财务表现 - 公司2023年第二季度净利息收入为19.61亿美元，同比增长180.1%[8] - 公司2023年上半年净收入为102亿美元，同比增长1839.5%[8] - 公司2023年第二季度非利息收入为6.58亿美元，同比增长55.2%[8] - 公司2023年第二季度信贷损失拨备为1.51亿美元，同比增长259.5%[8] - 公司2023年第二季度总利息收入为29.53亿美元，同比增长290.1%[8] - 公司2023年第二季度总利息支出为9.92亿美元，同比增长1640.4%[8] - 公司2023年第二季度每股基本收益为45.90美元，同比增长208.7%[8] - 公司2023年第二季度其他综合亏损为1.03亿美元，同比下降35.6%[9] - 公司2023年上半年总综合收入为101.63亿美元，同比增长19829.4%[9] - 公司2023年上半年净收入为10.2亿美元，较2022年同期的5.26亿美元大幅增长[12] - 公司2023年上半年支付的利息为13.67亿美元，较2022年同期的2.09亿美元大幅增加[13] - 公司2023年上半年经营活动产生的现金流量净额为5.54亿美元，较2022年同期的12.31亿美元下降[12] - 公司2023年上半年投资活动产生的现金流量净额为65.41亿美元，较2022年同期的26.92亿美元大幅增长[12] - 公司2023年上半年融资活动使用的现金流量净额为66.97亿美元，较2022年同期的36.78亿美元增加[12] - 公司2023年第二季度现金股息为每股0.75美元，同比增长59.6%[10] 收购与合并 - 公司于2023年3月27日收购了硅谷桥银行(SVBB)的几乎所有贷款和某些其他资产，并承担了所有客户存款和某些其他负债[21] - 公司完成了对硅谷桥银行的收购，收购日期为2023年3月27日，收购了几乎所有的贷款和某些其他资产，并承担了所有客户存款和某些其他负债[54] - 收购的资产总公允价值约为1072.6亿美元，主要包括684.6亿美元的贷款和353.1亿美元的现金及银行利息存款[58] - 公司承担了约610.7亿美元的负债，主要包括559亿美元的客户存款[58] - 公司与FDIC签订了共享损失协议，覆盖约600亿美元的商业贷款，FDIC将在五年内分担损失，公司在八年内分担回收[64] - 收购的资产包括137.9亿美元的现金及银行利息存款、339.3亿美元的银行利息存款、38.5亿美元的投资证券、684.6亿美元的贷款及租赁、12.7亿美元的经济适用房税收抵免投资等[66] - 公司承担的负债包括558.9亿美元的存款、10亿美元的借款、32.8亿美元的递延税负债和18.8亿美元的其他负债[66] - 收购的净资产的公允价值为461.8亿美元，初步税后收购收益为98.8亿美元[66] - 公司在第二季度获得了额外的净资产，账面价值为7.02亿美元，主要包括投资证券和现金[56] - 公司与FDIC签订了高达700亿美元的信贷额度，利率为SOFR加25个基点[63] - 收购SVBB的初步收益为98.8亿美元，代表收购资产公允价值超过购买价格的部分[67] - SVBB收购中，非PCD贷款和租赁的公允价值为664.2亿美元，未偿还本金余额为687.3亿美元，折扣为23.1亿美元[72] - SVBB收购中，PCD贷款和租赁的公允价值为20.36亿美元，未偿还本金余额为25.58亿美元，折扣为5.22亿美元[74] - 核心存款无形资产估值为2.3亿美元，预计使用寿命为8年，采用有效收益率法摊销[77] - 其他资产公允价值为12.86亿美元，包括应收利息4.28亿美元和联邦住房贷款银行股票3.2亿美元[79] - 其他负债公允价值为18.82亿美元，包括税收抵免投资承诺7.15亿美元和衍生金融工具3.36亿美元[82] - SVBB收购在2023年上半年贡献了7亿美元的净利息收入、1.83亿美元的非利息收入和2.24亿美元的净收入[84] - 公司于2022年1月3日完成了与CIT集团的合并[22] - CIT合并中，公司发行了614万股A类普通股，每股价格为859.76美元，总对价为52.79亿美元[88] 业务与运营 - 截至2022年12月31日，公司报告了四个可报告部门：一般银行业务、商业银行业务、铁路业务和企业部门。2023年第一季度增加了硅谷银行业务(SVB)部门[23] - 公司拥有超过560家分支机构，分布在23个州，主要位于美国东南部、中大西洋、中西部和西部地区[15] - 公司提供各种类型的商业和消费者银行服务，包括贷款、租赁和财富管理服务[15] - 截至2023年6月30日，公司总贷款和租赁余额为3.15亿美元，其中90天或更长时间逾期的贷款为4400万美元[132] - 2023年6月30日，公司承诺向财务困难的借款人提供1200万美元的额外贷款[132] - 截至2022年12月31日，公司TDRs（困境债务重组）的总摊余成本为2.21亿美元，其中商业贷款占1.47亿美元，消费者贷款占7400万美元[135] - 2022年6月30日，公司TDRs的违约金额为100万美元（三个月）和300万美元（六个月）[137] - 截至2023年6月30日，公司通过FHLB和FRB的可用借款能力分别为11.124亿美元和4.817亿美元[139] - 2023年6月30日，公司贷款和租赁的信用损失准备金（ACL）为16.37亿美元，其中商业贷款占9.15亿美元，消费者贷款占1.56亿美元，SVB贷款占5.66亿美元[142] - 2023年6月30日，公司未使用承诺的信用损失准备金（ACL）为3.35亿美元[142] - 2023年6月30日，公司投资证券的信用损失准备金（ACL）为300万美元[142] - 截至2023年6月30日，公司租赁资产的总价值为3.66亿美元，其中经营租赁占3.6亿美元，融资租赁占600万美元[144] - 2023年上半年，公司支付了2800万美元的经营租赁现金和100万美元的融资租赁现金[146] - 租赁收入在2023年第二季度达到2.99亿美元，同比增长9.5%[148] - 2023年6月30日，公司商誉为3.46亿美元，与2022年12月31日持平[149] - 核心存款无形资产在2023年上半年增加2.07亿美元，达到3.47亿美元[151] - 2023年6月30日，公司存款总额为1411.64亿美元，较2022年底增长58%[161] - 长期借款在2023年6月30日达到396.85亿美元，主要由于SVBB收购[165] - 公司向FHLB和FRB质押了300亿美元的贷款[166] - 2023年6月30日，公司未使用的无担保信贷额度为8500万美元[170] - 2023年6月30日，公司持有的衍生金融工具公允价值为7.58亿美元[159] - 截至2023年6月30日，公司衍生金融工具的名义金额为38,270百万美元，公允价值资产为758百万美元，负债为825百万美元[172] - 2023年6月30日，利率合约的名义金额为24,597百万美元，公允价值资产为553百万美元，负债为624百万美元[172] - 2023年6月30日，外汇合约的名义金额为12,847百万美元，公允价值资产为203百万美元，负债为200百万美元[172] - 2023年6月30日，非合格对冲的利率合约收益为8百万美元，外汇远期合约收益为1百万美元[175] - 2023年6月30日，其他负债总额为7,361百万美元，较2022年12月31日的2,588百万美元显著增加[177] - 2023年6月30日，投资证券的公允价值为11,894百万美元，其中美国国债为4,634百万美元，政府机构证券为140百万美元[180] - 2023年6月30日，可销售贷款的公允价值为42百万美元，与未偿还本金余额相同[187] - 2023年6月30日，公司持有的公司债券公允价值为151百万美元，使用经纪商提供的指示性报价进行估值[185] - 2023年6月30日，非合格对冲的利率和其他衍生工具的公允价值为3百万美元，使用内部估值模型进行估值[186] - 2023年6月30日，公司持有的住宅房地产贷款的公允价值为42百万美元，与未偿还本金余额相同[187] - 截至2023年6月30日，公司持有的待售贷款资产公允价值为1300万美元，较2022年12月31日的2300万美元有所下降[189] - 2023年6月30日，抵押贷款的公允价值为1.99亿美元，较2022年12月31日的1.49亿美元有所增加[189] - 2023年6月30日，其他房地产资产（OREO）的公允价值为2600万美元，较2022年12月31日的4300万美元有所下降[189] - 2023年6月30日，公司持有的净贷款公允价值为126.81亿美元，较2022年12月31日的64.31亿美元大幅增加[195] - 2023年6月30日，公司持有的投资证券公允价值为118.94亿美元，较2022年12月31日的89.95亿美元有所增加[195] - 2023年6月30日，公司持有的抵押服务权（MSRs）公允价值为4700万美元，与2022年12月31日持平[195] - 2023年6月30日，公司持有的衍生资产公允价值为7.58亿美元，较2022年12月31日的1.59亿美元大幅增加[195] - 2023年6月30日，公司持有的无到期日存款公允价值为1248.94亿美元，较2022年12月31日的787.98亿美元大幅增加[195] - 2023年6月30日，公司持有的长期借款公允价值为390.11亿美元，较2022年12月31日的43.3亿美元大幅增加[195] - 2023年6月30日，公司持有的联邦住房贷款银行（FHLB）股票公允价值为1.19亿美元，较2022年12月31日的1.97亿美元有所下降[195] 贷款与信贷 - 2023年6月30日，公司贷款和租赁总额为1330.15亿美元，而2022年12月31日为707.81亿美元[104] - 2023年6月30日，公司持有的未摊销折扣贷款净额为24.78亿美元，而2022年12月31日为1.18亿美元[107] - 截至2023年6月30日，公司总贷款和租赁逾期金额为11.2亿美元，其中商业贷款逾期7.61亿美元，消费者贷款逾期2.2亿美元，SVB贷款逾期1.39亿美元[108] - 2023年6月30日，公司非应计贷款总额为9.29亿美元，其中商业贷款非应计6.22亿美元，消费者贷款非应计9400万美元，SVB贷款非应计2.13亿美元[110] - 2023年6月30日，公司其他房地产和收回资产（OREO）为6400万美元，较2022年12月31日的4700万美元有所增加[111] - 2023年6月30日，公司商业贷款中，商业建筑贷款逾期1000万美元，业主自用商业抵押贷款逾期6800万美元，非业主自用商业抵押贷款逾期4.13亿美元[108] - 2023年6月30日，公司消费者贷款中，住宅抵押贷款逾期1.8亿美元，循环抵押贷款逾期2200万美元，汽车贷款逾期1000万美元[108] - 2023年6月30日，公司SVB贷款中，全球基金银行逾期600万美元，早期阶段投资者依赖贷款逾期2700万美元，增长阶段投资者依赖贷款逾期2000万美元[108] - 2023年6月30日，公司商业贷款中，商业建筑贷款非应计400万美元，业主自用商业抵押贷款非应计5100万美元，非业主自用商业抵押贷款非应计3.18亿美元[110] - 2023年6月30日，公司消费者贷款中，住宅抵押贷款非应计7200万美元，循环抵押贷款非应计1700万美元，汽车贷款非应计400万美元[110] - 2023年6月30日，公司SVB贷款中，早期阶段投资者依赖贷款非应计2600万美元，增长阶段投资者依赖贷款非应计1亿美元[110] - 2023年6月30日，公司商业贷款中，商业建筑贷款风险分类为“通过”的贷款为30.22亿美元，风险分类为“特别关注”的贷款为1.37亿美元[120] - 截至2023年6月30日，SVB全球基金银行的总贷款额为29,333百万美元，其中28,646百万美元为“通过”类贷款[121] - 2023年6月30日，SVB投资者依赖型早期阶段贷款总额为1,840百万美元，其中1,572百万美元为“通过”类贷款[121] - 2023年6月30日，SVB创新C&I和现金流依赖型贷款总额为8,905百万美元，其中7,923百万美元为“通过”类贷款[121] - 2023年6月30日，SVB私人银行总贷款额为9,580百万美元，其中9,525百万美元为“通过”类贷款[121] - 2023年6月30日，SVB商业房地产（CRE）总贷款额为2,530百万美元，其中2,309百万美元为“通过”类贷款[121] - 2023年6月30日，SVB消费者贷款总额为18,047百万美元，其中13,885百万美元为住宅抵押贷款[122] - 2022年12月31日，SVB商业建筑贷款总额为2,804百万美元，其中2,711百万美元为“通过”类贷款[123] - 2022年12月31日，SVB商业和工业贷款总额为24,105百万美元，其中22,406百万美元为“通过”类贷款[123] - 截至2022年12月31日，住宅抵押贷款的总逾期金额为13,309百万美元，其中当前贷款金额为13,168百万美元，占总贷款的99%[124] - 截至2022年12月31日，消费汽车贷款的总逾期金额为1,414百万美元，其中当前贷款金额为1,405百万美元，占总贷款的99.4%[124] - 截至2022年12月31日，其他消费贷款的总逾期金额为652百万美元，其中当前贷款金额为643百万美元，占总贷款的98.6%[124] - 2023年上半年，商业贷款的总冲销金额为124百万美元，其中非业主占用的商业抵押贷款冲销金额为29百万美元[125] - 2023年上半年，消费贷款的总冲销金额为13百万美元，其中住宅抵押贷款冲销金额为2百万美元[125] - 2023年上半年，SVB贷款的总冲销金额为101百万美元，其中创新C&I和现金流依赖贷款冲销金额为47百万美元[125] - 2023年6月30日止三个月内，公司对财务困难的借款人进行了276百万美元的贷款修改，其中商业贷款修改金额为230百万美元[128] - 2023年6月30日止六个月内，公司对财务困难的借款人进行了356百万美元的贷款修改，其中商业贷款修改金额为302百万美元[129] - 2023年上半年，公司对财务困难的借款人进行了399百万美元的贷款修改，其中商业贷款修改金额为313百万美元[129] - 2023年上半年，公司对财务困难的借款人进行了贷款修改，其中住宅抵押贷款的修改金额为6百万美元，占总贷款的0.04%[129] 投资与证券 - 截至2023年6月30日，投资证券的摊余成本为231.99亿美元，公允价值为206.22亿美元，未实现亏损为25.87亿美元[91] - 公司持有约35.4万股Visa B类普通股，由于交易限制和诉讼不确定性，目前未计入公允价值[92] - 截至2023年6月30日，可供出售和持有至到期债务证券的应计利息分别为3500万美元和1800万美元，而2022年12月31日分别为3300万美元和1900万美元[93] - 2023年6月30日，可供出售投资证券的总成本为129.23亿美元，公允价值为118.94亿美元，而2022年12月31日分别为99.67亿美元和89.95亿美元[95] - 2023年6月30日，持有至到期投资证券的总成本为102.01亿美元，公允价值为86.52亿美元，而2022年12月31日分别为102.79亿美元和87.95亿美元[95] - 2023年第二季度，应税投资证券的利息收入为1.18亿美元，非应税投资证券的利息收入为200万美元[96] - 2023年6月30日，投资证券的公允价值调整净额为-1000万美元，而2022年同期为-600万美元[97] - 截至2023年6月30日，公司持有389只可供出售投资证券，其中345只为政府支持企业发行的抵押贷款支持证券、政府机构证券或美国国债[98] - 2023年6月30日，公司持有的投资证券中有40.3亿美元被用作抵押品，而2022年12月31日为42亿美元[100] - 2023年6月30日，公司持有的FHLB股票价值为1.19亿美元，而2022年12月31日为1.97亿美元[102] - 2023年6月30日，投资证券的公

财务数据和关键指标变化 - 公司在第一季度交出了又一份稳健的财务业绩 [9] - 公司的总账面价值(TBV)在收购SVB后增加了112%,扣除CECL调整后增加106% [9] - 公司的流动性保持强劲,得益于保守的资产负债管理以及此次交易带来的内部资金来源和获得大量应急资金的能力 [13] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司的存款和贷款业务在所有业务线上都保持了正向增长的良好势头 [14] - 公司的资产质量保持良好,尽管面临一些经济逆风,但公司的信贷组合中尚未出现明显的压力迹象 [15] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在西海岸和东北地区的市场份额得到提升,有利于吸引新客户并使公司的业务布局更加多元化 [25] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司将继续保持SVB在创新经济领域的领先地位,同时注入第一公民银行125年来建立的成本纪律和风险管理能力 [18] - 公司将保持高度互动,向SVB客户展示自己致力于帮助他们业务成功的决心 [18] - 公司将整合SVB团队,发挥协同效应,增强客户关系,并推动产品和服务的创新 [18] - 公司将继续阐述自己的愿景,主动留住关键的收入创造型员工及其支持团队 [18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司面临一些经济逆风,包括经济衰退的可能性增加,但尚未在信贷组合中看到明显的压力迹象 [15] - 公司对客户在高通胀和利率上升环境下的抗压能力保持乐观,将继续为他们提供支持 [15] - 公司相信科技和医疗保健行业存在长期的顺周期趋势,将继续推动未来增长 [30] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Stephen Scouten 提问** 询问公司如何看待将8亿美元SVB存款流失替换为10亿美元的直接银行存款,对存款成本和构成的影响 [99][100][101] **Elliot Howard 回答** 公司预计将以4.75%的边际成本在直接银行获得新存款,替换SVB的1.5%左右的存款成本,这将带来一定的成本优势 [102][103] 问题2 **Brady Gailey 提问** 询问公司是否考虑调整10%左右的CET1目标区间,以及未来是否有回购计划 [116][117][118] **Craig Nix 回答** 公司目前没有调整CET1目标区间的计划,但会在7月底的资本规划中进行全面考虑。关于回购,公司将在资本规划中评估并向董事会提出 [118][119] 问题3 **Brody Preston 提问** 询问公司对SVB贷款组合的管理计划,以及是否有某些贷款组合未来可能出现更多流失 [194][195][196][197][198] **Craig Nix 和 Elliot Howard 回答** 公司预计2023年SVB贷款将下降8%,主要是公募和私募市场活跃度下降拖累了全球基金银行业务。其他业务线如私人银行相对稳定 [196][197][198][199]

净利润和总收入 - 2023年第一季度，First Citizens BancShares, Inc.的净利润为9518百万美元，较去年同期增长显著[7] - 2023年第一季度，First Citizens BancShares, Inc.的总综合收入为9584百万美元，较去年同期有所增长[8] 股东权益和现金流量 - 2023年第一季度，First Citizens BancShares, Inc.的股东权益总额为19216百万美元，净利润增加[9] - 2023年第一季度，First Citizens BancShares, Inc.的现金流量表显示，经营活动现金流量为负362百万美元，投资活动现金流量为正2628百万美元，融资活动现金流量为负1186百万美元[10] 财务报表和会计准则 - First Citizens BancShares, Inc.的财务报表采用GAAP标准，未包含所有信息和注释，应与年度报告一起阅读[14] - 公司采用了新的会计准则ASU 2022-02，对贷款进行了修改披露，包括贷款修改类型、贷款在修改后12个月内的表现以及贷款修改对ACL确定的影响等[46] 收购和合并 - 公司于2023年3月27日完成了对Silicon Valley Bridge Bank的收购，收购资产总价值约为1066亿美元[49] - 公司通过SVBB Acquisition以购买款项票据和价值增值工具作为对价[11] 资产和负债 - BancShares在2023年3月31日的存款总额为1400.5亿美元，其中无息支票存款为546.49亿美元，支票存款为237.43亿美元，货币市场存款为305.98亿美元，储蓄存款为179.32亿美元，定期存款为131.28亿美元[148] - BancShares在2023年3月31日的短期借款总额为100.9亿美元，长期借款总额为450.85亿美元[149] 贷款情况 - 2023年3月31日，商业贷款总额为1382.88亿美元，较2022年12月31日增长了967.07亿美元[92] - 2023年3月31日，商业和工业贷款逾期30-59天的总额为6.74亿美元，逾期60-89天的总额为1.59亿美元[95] 公允价值估算 - 资产和负债按照三个层次的公允价值层次记录，Level 1输入被认为是最高的，Level 3输入被认为是最低的[165] - 公司投资证券可供出售中的企业债券总额为500亿美元，其中Level 1为0美元，Level 2为340亿美元，Level 3为160亿美元[167]

收购交易概况 - First Citizens BancShares收购了硅谷桥银行的资产，总资产为1101亿美元，其中包括565亿美元的存款[33] - 收购交易中，First Citizens获得了721亿美元的贷款，且没有收购投资证券[20] - 收购交易的资产折扣为164.5亿美元，负债总额为936.32亿美元[49] - 收购后，First Citizens将拥有567个分支机构，覆盖23个州[32] 资本与流动性状况 - 收购后，First Citizens的资本比率保持强劲，仍在目标范围内[16] - 收购后，First Citizens的流动性和资本状况保持强劲、稳定和健康[38] - 交易后公司流动性位置通过注入约350亿美元现金得到显著增强，并且FDIC的流动性设施提供额外的应急资金[50] - 合并后的公司总流动性覆盖无保险存款超过175%[50] - First Citizens与FDIC签订的流动性协议为公司提供额外的应急资金支持[46] 存款与贷款组合 - 通过收购，First Citizens的非利息存款占总存款的比例超过40%[26] - 自2022年12月31日以来，公司的存款增长超过13亿美元[50] - 收购的投资组合具有低损失历史，并与First Citizens的信用文化良好对接[53] - 收购增强了公司的贷款组合和业务组合，特别是在技术、生命科学和医疗保健领域[53] 未来展望与市场扩张 - 收购将增加First Citizens的地理多样性和数字能力，提供更多职业机会[32] - 与FDIC签订的五年损失分担协议规定，FDIC将对超过50亿美元的商业贷款损失的50%进行补偿[21] - 由于谨慎考虑，3月份从FHLB增加借款至约90亿美元，使收购前现金位置从40亿美元增加至100亿美元[50]

行业与公司 - **行业**：银行业，特别是商业银行和投资银行业务[1][3] - **公司**：First Citizens BancShares, Inc. (NASDAQ:FCNCA) 及其子公司 First Citizens Bank[1][3] 核心观点与论据 1. **收购硅谷桥银行**： - First Citizens Bank 收购了硅谷桥银行的几乎所有贷款和部分资产，并承担了客户存款和部分负债[4][7] - 收购的资产总额为 1100 亿美元，其中包括 720 亿美元的贷款和 560 亿美元的存款[7] - 未收购硅谷银行的资本、证券、英国分部、中国合资企业、德国、加拿大和开曼群岛的分支机构以及香港代表处[7] 2. **财务与战略优势**： - 收购具有财务、战略和运营上的吸引力，展示了监管机构和银行合作保护存款人的能力[7] - First Citizens 拥有充足的流动性和资本储备，历史上完成了多次 FDIC 交易，最近一次是 2022 年初成功整合 CIT Group[8] - 与 FDIC 签订了流动性支持协议，覆盖了超过 225% 的存款[9] - 与 FDIC 签订了损失分担协议，进一步限制了潜在的信用损失[9] 3. **市场扩展与客户服务**： - 收购将加速 First Citizens 在加州市场的增长，特别是在北加州[12] - 增加了 20 个分支机构，扩展了公司在西海岸和东北市场的业务[12] - 通过整合硅谷银行的全球基金银行业务，First Citizens 将能够提供更多样化的产品和服务，包括贷款、存款、外汇解决方案等[14] 4. **风险管理和资本充足**： - 收购后，First Citizens 的资本比率仍保持在或高于目标范围内[18] - 交易结构确保了充足的流动性和信用损失保护[18] - 资产折扣为 164.5 亿美元，进一步增强了公司的资本状况[19] 5. **客户与股东价值**： - 收购将增强客户价值主张，提供更多定制化的金融服务[19] - 预计交易将对每股有形账面价值和每股收益产生积极影响[21] - 通过整合资源和技术，预计将实现成本节约[21] 6. **员工与社区**： - 收购将带来更多的职业机会和流动性，增强员工的职业发展[22] - 公司将继续投资和支持所在社区[23] 其他重要内容 1. **交易细节**： - 收购的资产包括 353 亿美元的现金和 721 亿美元的贷款，资产折扣为 164.5 亿美元[24] - 负债方面，收购了 545 亿美元的存款，并通过 5 年期 346 亿美元的票据支付给 FDIC，年利率为 3.5%[25] - 贷款组合中，56% 来自全球基金银行业务，24% 来自科技、生命科学和医疗保健组合，20% 来自私人银行业务[25] 2. **流动性管理**： - 公司拥有 353 亿美元的现金和 700 亿美元的 FDIC 流动性支持，覆盖了超过 175% 的无保险存款[30][31] - 公司还增加了 85 亿美元的 FHLB 借款，进一步增强了流动性[31] 3. **未来展望**： - 公司预计交易将立即增加每股有形账面价值和每股收益，并保持资本比率在目标范围内[28][29] - 公司将继续专注于长期稳定的客户关系和风险管理[37] 总结 First Citizens Bank 通过收购硅谷桥银行，显著扩展了其资产规模和市场覆盖范围，特别是在科技和创新经济领域。交易不仅增强了公司的财务实力和流动性，还为其带来了新的业务机会和客户群体。公司预计交易将带来显著的财务收益，并继续专注于风险管理和客户关系。

存款市场和分支机构 - FCB的主要存款市场是北卡罗来纳和南卡罗来纳，2022年12月31日，北卡罗来纳和南卡罗来纳的存款分别占总存款的39.7%和13.3%[33] - CIT合并增加了与数字银行相关的存款，占2022年12月31日FCB总存款的18.4%[34] - FCB在2022年12月31日拥有582家国内分支机构和办事处，其中包括北卡罗来纳的219家，南卡罗来纳的126家和加利福尼亚的68家[35] 人力资本和企业文化 - BancShares雇佣了约10,684名员工，其中大约61%是女性，33%是少数族裔，执行领导团队包括三名女性[38] - BancShares的人力资本战略旨在确保组织拥有正确的人才，具备正确的技能，以实现其战略目标[39] - BancShares的年度自愿离职率相对较低，反映了公司强大的企业文化、竞争力的薪酬和福利结构以及对职业发展的承诺[40] - 我们努力为员工提供丰厚的薪酬和福利，包括401(k)计划、医疗保险福利、带薪休假等[41] 风险管理和监管要求 - BancShares作为银行控股公司受到联邦储备系统的监督、监管和审查，同时也受到北卡罗来纳银行专员的监督、监管和审查[55] - BancShares拥有1000亿至2500亿美元的总资产，必须遵守适用于第四类银行机构的某些增强审慎标准[57] - BancShares已制定政策、计划和系统，以满足这些增强审慎标准，包括年度资本计划提交和联邦储备系统根据CCAR进行的监督压力测试，增强的企业范围风险管理要求，以及增强的流动性管理要求[58] - BancShares将根据资产规模或其他风险因素的阈值，定制其他增强审慎标准[58] - 银行控股公司限于管理或控制银行，为其子公司提供服务或执行服务，并从事联邦储备系统认定的与银行管理或控制密切相关的其他活动[59] - 父公司受到各种法律的约束，可能需要对收购进行监管批准[60] - 为保持金融控股公司地位，金融控股公司及其所有存款机构子公司必须资本充足和良好管理[61] - 联邦储备系统对银行控股公司实施了一定的资本要求，包括最低杠杆比率和“合格”资本与风险加权资产的最低比率[62] 潜在风险和挑战 - 公司面临来自其他银行和专业金融服务提供商的激烈竞争[125] - 数字资产交易的增加对公司银行业务构成竞争[126] - CIT合并可能无法实现预期的收益，整合过程可能导致额外费用[127] - CIT合并的成功取决于整合后的运营，可能会导致关键人员流失和操作不一致[128] - 公司的章程和条例可能阻止管理变更或收购尝试[129] - 特定法律规定可能阻止公司股票以溢价价格被收购[131] - 公司持股家族控制了50%以上的投票权，可能阻止收购尝试[132] - 公司的裁定规定了德拉华州的法院为唯一争议解决地[133] - 公司依赖FCB的股息支付股息和服务债务，但FCB支付股息受限[137] - 公司的财务表现取决于吸引和保留客户，可能受到消费者或企业信心减弱的影响[139] - 公司面临来自技术、网络安全和运营风险的挑战[152] - COVID-19大流行可能继续对公司的业务、财务状况和运营产生不利影响[154] - 公司可能面临诉讼和其他法律责任风险，相关费用可能对业绩产生不利影响[159] - 公司依赖第三方供应商提供业务基础设施的关键组件，供应商的失败可能对运营产生不利影响[172] 其他潜在影响 - 替代参考利率可能导致利息收入减少[200] - 公司的商誉价值可能会下降[201] - 公司的普通股市场价格可能会因流动性较低而波动[202] - 公司的普通股市场价格可能会受多种因素影响而波动[203] - 若公司目前的资产负债表流动性受到压力，可能影响支付存款和资金运营[204]

财务数据和关键指标变化 - 第四季度净利息收入为8.02亿美元，环比增长700万美元，主要得益于贷款增长和资产收益率上升 [104] - 净息差为3.36%，环比下降4个基点，主要由于存款成本上升和非利息存款减少 [107] - 第四季度净收入为2.43亿美元，调整后净收入为3.06亿美元，每股收益为20.94美元 [98] - 贷款总额增长56亿美元，同比增长8.5%，主要来自分支网络和商业银行业务的增长 [87][117] - 存款总额增长19亿美元，年化增长率为8.4%，主要来自定期存款和储蓄账户的增长 [127] 各条业务线数据和关键指标变化 - 分支网络贷款增长35亿美元，主要来自商业和抵押贷款的增长 [117] - 商业银行业务贷款增长10亿美元，主要来自医疗和TMT行业的增长 [117] - 房地产金融贷款下降7.42亿美元，主要由于客户借贷意愿下降 [117] - 直接银行存款增长显著，预计2023年将继续增长以支持贷款增长 [119] 各个市场数据和关键指标变化 - 非应计贷款增加，主要集中在商业房地产投资组合中的B级办公楼贷款 [5][131] - 小票租赁组合的信用质量有所下降，主要由于通胀压力和供应链中断 [131] - 预计2023年净冲销率将在20至30个基点之间 [60] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续投资核心业务以实现有机增长，特别是在分支网络、财富管理、商业资本和行业垂直领域 [88] - 资本优化和核心存款增长是公司战略的关键部分，目标是利用低成本稳定存款为资产提供资金 [89] - 公司计划在2023年下半年恢复股票回购，以优化资本水平 [82] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计2023年将面临温和的经济衰退，但资本和流动性状况良好，能够应对各种经济情景 [95] - 预计2023年净利息收入将保持稳定至略有增长，净息差将在第二季度开始适度扩张 [58] - 公司预计2023年贷款增长将保持在中个位数百分比，主要受商业和商业贷款的推动 [143] 其他重要信息 - 公司退出了12亿美元的银行自有寿险政策，导致5500万美元的税收费用，但预计将在两年内收回成本 [97][140] - 公司预计2023年非利息收入将持平至低个位数增长，主要受服务费用和BOLI收入减少的影响 [61] - 公司预计2023年非利息支出将保持在中个位数增长，主要受工资和营销成本上升的影响 [62] 问答环节所有的提问和回答 问题: 非应计贷款增加的原因 - 非应计贷款增加主要集中在少数几笔大额贷款，特别是商业银行和CIT房地产投资组合中的B级办公楼贷款 [5][6] 问题: 2023年每股收益指引 - 公司预计2023年每股收益将在95至100美元之间，但更倾向于指引区间的低端 [8] 问题: 股票回购计划的时间 - 公司预计股票回购将在2023年下半年开始，与资本计划提交给监管机构的时间一致 [9] 问题: 净息差展望 - 公司预计净息差将在第二季度开始适度扩张，主要由于贷款重新定价速度快于存款 [17] 问题: 存款成本和贷款收益的利差 - 新贷款收益率为5.5%至6%，存款边际成本为3.5%，利差约为200个基点 [18] 问题: 非利息存款增长预期 - 公司预计非利息存款将保持中个位数增长，主要得益于客户获取和关系驱动的策略 [26] 问题: 存款beta的变化 - 公司预计存款beta将从14%增加到22%，主要由于在线渠道的高beta存款 [32][36] 问题: CET1比率的下限 - 公司CET1比率的下限为9%，预计不会发生变化 [42] 问题: 固定利率贷款的比例 - 固定利率贷款占贷款组合的55%，预计将在2023年下半年重新定价 [50] 问题: 贷款增长预期 - 公司预计2023年贷款增长将保持在中个位数百分比，主要受商业和商业贷款的推动 [143]

业绩总结 - 2022年调整后的预拨备净收入为5.57亿美元，较2021年增长45.5%[11] - 2022年净收入为10.98亿美元，同比下降25.3%[51] - 2022年每股收益（EPS）为16.67美元，调整后为20.94美元[41] - 2022年净收入可分配给普通股股东为10.48亿美元，同比下降26.3%[51] - 2022年第四季度的净收入为2.57亿美元，较2021年第四季度的3.39亿美元下降18.4%[23] 用户数据 - 2022年贷款总额增长56亿美元，增幅为8.5%[32] - 2022年第四季度贷款收益率为3.36%，较2021年第四季度下降4个基点[114] - 2022年第四季度的贷款和租赁总额为707.81亿美元，较2022年第三季度增长了10.91亿美元，增幅为5.6%[168] - 2022年第四季度的存款总额为894.08亿美元，较2022年第三季度增加了19.55亿美元，增幅为8.4%[174] 财务数据 - 2022年净利息收入为29.46亿美元，同比增长20.7%[51] - 2022年非利息收入为21.36亿美元，同比增长10.1%[51] - 2022年非利息支出为30.75亿美元，同比增长8.9%[51] - 2022年第四季度的净利息收入为8.02亿美元，较2021年第四季度的6.19亿美元增长29.6%[23] - 2022年第四季度的非利息收入为4.29亿美元，较2021年第四季度的4.64亿美元下降7.5%[23] 成本与效率 - 2022年实现约2亿美元的成本节省，预计在2023年将实现剩余的5000万美元目标成本节省[10] - 2022年第四季度的调整效率比率为54.1%，较2021年的64.3%有所改善[12] - 2022年效率比率为61.74%[41] - 2022年第四季度的非利息支出为7.60亿美元，较2021年第四季度的7.09亿美元增长7.2%[23] 未来展望 - 预计未来12个月净利息收入将增加3.4%[122] - 预计2023年净利息收入将同比增长中十位数[194] - 预计2023年联邦基金利率将达到5.00%至5.25%，并在下半年减少50个基点[194] - 贷款与存款比率为79.17%，较2022年第三季度下降54个基点[138] 信贷损失与风险 - 2022年预拨信用损失为6.45亿美元，同比增加272.9%[51] - 信贷损失准备在2022年第四季度增加了1.57亿美元，主要由于对个别评估贷款的准备金变化、净减值增加、贷款增长和经济前景恶化[67] - 2022年第四季度的贷款不良率为1.30%，较3Q22持平[186] - 净坏账率（年化）为14个基点，预计在15至25个基点之间[194]

资产增长 - 公司总资产从2021年12月31日的583.09亿美元增长至2022年9月30日的1093.10亿美元，增幅为87.4%[10] - 贷款和租赁净额从2021年12月31日的321.94亿美元增长至2022年9月30日的689.08亿美元，增幅为114.0%[10] - 存款总额从2021年12月31日的514.06亿美元增长至2022年9月30日的875.53亿美元，增幅为70.3%[10] - 公司2022年9月30日的股东权益总额为98.33亿美元，相比2021年9月30日的45.82亿美元增长了114.6%[20] - 公司2022年9月30日的留存收益为51.6亿美元，相比2021年9月30日的42.64亿美元增长了21%[20] - 公司2022年前九个月的经营活动现金流为17.71亿美元，相比2021年同期的-4.11亿美元有显著改善[22] - 公司2022年前九个月的投资活动现金流为7.86亿美元，相比2021年同期的-62.09亿美元有大幅提升[22] - 公司2022年前九个月的融资活动现金流为-24.14亿美元，相比2021年同期的65.96亿美元有显著下降[22] - 公司2022年9月30日的租赁负债总额为3.73亿美元，其中经营租赁负债为3.73亿美元，融资租赁负债为800万美元[183] - 公司2022年9月30日的经营租赁设备净账面价值为79.84亿美元，其中铁路设备占72.48亿美元，其他设备占7.36亿美元[187] - 公司2022年9月30日的融资租赁净投资为21.84亿美元，其中租赁应收款为18.03亿美元，未担保残值资产为3.18亿美元[189] - 公司2022年9月30日的其他资产总额为36.6亿美元，较2021年12月31日的17.39亿美元大幅增加，主要由于CIT合并带来的资产增加[208] 收入与利润 - 2022年第三季度净利息收入为3.47亿美元，同比增长12.7%[13] - 2022年前九个月净利息收入为21.44亿美元，同比增长107.5%[13] - 2022年前九个月非利息收入为17.07亿美元，同比增长333.2%[13] - 2022年前九个月净收入为8.41亿美元，同比增长98.3%[13] - 2022年前九个月基本每股收益为50.76美元，同比增长21.5%[13] - 2022年第三季度净收入为3.15亿美元，相比2021年同期的1.24亿美元增长了154%[20] - 公司2022年前九个月的净收入为8.41亿美元，相比2021年同期的4.24亿美元增长了98%[22] - 公司2022年前九个月的租赁收入为8.18亿美元，其中经营租赁收入为6.4亿美元，融资租赁收入为1.27亿美元[189] 综合收入与亏损 - 2022年前九个月总综合收入为1.02亿美元，同比下降73.2%[16] - 2022年前九个月其他综合亏损为7.39亿美元，同比增长1580.0%[16] - 2022年9月30日的累计其他综合亏损为7.29亿美元，相比2021年9月30日的3200万美元大幅增加[20] - 2022年第三季度其他综合亏损净额为2.64亿美元[20] 股东权益与股息 - 公司回购了1,027,414股A类普通股，总成本为8.42亿美元[20] - 2022年第三季度A类普通股现金股息为每股0.47美元，总计支付700万美元[20] - 2022年第三季度B类普通股现金股息为每股0.47美元，总计支付100万美元[20] - 2022年第三季度优先股股息总计支付1200万美元，包括A系列500万美元、B系列500万美元和C系列200万美元[20] 贷款与租赁 - 公司重新评估了贷款类别，将SBA-PPP贷款重新分类为商业和工业贷款类别[36] - 公司提供保理服务，主要涉及服装、纺织品、家具、家居用品和消费电子等行业，承担客户应收账款信用风险[41] - 公司持有待售资产包括700万美元的住宅抵押贷款和1100万美元的商业贷款，均按公允价值或成本与市价孰低法计量[48] - 公司持有的经营性租赁设备价值约为80亿美元，主要与铁路部门相关，每年至少进行一次减值测试[61] - 公司通过租赁设备销售确认收益，收益为销售价格减去账面净值（扣除累计折旧）[70] - 公司2022年9月30日的租赁资产总额为3.73亿美元，较2021年12月31日的6800万美元增长449%[181] - 公司2022年9月30日的租赁负债总额为3.81亿美元，较2021年12月31日的6800万美元增长460%[181] - 公司2022年9月30日，公司运营租赁的加权平均剩余租赁期限为9.6年，较2021年12月31日的8.9年增长7.9%[181] - 公司2022年9月30日，公司运营租赁的加权平均贴现率为2.13%，较2021年12月31日的3.00%下降29%[181] - 公司2022年9月30日，公司净租赁成本为5300万美元，较2021年同期的1500万美元增长253%[181] - 公司2022年前九个月的经营租赁现金流出为4000万美元，相比2021年同期的1000万美元增长了300%[183] - 公司2022年前九个月的融资租赁现金流出为200万美元，与2021年同期持平[183] 合并与收购 - 公司完成了与CIT Group Inc.的合并，合并后的结果反映在2022年前九个月的财务数据中[32] - 公司完成了对CIT Group Inc.的合并，发行了约610万股A类普通股，每股价格为859.76美元，总对价为53亿美元[75] - 合并中发行的新优先股总清算优先权为5.25亿美元，其中B系列优先股清算优先权为3.25亿美元，C系列优先股清算优先权为2亿美元[76] - 合并相关的股票补偿对价为8100万美元[77] - 合并的初步购买价格分配显示，总资产为537.75亿美元，总负债为473.92亿美元，净资产为63.83亿美元[82] - 合并中获得的贷款和租赁资产总账面价值为330.92亿美元，公允价值为327.14亿美元[89] - 合并中获得的运营租赁设备公允价值为78.38亿美元[90] - 合并中记录的核心存款无形资产公允价值为1.43亿美元，预计使用寿命为10年[93] - 合并中获得的低所得税抵免和其他投资公允价值为7.77亿美元[95] - 合并中获得的房地产使用权资产公允价值为3.27亿美元[96] - 合并中获得的衍生金融工具和对手方应收款公允价值分别为2.09亿美元和1.33亿美元[98] - 公司收购CIT后，2022年前九个月的利息收入、非利息收入和净收入分别为11.99亿美元、9.2亿美元和4.61亿美元[104] - 2022年前九个月的利息收入为23.73亿美元，非利息收入为12.76亿美元，净收入为9.55亿美元[106] 投资与证券 - 截至2022年9月30日，投资证券的摊余成本和公允价值分别为198.17亿美元和173.46亿美元[109] - 截至2022年9月30日，可供出售投资证券的摊余成本和公允价值分别为100.83亿美元和90.88亿美元[109] - 截至2022年9月30日，持有至到期投资证券的摊余成本和公允价值分别为96.61亿美元和81.66亿美元[109] - 公司持有约35.4万股Visa B类普通股，目前无法确定其公允价值[111] - 截至2022年9月30日，可供出售和持有至到期投资证券的应计利息分别为2900万美元和1600万美元[112] - 2022年9月30日，公司持有的投资证券未实现亏损总额为9.95亿美元，其中政府机构证券和住宅抵押贷款支持证券的未实现亏损分别为2亿美元和6.66亿美元[119] - 截至2022年9月30日，公司有124只投资证券连续12个月以上未实现亏损，其中118只为政府支持企业发行的抵押贷款支持证券或政府机构证券[121] - 2022年9月30日，公司持有的投资证券中有39亿美元被用作抵押品，较2021年12月31日的57亿美元有所下降[123] - 公司持有的持有至到期债务证券主要由政府机构和政府支持实体发行的抵押贷款支持证券、美国国债和世界银行发行的债券组成，未记录任何信用损失准备[124] - 2022年9月30日，公司持有的FHLB股票价值为2.34亿美元，较2021年12月31日的4000万美元大幅增加[127] 贷款与信用质量 - 2022年9月30日，公司商业贷款总额为529.6亿美元，较2021年12月31日的225.86亿美元显著增长[131] - 2022年9月30日，公司消费者贷款总额为168.3亿美元，较2021年12月31日的97.86亿美元有所增加[131] - 2022年9月30日，公司递延费用和未摊销折扣总额为2.03亿美元，较2021年12月31日的7200万美元大幅增加[133] - 截至2022年9月30日，公司商业贷款和租赁总额为52,960百万美元，其中逾期贷款为328百万美元，当前贷款为52,632百万美元[136] - 截至2022年9月30日，消费者贷款总额为16,830百万美元，其中逾期贷款为177百万美元，当前贷款为16,653百万美元[136] - 截至2022年9月30日，非应计贷款和租赁总额为454百万美元，其中商业贷款为356百万美元，消费者贷款为98百万美元[140] - 截至2022年9月30日，逾期超过90天且仍在计息的贷款和租赁总额为50百万美元，其中商业贷款为39百万美元，消费者贷款为11百万美元[140] - 截至2022年9月30日，其他房地产和收回资产为54百万美元，较2021年12月31日的40百万美元有所增加[140] - 公司商业贷款和租赁的信用质量指标显示，356百万美元的商业贷款被列为非应计贷款，其中172百万美元为商业和工业贷款[140] - 消费者贷款的信用质量指标基于借款人的逾期状态，逾期越严重，损失的可能性越大[148] - 公司对商业贷款和租赁的信用质量进行定期评估，特别是对批评贷款进行更频繁的评估[141] - 截至2022年9月30日，商业贷款和租赁的逾期贷款中，30-59天逾期的为183百万美元，60-89天逾期的为38百万美元，90天或以上逾期的为107百万美元[136] - 截至2022年9月30日，消费者贷款的逾期贷款中，30-59天逾期的为94百万美元，60-89天逾期的为21百万美元，90天或以上逾期的为62百万美元[136] - 商业建筑贷款总额为27.52亿美元，其中正常类贷款为26.23亿美元，占比95.3%[150] - 自用商业抵押贷款总额为140.53亿美元，其中正常类贷款为135.82亿美元，占比96.6%[150] - 非自用商业抵押贷款总额为96.83亿美元，其中正常类贷款为89.58亿美元，占比92.5%[150] - 商业和工业贷款总额为242.88亿美元，其中正常类贷款为224.93亿美元，占比92.6%[150] - 租赁贷款总额为21.84亿美元，其中正常类贷款为20.06亿美元，占比91.8%[150] - 商业贷款总额为529.6亿美元，其中正常类贷款为123.62亿美元，占比23.3%[150] - 截至2022年9月30日，住宅抵押贷款当前余额为27.97亿美元，较2021年的37.59亿美元下降25.6%[152] - 2022年9月30日，住宅抵押贷款逾期30-59天的金额为600万美元，较2021年的500万美元增长20%[152] - 2022年9月30日，住宅抵押贷款逾期90天及以上的金额为0美元，较2021年的100万美元下降100%[152] - 截至2022年9月30日，消费者汽车贷款当前余额为4.7亿美元，较2021年的4.37亿美元增长7.6%[152] - 2022年9月30日，消费者汽车贷款逾期90天及以上的金额为0美元，较2021年的100万美元下降100%[152] - 截至2022年9月30日，消费者其他贷款当前余额为1.21亿美元，较2021年的9100万美元增长33%[152] - 截至2021年12月31日，商业建筑贷款通过率为5.4亿美元，较2020年的4亿美元增长35%[154] - 截至2021年12月31日，商业和工业贷款通过率为21.07亿美元，较2020年的10.18亿美元增长107%[154] - 截至2021年12月31日，商业贷款总额为225.86亿美元，较2020年的153.23亿美元增长47.4%[154] - 2021年住宅抵押贷款当前余额为21.39亿美元，较2020年的16.63亿美元增长28.6%[156] - 2021年消费者汽车贷款当前余额为5.97亿美元，较2020年的3.43亿美元增长74.1%[156] - 2021年消费者其他贷款当前余额为1.31亿美元，较2020年的2400万美元增长445.8%[156] - 公司通过CIT并购获得的PCD贷款和租赁总额为35.5亿美元，初始PCD ACL为2.72亿美元[158] - 截至2022年9月30日，公司TDRs总余额为2.53亿美元，其中商业贷款占1.78亿美元，消费者贷款占7500万美元[165] - 2022年第三季度，公司共进行了93笔贷款重组，涉及金额6700万美元，较2021年同期的116笔和2200万美元有所增加[168] - 2022年前九个月，公司共进行了263笔贷款重组，涉及金额1亿美元，较2021年同期的387笔和6800万美元有所减少[168] - 截至2022年9月30日，公司对TDRs借款人的额外贷款承诺为300万美元，较2021年12月31日的40万美元大幅增加[168] - 2022年9月30日，TDR违约金额为200万美元，较2021年同期的100万美元增长100%[169] - 2022年9月30日，FHLB of Atlanta的可用借款能力为71.4亿美元，较2021年12月31日的89.19亿美元下降20%[171] - 2022年9月30日，FRB的可用借款能力为44.64亿美元，较2021年12月31日的39.51亿美元增长13%[171] - 2022年9月30日，ACL（贷款和租赁的信用损失准备金）总额为8.82亿美元，较2021年同期的1.83亿美元增长382%[177] - 2022年9月30日，未使用承诺的ACL为9100万美元，较2021年同期的1100万美元增长727%[177] 其他财务信息 - 公司2022年前九个月的利息支出为3.15亿美元，相比2021年同期的4900万美元有显著增加[24] - 公司2022年前九个月的所得税支出为-1200万美元，相比2021年同期的8.71亿美元有显著下降[24] - 公司通过发行普通股作为收购对价，金额为52.79亿美元[24] - 公司通过发行优先股作为收购对价，金额为5.41亿美元[24] - 公司2022年9月30日的商誉为3.46亿美元，全部来自CIT合并前的业务合并，且未发生商誉减值[49] - 公司通过衍生金融工具管理利率和外汇风险，包括互换、远期结算合约和期权合约[50][51] - 公司在CIT合并后获得了12亿美元的银行自有寿险（BOLI），并在2022年9月30日的BOLI总额为13亿美元[60] - 公司在CIT合并后授予员工限制性股票单位（RSUs）和绩效股票单位（PSUs），并根据2022年1月3日的股价确定公允价值[63] - 公司采用新的会计准则ASU 2020-06，该准则对可转换工具和实体自身权益合同的会计处理进行了修订[71] - 公司2022年9月30日的核心存款无形资产净值为1.45亿美元，预计未来五年内将摊销1.45亿美元[194][195] - 公司2022年9月30日的无形资产负债为4000万美元，预计未来五年内将摊销4000万美元[198][201] - 公司2022年9月30日的住宅抵押贷款服务权资产为37亿美元，与2021年12月31日持平[202] - 截至2022年9月30日，服务资产期末余额为26亿美元，较2021年同期的22亿美元有所增加[204] - 2022年9月30日，服务资产估值折扣率为9.62%，较2021年12月31日的8.55%有所上升[206] - 2022年9月30日，加权平均贷款服务成本为81美元，较2021年12月31日的88美元有所下降[206] - 2022年9月30日，低收入住房税收抵免和其他未合并投资为169亿美元[208] - 2022年9月30日，养老金资产为289亿美元[

财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度GAAP净收入为3.15亿美元，每股收益为19.25美元，年化ROE为12.49%，ROA为1.16% [20] - 调整后净收入为3.38亿美元，每股收益为20.77美元，年化ROE为13.47%，ROA为1.24% [20] - 净利息收入为7.95亿美元，环比增长13.6%，主要得益于贷款增长和资产收益率上升 [28] - 净利息收益率环比扩大36个基点，主要由于利率上升和贷款增长，部分被资金成本上升所抵消 [29] - 预拨备净收入环比增长21.3%，主要由于利润率扩张、费用收入增长和良好的费用管理 [11] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款总额环比增长12%，主要得益于商业和一般银行业务的广泛增长 [15] - 一般银行贷款年化增长率为12.8%，主要集中在商业和商业贷款 [45] - 商业银行业务年化增长率为11.7%，主要得益于行业垂直领域和商业资本的季节性增长 [46] - 抵押贷款业务放缓，超过90%的贷款用于购房，而去年同期为50-50的购房和再融资比例 [45] 各个市场数据和关键指标变化 - 存款总额环比下降7.9%，主要由于高成本的货币市场存款减少，部分被直接银行的增长所抵消 [50] - 非计息存款环比增长1100万美元，主要得益于分支网络的客户关系发展 [51] - 直接银行存款增长，预计第四季度将继续增长以支持贷款增长 [52] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司已完成99.4%的股票回购计划，回购了150万股A类普通股，占总流通股的9.4% [9][10] - 公司预计2023年将实现2.5亿美元的成本节约目标，目前已完成2亿美元 [42] - 公司计划在2023年下半年恢复股票回购，前提是宏观经济环境允许 [19] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管面临经济逆风和潜在的衰退风险，公司尚未看到信贷组合出现显著压力 [7] - 公司预计2023年贷款增长将放缓至中个位数百分比，主要由于利率环境对客户贷款需求的影响 [49] - 公司预计2023年净利息收入将保持中双位数百分比增长，主要得益于利润率的扩张 [67] 其他重要信息 - 公司预计2023年净坏账率将逐步恢复到疫情前的非压力水平，预计在20至30个基点之间 [65] - 公司预计2023年调整后每股收益在95至100美元之间，不包括合并相关费用的影响 [71] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于2023年下半年股票回购的规模 - 公司预计如果经济环境允许，将在2023年下半年进行较大规模的股票回购 [76] 问题: 关于CIT业务的战略更新 - 公司对CIT业务的整合进展感到满意，特别是在铁路、设备融资和商业资本领域的表现 [78] 问题: 关于存款增长的预期 - 公司预计第四季度存款将实现中个位数百分比的增长，主要得益于分支网络和直接银行的增长 [63] 问题: 关于CCAR流程和资本计划 - 公司正在积极准备CCAR流程，预计资本计划将允许在2023年下半年进行股票回购 [86] 问题: 关于信贷质量和坏账率 - 公司信贷质量保持良好，坏账率低于历史平均水平，预计2023年坏账率将逐步恢复到疫情前水平 [101][102]