纳斯达克合规问题 - 公司收到纳斯达克通知，因股票连续30个交易日收盘价低于1美元，未满足最低股价要求，给予180天合规期至2025年1月14日[148] - 公司面临纳斯达克退市风险，若未能维持最低股价要求，可能导致投资者难以交易股票，限制未来资本筹集能力，并可能影响员工信心、机构投资者兴趣和业务发展机会[149] 财务表现 - 公司2024年第二季度营收为0.0百万美元，较2023年同期的0.14百万美元下降100%[168] - 公司2024年第二季度成本 of goods sold增加至1,074,896美元，较2023年同期的332,027美元增加224%[169] - 公司2024年第二季度研发费用为622,567美元，较2023年同期的2,405,398美元减少74%[170] - 公司2024年第二季度销售和营销费用为285,035美元，较2023年同期的420,861美元减少32%[171] - 公司2024年第二季度一般和管理费用为1,977,358美元，较2023年同期的3,247,731美元减少39%[172] - 公司2024年第二季度其他收入增加10.61百万美元，主要来自利息收入、市场able securities的realized gains和unrealized gains的增加[173] - 公司2024年第二季度因warrant liability的fair value变化获得7.94百万美元的gain[175] - 公司2024年第二季度因derivative liability的fair value变化获得2.62百万美元的gain[174] - 公司2024年第二季度净收入为6,914,620美元，较2023年同期的净亏损6,003,233美元有显著改善[167] - 公司2024年第二季度库存调整导致856,361美元的impairment，其中476,340美元与physical inventory stock adjustments相关[160] 供应链和制造 - 公司依赖单一加拿大第三方供应商和制造商Linamar Corporation，用于Vanish的部分组装和装配部件，任何供应中断可能严重影响业务和运营结果[143] - 公司与Linamar Corporation的制造协议将于2025年7月28日终止，该协议原定为期三年，自动续约两年，公司已通知Linamar不续约[151] - 公司面临供应链短缺问题，包括锂离子电池、集成电路、车辆控制芯片和显示器[194] 内部重组和成本控制 - 公司进行内部重组，包括裁员和与顾问合作审查新车型Vanish，以降低材料清单和制造成本，从而降低建议零售价[155] 现金和资金管理 - 截至2024年6月30日，公司拥有现金及现金等价物1409万美元，市场证券2287万美元，营运资金3545万美元[185] - 截至2023年12月31日，公司拥有现金及现金等价物3344万美元，营运资金4467万美元，其中包括限制性现金1000万美元[185] - 2024年上半年，公司经营活动现金流出683万美元，投资活动现金流出2215万美元，融资活动现金流出36万美元[189] - 2023年上半年，公司经营活动现金流出1489万美元，投资活动现金流出1063万美元[189] - 2024年上半年，公司经营活动现金流出较2023年同期减少806万美元[190] - 2024年上半年，公司投资活动现金流出较2023年同期增加1152万美元[192] - 2024年上半年，公司融资活动现金流出较2023年同期增加36万美元[193] - 公司预计现有现金及现金等价物和市场证券将足以支持未来至少十二个月的运营[188] 战略规划 - 公司正在评估资本的战略部署，包括可能进入电动汽车市场的其他细分领域[187]

公司经营亏损与盈利风险 - 公司历史上一直亏损且预计未来继续亏损，可能永远无法盈利[94] 优先股相关风险 - 公司Series H - 7可转换优先股每股面值1000美元，持有者有权获得特定付款，现金支付可能消耗大量现金资源，股票支付可能导致普通股股东股权大幅稀释[94] 公司人员情况 - 截至2024年4月30日，内部重组后公司有14名全职员工[100] 公司合作协议情况 - 公司与Linamar的制造协议初始期限为三年，之后自动续期两年，提前终止需支付75万美元终止费[102][103] - 公司与Linamar的协议中，超98%的车辆组件来自北美和欧洲[103] - 公司与Club Car的主采购协议规定Club Car每年至少订购500辆车，但2020 - 2022年未达此门槛[104] - 2023年4月4日，公司子公司通知Club Car终止主采购协议，预计Club Car未来不再是客户[105] 公司潜在危机 - 公司可能被第三方收购，若无法满足纳斯达克持续上市要求，普通股可能被摘牌[94] 公司供应风险 - 公司依赖加拿大单一第三方供应商提供Vanish的某些零部件，该供应商运营中断会影响业务和经营业绩[95] - 公司目前面临供应链短缺，包括锂离子电池、集成电路、车辆控制芯片和显示器等[134] 公司策略调整风险 - 公司目前正在评估产品开发策略，可能导致重大变化并影响业务、经营业绩和财务状况[95] 营收关键指标变化 - 2024年第一季度营收为5.84万美元，较2023年同期的11.31万美元减少48.4%，即5.47万美元，主要因销售减少[121][122] 商品销售成本关键指标变化 - 2024年第一季度商品销售成本为118.32万美元，较2023年同期的21.98万美元增加438%，即96.34万美元，与车辆销售减少及库存净可变现价值调整和资本化间接费用减记有关[121][123] 研发费用关键指标变化 - 2024年第一季度研发费用为76.04万美元，较2023年同期的212.99万美元减少64%，即136.96万美元，主要因公司在2023年底基本完成Vanish的研发[121][124] 销售和营销费用关键指标变化 - 2024年第一季度销售和营销费用为26.84万美元，较2023年同期的71.81万美元减少63%，即44.97万美元，因销售和营销资源减少、与Club Car关系结束及内部重组[121][125] 一般及行政费用关键指标变化 - 2024年第一季度一般及行政费用为306.23万美元，较2023年同期的284.33万美元增加7.7%，即21.90万美元，人员相关费用减少被咨询服务费用增加抵消[121][126] 其他收入净额关键指标变化 - 2024年第一季度其他收入净额增加125万美元，包括利息收入增加1万美元、有价证券实现收益增加34万美元，但有价证券未实现收益减少9万美元、其他收入净额减少6万美元[127] 资金状况关键指标变化 - 截至2024年3月31日，公司现金及现金等价物为546万美元，受限现金为1000万美元，有价证券为2364万美元，营运资金为4030万美元，较2023年12月31日减少，主要因经营亏损和内部重组[128] 经营活动现金使用关键指标变化 - 2024年第一季度经营活动使用现金468.20万美元，较2023年同期的653.62万美元减少185.42万美元，主要因内部重组使经营亏损减少[131][132] 投资活动现金使用关键指标变化 - 2024年第一季度投资活动使用现金2329.85万美元，较2023年同期的56.96万美元大幅增加[131] - 2024年第一季度投资活动使用现金2330万美元，较2023年的57万美元增加2273万美元[133] - 2024年第一季度净增加主要源于对有价证券投资2330万美元[133] 融资活动情况 - 2024年和2023年第一季度均无重大融资活动[133] 存货减值情况 - 2024年第一季度公司记录了与Vanish相关的76.62万美元存货减值调整，计入商品销售成本[111][114] 外部环境影响 - 公共卫生危机、俄乌冲突和巴以冲突及其相关制裁和反制措施，可能对公司业务和运营产生不利影响[134] 财务报表编制情况 - 公司管理层对财务状况和经营成果的分析基于未经审计的合并财务报表，编制报表需进行估计和判断[136] 关键会计估计情况 - 公司关键会计估计与之前在10 - K表格中报告的相比无重大变化[137] 市场风险披露情况 - 关于市场风险的定量和定性披露不适用[138]

公司财务与盈利状况 - 公司历史上有亏损且从未盈利，预计未来还会有额外亏损，可能永远无法盈利[6] 公司股权结构与影响 - 公司Series H - 7可转换优先股每股面值1000美元，持有者有权获得特定付款，付款方式可能影响公司现金资源或导致普通股股东股权稀释[6] 公司组织架构与人员情况 - 2024年1月31日公司进行内部重组，截至3月22日有14名全职员工[15] - 截至2023年12月31日，公司有58名全职员工[69] AYRO Vanish产品情况 - 2021年12月开始设计开发AYRO Vanish，2023年第二季度开始低速率初始生产，第三季度开始初始销售和交付[14][17] - AYRO Vanish有三种配置，作为街道合法低速车辆最高时速20 - 25英里，最大有效载荷1500磅；非低速车辆变体有效载荷1800磅[18] - AYRO Vanish预计续航超50英里，最高时速25英里，运营成本比类似尺寸的汽油动力卡车和货车每年约低50%[19][20] - 与标准福特F150皮卡相比，AYRO Vanish车队预计运营费用降低约49%，二氧化碳排放减少约100%[44] - 公司于2023年第二季度开始Vanish低速初始生产，第三季度开始初始销售和交付[63] AYRO 411x产品情况 - 2022年11月终止AYRO 411x的生产[21] 公司供应链与合作协议 - 2017年AYRO Operating与Cenntro达成供应链协议，Cenntro拥有AYRO 411和411x设计并授予公司在北美销售的独家许可[23] - 公司需满足与Cenntro制造许可协议中的最低采购要求以维持独家区域权利[23] - 公司与Linamar的制造协议初始期限为三年，之后自动续期两年，提前终止需支付75万美元终止费[26][27] - Club Car未达到每年至少订购500辆车的门槛，公司于2023年4月4日终止与其的采购协议[28][30] 公司库存情况 - 截至2023年12月31日，公司持有的Cenntro库存价值为0美元[25] 公司生产设施情况 - 公司在德克萨斯州Round Rock的设施有24000平方英尺用于Vanish的组装等工作，每月可组装170辆，每辆车组装时间为20工时[31][32] 公司市场目标情况 - 预计美国有超过1800个学生超10000人的高等教育校园，每个校园有超400辆校内车辆，是AYRO Vanish车队的理想目标[48] 公司知识产权情况 - 截至2023年12月31日，公司持有11项美国授权专利，其中9项于2023年授予，包括5项设计专利和6项实用专利，另有超20项专利申请待批[57] - 截至2023年12月31日，公司拥有超3打商标注册及待申请项目[58] 行业法规情况 - 美国联邦清洁空气法对新车和发动机排放污染物设限，Tier 2排放标准规定排放部件耐久性要求为5年或30,000公里[59] 公司收入地区情况 - 2023和2022财年，公司所有收入均来自美国[70] 公司办公场地租赁情况 - 公司目前租赁约23,927平方英尺的办公和仓库空间，租约于2027年2月28日到期[71] 公司研发活动情况 - 公司取消了与计划中的下一代三轮高速车辆相关的所有重大研发活动和支出[13]

电动汽车行业趋势 - 电动汽车革命并未消亡 现代汽车旗下豪华品牌Genesis的电动汽车销量去年飙升280%至6403辆 梅赛德斯-奔驰最近向瑞士建筑材料供应商Holcim出售了1000辆电动半挂卡车 这表明高端消费者和企业电气化趋势仍在持续 [1] Polestar公司 - Polestar推出豪华SUV Polestar 3 续航里程300英里 预计未来几个月将在美国上市 该车型可能抢占特斯拉Model Y在欧洲和中国的市场份额 Polestar由沃尔沃持股48% 股价市销率仅为1.60 [2] Ayro公司 - Ayro开发了名为Vanish的低速电动多功能车 适用于校园内无排放运输 以及最后一英里配送和微配送 已有美国驻南亚大使馆和一家财富100强零售商分别订购了未公开数量和40辆Vanish [3][4] Li Auto公司 - Li Auto的插电式混合动力汽车在中国市场广受欢迎 12月交付量环比增长23% 同比增长137%至50353辆 连续9个月创下交付记录 2023年全年交付量飙升182%至376000辆 公司计划推出纯电动七座MPV Mega 续航里程435英里 12分钟可充电310英里 [5] - 大型电动汽车具有市场潜力 因为此类车型较少 电力驱动成本远低于汽油 且利润率高于小型车 Li Auto的企业价值/EBITDA比率仅为4.70 [6]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度收入为88,395美元,同比下降76% [25] - 总运营费用约620万美元,同比增加6% [26] - 调整后EBITDA亏损约520万美元,同比增加8% [27] - 归属普通股东净亏损约1,420万美元,其中包括850万美元非现金费用 [27] - 截至9月30日,现金及等价物、有价证券和受限现金约4,790万美元,无债务 [28] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第三季度开始确认Vanish车型首次销售收入 [17][22] - 公司将逐步停止Club Car Current车型销售,未来收入全部来自Vanish及其模块化载荷 [22] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司正在与大型企业客户洽谈租赁Vanish车队的意向 [19] - 公司看好Vanish在餐饮、校园、最后一公里等多个应用领域的市场前景 [18] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司已完成Vanish车型的认证测试,进入小批量生产阶段 [8][9] - 公司将在2024年恢复Valet人员运输车和Vapor个人代步车的开发 [21] - 公司正在不断获得新的专利,建立知识产权壁垒 [20] - 公司预计在2024年下半年实现Vanish车型毛利润平衡 [16] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司正在与潜在客户、经销商和合作伙伴进行Vanish车型的试驾和推广 [10][11] - 小批量生产阶段的Vanish成本较高,公司将在2023年底过渡到全面量产,成本将大幅下降 [12][15] - 公司有信心在2024年下半年实现Vanish车型的毛利润平衡 [16] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Brian Lantier 提问** 询问Vanish车型试驾活动的客户反馈和销售渠道计划 [33][37] **Tom Wittenschlaeger 回答** 公司正在通过经销商、改装商、直销等多种渠道推广Vanish,受到大型企业客户的广泛关注 [34][35][38][39][40][41][42] 问题2 **David Party 提问** 询问公司2024年Vanish车型产能和销量预测 [53][54][55][56][57] **Tom Wittenschlaeger 回答** 公司正在谨慎地提高产能,以确保供应链协同配合,预计2024年每天可生产4辆Vanish [54][55][56][57] 问题3 **David Party 提问** 询问Valet和Vapor车型的开发计划 [58][59][60][62][63] **Tom Wittenschlaeger 回答** Valet人员运输车将基于Vanish平台开发,预计2024年推出;Vapor个人代步车的开发时间尚未确定 [58][59][60][63]

公司战略调整 - 公司设计和制造紧凑型可持续电动车辆，主要面向商业客户，包括大学、商业和医疗校园、最后一英里送货服务和食品服务提供商[95] - 公司在2023年第三季度开始销售和交付当前型号Vanish，以支持上述市场[95] - 公司取消了原计划的下一代三轮高速车辆的开发，重点放在电动车辆、最后一英里送货、智能载荷和基础设施市场的价值创造上[97] - 公司决定停止生产411x，将资源集中在Vanish上[103] - 新的Vanish减少对中国进口的依赖，主要依赖北美和欧洲供应链[104] - 与Linamar合作的制造协议有助于提供Vanish的部件，有一定的终止条款[105] - 公司计划终止与Club Car的合作关系，将与新的商业伙伴合作销售产品[127] 融资情况 - 公司进行了私募，募集了约2200万美元用于一般企业用途[110] - 私募交易符合证券法规定，投资者必须是合格投资者[111] - 私募交易已经完成，募集的总收益约为2200万美元[112] - 私募交易中涉及的代理协议包含一定的费用和权利[114] - 发行的优先股有一定的转换和赎回条款，以及股息支付规定[115] - 公司已经通过私募获得了股东批准，以符合纳斯达克的规定[117] - 2023年8月7日，公司与投资者签订了购买协议，将22,000股优先股出售给投资者，最初可转换为最多2,750,000股普通股，转换价格为每股8.00美元，以及投资者认股权，可购买最多2,750,000股普通股，行权价格为每股8.00美元，总计募集约22,000,000美元[158] 财务状况 - 2023年第三季度公司营收为88,395美元，较2022年同期的373,186美元下降了76.3%[145] - 2023年第三季度研发费用为1,335,167美元，较2022年同期的1,837,511美元下降了27.3%[147] - 销售和营销费用为2023年第三季度的390,684美元，较2022年同期的384,748美元增长了1.54%[148] - 总体而言，公司的运营亏损主要来自于一般和行政费用[149] - 2023年前九个月公司营收为341,023美元，较2022年同期的2,381,592美元下降了85.7%[151] - 2023年前九个月研发费用为5,870,555美元，较2022年同期的3,749,714美元增长了56.6%[153] - 2023年前九个月销售和营销费用为1,529,637美元，较2022年同期的1,566,790美元下降了2.4%[154] - 截至2023年9月30日，公司现金及现金等价物为3.29百万美元，受限现金为10百万美元，市场证券为34.63百万美元，营运资本为53.48百万美元[157] - 2023年9月30日止九个月的现金流量概要：运营活动中使用的净现金21,302,119美元，投资活动中使用的净现金26,138,696美元，融资活动中提供的净现金21,632,156美元[161] - 未来期间公司的现金流量主要取决于盈利能力、应收账款的收款速度和时间、存货周转率以及管理其他工作资本的能力[162] - 2023年9月30日止九个月的投资活动中，公司投入了26.14百万美元的现金，相比2022年同期的16.77百万美元，增加了9.37百万美元，主要是由于2023年9月30日止九个月的市场证券投资24.03百万美元，相比2022年同期的15.76百万美元[163] - 2023年9月30日止九个月的融资活动中，通过发行H-7系列优先股提供了21.63百万美元，较2022年同期增长了100%[164]

财务数据和关键指标变化 - 2023年第二季度营收为139,544美元，同比下降86%，主要是由于向Ayro Vanish过渡时Club Car Current库存的减少 [16] - 2023年第二季度总运营费用约为610万美元，2022年同期约为410万美元，同比增长主要是由于完成Vanish产品并向低速率初始生产和全面生产过渡 [16] - 2023年第二季度调整后EBITDA亏损约550万美元，2022年同期亏损约360万美元 [16] - 截至2023年6月30日，净亏损为600万美元，去年同期净亏损约为600万美元 [16] - 截至2023年6月30日，现金和可交易证券约为3300万美元，2023年底为4890万美元 [17] - 截至2023年6月30日，总债务为零，与2022年12月31日相同 [17] - 截至2023年6月30日，公司有37,536,101股流通普通股 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司主要专注于开发Vanish，遗留的Club Car Current车辆库存已非常少，第二季度开始增加库存以准备低速率初始生产及后续阶段 [14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司目标是成功推出AYRO Vanish及其多种有效载荷选项，并在其成功推出后将Valet和Vapor车型作为Vanish的产品线扩展推进到下一阶段开发 [5] - 公司正在努力完成向低速率初始生产的过渡，预计在未来季度进入全面的低速率初始生产，并计划在低速率初始生产期间生产约60辆Vanish，目标在2024年初开始全面生产，预计届时每天生产9辆车，每年产能超过2000辆，还可通过增加班次和利用汽车OEM合作伙伴应对需求激增 [7][8][9] - 公司注重销售和营销，建立了不断扩大的经销商网络、潜在车队客户和大型多车辆客户群体，还在建立直接面向消费者的销售渠道，预计一周内推出 [10][11] - 公司正在加强知识产权组合，包括设计专利和实用专利 [12] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为随着2024年的进展，生产工具的使用、规模效应和学习曲线的改善将带来每辆车的成本节约，从而提高毛利率 [9] - 公司认为Vanish凭借众多有效载荷选项和质量控制措施，将在校园、竞技场、最后一英里等多种终端市场获得客户认可 [7] - 公司认为其基础设施和满足需求的准备工作完善，未来销售增长和不断扩大的知识产权组合有潜力为股东创造可持续价值，并在该细分市场提供差异化竞争优势 [9][13] 其他重要信息 - 公司最近从现有股东处筹集了2200万美元现金，这使公司能够继续发展业务并执行战略计划，为增加库存、扩大平台数量和实现盈利提供了更多资金和战略选择 [15] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 无 - 回答: 无 [19]

营收情况 - 公司营收同比增长10% [1] - 净营收达到1亿美元 [2] 成本情况 - 成本同比增长5% [3] - 总成本为8000万美元 [4]

财务数据和关键指标变化 - 2023年第一季度收入为113,084美元，同比下降89%，主要由于Club Car Current库存的清理和向Ayro Vanish的过渡 [20] - 2023年第一季度总运营费用约为570万美元，同比增长29%，主要由于Vanish产品的完成和低速率初始生产（LRIP）及全面生产的准备 [20] - 2023年第一季度调整后的EBITDA亏损约为510万美元，同比增加21%，净亏损约为550万美元，同比增加19% [21] - 截至2023年3月31日，现金及等价物为4170万美元，较2022年底的4890万美元有所下降 [21] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司正在过渡到新的LSEV产品线，包括Vanish、Valet和Vapor，预计这些产品将成为未来收入的主要来源 [18] - 2023年第一季度Club Car Current的收入约为10万美元，标志着该产品的逐步退出 [18] - 公司预计在2023年第三季度推出直接面向消费者（DTC）的电子商务平台，以支持Vanish的销售 [10] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司正在与潜在的车队经销商进行积极讨论，并希望通过车队合作关系获得大量订单 [8] - 公司已与多家经销商签署协议，预计这些经销商将推动Vanish的销售 [9] - 公司计划在佛罗里达州设立一个现场地点，以支持DTC销售，佛罗里达州被认为是Vanish及其后续产品的潜在大市场 [10] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正在推进Vanish的同质化认证过程，预计将在2023年6月开始低速率初始生产（LRIP），并计划在认证完成后进入全面生产 [11] - 公司计划通过增加第二班次和与OEM供应商合作来应对潜在的需求激增 [13][14] - 公司获得了Frost & Sullivan和Red Dot设计奖项，进一步验证了Vanish的设计和市场潜力 [16] - 公司正在扩大其知识产权组合，以增强技术壁垒和产品竞争力 [17] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对Vanish的商业发布持乐观态度，认为其设计和市场定位将带来显著的增长机会 [22] - 公司预计在2023年下半年开始实现销售，并计划通过第二班次和OEM供应商合作来应对潜在的需求激增 [13][14] - 管理层认为，尽管市场尚未完全认识到Vanish的价值，但随着产品的推出和市场的认可，公司的前景将显著改善 [22] 其他重要信息 - 公司计划在2023年第三季度推出直接面向消费者（DTC）的电子商务平台，以支持Vanish的销售 [10] - 公司正在与潜在的车队经销商进行积极讨论，并希望通过车队合作关系获得大量订单 [8] - 公司已与多家经销商签署协议，预计这些经销商将推动Vanish的销售 [9] 问答环节所有的提问和回答 问题: 潜在经销商和车队经理对Vanish的反馈 - 潜在经销商和车队经理对Vanish的反馈非常积极，特别是对其设计、材料质量和可配置性表示高度认可 [25][26] 问题: Saietta电机订单的用途 - Saietta电机将用于整个产品线，包括Vanish、Valet和Vapor，所有产品的电机和其他关键组件都是相同的 [28] 问题: 库存增长和销售预期 - 库存增长主要与Vanish的生产准备有关，预计在完成同质化认证后，公司将在2023年第三季度开始销售 [30][31] 问题: 现金和可交易证券的构成 - 公司持有的现金和可交易证券总额为4170万美元，其中包括部分国库券和其他流动性强的证券 [33]

公司业务方向和战略 - 公司设计和制造紧凑、可持续的电动车辆，主要面向商业客户，包括大学、商业和医疗园区、最后一英里送货服务和餐饮服务提供商[74] - 公司正在更新2023年车型阵容，以支持上述市场[74] - 公司取消了计划中的下一代三轮高速车辆的开发，进行了产品开发战略的战略审查[75] - 公司停止了与Cenntro的Ayro 411x车型的生产，以便专注于新的411车队车型2023年刷新，Vanish的开发和推出[76] - 公司终止了与Club Car的主要销售协议，计划用新的商业合作伙伴替代Club Car[78] 财务状况 - 公司在2023年第一季度的营收为110.84万美元，较去年同期的102.68万美元下降了89%，减少了91.38万美元[111] - 2023年第一季度的研发费用为212.99万美元，较去年同期的87.26万美元增加了144.1%，主要是由于AYRO Vanish的前期生产和低速率初始生产成本增加[113] - 公司与Club Car的关系逐渐减少，导致2023年第一季度的营收下降，为0.11万美元，较去年同期的1.03万美元减少了89%[112] - 2023年3月31日，销售和营销支出为720万美元，较2022年同期的840万美元减少130万美元，降幅为15%[115] - 2023年3月31日，总部和行政支出为284万美元，较2022年同期的270万美元增加15万美元，增幅为5.4%[116] - 其他收入增加62万美元，主要来自在途受损车辆的保险赔偿[117] - 截至2023年3月31日，现金为3199万美元，市场证券为976万美元，工作资本为4372万美元，较2022年12月31日的现金3910万美元、市场证券985万美元和工作资本4967万美元有所减少[118] - 公司业务资本密集，未来资本需求将取决于多个因素，包括增长率、支持开发工作的支出、战略审查结果、销售和营销团队扩张、新产品推出的时机以及产品和服务的市场接受程度[119] - 公司正在评估资本战略部署的其他选项，包括潜在进入电动车市场的其他领域[120] - 公司相信，截至2023年3月31日的现金足以支持至少在报告日期后的下一个十二个月的运营[121] - 公司取消了计划中的下一代三轮车辆的开发，并于2022年12月完成了新的411车型刷新Vanish的预生产[122] - 2023年3月31日，公司在经营活动中使用了653.6万美元现金，较2022年同期的554.5万美元增加99万美元，主要是由于库存和制造服务的预付款、应付费用的支付以及经营亏损的增加[123] - 公司未来期间从运营中产生现金的能力将在很大程度上取决于盈利能力、应收账款的收款率和时间、库存周转率以及我们管理其他工作资本领域的能力[124]