财务状况 - 截至2024年9月30日，公司总资产为503,994千美元，较2023年12月31日的213,302千美元增长约136.28%[2][163][164] - 截至2024年9月30日，公司现金及现金等价物为120,916千美元，较2023年12月31日的55,270千美元增长约118.77%[2] - 截至2024年9月30日，公司应付账款及应计负债为67,333千美元，较2023年12月31日的11,863千美元增长约467.59%[2] - 截至2024年9月30日，公司非控股股东权益为1,890千美元[2][7] - 截至2024年9月30日，现金及现金等价物为1.20916亿美元，较2023年12月31日的5527万美元有所增加[54] - 截至2024年9月30日，存货总额为3600.5万美元，2023年12月31日为零[55] - 截至2024年9月30日，公司总资产为33519.8万美元，较2023年12月31日的1119万美元大幅增加[64] - 截至2024年9月30日，公司租赁负债为4207万美元，较2023年12月31日的203万美元增加[69] - 截至2024年9月30日，公司总准备金为924.4万美元，主要包括700万美元的法律准备金和224.4万美元的资产弃置准备金当期部分[70] - 截至2024年9月30日，公司资产弃置准备金为6617.4万美元，其中非当期部分为6393万美元[73] - 截至2024年9月30日，公司递延和或有对价相关的金融负债总计6780.7万美元，包括4935万美元的递延对价、1473.6万美元的或有对价和372.1万美元的恩克兰特许权使用费[76] - 截至2024年9月30日，已发行和流通的普通股数量为256,939,446股，金额为616,070美元[88] - 截至2024年9月30日，股票期权数量为11,496,339份，加权平均行使价格为1.04加元[93] - 截至2024年9月30日，受限股单位（RSUs）数量为548,284份，RSU负债为83,000美元[97][99] - 截至2024年9月30日，绩效股单位（PSUs）数量为1,476,487份，PSU负债为286,000美元[101][103] - 截至2024年9月30日，递延股单位（DSUs）数量为4,147,975份，DSU负债为5,919,000美元[104] - 截至2024年9月30日九个月和2023年12月31日，幻影股份单位负债期末余额分别为143万美元和91.7万美元[107] - 截至2024年9月30日，非控股股东权益期末余额为189万美元，系收购产生[108] - 截至2024年9月30日，公司总负债为2.91496亿美元，较2023年12月31日的1240.6万美元大幅增加[135] - 截至2024年9月30日，公司金融资产为1.38768亿美元，金融负债为1.86765亿美元[138] - 截至2024年9月30日，公司有590万美元应收Red Kite款项和1170万美元加纳政府增值税应收款，期后Red Kite已还款，加纳政府已支付500万美元[149] - 截至2024年9月30日，公司总资产为503,994千美元，较2023年12月31日的213,302千美元增长约136.28%[163][164] - 截至2024年9月30日，公司总负债为259,939千美元，较2023年12月31日的12,384千美元增长约1998.38%[163][164] 经营业绩 - 2024年前三季度公司实现收入166,788千美元，而2023年同期无收入数据[6] - 2024年前三季度公司净收入为5,172千美元，较2023年同期的31,843千美元下降约83.76%[6] - 2024年前三季度基本每股净收入为0.02美元，2023年同期为0.14美元[6] - 2024年前三季度公司生产总成本为84,499千美元[6] - 2024年第三季度净收入为110万美元，2023年同期为1138.9万美元；2024年前九个月净收入为517.2万美元，2023年同期为3184.3万美元[10] - 2024年第三季度和前九个月，阿博尔矿坑的矿权资本化剥离成本分别为2550万美元和2820万美元，2023年同期为零[65] - 2024年第三季度和前九个月，运营和综合收益表中确认的折旧和消耗费用分别包含0.6万美元和1万美元的折旧费用抵减，并已资本化至存货[66] - 2024年第三季度和前九个月，公司因采矿服务和其他采矿相关合同产生的可变租赁付款分别为2660万美元和4900万美元，2023年同期为零[69] - 2024年前九个月，递延对价确认了172.2万美元的增值费用，或有对价和恩克兰特许权使用费分别确认了139.9万美元和69.1万美元的公允价值调整[79][82][86] - 2024年3月4日至9月30日，公司向Red Kite销售黄金实现收入1.665亿美元，其中包括0.3万美元副产品白银销售[112] - 2024年第三季度和截至9月30日九个月，AGM分别向Red Kite销售29,014盎司和88,684盎司黄金；2024年3月4日至9月30日销售71,757盎司；截至9月30日，已交付1,689,952盎司[110] - 2024年截至9月30日九个月，公司生产总成本为8449.9万美元[115] - 2024年截至9月30日九个月，公司一般及行政费用为1605.6万美元[120] - 2024年1月1日至3月3日，公司从AGM JV获得净服务费用100万美元[121] - 2024年截至9月30日九个月，公司财务收入为525万美元，财务费用为3660.7万美元[124][127] - 2024年第三季度和截至9月30日九个月，归属于普通股股东的净收入分别为110万美元和517.2万美元[128] - 2024年第三季度，公司营收为71,130千美元，净利润为1,100千美元；2023年同期营收相关数据未提及，净利润为11,389千美元[165] - 2024年前九个月，公司营收为166,788千美元，净利润为5,172千美元；2023年同期营收相关数据未提及，净利润为35,140千美元[167] - 2024年第三季度，加纳业务营收为71,130千美元，占总营收100%；2024年前九个月，加纳业务营收为166,788千美元，占总营收100%[165][167] - 2024年第三季度，公司在加拿大业务运营亏损1,950千美元，在加纳业务运营盈利3,050千美元；2024年前九个月，加拿大业务运营亏损15,332千美元，加纳业务运营盈利20,504千美元[165][167] 现金流量 - 2024年第三季度经营活动提供的现金为2444.9万美元，2023年同期使用现金14万美元；2024年前九个月经营活动提供的现金为4194万美元，2023年同期使用现金206万美元[10] - 2024年第三季度投资活动使用现金2174万美元，2023年同期提供现金75.8万美元；2024年前九个月投资活动提供现金3106.1万美元，2023年同期提供现金210.5万美元[10] - 2024年第三季度融资活动使用现金415.6万美元，2023年同期使用现金3.2万美元；2024年前九个月融资活动使用现金594.3万美元，2023年同期使用现金9.4万美元[10] - 2024年第三季度和前九个月，资产报废准备金变动分别为305.1万美元和1139.5万美元，资本化租赁分别为0和2781.6万美元[137] - 2024年第三季度和前九个月，非现金营运资金变动分别为 - 667.2万美元和 - 1781.8万美元[137] 股权交易与股本变动 - 2024年9个月内，公司发行28,500,000股普通股用于业务合并，净增股本32,449千美元[7] - 2024年9个月内，行使股票期权发行3,466,660股普通股，增加股本4,002千美元[7] - 公司授权发行无面值或限制的无限普通股[87] - 2022年12月21日，公司提交了最终简式基础暂搁招股说明书，可不时出售最高3亿美元的普通股、认股权证等证券，截至2024年9月30日，未根据该招股说明书发行证券[88] - 公司的股票期权和股份单位计划合并后，可发行的股份数量不能超过已发行和流通普通股的9%，其中股份单位计划指定为权益结算的股份不得超过已发行和流通普通股的5%[91] - 2024年前九个月授予的股票期权，预期寿命3.7年， forfeiture率17.9%，股息收益率0.0%，无风险利率4.3%，波动率57.6%，每份期权的Black Scholes公允价值为0.44美元[96] - 2024年第三季度，公司向一名前董事支付了150万美元的DSUs[104] - 2020年11月6日，公司向董事会主席授予100万份现金结算的幻影股单位，三年后归属，在主席离开董事会或公司控制权变更时支付[106] 收购事项 - 2024年3月4日，公司收购了Gold Fields持有的Asanko Gold Mine 45%的权益，至此公司持有该矿90%的权益[14] - 2024年3月4日公司完成收购金田公司持有的阿桑科金矿合资企业45%的股权，收购后持有阿桑科黄金加纳有限公司90%的股权等[38] - 收购总对价包括6500万美元现金、发行2850万股公司普通股、5500万美元递延对价等，估计公允价值为2.9797亿美元[41][47] - 自2024年3月4日收购以来，从AGM收购的资产贡献了1.668亿美元的收入和1910万美元的净收入，若交易于1月1日发生，AGM将贡献2.007亿美元的收入和2480万美元的净收入[52] - 收购完成时，公司对AGM合资企业的优先股投资进行了终止确认，此前AGM合资企业向公司赎回了2500万美元的优先股[56][57] - 2024年1月1日至3月3日，公司确认其在AGM合资企业净利润中的45%份额为240万美元[59] - 2024年前三季度，公司分别列支0.1百万美元和250万美元的收购相关成本[51] - 2024年前三季度，非控股权益和矿产物业、厂房及设备的公允价值进行了调整，后者因折现率变化增加了190万美元[50] - 截至2024年9月30日，购买价格分配尚未最终确定，公司将在收购日期后十二个月内完成[49] 财务报表相关 - 这些未经审计的简明合并中期财务报表于2024年11月7日经董事会授权发布和批准[17] - 2024年4月9日，IASB发布IFRS 18，将于2027年1月1日或之后的报告期开始适用，公司正在评估其对未来合并财务报表披露的影响[33] 矿区信息 - Asanko Gold Mine由四个主要露天矿区、多个卫星矿床和勘探项目组成，位于加纳阿散西西区的阿桑克兰瓦金矿带[15] 金融风险与管理 - 2024年第三季度和前九个月，ZCC黄金套期保值工具实现损失分别为216.2万美元和527.6万美元，未实现损失分别为1655.2万美元和2217.1万美元[142] - 2024年前九个月，公司现金及现金等价物平均利率为5.4%，2023年同期为5.5%[154] - 或有对价和Nkran特许权使用费为按公允价值计量的金融负债，折现率变动1%，或有对价公允价值变动 - 65.7万美元至69.5万美元，Nkran特许权使用费变动 - 22.2万美元至23.7万美元[155][156] - 公司面临信用、流动性和市场等金融风险，通过多种方式管理以确保履行财务义务[148][150][154] - 公司面临外汇风险，因在加拿大和加纳运营，财务结果受美元兑当地货币汇率变化影响[157] - 公司面临黄金价格风险，营收直接依赖金价，金价波动大且不受公司控制[158] - 公司会适时开展套期保值计划管理黄金价格风险，董事会持续评估该策略[159] 其他事项 - 截至2024年9月30日，已知未来一年内因董事辞职产生的DSU承诺约为0.5万美元[132] - 需向Gold Fields支付或有款项3920万美元，支付时间基于当前矿山开采计划估算[133] - 截至2024年9月30日，公司有一个可报告业务板块，即AGM，并按地理位置提供了细分信息[161]

业绩总结 - Q2黄金产量为26,437盎司，年初至今产量为56,823盎司[10] - Q2黄金收入为6,380万美元，净收入为880万美元[10] - Q2 2024的总收入为6400万美元，调整后的EBITDA为1760万美元[20] - Q2 2024的每股收益为0.03美元，自由现金流为负450万美元[20] 成本与指导 - Q2的全维持成本(AISC)为每盎司1,759美元，年初至今AISC为每盎司1,777美元[10] - 2024年黄金生产指导修订为120,000至130,000盎司，之前为140,000至160,000盎司[22] - 2024年黄金的全生命周期成本（AISC）预计在1,975至2,075美元/盎司之间，之前为1,600至1,750美元/盎司[22] 现金流与负债 - 截至2024年6月30日，公司现金及现金等价物为1.23亿美元，且无债务[10] - 截至2024年6月30日，现金余额为1.23亿美元，且公司无债务[21] 矿区与资源 - Abore矿区的矿石储量增加了45%，新增151,000盎司，累计总储量达到485,000盎司[10] - Abore矿区的更新矿石储量为每盎司1,650美元，已确认和可采金含量分别为485,000盎司[17] - Abore矿区的矿石回收率为94.0%，而Esaase矿区的回收率根据矿石类型和头矿品位有所不同[26] - Galiano Gold的矿藏储量为47.0百万吨，金品位为1.39克/吨，金含量为2,101千盎司[26] 投资与技术 - 公司在Q2投资900万美元于尾矿库蒸发器系统，已于2024年初投入使用并正常运行[18] - 预计2024年第四季度将投入使用两个额外的碳浸出罐，以提高冶金回收效率[19] 运营挑战 - Q2的整体采矿进展慢于预期，主要由于雨季的挑战[13] - Q2无记录的安全事故，矿业承包商将在8月全面动员[12] 税务与权益 - 加纳的企业所得税率为35%，矿业的资本支出在5年内摊销[28] - 加纳政府在所有内部贷款偿还后拥有10%的权益[28]

财务数据和关键指标变化 - 公司在第二季度实现收入6,400万美元,净利润880万美元,调整后EBITDA1,760万美元 [23] - 公司矿山成本保持良好控制,每吨开采成本低于3美元,低于2023年初的技术报告预测 [24] - 公司流动性和资产负债表保持强劲,二季度末现金余额1.23亿美元,无债务 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第二季度黄金产量略低于预期,为26,000盎司,受到雨季影响导致采矿速度放缓和吨矿量下降 [10][11] - 公司将全年产量指引下调至12-13万盎司,而之前为14-16万盎司 [11][28] - 全年AISC成本指引上调至19.75-20.75美元/盎司,主要由于产量下降和Abore矿山加大剥离量 [12][28] 各个市场数据和关键指标变化 - 无具体市场数据和指标变化 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司通过收购Asanko金矿项目,正在向中型金矿公司转型 [37] - 公司正在进行多项优化项目,包括尾矿库蒸发装置、CIL罐和二次破碎机的升级,以提高产能和效率 [21][22][25] - 公司勘探工作取得进展,Abore矿床储量增加45%,为公司带来更大的开采潜力 [11][27][30][31] - 公司正在积极评估并购机会,利用手头充裕的现金资源 [41][42] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司的长期价值创造和增长保持信心,尽管二季度面临一些挑战 [37] - 管理层认为Abore矿床的扩大为公司带来更大的灵活性和优化的生命周期计划 [18] - 管理层表示,一旦产量开始从高品位矿石中增加,AISC成本将在2025年及以后下降 [29] 其他重要信息 - 公司任命Michael Cardinaels为新任首席运营官,加强管理团队 [15] - 公司董事会增加两名新成员,同时一名董事离任 [14] - 公司发布了2023年年度可持续发展报告,阐述了2023年的表现和2024年的目标 [16] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Heiko Ihle 提问** 公司目前拥有1.23亿美元现金,占每股0.48美元,是否考虑通过股息或回购等方式回馈股东 [40][41][42][43] **Matt Badylak 回答** 公司目前将重点放在通过并购等方式为股东创造长期价值,而不是短期的股息或回购,但这些选择并未完全排除 [41][42][43] 问题2 **Alfredo Schmutzer 提问** Abore矿山的剥离成本是否包含在维护性资本支出中 [50][51] **Matthew Freeman 回答** Abore矿山的所有剥离成本都包含在维护性资本支出中,是AISC成本的一个重要组成部分 [51] 问题3 **Dan Ellsworth 提问** 公司是否有套期保值策略,以及管理层薪酬中股票期权的变化情况 [70][71][79][80][81] **Matthew Freeman 回答** 公司有针对性地使用套期保值,主要是为了在资本支出较高的时期降低风险敞口,薪酬中股票期权的变化主要是由于股价上涨导致的会计影响 [70][71][79][80][81]

财务表现 - 第二季度黄金产量为26,437盎司，上半年累计产量为56,823盎司[5] - 第二季度总现金成本为每盎司1,271美元，全维持成本为每盎司1,759美元[5] - 第二季度实现黄金销售收入6380万美元，平均售价为每盎司2,292美元[5] - 第二季度调整后EBITDA为1930万美元，净收入为1390万美元[5] - 公司截至第二季度末持有现金及现金等价物1.23亿美元，无债务[6] - 2024年第二季度，公司收入为63,963,000美元，净收入为8,831,000美元，调整后EBITDA为17,598,000美元[22] - 2024年第二季度，Asanko金矿（100%基准）收入为63,963,000美元，净收入为13,945,000美元，调整后EBITDA为19,279,000美元[24] - 2024年第二季度，Asanko金矿生产黄金26,437盎司，销售黄金27,830盎司，平均实现金价为每盎司2,292美元[24] - 2024年第二季度，AGM生产黄金26,437盎司，销售黄金27,830盎司，全维持成本为每盎司1,759美元[38] - 2024年第二季度，AGM开采矿石467,000吨，废石7,427,000吨，剥采比为15.9:1，平均金品位为1.0克/吨，开采成本为每吨2.98美元[40] - 2024年第二季度，AGM运输矿石503,000吨，运输成本为每吨5.71美元[42] - 2024年第二季度处理成本为每吨$11.18，同比增长2%，但季度环比下降$1.1百万，主要由于试剂成本降低[44] - 2024年第二季度总现金成本为每盎司$1,271，同比增长8%，主要由于黄金销售量减少13%[45] - 2024年第二季度AISC为每盎司$1,759，同比增长2%，主要由于维持资本支出减少$225/盎司，部分被黄金销售量减少13%所抵消[45] - 2024年上半年非维持资本和勘探支出为$13.5百万，同比增长71%，主要用于Abore矿场准备和加工厂升级[46] - 2024年第二季度收入为$64.0百万，与2023年同期持平，尽管黄金销售量减少15%，但被18%的黄金价格上涨所抵消[56] - 2024年上半年收入为$129.6百万，与2023年同期持平，尽管黄金销售量减少12%，但被14%的黄金价格上涨所抵消[57] - 2024年第二季度生产成本为$31.7百万，同比下降5%，主要由于黄金销售量减少[59] - 2024年上半年生产成本为$65.4百万，同比下降4%，主要由于黄金销售量减少[59] - 2024年第二季度黄金销售量为27,830盎司，同比下降15%[56] - 2024年上半年黄金销售量为59,670盎司，同比下降12%[57] - 2024年第二季度和上半年，折旧和耗竭费用分别为530万美元和980万美元，相比2023年同期的260万美元和500万美元有所增加[60] - 2024年第二季度和上半年，勘探和评估费用分别为200万美元和480万美元，相比2023年同期的130万美元和310万美元有所增加[63] - 2024年第二季度和上半年，财务费用分别为690万美元和1210万美元，相比2023年同期的30万美元和90万美元有所增加[64] - 2024年第二季度和上半年，经营活动产生的现金流量分别为923.1万美元和3533.6万美元，相比2023年同期的1797.9万美元和3692.2万美元有所减少[66][67] - 2024年第二季度，AGM在矿产、工厂和设备（MPP&E）上的投资为1240万美元，相比2023年同期的880万美元有所增加[69] - 2024年上半年，AGM在MPP&E上的投资为3170万美元，相比2023年同期的1640万美元有所增加[70] - 2024年第二季度和上半年，融资活动使用的现金分别为263.2万美元和492.1万美元，相比2023年同期的168万美元和596万美元有所增加[66][67] - 2024年第二季度，公司总收入为6396.3万美元，净收入为883.1万美元，每股基本收益为0.03美元[73] - 2024年上半年，公司总收入为9565.8万美元，净收入为407.2万美元，每股基本收益为0.02美元[73] - 2024年上半年G&A费用为730万美元，较去年同期增加560万美元，主要由于股票结算的长期激励计划奖励的公允价值增加[77] - 2024年上半年E&E支出增加，主要由于自2024年3月4日起合并AGM的财务结果[78] - 2024年上半年公司对合资企业的净收益份额为零，而2023年同期为2030万美元，主要由于会计方法变更[79] - 2024年上半年公司作为合资企业管理者和运营者获得的服务费为120万美元，扣除加纳预扣税20万美元[80] - 2024年上半年公司确认了140万美元的股权投资公允价值调整收益[81] - 2024年上半年公司确认了170万美元的优先股公允价值调整，利息收入较2023年同期增加90万美元[82] - 2024年上半年公司确认了560万美元的未实现ZCC黄金对冲损失和310万美元的已实现损失[83] - 2024年6月30日，公司现金及现金等价物为1.23亿美元，总资产为4.79亿美元，总负债为2.38亿美元[89] - 公司计划通过现金余额和运营现金流满足未来24个月的资本需求和合同义务[90] - 2024年上半年，公司实现黄金对冲损失310万美元[97] - 2024年上半年，公司经营活动产生的现金流量为1750万美元，较2023年同期的190万美元增加[99] - 2024年上半年，公司投资活动产生的现金流量为5280万美元，主要来自收购和资产收购[101] - 2024年上半年，公司每盎司黄金的运营现金成本为1,092美元，总现金成本为1,222美元[107] - 公司2024年第二季度和上半年总现金成本分别为35,381千美元和72,939千美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年AISC分别为48,945千美元和106,036千美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年黄金销售量分别为27,830盎司和59,670盎司[112] - 公司2024年第二季度和上半年每盎司黄金的AISC分别为1,759美元和1,777美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年每盎司黄金的平均实现价格分别为2,292美元和2,166美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年每盎司黄金的AISC维持利润分别为533美元和389美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年AISC维持总利润分别为14,833千美元和23,212千美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年非维持性资本支出分别为4,314千美元和8,640千美元[115] - 公司2024年第二季度和上半年AGM自由现金流分别为-4,509千美元和1,304千美元[120] - 公司2024年第二季度和上半年EBITDA分别为20,368千美元和21,844千美元[123] - 2024年上半年净收入为530.6万美元，相比2023年同期的4499.2万美元有所下降[125] - 2024年上半年调整后的EBITDA为720.6万美元，相比2023年同期的4840.4万美元有所下降[125] - 2024年第二季度调整后的净收入为726.4万美元，相比2023年同期的1196.1万美元有所下降[127] - 截至2024年6月30日，公司共有256,919,446股普通股和11,201,339份股票期权[128] - 2024年上半年与AGM的关联交易服务费为120万美元，扣除加纳预扣税20万美元[130] - 截至2024年6月30日，公司现金及现金等价物为1.23039亿美元[138] - 截至2024年6月30日，公司总金融资产为1.42482亿美元，总金融负债为1.68848亿美元[138] - 2024年上半年内部控制未发生重大变化[139] - 2024年上半年公司确认了140万美元的股权投资公允价值调整收益[81] - 2024年上半年公司确认了170万美元的优先股公允价值调整，利息收入较2023年同期增加90万美元[82] - 2024年上半年公司确认了560万美元的未实现ZCC黄金对冲损失和310万美元的已实现损失[83] - 2024年6月30日，公司现金及现金等价物为1.23亿美元，总资产为4.79亿美元，总负债为2.38亿美元[89] - 公司计划通过现金余额和运营现金流满足未来24个月的资本需求和合同义务[90] - 2024年上半年，公司实现黄金对冲损失310万美元[97] - 2024年上半年，公司经营活动产生的现金流量为1750万美元，较2023年同期的190万美元增加[99] - 2024年上半年，公司投资活动产生的现金流量为5280万美元，主要来自收购和资产收购[101] - 2024年上半年，公司每盎司黄金的运营现金成本为1,092美元，总现金成本为1,222美元[107] - 公司2024年第二季度和上半年总现金成本分别为35,381千美元和72,939千美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年AISC分别为48,945千美元和106,036千美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年黄金销售量分别为27,830盎司和59,670盎司[112] - 公司2024年第二季度和上半年每盎司黄金的AISC分别为1,759美元和1,777美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年每盎司黄金的平均实现价格分别为2,292美元和2,166美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年每盎司黄金的AISC维持利润分别为533美元和389美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年AISC维持总利润分别为14,833千美元和23,212千美元[112] - 公司2024年第二季度和上半年非维持性资本支出分别为4,314千美元和8,640千美元[115] - 公司2024年第二季度和上半年AGM自由现金流分别为-4,509千美元和1,304千美元[120] - 公司2024年第二季度和上半年EBITDA分别为20,368千美元和21,844千美元[123] - 2024年上半年净收入为530.6万美元，相比2023年同期的4499.2万美元有所下降[125] - 2024年上半年调整后的EBITDA为720.6万美元，相比2023年同期的4840.4万美元有所下降[125] - 2024年第二季度调整后的净收入为726.4万美元，相比2023年同期的1196.1万美元有所下降[127] - 截至2024年6月30日，公司共有256,919,446股普通股和11,201,339份股票期权[128] - 2024年上半年与AGM的关联交易服务费为120万美元，扣除加纳预扣税20万美元[130] - 截至2024年6月30日，公司现金及现金等价物为1.23039亿美元[138] - 截至2024年6月30日，公司总金融资产为1.42482亿美元，总金融负债为1.68848亿美元[138] - 2024年上半年内部控制未发生重大变化[139] 生产与成本 - 第二季度黄金产量为26,437盎司，上半年累计产量为56,823盎司[5] - 第二季度总现金成本为每盎司1,271美元，全维持成本为每盎司1,759美元[5] - 2024年第二季度，AGM生产黄金26,437盎司，销售黄金27,830盎司，全维持成本为每盎司1,759美元[38] - 2024年第二季度，AGM开采矿石467,000吨，废石7,427,000吨，剥采比为15.9:1，平均金品位为1.0克/吨，开采成本为每吨2.98美元[40] - 2024年第二季度，AGM运输矿石503,000吨，运输成本为每吨5.71美元[42] - 2024年第二季度处理成本为每吨$11.18，同比增长2%，但季度环比下降$1.1百万，主要由于试剂成本降低[44] - 2024年第二季度总现金成本为每盎司$1,271，同比增长8%，主要由于黄金销售量减少13%[45] - 2024年第二季度AISC为每盎司$1,759，同比增长2%，主要由于维持资本支出减少$225/盎司，部分被黄金销售量减少13%所抵消[45] - 2024年上半年非维持资本和勘探支出为$13.5百万，同比增长71%，主要用于Abore矿场准备和加工厂升级[46] - 2024年第二季度生产成本为$31.7百万，同比下降5%，主要由于黄金销售量减少[59] - 2024年上半年生产成本为$65.4百万，同比下降4%，主要由于黄金销售量减少[59] - 2024年第二季度和上半年，折旧和耗竭费用分别为530万美元和980万美元，相比2023年同期的260万美元和500万美元有所增加[60]

公司公告 - 公司将于2024年8月8日收盘后发布2024年第二季度的财务和运营结果 [1] 会议详情 - 会议日期：2024年8月9日 - 会议时间：东部时间上午10:30（太平洋时间上午7:30） - 拨入号码：本地416-764-8688，免费1-888-390-0541 - 访问代码：534385 - 会议将进行网络直播，可通过公司网站访问 [2] 公司简介 - 公司专注于通过生产、勘探和有纪律的财务资源部署，为所有利益相关者创造可持续的价值 - 公司拥有位于西非加纳的Asanko金矿 - 公司致力于最高标准的环境管理、社会责任以及员工和邻近社区的健康与安全 [3]

文章核心观点 - Galiano Gold公司股票的期权市场动向值得投资者关注其8月16日2024年7.50美元的看跌期权隐含波动率最高投资者应关注[1] - 隐含波动率反映市场对未来走势的预期高隐含波动率可能预示公司股票将有大波动或即将发生影响股价的事件但只是期权交易策略的一部分[2] - 公司在采矿业中被Zacks评为排名前26%的2级（买入）评级过去60天内一位分析师上调本季度盈利预期每股收益从2美分提高到3美分[3] - 鉴于分析师对公司的看法这种高隐含波动率可能意味着有交易机会期权交易者常通过出售高隐含波动率的期权来获取收益[4] 隐含波动率相关 - 隐含波动率反映市场对未来波动的预期高隐含波动率意味着公司股票投资者预期股价将有大波动或即将发生影响股价的事件不过只是期权交易策略的一个因素[2] - Galiano Gold公司8月16日2024年7.50美元的看跌期权有今日所有股票期权中最高的隐含波动率投资者需关注[1] 公司分析师观点相关 - 公司在采矿业中被Zacks评为排名前26%的2级（买入）评级[3] - 过去60天内一位分析师上调本季度盈利预期使每股收益从2美分提高到3美分[3] 交易机会相关 - 鉴于分析师对公司的看法目前的高隐含波动率可能意味着有交易机会[4] - 期权交易者常寻找高隐含波动率的期权来出售溢价以获取收益[4]

文章核心观点 2024年6月13日Galiano Gold Inc.年度股东大会上所有决议均获通过，包括董事选举、确定董事人数、审计师任命及高管薪酬咨询投票等事项 [2] 会议决议结果 董事选举 - 2024年5月3日公司管理信息通告中列出的七名候选人当选为公司董事 [7] - 各候选人具体投票情况：Matt Badylak获172,503,173票（99.86%），233,309票（0.14%）被扣留；Paul N. Wright获172,510,731票（99.87%），225,751票（0.13%）被扣留；Judith Mosely获172,476,702票（99.85%），259,780票（0.15%）被扣留；Dawn Moss获172,437,215票（99.83%），299,267票（0.17%）被扣留；Greg Martin获172,497,171票（99.86%），239,311票（0.14%）被扣留；Moira Smith获172,452,359票（99.84%），284,123票（0.16%）被扣留；Navin Dyal获172,429,810票（99.82%），306,672票（0.18%）被扣留 [9] 确定董事人数 - 确定公司董事人数为七人的决议获得通过 [6] 审计师任命 - EY LLP被重新任命为公司下一年度的审计师，董事被授权确定支付给EY LLP的薪酬 [3] 高管薪酬咨询投票 - 接受公司高管薪酬方案的非约束性咨询决议获得通过，赞成票186,204,478票（99.31%），反对票1,290,646票（0.69%） [1] 公司信息 - Galiano专注于通过生产、勘探和合理配置财务资源，为所有利益相关者创造可持续价值，公司拥有位于西非加纳的Asanko金矿，致力于环境管理、社会责任以及员工和周边社区的健康与安全 [8] 其他信息 - 会议所有投票事项的报告已提交至www.sedarplus.ca [4]

文章核心观点 - Galiano Gold Inc. 宣布其年度股东大会将于2024年6月13日在线举行，并建议股东投票支持所有拟议的决议 [1][3] 年度股东大会详情 - 会议将于2024年6月13日上午10:00（太平洋时间）在线举行，网址为https://meetnow.global/ML7G27H [3] - 会议目的包括：确定董事会成员人数为七人；选举公司董事；重新任命公司审计师并授权董事确定其薪酬；批准公司高管薪酬的非约束性咨询决议 [3] 投票建议 - 两家领先的独立代理咨询公司ISS和Glass Lewis建议Galiano的股东投票支持所有拟议的决议 [1] - 董事会一致建议股东投票支持所有拟议的决议 [4] 投票方式 - 注册股东（持有实物证书或DRS声明的股份）可以通过互联网或电话投票 [5] - 非注册/受益股东（通过经纪商、银行或其他中介机构持有的股份）可以通过互联网或电话投票 [6] 股东咨询 - 股东如有关于会议或会议决议的问题，可联系公司的战略股东沟通顾问和代理征集代理人Laurel Hill Advisory Group [7] 公司简介 - Galiano专注于通过生产、勘探和有纪律的财务资源部署，为所有利益相关者创造可持续的价值 [8] - 公司拥有位于加纳西非的Asanko金矿，并致力于最高标准的环境管理、社会责任以及员工和邻近社区的健康与安全 [8]

文章核心观点 - 公司将于2024年6月13日召开年度股东大会,会议将以虚拟形式进行 [1] - 公司提名7名董事候选人,其中包括5名现任董事和2名新提名人,现任董事Michael Price将不再参选 [3] - 公司采用了通知和获取方式,会议材料已在SEDAR和EDGAR上公开,股东可以通过多种方式获取纸质版 [4] - 公司致力于创造可持续价值,拥有阿桑科黄金矿,并承诺遵守最高标准的环境管理、社会责任和员工及社区健康安全 [5] 会议议程 - 审议公司2023财年的经审计财务报表和审计报告 [2] - 确定董事会人数为7人 [2] - 选举公司董事 [2] - 任命公司下一年度的审计师并授权董事会决定其薪酬 [2] - 就公司高管薪酬政策进行非约束性咨询投票 [2]

收购事项 - 2024年3月4日公司完成收购Gold Fields持有的Asanko金矿45%权益，收购后公司持股比例增至90%[6][21] - 收购Gold Fields权益的总对价包括6500万美元现金、2850万股普通股、5500万美元递延对价以及3000万美元或有现金付款[22][23] - 2024年第一季度公司因完成收购产生了230万美元的交易成本[103] - 2024年3月4日收购完成后，公司在AGM的股权权益从45%增至90%[143] 金矿产量与成本 - 一季度Asanko金矿黄金产量30,386盎司，预计2024年下半年产量增加，全年产量指引为14 - 16万盎司[8] - 一季度Asanko金矿实现矿石磨矿吞吐量150万吨，品位0.8克/吨，冶金回收率83%[9] - 一季度Asanko金矿总现金成本为1,180美元/盎司，全维持成本为1,793美元/盎司，2024年全维持成本指引为1,600 - 1,750美元/盎司[10] - 2024年AGM预计产金14 - 16万盎司，较2023年增加约1.5万盎司或11.2%，全部维持成本预计在1600 - 1750美元/盎司，较2023年增长10% [49][50] - 2024年第一季度AGM产金30386盎司，销售31840盎司，平均实现金价2056美元/盎司，总现金成本1180美元/盎司，全部维持成本1793美元/盎司[37] - 自2022年第三季度以来，AGM的磨矿进料主要来自低品位现有库存，2023年10月开始在Abore矿床开采，预计2024年下半年黄金产量将高于上半年[32] - 2024年第一季度开采矿石265千吨，废石4877千吨，总开采量5142千吨，剥采比18.4，平均开采金品位0.9克/吨，开采成本3.63美元/吨[54] - 2024年第一季度运输矿石566千吨，低于2023年第一季度的1367千吨，运输成本6.79美元/吨，高于2023年同期的5.51美元/吨[54] - 2024年第一季度加工矿石1467千吨，低于2023年第一季度的1566千吨，平均磨矿品位0.8克/吨，回收率83%，高于2023年同期的73%，加工成本10.55美元/吨，高于2023年同期的9.78美元/吨[54] - 2024年第一季度生产黄金30386盎司，销售31840盎司，低于2023年第一季度的32678盎司和35174盎司[54] - 2024年第一季度总现金成本为1180美元/盎司，高于2023年同期的1083美元/盎司，主要因黄金销量下降9% [62] - 2024年第一季度AISC为1793美元/盎司，高于2023年同期的1268美元/盎司，主要因总现金成本增加、黄金销量减少9%和维持性资本支出增加[64] - 2024年第一季度AGM销售黄金31840盎司，运营现金成本为每盎司1056美元，总现金成本为每盎司1180美元；2023年同期销售35174盎司，运营现金成本为每盎司990美元，总现金成本为每盎司1083美元[130] - 2024年第一季度AGM的AISC为每盎司1793美元，平均实现价格为每盎司2056美元，全维持利润率为每盎司263美元；2023年同期AISC为每盎司1268美元，平均实现价格为每盎司1850美元，全维持利润率为每盎司582美元[135] - 2024年第一季度公司归属黄金销售盎司数为23376盎司，2023年同期为15828盎司，本季度公司额外AISC为每盎司57美元，2023年同期为每盎司50美元[137] 金矿财务状况 - 一季度Asanko金矿运营现金流为2610万美元，自由现金流为580万美元，尽管在Abore矿床投入1240万美元废石剥离成本，自由现金流仍为正[10] - 一季度Asanko金矿黄金销售收入为6550万美元，净利润为1450万美元，调整后息税折旧及摊销前利润为2170万美元[11] - 一季度末公司现金及现金等价物为1.308亿美元，无债务，运营现金流为1300万美元[16] - 2024年第一季度公司收入3.17亿美元，矿山运营收入464.6万美元，净亏损475.9万美元，调整后净收入649.3万美元，调整后息税折旧摊销前利润367.6万美元，现金及现金等价物1.31亿美元，经营活动产生的现金流量为1302.8万美元[37] - 2024年第一季度AGM收入6560.2万美元，矿山运营收入2349.6万美元，净收入1445.7万美元，调整后息税折旧摊销前利润2168.2万美元，经营活动产生的现金流量为2610.5万美元，自由现金流581.3万美元，全部维持成本利润率837.4万美元[37] - 2024年Q1公司黄金销售收入6560万美元，较2023年Q1增长，因金价上涨11%，但销量减少9%[80] - 2024年Q1生产费用3370万美元，低于2023年同期的3490万美元，因从Esaase运往加工厂的吨数减少[83] - 2024年Q1折旧和损耗费用440万美元，高于2023年同期的230万美元，因采矿服务合同相关使用权资产折旧[84] - 2024年Q1勘探和评估支出280万美元，高于2023年同期的180万美元，因钻探活动时间安排[87] - 2024年Q1财务费用520万美元，高于2023年同期的120万美元，因未实现套期损失和资本化租赁利息费用增加[88][89] - 前服务提供商索赔约2500万美元，仲裁裁决公司支付约1300万美元及利息，公司上诉并计提700万美元准备金[90] - 2024年Q1经营活动现金流2610.5万美元，因金价上涨和营运资金占用减少而增加[91] - 2024年Q1投资活动现金支出1800.3万美元，主要用于MPP&E投资，高于2023年同期的660.9万美元[91][92] - 2024年Q1融资活动现金支出228.9万美元，因采矿承包商租赁付款增加，高于2023年同期的42.8万美元[91][94] - 2024年第一季度公司在AGM JV的净利润份额为240万美元，占比45%，低于2023年同期的930万美元[100] - 2024年第一季度公司作为AGM JV运营商获得的服务毛收入为120万美元，扣除加纳预扣税20万美元，低于2023年同期的180万美元毛收入和40万美元预扣税[101] - 2024年第一季度公司对AGM JV的股权投资按公允价值重新计量，确认了130万美元的处置收益[102] - 2024年第一季度公司对优先股进行了170万美元的公允价值上调，现金及现金等价物利息收入比2023年同期增加20万美元[104][105] - 2024年第一季度公司财务费用包括复垦准备金增值费用、资本化租赁利息费用等，较2023年同期增加[106] - 截至2024年3月31日，公司现金及现金等价物为1.308亿美元，总负债与普通股股东权益比率为0.95[112] - 截至2024年3月31日，公司增值税应收款余额为930万美元，预计任何时期都有两个季度的增值税应收款未结清[115] - 截至2024年3月31日，公司合同义务总计2.50723亿美元，计划用手头现金和运营现金流来结算[119] - 2024年第一季度公司经营活动产生现金流1302.8万美元，2023年同期使用现金流54.3万美元，增长原因是自2024年3月4日起合并AGM现金流[124] - 2024年第一季度公司投资活动产生现金流6374.8万美元，虽支付6500万美元收购款，但从合资实体获得1.125亿美元现金及2500万美元优先股分配，净增7250万美元，部分被230万美元收购成本和730万美元MPP&E支出抵消[125] - 2024年第一季度公司融资活动使用现金流93.7万美元，主要是采矿承包商租赁付款，增长原因是自2024年3月4日起合并AGM现金流[126] - 2024年第一季度AGM的总维持资本支出为1494.5万美元，2023年同期为489.7万美元[139] - 2024年第一季度AGM的维持租赁付款为228.9万美元，2023年同期为37.5万美元[140] - 2024年第一季度AGM自由现金流为581.3万美元，2023年同期为1195.9万美元[142] - 2024年第一季度公司净亏损475.9万美元，2023年同期净利润849.3万美元；调整后净利润为649.3万美元，2023年同期为849.3万美元[143][144] - 2024年第一季度AGM净收入1445.7万美元，2023年同期为2061.4万美元；调整后EBITDA为2168.2万美元，2023年同期为2286.3万美元[143] - 2024年第一季度JV服务费用为100万美元（毛服务费120万美元减去加纳预扣税20万美元），2023年同期为140万美元（毛服务费180万美元减去加纳预扣税40万美元）[146] - 截至2024年3月31日，公司金融资产总计1459.32万美元，金融负债总计1480.22万美元[155] 矿产资源与勘探 - 截至2024年3月31日，Abore矿的测量和指示性矿产资源增加18.1万盎司，增幅38%[12][26] - 2024年勘探计划包括Midras South钻探、Adubiaso加密钻探、Target 3早期钻探测试和Gyagyatreso延伸钻探等[13] - 截至2024年3月31日，Abore矿的矿产资源估计量增加18.1万盎司，增幅38%，品位提高13%，吨数增加22% [69] - 截至2024年3月31日，Adubiaso、Midras South、Gyagyatreso、Target 3等项目的钻探工作均有一定进展[71][72][73][74] - 公司还启动了地球物理调查，并对多个区域绿地目标进行了测绘和勘探，以确定新的潜在钻探目标[76] - 公司计划更新综合AGM矿产储量估计和矿山寿命计划，但未提及具体时间[162] - 公司有计划和未来钻探计划，包括在Abore、Adubiaso等多地，但未提及具体时间[163] 黄金价格 - 2024年第一季度黄金价格在1985 - 2214美元/盎司之间波动，平均价格为2070美元/盎司，高于2023年第一季度的1890美元/盎司[44] - 截至2024年5月1日，现货黄金价格约为2320美元/盎司[45] 加纳经济情况 - 2023年10月，加纳政府与IMF就30亿美元融资安排的首次审查达成协议，已支付两笔各6亿美元的贷款，加纳正试图重组130亿美元国际债务[47] 董事会提名 - 公司将提名Navin Dyal和Moira Smith在2024年6月13日的年度股东大会上当选董事会成员[34] 套期保值 - 截至MD&A日期，AGM已为2024年剩余九个月每月5000盎司黄金签订ZCCs，2024年第一季度黄金套期保值安排实现损失20万美元[122] - 2025年全年公司每月签订5000盎司黄金的零成本 collar 合约，总计60000盎司，看跌期权行权价为2000美元/盎司，看涨期权行权价在2515 - 2645美元/盎司之间[123] 资本支出 - 2024年维持性资本支出预计约1000万美元，开发性资本支出预计约2000万美元，勘探计划支出预计1500万美元[50][51][52] - 2024年第一季度非维持性资本支出和勘探支出为710万美元，高于2023年同期的440万美元[66] 股份情况 - 截至2024年3月31日，公司已发行和流通普通股2.54128119亿股，股票期权1507.9002万份，完全摊薄后流通股数为2.69207121亿股[144] - 2024年第一季度基本和摊薄调整后每股净收益分别为0.03美元和0.04美元（2023年）[144] 会计准则与财务报告 - 2024年1月1日起无新会计准则影响合并中期财务报表，也无预计对未来财务报表有重大影响的未采用会计准则或修订[149][150] - 2024年第一季度公司财务报告内部控制无重大变化[157] 风险与前瞻性陈述 - 公司业务面临重大风险，详情可参考2023年年报中的风险因素[151] - 前瞻性陈述涉及公司未来运营、策略、财务结果等多方面，但不保证未来表现且存在难以预测的风险和不确定性[162][164] - 公司运营面临多种风险，如矿产储量估计不准确、冶金回收率不可行、成本上升、设备问题、法规变化等[164][165] - 公司历史运营主要通过债务和股票发行融资，未来可能有资本需求，且无法保证能获得足够融资[169][170] - 前瞻性陈述基于多种假设，包括金价稳定、能筹集足够资金、遵守法规、实现发展战略等[167] - 公司从未支付股息，且预计在可预见的未来也不会支付[165] - 公司面临与收购预期收益、政府违约、承包商使用等相关的风险[164][165] - 公司运营受金价波动影响，且其股价和交易量可能出现波动[165] 技术披露说明 - 本MD&A中的技术披露按加拿大证券法要求编制，与美国发行人披露不可比[171][172]