - 公司提到，高ASP产品的年销量预计将超过100万单位，具体取决于客户的需求 [139] 问题: 关于非计划业务的增长 - 公司预计联邦、州和地方政府的业务将快速增长，而商业市场的增长则取决于经济复苏的速度 [144][145]