财务数据关键指标变化：收入和利润 - 公司收益从2021年约45.6百万元人民币减少8.6百万元或18.9%至2022年约37.0百万元人民币[19][27] - 公司年内亏损从2021年约54.7百万元人民币增加至2022年约104.0百万元人民币[20][35] - 毛利率从2021年19.6%下降至2022年11.0%[29] - 公司2022年收益为3701.4万元，同比下降18.9%[170] - 公司2022年毛利润为408.1万元，同比下降54.4%[170] - 公司2022年除税前亏损为1.04亿元，同比扩大89.5%[170] - 公司2022年净亏损为1.04亿元，同比扩大90.2%[170] - 公司2022年每股亏损为1.05分，同比扩大64.1%[170] - 公司除税前亏损为人民币1.04035亿元，相比去年亏损人民币5489.1万元，亏损额增加[174] - 公司2022年净亏损人民币104,077,000元[185] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 销售成本从2021年约36.7百万元人民币减少3.8百万元或10.4%至2022年约32.9百万元人民币[28] - 其他收入及净损益从2021年约38.6百万元人民币增加50.0百万元或129.5%至2022年约86.6百万元人民币[31] - 销售开支从2021年约2.3百万元人民币减少0.3百万元或13.0%至2022年约2.0百万元人民币[32] - 行政及其他开支从2021年约14.4百万元人民币增加0.4百万元或2.8%至2022年约14.8百万元人民币[33] - 融资成本从2021年约8.8百万元人民币减少4.1百万元或46.6%至2022年约4.7百万元人民币[34] - 公司2022年销售成本为3293.3万元，同比下降10.2%[170] - 公司2022年其他收入及净损益为亏损8661.2万元，同比扩大124.6%[170] - 物业、厂房及设备减值亏损为人民币7511.5万元，相比去年人民币5299.2万元，增加41.7%[174] 财务数据关键指标变化：现金流和融资 - 公司现金及银行结余总额为人民币30.9百万元，较2021年的人民币9.3百万元增长232.3%[38] - 供股发行80,000,000股股份，获得净收益约24.0百万港元[50] - 供股每股净发行价为0.28港元，所得款项已用于偿还集团借款[51] - 经营所得现金净额为人民币3652万元，相比去年经营所用现金净额人民币2453.7万元，由负转正[174] - 来自借款的所得款项为人民币2800万元，相比去年人民币7000万元，减少60%[174] - 偿还借款为人民币4325万元，相比去年人民币3453.1万元，增加25.3%[174] - 供股后发行新股份所得款项为人民币2309.5万元，相比去年人民币1157.3万元，增加99.5%[174] - 现金及现金等价物增加净额为人民币1666.9万元，相比去年减少人民币1763.2万元，由负转正[174] - 报告期末现金及现金等价物为人民币2581.5万元，相比去年人民币922.8万元，增加179.6%[174] - 公司2022年末现金及现金等价物为2581.5万元，同比增长179.6%[171] 财务数据关键指标变化：资产和负债 - 有抵押借款于2022年12月31日为约110.8百万元人民币（2021年：126.0百万元人民币）[22] - 未动用银行融资于2022年12月31日为约32.0百万元人民币（2021年：22.0百万元人民币）[25] - 公司资产负债比率从2021年12月31日的62.0%上升至2022年12月31日的100.5%[38] - 公司流动比率保持稳定，2022年末为0.96，2021年末为1.07[38] - 公司2022年末借款总额为1.1075亿元，同比下降10.8%[171] - 公司2022年末权益总额为负6146.3万元，由正转负[171][172] - 公司流动负债超过流动资产约人民币3,513,000元[152] - 公司流动负债净额为人民币3,513,000元[185] - 公司借款流动部分为人民币28,000,000元[185] - 公司现金及现金等价物（不含受限制现金）为人民币25,815,000元[185] 业务运营表现 - 公司主要业务为在中国及香港制造及销售镀锡铁皮及镀锡铁皮包装产品[176] - 公司业务高度依赖广东省涂料及包装行业[114] - 原材料成本主要指镀锡铁皮线圈[118] - 客户主要位于广东省主要为漆料涂料供应商及其他包装产品生产商[123] - 最大客户占总收益27.5%[110] - 前五大客户收益占比合计76.6%[110] - 最大供应商占总采购额42.5%[111] - 前五大供应商采购占比合计67.5%[111] - 客户集中风险（前五大客户无长期合约）[115] - 供应商集中风险（前五大供应商无长期合约）[116] 公司治理结构 - 董事会由2名执行董事和3名独立非执行董事组成[65] - 公司执行董事为王允先生和邹勇刚先生，独立非执行董事包括黄瑞炽先生、夏依兰女士和胡子敬先生[1][10] - 独立非执行董事黄瑞炽拥有逾20年财务及会计经验[56] - 独立非执行董事胡子敬为澳洲会计师公会执业会计师[58] - 执行董事王允先生及邹勇刚先生服务协议无固定服务年期任期至下届股东大会[125] - 独立非执行董事黄瑞炽夏依兰胡子敬初步委任期分别为三年一年及一年[126] - 独立非执行董事在策略方向和风险管理方面提供专业知识和独立判断[67] - 董事可获公司资产利润弥偿保障但不延伸至欺诈或不忠诚事宜[131] - 董事薪酬政策根据经验职责工作量及投入时间个别厘定可能获授购股权[133] - 董事可要求独立专业意见，费用由公司承担[70] 委员会运作和会议 - 2022年董事会共举行8次会议，所有董事出席率100%[71] - 审计委员会举行4次会议，所有独立非执行董事出席率100%[71][76] - 薪酬委员会举行2次会议，所有独立非执行董事出席率100%[71][77] - 提名委员会举行2次会议，所有独立非执行董事出席率100%[71] - 2022年举行2次股东大会，所有董事均出席[71] - 审计委员会由3名独立非执行董事组成，黄瑞炽任主席[76] - 薪酬委员会由3名独立非执行董事组成，夏依兰任主席[77] - 提名委员会由3名独立非执行董事组成[78] - 年度内举行2次提名委员会会议[78] - 涉及利益冲突时相关董事须申报利益并放弃表决[70] 企业管治合规 - 公司完全遵守GEM上市规则附录15的企业管治守则[63] - 公司已采纳董事证券交易操守规则符合GEM上市规则第5.48至5.67条[64] - 公司已为董事安排适当责任保险[68] - 所有董事均完成A类（参加座谈会/会议/论坛）和B类（阅读报刊期刊）培训[74] - 公司公众持股量至少25%[91] - 公司秘书完成不少于15小时专业培训[89] - 审计委员会审查内部监控系统[86] - 会计部门频繁监控贸易应收账款账龄[87] - 委任内部监控顾问定期提供建议[88] - 委任外聘香港及中国法律顾问提供合规建议[88] 投资和资产状况 - 公司持有14只香港上市股本证券的公允价值为人民币10.2百万元[44] - 港湾数字产业资本有限公司投资占公司资产总值4.8%，报告期内公允价值亏损人民币2,130千元[45] - 其他香港上市证券投资占公司资产总值4.4%，公允价值为人民币4,877千元[45] - 物业、厂房及设备价值约人民币23,648,000元[153] - 使用权资产价值约人民币1,152,000元[153] - 公司按历史成本基准编制财务报表但部分物业按公允价值计量[189] - 公允价值计量分为三个等级（第一级至第三级）[193] - 综合财务报表包含本公司及所有受控附属公司的财务数据[194] - 集团内交易在合并时全额抵销[198] - 公司于2022年12月31日并无任何非控股权益[179] 雇员和薪酬 - 公司雇员总数为130名，较2021年的132名减少1.5%[43] - 公司雇员成本为人民币6.4百万元，较2021年的人民币6.1百万元增长4.9%[43] - 公司提供具竞争力薪酬待遇吸引激励雇员并定期检讨调整以符合市场标准[121] - 高级管理层何结明拥有逾19年镀锡铁皮包装行业经验[59] - 高级管理层叶志坚拥有约12年镀锡铁皮包装行业经验[60] - 高级管理层冯艳群拥有约14年会计及存货管理经验[61] 购股权计划 - 公司于2017年6月23日有条件采纳购股权计划主要条款载于招股章程附录五[135] - 公司已授出15,988,552份购股权，每股行使价为0.20港元[136] - 2022年4月6日向10名雇员授出8,256,000份购股权，每股行使价0.400港元[136] - 2022年4月6日公司股份收市价为0.104港元，经股份合并调整后理论价值为0.416港元[136] - 2020年5月18日向7名雇员授出购股权，每名雇员持有314,920份[137] - 2019年4月10日向顾问A授出314,912份购股权，行使价1.981港元[137] - 执行董事王允持有1,088,920股，股权占比0.68%[140] - 执行董事邹勇刚持有1,088,920股，股权占比0.68%[140] - 独立非执行董事夏依兰持有830,920股，股权占比0.52%[140] 股息政策 - 公司可供分派股东储备约人民币0元[109] - 董事会不建议派付2022年度末期股息[104] - 股息政策优先现金分派派付比率由董事会考虑财务业绩未来前景等因素厘定[134] 审计和持续经营 - 核数师开元信德会计师事务所有限公司将继续续聘[147] - 审计服务费用为人民币446千元[84] - 采用持续经营基准编制财务报表[81][82] - 持续经营能力存在重大不确定性[152] - 公司存在重大不确定性可能影响持续经营能力[185] - 公司认为通过融资和成本控制措施可保障未来12个月营运资金[186][187] - 非流动资产减值测试采用贴现现金流预测法[154] - 减值测试涉及重大管理层判断[156] - 审计师对持续经营事项未修改审计意见[152] - 审计师确认财务报表遵循香港财务报告准则[150] - 审计工作依据香港审计准则进行[151] 公司基本信息和上市 - 公司专注于金属包装业务，注册于开曼群岛，股份代号8291[1][4] - 公司股份于2017年7月18日在联交所GEM成功上市[13] - 公司主要营业地点位于中国广东省佛山市顺德区容桂街道高新技术产业开发园华达路3号[10] - 公司香港主要营业地点位于中环皇后大道中138号威享大廈18楼[10] - 公司核数师为开元信德会计师事务所有限公司，位于香港尖沙咀天文台道8号10楼[11] - 公司主要往来银行包括大新银行有限公司和广东顺德农村商业银行股份有限公司容桂支行[11] - 公司截至2022年12月31日止年度全年业绩公布于2023年3月31日发布[1] - 公司业务主要在中国附属公司进行并在GEM上市需遵守中港相关法律法规[120] - 供应商选择标准包括产品质量定价供应能力及业务往绩并定期现场检查生产设施[122] - 公司面临外部环境挑战包括新冠肺炎疫情、中美贸易战以及制造成本和原材料成本上升[14][15] 其他重要事项 - 公司通过出色的生产管理能力和广泛行业经验在市场中保持竞争优势[14] - 截至2022年12月31日，公司未进行任何上市证券的购买、出售或赎回[142]

收入和利润（同比环比） - 公司收益从2021年约人民币45.6百万元减少至2022年约人民币37.0百万元，同比下降18.9%[12] - 2022年亏损约人民币104.0百万元，较2021年亏损人民币54.7百万元增加90.1%[12] - 公司收益从4560万元减少860万元（下降18.9%）至3700万元[19] - 年度亏损从5470万元扩大至1.04亿元[26] - 2022年收益为37014千元人民币，同比下降19.7%[148] - 2022年净亏损为104035千元人民币，同比扩大90.2%[148] - 2022年每股亏损为1.05分，相比2021年0.64分扩大64.1%[148] - 公司2022年净亏损为人民币104,035千元，较2021年的54,703千元亏损扩大90%[152] - 公司2022年净亏损人民币104,077,000元[168] 成本和费用（同比环比） - 销售成本从3670万元减少380万元（下降10.4%）至3290万元[20] - 毛利率从19.6%下降至11.0%，毛利从890万元减少至410万元[21] - 其他收入净额从3860万元增加5000万元（增长129.5%）至8660万元[22] - 行政及其他开支从1440万元增加40万元（增长2.8%）至1480万元[24] - 融资成本从880万元减少410万元（下降46.6%）至470万元[25] - 2022年毛利润为4081千元人民币，同比下降54.4%[148] - 物业、厂房及设备减值损失达人民币75,115千元，较2021年的52,992千元增加42%[153] - 应收贸易款项减值拨备为人民币6,681千元，而2021年为拨回123千元[153] 各条业务线表现 - 公司主要从事镀锡铁皮包装产品的制造及销售业务[11] - 主要产品为锡罐及钢桶，用于装载漆料及涂料[12] - 公司产品平均售价下降导致收益减少[12] - 原材料成本主要指已耗用镀锡铁皮线圈[102] - 客户主要位于广东省包括涂料供应商和包装产品生产商[107] 各地区表现 - 五大客户均位于广东省[99] - 公司业务受广东省涂料行业经济环境影响[99] 管理层讨论和指引 - 公司计划通过参加涂料展览和扩大销售渠道寻求新客户[13] - 公司采取成本控制策略改善现金流，包括尽量减少固定管理费用[13] - 公司计划寻求其他融资资源包括发行股份或信贷融资[170] - 公司将加强成本控制措施以提高盈利能力[170] - 股息政策优先考虑现金分派受财务业绩和融资契约限制[116] - 董事会不建议派付2022年度末期股息[90] 现金流和融资活动 - 现金及银行结余从930万元增加至3090万元[28] - 2022年末现金及现金等价物为25815千元人民币，同比增长179.5%[149] - 现金及现金等价物从2021年末的9,228千元增至2022年末的25,815千元，增长180%[153] - 公司现金及现金等价物（不含受限现金）人民币25,815,000元[168] - 2022年经营现金流净额为人民币36,520千元，相比2021年经营现金流出24,537千元实现改善[153] - 公司通过供股发行80,000,000股股份，募集净额约24.0百万港元[40] - 供股每股净发行价为0.28港元，所得款项已全部用于偿还集团借款[40] - 公司通过供股筹集资金人民币23,095千元，较2021年的11,573千元供股筹资增长99%[152][153] - 公司借款所得款项为人民币28,000千元，较2021年的70,000千元减少60%[153] - 偿还借款人民币43,250千元，较2021年的34,531千元增加25%[153] 财务结构和债务 - 2022年末有抵押借款为人民币110.8百万元，较2021年末人民币126.0百万元减少12.1%[16] - 2022年末未动用银行融资额度为人民币32.0百万元，较2021年人民币22.0百万元增加45.5%[17] - 资产负债率从62.0%上升至100.5%，流动比率从1.07降至0.96[28] - 2022年末借款总额为110750千元人民币，其中流动借款28000千元，非流动借款82750千元[149] - 公司借款流动部分人民币28,000,000元[168] - 股本从2021年的13,131千元增至2022年的27,909千元，增长113%[152] - 累计亏损从2021年的75,474千元扩大至2022年的179,509千元，增长138%[152] - 2022年末总资产减流动负债为21287千元人民币，相比2021年106449千元下降80%[149] - 2022年末权益总额为负61463千元人民币，相比2021年18253千元由正转负[149][150] - 公司流动负债超过流动资产约人民币3,513,000元[134] - 公司流动负债净额人民币3,513,000元[168] 资产和投资 - 2022年末存货为16277千元人民币，同比增长48.3%[149] - 公司物业、厂房及设备价值约人民币23,648,000元[137] - 公司使用权资产价值约人民币1,152,000元[137] - 公司持有港湾数字3.70%股权，其公允价值为人民币5,322千元，占集团总资产4.8%[35] - 港湾数字投资于2022年产生公允价值亏损人民币2,130千元[35] - 其他香港上市证券投资公允价值为人民币4,877千元，占集团总资产4.4%[35] - 香港上市证券投资总额为人民币10,199千元，占集团总资产9.2%[35] - 港湾数字在2022年上半年录得拥有人应占未经审核亏损净额42.2百万港元[35] - 2022年投资物业公平值变动收益仅为1千元人民币，相比2021年320千元大幅下降[148] 公司治理和董事会 - 董事会由2名执行董事和3名独立非执行董事组成[51] - 2022年董事会共举行8次会议[55] - 所有董事在2022年董事会会议出席率为100%[57] - 所有独立非执行董事在审计委员会会议出席率为100%[57] - 所有独立非执行董事在薪酬委员会会议出席率为100%[57] - 所有独立非执行董事在提名委员会会议出席率为100%[57] - 所有董事在2022年股东大会出席率为100%[57] - 所有董事参加了A类（座谈会/会议/论坛）和B类（阅读资料）专业培训[59] - 审计委员会在2022年举行了4次会议[57] - 薪酬委员会和提名委员会在2022年各举行了2次会议[57] - 审核委员会在2022年度举行了4次会议[61] - 薪酬委员会在2022年度举行了2次会议[62] - 提名委员会在2022年度举行了2次会议[63] - 审计委员会由三名独立非执行董事组成[61] - 薪酬委员会由三名独立非执行董事组成[62] - 提名委员会由三名独立非执行董事组成[63] - 公司已采纳董事会多元化政策[64] - 董事会包含3名独立非执行董事且均被确认为独立人士[108][111] - 执行董事服务协议无固定期限需于股东大会上重选[109] - 独立非执行董事初始任期分别为三年和一年[109] 审计和合规 - 审计服务费用为人民币44.6万元[67] - 公司秘书在2022年度完成超过15小时专业培训[73] - 公司按持续经营基准编制财务报表[65] - 审计机构对持续经营能力存在重大不确定性提出警示[134] - 非流动资产减值测试涉及重大管理层判断[137] - 减值测试采用贴现现金流量预测法[137] - 审计机构开元信德会计师事务所获续聘提案[131] - 财务报表符合香港财务报告准则及公司条例[132] - 审计委员会确认财务报表符合披露要求[130] - 公司存在重大不确定性可能影响持续经营能力[168][169] 会计政策和计量 - 公司综合财务报表按历史成本基准编制[172] - 部分物业按公允价值计量[172] - 公允价值计量分为三个等级（第一级至第三级）[174] - 物业、厂房及设备折旧采用直线法，建筑物估计可使用年限20至30年，机器10年，家具、装置及设备5年，汽车5年[182] - 投资物业初始按成本计量，后续以公允价值计量，其变动产生的损益计入当期损益[184][185] - 公司对租期12个月或以下且不含购买选择权的办公室物业租赁采用短期租赁确认豁免[189] - 使用权资产成本包括租赁负债初始金额、前期付款减优惠、初始直接成本及拆除恢复估计成本[190] - 物业、厂房及设备重估增值计入其他综合收益，减值超出前期重估储备部分计入损益[181] - 合并报表涵盖公司及其控制实体的财务报表，控制权变化时重新评估[176] - 集团内交易在合并时全额抵销资产、负债、权益、收入、开支及现金流量[177] - 租赁土地权益列报为使用权资产，除非按公允价值模式分类为投资物业[180] - 终止确认投资物业时，按出售净额与账面值差额确认损益[185] - 合并附属公司损益及其他全面收益归属于公司所有者及非控股权益[176] - 使用权资产按成本减累计折旧及减值亏损计量并调整租赁负债重新计量[192] - 公司于综合财务状况表内将使用权资产呈列为独立项目[193] - 租赁负债按未付租赁付款现值确认计量采用增量借款利率[194] - 租赁付款包括固定付款/指数挂钩可变付款/剩余价值担保/购买选择权/终止罚金[196] - 租赁负债通过增加利息及租赁付款进行调整[195] - 公司于综合财务状况表内将租赁负债呈列为单独项目[198] - 新冠肺炎疫情租金减免按可变租赁付款处理并调整租赁负债[199] - 经营租赁租金收入按直线法在租赁期内确认[200] - 融资租赁标准为转移资产所有权绝大部分风险及回报[200] - 经营租赁初始直接成本计入租赁资产账面值并按直线法摊销[200] 客户和供应商集中度 - 最大客户占总收益约27.5%[97] - 五大客户收益占比合计约76.6%[97] - 最大供应商占总采购额约42.5%[97] - 五大供应商采购额占比合计约67.5%[97] - 公司五大供应商采购占比总采购约67.5%[101] - 最大供应商采购占比总采购约42.5%[101] - 公司无与主要客户签订长期购买责任合约[100] - 公司未与供应商签订任何长期采购责任合约[101] 股份和购股权 - 公司于2022年9月20日完成股份合并，每4股面值0.05港元股份合并为1股面值0.20港元股份[39] - 公司已授出购股权总计15,988,552份，每份行使价为0.20港元[117][118] - 2022年4月6日向10名雇员授出8,256,000份购股权，行使价0.400港元[118][120] - 董事王允持有1,088,920股股份及购股权，占总股本约0.68%[124] - 董事邹勇刚持有1,088,920股股份及购股权，占总股本约0.68%[124] - 独立董事夏依兰持有830,920股股份及购股权，占总股本约0.52%[124] - 2019年向7名雇员授出购股权，每名雇员持有314,920份，行使价1.981港元[118][119] - 2022年4月6日授出购股权前公司股价为0.104港元，经股份合并调整后理论价值为0.416港元[118] 其他重要事项 - 物业、厂房及设备减值亏损增加是亏损扩大的主要原因[12] - 雇员人数从132名减少至130名，雇员成本从610万元增至640万元[33] - 公司可供股东分派的储备约为人民币零元[96] - 公司至少25%已发行股本由公众持有[76] - 公司确认外汇风险甚微，2022年度未进行任何外汇风险对冲操作[37] - 除已披露投资外，公司截至2022年12月31日无其他重大投资或资本资产计划[42] - 公司已采纳环境社会及管治报告并随年报刊发[103] - 公司无重大关联方交易或须披露关连交易[123] - 公司未购买、出售或赎回任何上市证券[126] - 公司董事及控股股东无竞争性业务或利益冲突[127]

公司基本信息 - 公司为萬成金屬包裝有限公司，股份代號8291，於開曼群島註冊成立[1][4] - 公司主要往来银行有大新银行有限公司、广东顺德农村商业银行股份有限公司容桂支行[11] - 公司核数师为开元信德会计师事务所有限公司[11] - 公司网站为www.wanchengholdings.com[11] - 执行董事为王允先生及邹勇刚先生，独立非执行董事为黄瑞炽先生、夏依兰女士及胡子敬先生[1][10] - 公司注册办事处位于开曼群岛，中国总办事处及主要营业地点在广东省佛山市顺德区容桂街道高新技术产业开发园华达路3号[10] - 2017年7月18日，公司股份于联交所GEM成功上市[13] - 公司主要业务为投资控股，主要附属公司业务载于综合财务报表附注1[101] - 公司于佛山市顺德区万成金属包装有限公司拥有100%权益，其注册资本为人民币2,000,000元[178] - 公司于Wan Cheng Group Limited拥有100%权益，其注册资本为1美元[178] - 公司于万成金属集团有限公司拥有100%权益，其注册资本为10,000港元[178] 业绩报告相关 - 截至2022年12月31日止年度业绩公布，报告符合联交所GEM上市规则要求[1] 公司经营环境与应对 - 2021年公司面临艰难外围环境，包括新冠肺炎疫情、中美贸易战、成本上升等[14] - 公司在2021年大幅改善现金流，减少固定管理费用[14] 财务数据关键指标变化 - 公司2022年收益约为3700万元，较2021年的约4560万元减少约860万元，降幅约18.9%[19][27] - 2022年亏损约为1.04亿元，2021年亏损约为5470万元，亏损增加主要因确认物业、厂房及设备减值亏损增加[20][35] - 2022年和2021年有抵押借款分别为1.108亿元和1.26亿元，无抵押借款均为零元[22] - 2022年和2021年银行借款未动用融资分别约为3200万元和2200万元[25] - 2022年销售成本约为3290万元，较2021年的约3670万元减少约380万元，降幅约10.4%[28] - 2022年毛利约为410万元，毛利率为11.0%；2021年毛利约为890万元，毛利率为19.6%[29] - 2022年其他收入及收益净额约为8660万元，较2021年的约3860万元增加约5000万元，增幅约129.5%[31] - 2022年销售开支约为200万元，较2021年的约230万元减少约30万元，降幅约13.0%[32] - 2022年行政及其他开支约为1480万元，较2021年的约1440万元增加约40万元，增幅约2.8%[33] - 2022年融资成本约为470万元，较2021年的约880万元减少约410万元，降幅约46.6%[34] - 2022年12月31日，集团现金及银行结余总额约为人民币3090万元，2021年12月31日约为人民币930万元[38] - 集团资产负债比率由2021年12月31日的62.0%上升至2022年12月31日的100.5%[38] - 2022年及2021年12月31日，集团流动比率分别为0.96及1.07[38] - 截至2022年12月31日止年度，集团雇员成本约为人民币640万元，截至2021年12月31日止年度约为人民币610万元[43] - 2022年12月31日，集团持有的14只香港上市股本证券公允价值为人民币1020万元[44] - 2022年9月20日，股份合并生效，每4股每股面值0.05港元的股份合并为1股每股面值0.20港元的合并股份[49] - 2022年10月28日，发行8000万股供股股份，供股估计所得款项净额约为2400万港元[50] - 供股每股股份净发行价约为0.28港元，所得款项净额约2400万港元已用于偿还集团借款[51] - 截至2022年12月31日，公司可供分派给股东的储备约为人民币零元[109] - 2022年最大客户占总收益约27.5%（2021年：23.3%），五大客户收益比例合共约为76.6%（2021年：64.7%）[110] - 2022年最大供应商占总采购额约42.5%（2021年：43.6%），五大供应商合共占总采购额约67.5%（2021年：65.5%）[111] - 董事会不建议派付截至2022年12月31日止年度的末期股息[104] - 2022年产生净亏损约人民币1.04035亿元[152] - 截至2022年12月31日，公司流动负债超过流动资产约人民币351.3万元[152] - 2022年12月31日，公司拥有重大物业、厂房及设备约人民币2364.8万元[153] - 2022年12月31日，公司拥有使用权资产约人民币115.2万元[153] - 2022年收益为37,014千元人民币，2021年为45,622千元人民币[170] - 2022年年内亏损为104,035千元人民币，2021年为54,703千元人民币[170] - 2022年每股亏损（基本及摊薄）为1.05分，2021年为0.64分[170] - 2022年非流动资产为24,800千元人民币，2021年为99,738千元人民币[171] - 2022年流动负债为88,898千元人民币，2021年为96,826千元人民币[171] - 2022年（负债净额）/资产净值为 - 61,463千元人民币，2021年为18,253千元人民币[171] - 2022年股本为27,909千元人民币，2021年为13,131千元人民币[172] - 2022年储备为 - 89,372千元人民币，2021年为5,122千元人民币[172] - 2022年权益总额为 - 61,463千元人民币，2021年为18,253千元人民币[172] - 2022年除税前亏损为104,035千元人民币，2021年为54,891千元人民币[174] - 2022年物业、厂房及设备折旧为8,051千元人民币，2021年为8,205千元人民币[174] - 2022年经营活动所得现金净额为36,520千元人民币，2021年为-24,537千元人民币[174] - 2022年投资活动所用现金净额为-10,333千元人民币，2021年为-32,370千元人民币[174] - 2022年融资活动（所用）现金净额为-9,518千元人民币，2021年为39,275千元人民币[174] - 2022年现金及现金等价物增加净额为16,669千元人民币，2021年为-17,632千元人民币[174] - 截至2022年12月31日止年度，集团产生净亏损1.04077亿元人民币[185] - 截至2022年12月31日，集团的流动负债净额为351.3万元人民币[185] - 截至2022年12月31日，集团借款的流动部分为2800万元人民币[185] - 截至2022年12月31日，集团现金及现金等价物（不包括受限制现金）为2581.5万元人民币[185] 公司人员信息 - 何结明先生52岁，在镀锡铁皮包包装行业有逾19年经验，1997年8月加入公司，2015年6月晋升为现职位[59] - 叶志坚先生39岁，在镀锡铁皮包包装行业约有12年经验，2004年11月加入公司，2014年4月晋升为现职位[60] - 冯艳群女士54岁，有约14年会计及存货管理经验，2002年1月加入公司，2014年10月晋升为现职位[61] - 黄瑞炽先生55岁，在财务及会计方面有逾20年经验，自2017年2月起为公司独立非执行董事[56] - 夏依兰女士36岁，在服务行业有逾10年管理经验，其中在香港一家大型公司担任管理职位逾8年[57] - 胡子敬先生41岁，是澳洲会计师公会的执业会计师，自2021年6月和2022年9月起分别担任两家公司独立非执行董事[58] 公司治理相关 - 公司董事会于2022年12月31日由2名执行董事和3名独立非执行董事组成[65] - 公司采纳GEM上市规则附录15所载企业管治守则作为本身的企业管治守则，且在2022年度一直遵守该守则[63] - 公司已采纳有关证券交易的操守规则，2022年度未发现违反规定交易准则的情况[64] - 董事会负责领导及控制集团，制定整体策略、批准发展计划及预算等工作[66] - 截至2022年12月31日止年度已举行8次董事会会议[69] - 执行董事王允、邹勇刚董事会会议出席率100%，股东大会出席率100%[71] - 独立非执行董事黄瑞炽、夏依兰、胡子敬董事会会议出席率100%，审核委员会会议出席率100%，薪酬委员会会议出席率100%，提名委员会会议出席率100%，股东大会出席率100%[71] - 截至2022年12月31日止年度，全体董事均参与持续专业发展，培训类型为参加座谈会/会议/论坛和阅读相关资料[74] - 公司已成立审核、薪酬及提名三个委员会，各委员会均有书面职权范围[75] - 审核委员会由三名独立非执行董事组成，截至2022年12月31日止年度已举行4次会议[76] - 薪酬委员会由三名独立非执行董事组成，截至2022年12月31日止年度已举行2次会议[77] - 截至2022年12月31日止年度举行两次提名委员会会议[78] - 开元信德会计师事务所有限公司提供的审核服务费用为446千元人民币[84] - 截至2022年12月31日，公司秘书赵伟业先生参加不少于15小时相关专业培训[89] - 于年报日期，公司至少25%已发行股本由公众人士持有[91] - 持有至少十分之一附带权利于公司股东大会上投票的缴足股本的股东，有权要求董事会召开股东特别大会，会议须于递交要求后两个月内举行[94] - 公司于2017年2月14日成立提名委员会，由三名独立非执行董事组成，胡子敬先生为主席[79] - 董事会采纳多元化政策，甄选候选人考虑多方面因素[79] - 董事会按持续经营基准编制公司财务报表[81] - 公司已订立多项架构及措施管理风险，如董事会检查重大业务决策风险等[86] - 执行董事王允先生为公司合规主任[90] - 股东可书面查询董事会，也可在股东大会上查询，书面查询需邮寄至公司香港主要营业地点给公司秘书[96] - 若董事会在相关要求递交后21日内未正式召开相关股东特别大会，申请人可自行召开，公司须偿付申请人合理开支[95] - 公司已建立与股东、投资者及其他持份者的广泛沟通渠道，包括股东大会、报告、通告等及公司网站[98] - 截至2022年12月31日止年度，公司组织章程文件无重大变动，章程大纲及细则可于联交所及公司网站查阅[99] - 公司已识别的主要风险包括业务、对主要客户和供应商依赖、对原材料依赖等风险[113] - 截至2022年12月31日止年度，公司已在所有重大方面遵守中国及香港的相关法律法规[120] - 公司执行董事为王允先生和邹勇刚先生，独立非执行董事为黄瑞炽先生、夏依兰女士和胡子敬先生，王允先生及黄瑞炽先生将在应届股东周年大会上退任并符合资格膺选连任[124] - 王允先生及邹勇刚先生于2019年10月22日担任执行董事且无固定服务年期，任期至公司下届股东大会为止并符合资格膺选连任[125] - 黄瑞炽先生、夏依兰女士及胡子敬先生的初步委任年期分别为三年、一年及一年，后续继续直至发出相应书面通知终止[126] - 截至2022年12月31日止年度内无涉及公司全部或任何重大部分业务的管理合约[130] - 公司组织章程细则规定董事可从公司资产及利润获得弥偿，公司已安排适当责任险[131] - 截至2022年12月31日止年度内，公司或附属公司无安排使董事或最高行政人员通过收购股份或债务证券获利，相关人员无认购公司证券权利或未行使相关权利[132] - 公司薪酬委员会负责检讨全体董事及高级管理层薪酬政策，董事薪酬依经验等个别情况厘定，可能获授购股期权[133] - 公司优先以现金分派股息，股息派付比率由董事会考虑多因素后酌情厘定或建议，并受多项限制[134] - 公司于2017年6月23日有条件采纳购股期权计划[135] - 截至2022年12月31日，公司已根据购股权计划授出15,988,552份购股权，每份购股权可认购每股0.20港元的一股股份[136] - 2022年4月6日授出8,256,000份购股，紧接该日授出购股前公司股份收市价为0.104港元，因9月完成股份合并，当日理论价值为0.416港元[136] - 截至2022年12月31日，王允先生、邹勇刚先生分别持有公司股份1,088,920股，股权概约百分比为0.68%；夏依兰女士持有830,920股，股权概约百分比为0.52%[140] - 截至2022年12月31日止年度，公司及其附属公司无购买、出售或赎回公司任何

收入和利润表现 - 截至2022年9月30日止九个月收益为人民币33.6百万元，较去年同期人民币33.3百万元增长0.9%[5] - 截至2022年9月30日止九个月公司拥有人应占亏损为人民币15.3百万元，较去年同期人民币11.5百万元增加3.8百万元[5] - 截至2022年9月30日止九个月每股基本亏损为人民币19.16分，去年同期为人民币14.90分[5] - 2022年第三季度收益为人民币10,631千元，较去年同期人民币11,215千元下降5.2%[6] - 截至2022年9月30日止九个月公司收益为3363.3万人民币，较去年同期3325.5万人民币增长1.1%[18] - 2022年第三季度收益1063.1万人民币，同比下降5.2%（2021年同期1121.5万人民币）[18] - 2022年前九个月公司拥有人应占亏损1533.0万人民币，较去年同期1146.1万人民币扩大33.8%[21] - 2022年第三季度每股亏损0.04人民币（基于8000万股加权平均股数）[21] - 公司收益从3330万元人民币增至3360万元人民币，同比增长0.9%[25][28] - 公司亏损从1150万元人民币增至1530万元人民币[25][37] 成本和费用 - 2022年第三季度毛利为人民币1,091千元，较去年同期人民币731千元增长49.2%[6] - 2022年前九个月销售成本为人民币31,257千元，占收益比例92.9%[6] - 2022年前九个月融资成本为人民币4,143千元，较去年同期人民币3,772千元增长9.8%[6] - 2022年前九个月行政及其他开支为人民币9,480千元，较去年同期人民币14,131千元下降32.9%[6] - 销售成本从3060万元人民币增至3120万元人民币，同比增长2.0%[29] - 毛利从260万元人民币降至240万元人民币，毛利率从7.9%降至7.1%[31] - 行政及其他开支从1410万元人民币降至950万元人民币，同比下降32.6%[34] - 融资成本从380万元人民币增至410万元人民币[36] 其他财务数据 - 截至2022年9月30日权益总额为人民币4,841千元，较2022年初人民币18,253千元下降73.5%[10] - 2022年前九个月累计亏损为人民币90,804千元，较2022年初人民币75,474千元扩大20.3%[10] - 金融资产公允价值变动产生亏损380.8万人民币，而去年同期为收益391.7万人民币[18] - 其他收益从540万元人民币收益转为260万元人民币亏损[32] 业务线表现 - 销售废金属收入112.7万人民币，较去年同期53.4万人民币增长111.0%[18] 公司治理与股权 - 董事王允持有1,055,155股股份，占公司股权1.32%[45] - 董事邹勇刚持有1,055,155股股份，占公司股权1.32%[45] - 董事夏依兰持有805,155股股份，占公司股权1.01%[45] - 公司已授出15,492,785份非上市购股权，每份可认购0.20港元面值股份[49] - 2022年4月6日向雇员授出8,000,000份购股权，行使价0.413港元[50] - 2020年5月18日向执行董事授出购股权行使价为0.718港元[50] - 2021年5月20日向执行董事授出购股权行使价为0.524港元[50] - 2019年4月10日向雇员授出购股权行使价为2.044港元[50] 资本活动 - 公司于2022年9月20日完成股份合并（每4股合并为1股）[22] - 2022年10月28日完成供股，按每1股获发1股供股股份基准配发[52] 税务与会计政策 - 中国附属公司企业所得税税率为25%，基于中国境内应纳税利润计算[19] - 所有财务数据以人民币列示，数值四舍五入至最接近千元[14] 股息政策 - 公司未就2022年前九个月派发中期股息（2021年同期：无）[20] 风险与投资披露 - 公司无重大或然负债[39] - 公司无占资产总值5%以上的重大投资[40] - 公司无外汇风险对冲操作[42] - 截至2022年9月30日，公司未购买、出售或赎回任何上市证券[53]

收入和利润（同比环比） - 收益为人民币23.0百万元，同比增长4.4%[6] - 公司拥有人应占亏损为人民币12.1百万元，去年同期亏损为人民币7.8百万元[6] - 截至2022年6月30日止六个月的每股基本及摊薄亏损为人民币3.80分[9] - 公司期内亏损从2021年上半年的7758千元扩大至2022年上半年的12148千元，亏损增幅56.6%[14] - 公司2022年上半年收益为23002千元，较2021年同期的22040千元增长4.4%[24] - 公司2022年上半年收益为人民币23,002千元，同比增长4.4%[27] - 2022年上半年净亏损人民币12,148千元，每股基本亏损人民币0.038元[35] - 收益同比增长4.4%至人民币23.0百万元[49][54] - 亏损同比扩大至人民币12.1百万元（2021年同期：7.8百万元）[49] - 期内亏损从人民币7.8百万元增加至人民币12.1百万元，主要由于融资成本增加、其他收入及净损益扭转、毛利减少[63] 成本和费用（同比环比） - 销售成本为人民币21.717百万元，去年同期为人民币20.153百万元[9] - 融资成本为人民币3.360百万元，去年同期为人民币2.832百万元[9] - 银行借款利息开支同比增加24.2%至人民币3,267千元[31] - 物业、厂房及设备折旧费用同比增加92.9%至人民币2.7百万元[37] - 销售成本同比增加7.8%至人民币21.7百万元[55] - 其他收入及收益由收益人民币2.4百万元转为亏损人民币2.7百万元[58] - 行政及其他开支从人民币8.2百万元减少1.9百万元或23.2%至人民币6.3百万元，主要由于广告开支减少[60] - 融资成本从人民币2.8百万元增加0.6百万元或18.6%至人民币3.4百万元，主要由于借款结余增加[62] - 雇员成本从人民币3.6百万元减少至人民币3.4百万元，雇员人数保持132名不变[71] 各条业务线表现 - 主要客户收益集中，前五大客户合计贡献人民币17,279千元，占上半年总收益75.1%[28] 各地区表现 - 超过90%非流动资产集中于中国[25][27] 管理层讨论和指引 - 未计提所得税开支，主要因开曼注册及香港无应税利润[32] - 公司未派付截至2022年6月30日止六个月的中期股息[64] - 公司无重大或然负债、无重大投资及无收购或出售附属公司的重大事项[69][70][73] - 2022年上半年公司未进行任何上市证券的购买、出售或赎回[85] - 截至2022年6月30日董事无重大合约权益[87] 其他财务数据 - 现金及银行结余总额约为人民币8.0百万元，较2021年末的人民币9.2百万元减少[6] - 资产负债比率由2021年末的701.2%上升至1,448.0%[6] - 毛利为人民币1.285百万元，去年同期为人民币1.887百万元[9] - 物业、厂房及设备价值为人民币84.330百万元，较2021年末的人民币94.941百万元减少[11] - 应收贸易款项及票据为人民币19.285百万元，较2021年末的人民币27.355百万元减少[11] - 公司资产净值从2021年12月31日的18253千元下降至2022年6月30日的8052千元，降幅达55.9%[12] - 公司现金及现金等价物从2021年6月30日的19257千元减少至2022年6月30日的7986千元，降幅58.5%[17] - 公司经营活动所用现金净额为8803千元，较2021年上半年的14403千元有所改善[17] - 公司借款从2021年12月31日的88000千元减少至2022年6月30日的82750千元，降幅6.0%[12] - 公司储备从2021年12月31日的5122千元转为2022年6月30日的-5079千元[12] - 公司累计亏损从2021年12月31日的75474千元扩大至2022年6月30日的87622千元[14] - 公司金融资产未变现公允价值亏损从2021年上半年的收益1513千元转为2022年上半年的亏损2705千元[24] - 公司投资活动所得现金净额为7561千元，较2021年上半年的所用现金1205千元显著改善[17] - 毛利率下降至5.6%（2021年同期：8.6%）[57] - 借款总额为人民币120.8百万元（2021年末：126.0百万元）[52] - 应付贸易款项及票据账龄超过6个月部分显著增加至人民币4.9百万元（2021年末：0.3百万元）[44] - 银行借款年利率区间为5.0%至5.65%[45] - 预付款项及其他应收款项总额为人民币39.5百万元（2021年末：43.0百万元）[43] - 抵押资产包括账面净值约人民币2.3百万元的楼宇及人民币4.8百万元的使用权资产[53] - 现金及银行结余总额约为人民币8.0百万元，较2021年末的人民币9.2百万元有所下降[65] - 资产负债比率从2021年末的701.2%上升至2022年中的1,448.0%[65] - 公司已发行及缴足资本约为人民币13,131,000元，权益总额为人民币8,052,000元[75] - 存货总值同比下降8.0%至人民币10,095千元[38] - 应收贸易款项及票据净值同比下降29.5%至人民币19,285千元[39] - 超1年账龄应收账款占比24.5%，金额为人民币4,728千元[41] 股权和购股权信息 - 董事王允、邹勇刚各持有4,220,619股（1.32%），夏依兰持有3,220,619股（1.01%）[78] - 公司已授出购股权总数61,971,142份[83] - 2022年4月6日向雇员授出32,000,000份购股权，行使价每股0.1032港元[84] - 执行董事王允持有未行使购股权4,220,619份（2020年1,220,619份+2021年3,000,000份）[84] - 执行董事邹勇刚持有未行使购股权4,220,619份（2020年1,220,619份+2021年3,000,000份）[84] - 独立非执行董事夏依兰持有未行使购股权3,220,619份（2020年1,220,619份+2021年2,000,000份）[84] - 雇员持有未行使购股权48,544,333份（2019年8,544,333份+2020年8,544,333份+2022年32,000,000份）[84] - 顾问持有未行使购股权1,220,619份（2019年授予）[84] - 2022年4月6日授出购股权前公司股份收市价为0.104港元[84]

收入和利润表现 - 2022年第一季度收益为人民币9.7百万元，较2021年同期人民币8.7百万元增长10.6%[5] - 公司收益从2021年第一季度的874.5万元人民币增长至2022年第一季度的966.8万元人民币，增幅为10.6%[17][27][30] - 2022年第一季度公司拥有人应占亏损为人民币3.9百万元，较2021年同期人民币4.0百万元略有收窄[5] - 公司拥有人应占亏损从2021年第一季度的399.6万元人民币减少至2022年第一季度的389.8万元人民币[22] - 2022年第一季度每股基本亏损为人民币1.22分，较2021年同期人民币1.42分有所改善[5] - 2022年第一季度除税前亏损为人民币3.90百万元，较2021年同期人民币4.00百万元略有改善[6] - 2022年第一季度全面亏损总额为人民币3.78百万元，较2021年同期人民币3.77百万元略有扩大[6] - 期内亏损从人民币400万元改善至人民币390万元，主要受益于毛利增加及行政开支减少[38] - 截至2022年3月31日累计亏损为人民币79.37百万元，较2021年同期人民币33.13百万元大幅增加[9] 成本和费用变化 - 2022年第一季度销售成本为人民币8.98百万元，较2021年同期人民币8.12百万元增加10.7%[6] - 公司销售成本从2021年第一季度的810万元人民币增长至2022年第一季度的900万元人民币，增幅为10.7%[31] - 销售开支从人民币49.9万元增至人民币55.6万元，主要由于运输成本随销售订单增加而上升[35] - 行政及其他开支从人民币360万元减少人民币120万元（降幅32.6%）至人民币240万元，主要因专业费用减少[36] - 2022年第一季度融资成本为人民币1.64百万元，较2021年同期人民币1.42百万元增加15.5%[6] - 融资成本从人民币140万元增至人民币160万元，主要因借款余额较去年同期更高[37] 毛利和毛利率表现 - 2022年第一季度毛利为人民币0.69百万元，较2021年同期人民币0.63百万元增长8.9%[6] - 公司毛利从2021年第一季度的60万元人民币增长至2022年第一季度的70万元人民币[32] - 公司毛利率从2021年第一季度的7.2%略微下降至2022年第一季度的7.1%[32] 其他收入和汇兑影响 - 其他收入及收益从人民币84.4万元大幅降至人民币0.6万元，主要因出售附属公司收益减少约人民币82.8万元[33] - 2022年第一季度汇兑差额收益为人民币0.12百万元，较2021年同期人民币0.22百万元减少45.5%[6] 税务事项 - 公司在中国附属公司按25%税率计提企业所得税[19] - 公司未计提香港利得税拨备[19] - 公司未确认重大递延税项[19] 股息和资本分配 - 公司未就2022年第一季度派发股息[20] - 公司未就2022年第一季度建议派付中期股息[39] 公司治理和董事信息 - 审核委员会由黄瑞炽、夏依兰及胡子敬三位独立非执行董事组成[59] - 第一季度简明综合财务业绩未经审核但已由审核委员会审阅[59] - 公司已采纳GEM上市规则附录十五的企业管治守则原则并遵循所有适用守则条文[57] - 董事确认遵守有关证券交易的书面指引及GEM上市规则规定交易准则[56] - 董事及控股股东无与集团业务存在竞争的业务或权益[55] - 董事无在本集团重大合约中拥有重大实益权益[54] - 董事持股情况：王允持股4,220,619股（1.32%），邹勇刚持股4,220,619股（1.32%），夏依兰持股3,220,619股（1.01%）[46] 股权激励和购股权计划 - 购股权计划总计授出29,971,142份非上市购股权，行使价介于0.131至0.511港元[49][50] - 公司授予顾问A购股权以监控和提高生产效率[51] 风险管理和投资活动 - 外汇风险极低，公司未进行任何外汇对冲操作[43] - 公司无重大或然负债[41]及除附属公司外无重大投资[42] - 公司无购买、出售或赎回任何上市证券[53] 普通股加权平均数 - 公司用于计算每股亏损的普通股加权平均数从2021年第一季度的282,247,000股增加至2022年第一季度的320,000,000股[24]

财务数据分类调整 - 截至2021年12月31日年度楼宇在建工程完成并转入物业、厂房及设备[2] - 投资物业与已完成在建工程统一分类为物业、厂房及设备[3] 资产估值方法 - 楼宇估值采用市场基准直接比较法基于可比较物业实际销售价格[2] - 2020年分类为投资物业的出租部分采用投资法考量现行租金及潜在收入[3] - 2021年楼宇出租部分被集团占用不再适用投资法[3] - 2021年12月31日采用市场法直接比较法确定公允价值减出售成本[5] 减值测试与可收回金额评估 - 楼宇因业务运营受Covid-19影响未启动需进行减值测试[5] - 管理层评估可收回金额为公允价值减出售成本与使用价值较高者[5] - 因未开始运营认定公允价值减出售成本高于使用价值[5]

收入和利润（同比环比） - 收益从2020年约人民币40.3百万元增加至2021年约人民币45.6百万元，增长人民币5.3百万元或13.2%[12] - 2021年亏损约为人民币54.7百万元，较2020年亏损人民币22.9百万元有所增加[12] - 不计物业、厂房及设备减值亏损，2021年亏损约为人民币1.7百万元，较2020年亏损约人民币18.1百万元有所改善[12] - 收益从2020年的人民币40.3百万元增至2021年的人民币45.6百万元，增长13.2%[19] - 2021年亏损为人民币54.7百万元，2020年亏损为人民币22.9百万元[26] - 2021年收益为456.22百万人民币，同比增长13.3%（从2020年402.57百万人民币）[151] - 2021年亏损扩大至547.03百万人民币，同比增加138.7%（2020年亏损229.19百万人民币）[151] - 公司2021年净亏损为人民币54,703千元，较2020年净亏损人民币22,929千元扩大138.6%[156] - 每股亏损为0.17分，较2020年0.19分有所改善[151] 成本和费用（同比环比） - 销售成本从2020年的人民币30.9百万元增至2021年的人民币36.7百万元，增长18.8%[20] - 毛利率从2020年的23.3%降至2021年的19.6%[21] - 行政及其他开支从2020年的人民币19.3百万元降至2021年的人民币14.4百万元，减少25.4%[24] - 融资成本从2020年的人民币6.9百万元增至2021年的人民币8.8百万元，增长27.5%[25] - 毛利率从2020年23.3%下降至2021年19.6%[151] - 雇员成本同比下降29.9%至人民币610万元（2020年：870万元）[34] 业务表现和运营 - 公司主要在中國及香港從事鍍錫鐵皮包裝產品的製造及銷售[11] - 主要產品為錫罐及鋼桶，用於裝載漆料及塗料[12] - 收益增加歸因於銷售訂單增加，可能由於經濟從新冠疫情中復甦所致[12] - 公司計劃參與塗料及塗料相關產品展覽以擴大市場份額[13] - 公司將採取成本控制策略以改善現金流，包括盡量減少固定管理費用[13] - 公司雇员总数132名与2020年持平[34] - 客户集中位于广东省且无长期采购合约[99][100] - 原材料成本主要指镀锡铁皮线圈且价格波动可能影响盈利能力[102] - 供应商无长期供应合约且存在短缺风险[101] - 生产材料依赖镀锡铁皮线圈供应稳定性[102] - 下游行业放缓可能导致产品需求减少[99] - 公司业务主要受广东省涂料及包装行业经济环境影响[99][107] - 最大客户占总收益约23.3%[97] - 前五大客户收益占比合计约64.7%[97] - 最大供应商占总采购额约43.6%[97] - 前五大供应商采购额占比合计约65.5%[97] - 2021年最大客户占比同比增长1.2个百分点[97] - 前五大客户收益占比同比下降12.9个百分点[97] - 前五大供应商采购占比同比下降2.2个百分点[97] - 五大客户销售占比总收益64.7%[100] - 五大供应商采购占比总采购65.5%[101] - 最大供应商采购占比总采购43.6%[101] 资产和负债状况 - 现金及银行结余从2020年的人民币30.8百万元降至2021年的人民币9.3百万元[28] - 资产负债比率从2020年的198.7%上升至2021年的701.2%[28] - 有抵押借款2021年为人民币126.0百万元，2020年为人民币123.4百万元[16] - 现金及现金等价物减少64.2%至92.28百万人民币（2020年257.63百万人民币）[153] - 总借款为126.00百万人民币，其中非流动借款88.00百万人民币[153] - 存货增加71.6%至109.72百万人民币（2020年63.93百万人民币）[153] - 物业、厂房及设备减少30.4%至949.41百万人民币（2020年1362.67百万人民币）[153] - 流动比率为1.07（流动资产1035.37百万人民币/流动负债968.26百万人民币）[153] - 资产净值下降69.3%至182.53百万人民币（2020年594.91百万人民币）[153] - 公司权益总额从2020年的人民币59,491千元下降至2021年的人民币18,253千元，降幅为69.3%[155] - 经营活动所用现金净额为人民币24,537千元，而2020年为经营活动所得现金净额人民币49,696千元[158] - 投资活动所用现金净额为人民币32,370千元，主要用于购买物业、厂房及设备人民币10,741千元[158] - 融资活动所得现金净额为人民币39,275千元，主要来自借款所得款项人民币70,000千元[158] - 现金及现金等价物期末余额为人民币9,228千元，较期初减少64.2%[158] - 股本从2020年的人民币3,372千元增加至2021年的人民币13,131千元，增幅为289.4%[155][156] - 物业重估储备从2020年的人民币7,772千元降至2021年的人民币0千元[156] - 汇兑储备从2020年的人民币3,495千元增加至2021年的人民币4,908千元[156] - 保留盈利累计亏损从2020年的人民币29,129千元扩大至2021年的人民币75,474千元[156] - 贸易应收款项账面值为人民币27,355,000元，信贷亏损拨备为人民币20,802,000元[138] - 集团2021年末无未偿还债务证券[164] - 集团2021年12月31日无任何非控股权益[165] 投资活动 - 持有香港上市证券公允价值人民币1300万元占资产总值6.4%[35][36] - 港湾数字投资公允价值人民币745.2万元占资产总值3.7%[36] - 供股发行2.4亿股净筹资人民币2020万元用于偿还借款[40] - 实际偿还借款人民币1970万元（相当于2290万港元）[40] - 港湾数字2021年上半年拥有人应占溢利870万港元[36] - 其他上市证券投资公允价值人民币553.8万元占资产总值2.7%[36] - 年度公允价值收益人民币687.6万元（含港湾数字收益646.7万元）[36] - 公司未对外汇风险进行对冲操作[38] - 公司未进行任何上市证券的购买、出售或赎回操作[125] 公司治理和董事会 - 公司股份于2017年7月18日在联交所GEM上市[11] - 董事会于2021年举行8次会议[55] - 主席梁俊谦先生因其他事务未能出席2021年6月30日股东周年大会[49] - 董事会包括2名执行董事和3名独立非执行董事[52] - 独立非执行董事黄瑞熾先生出席全部8次董事会会议、4次审核委员会会议、2次薪酬委员会会议、2次提名委员会会议和1次股东大会[57] - 独立非执行董事夏依兰女士出席全部8次董事会会议、4次审核委员会会议、2次薪酬委员会会议、2次提名委员会会议和1次股东大会[57] - 独立非执行董事胡子敬先生出席全部8次董事会会议、4次审核委员会会议、2次薪酬委员会会议、2次提名委员会会议和1次股东大会[57] - 执行董事王允先生出席全部8次董事会会议但未出席股东大会[57] - 执行董事邹勇刚先生出席全部8次董事会会议但未出席股东大会[57] - 前主席梁俊谦先生出席6/6次董事会会议但未出席股东大会[57] - 前行政总裁陈杰隆先生出席3/3次董事会会议但未出席股东大会[57] - 公司全体董事在2021年均通过参加培训课程和阅读资料完成持续专业发展[59] - 审核委员会由三名独立非执行董事组成，2021年召开四次会议[61] - 薪酬委员会由三名独立非执行董事组成，2021年召开两次会议[62] - 提名委员会由三名独立非执行董事组成，2021年召开两次会议[63] - 公司已成立审核委员会、薪酬委员会及提名委员会三个董事委员会[60] - 公司采纳董事会多元化政策，考虑性别、年龄、教育背景等多方面因素[64] - 董事会负责风险管理及内部监控，识别分析风险并编制缓解计划[68] - 董事变动频繁包括主席退休及行政总裁辞任[108] 审计和合规 - 公司支付审计服务费用人民币520千元（约52万元）[67] - 董事会确认按持续经营基准编制财务报表，预期公司具备充裕资源持续经营[65] - 公司核数师为开元信德会计师事务所有限公司，审计报告载于年报第36-41页[66] - 审计委员会确认2021年度财务报表符合会计准则及上市规则[129] - 公司董事及控股股东未披露存在竞争性业务或利益冲突[126] - 核数师开元信德会计师事务所获续聘提案[130] - 独立核数师确认财务报表真实公允反映集团财务状况[134] - 物业、厂房及设备减值测试涉及重大金额约人民币94,941,000元[139] - 减值测试采用贴现现金流预测涉及复杂判断[139] - 审计中核查贸易应收款项账龄及还款记录[138] - 外部估值专家参与评估贴现率及长期增长率假设[140] - 管理层识别物业减值迹象并进行现金流预测评估[139] 会计政策和准则 - 公司股份自2017年7月18日起在香港联交所GEM上市，功能货币为港元但财务报表以人民币列值[161] - 集团应用香港财务报告准则第16号修订版（新冠疫情租金减免）无重大财务影响[166] - 集团应用利率基准改革第二阶段修订版无重大财务影响[166] - 集团未提前应用香港财务报告准则第17号保险合约等新修订准则[168] - 董事预期新修订香港财务报告准则对集团未来财务报表无重大影响[169] - 应用修订不会导致公司债务重新分类基于2021年12月31日的未偿还债务[176] - 香港会计准则第1号修订将"主要会计政策"条款替换为"重大会计政策资料"[177] - 负债分类为流动或非流动应基于报告期末已存在的权利不受管理层意图影响[178] - 应用修订预期不会对公司财务状况或表现造成重大影响但可能影响主要会计政策披露[179] - 会计估计定义为存在计量不确定性的财务报表货币金额[180] - 香港会计准则第12号修订缩窄递延税项确认豁免范围不再适用于初始确认时产生相等暂时性差额的交易[183] - 香港会计准则第16号修订规定测试物业、厂房及设备时产生的样本成本按香港会计准则第2号存货计量[185] - 香港财务报告准则第9号修订澄清评估"10%"标准时仅包括借款人与贷款人之间已支付或收取的费用[188] - 香港会计准则第41号修订删除使用现值技术计量生物资产时不包括税收现金流量的要求[190] - 综合财务报表按历史成本基准编制部分物业按公平值计量[194] - 公允价值计量分为三级 第一级使用活跃市场未调整价格 第二级使用可观察输入数据 第三级使用不可观察输入数据[197][199] - 物业厂房及设备按成本减累计折旧及减值亏损列账[200] - 在建物业厂房及设备按成本减已确认减值亏损列账[200] - 资产成本包括购买价格及直接使资产达致运作状况的成本[200] - 后续维修保养支出一般费用化 仅明确增加经济利益时才资本化[200] - 非金融资产公允价值计量考虑最高及最佳用途[195] - 投资物业使用不可观察输入数据的估值技术计量公允价值[195] - 集团合并报表包括公司及其控制实体的财务报表[197] - 控制权评估基于三项因素 对投资对象行使权力 获得可变回报 通过权力影响回报[197][199] - 集团内所有交易在合并时全额抵销[198] 子公司和股权结构 - 公司持有Able Hope Limited 100%投票权，其股本为1美元及5,999,994.2港元[162] - 公司持有佛山市顺德区万成金属包装有限公司100%股权，注册资本为人民币200万元[162] - 公司持有万僖金属包装有限公司100%股权，注册资本为人民币100万元[162] - 公司至少25%已发行股本由公众持有[76] 股息和股东权益 - 公司可供分派予股东的储备约为人民币280万元[96] - 公司未建议派付2021年度末期股息[90] - 公司优先以现金分派股息，具体比率由董事会根据财务业绩等因素决定[116] 购股权计划 - 购股权计划已授出29,971,142份购股权，每份行使价为0.05港元[117] - 执行董事王允持有4,220,619股股份及购股权，占总股权约1.32%[123] - 执行董事邹勇刚持有4,220,619股股份及购股权，占总股权约1.32%[123] - 独立非执行董事夏依兰持有3,220,619股股份及购股权，占总股权约1.01%[123] - 2021年5月20日向董事及雇员授出8,000,000份购股权，行使价0.131港元[118] - 雇员购股权涉及7名雇员，每人持有1,220,619份购股权[118] - 顾问A持有1,220,619份购股权（行使价0.511港元），后因失效注销[118][119] - 2021年股份收市价为0.13港元（购股权授出参考价）[121] 亏损原因分析 - 亏损增加主要由于确认物业、厂房及设备减值亏损约人民币53.0百万元[12] - 其他收入及净损益从2020年的人民币6.0百万元增至2021年的人民币38.6百万元，增长543.3%[22]

收入和利润表现 - 截至2021年9月30日止九个月收益为人民币33.3百万元，较去年同期人民币25.5百万元增长30.6%[6] - 2021年第三季度收益为人民币11,215千元，较去年同期人民币9,917千元增长13.1%[7] - 截至2021年9月30日止九个月公司来自镀锡铁皮包装产品收益为3325.5万元人民币，较2020年同期2546万元人民币增长30.6%[19] - 2021年第三季度镀锡铁皮包装产品收益为1121.5万元人民币，较2020年同期991.7万元人民币增长13.1%[19] - 公司收益从2550万人民币增加至3330万人民币，同比增长780万人民币或30.6%[26][29] - 截至2021年9月30日止九个月公司拥有人应占亏损为人民币11.5百万元，较去年同期亏损人民币15.1百万元减少人民币3.6百万元[6] - 截至2021年9月30日止九个月每股基本亏损为人民币3.73分，去年同期为人民币4.71分[6] - 公司2021年第三季度拥有人应占亏损为370.3万元人民币，较2020年同期830.9万元人民币亏损收窄55.4%[22] - 截至2021年9月30日止九个月拥有人应占亏损为1146.1万元人民币，较2020年同期1507.9万元人民币亏损收窄24.0%[22] - 净亏损从1510万人民币收窄至1150万人民币[26][38] 成本和费用表现 - 2021年第三季度毛利为人民币731千元，较去年同期人民币2,407千元大幅下降69.6%[7] - 2021年前九个月毛利为人民币2,618千元，较去年同期人民币4,290千元下降39.0%[7] - 销售成本从2120万人民币增加至3060万人民币，同比增长940万人民币或44.7%[30] - 毛利从430万人民币下降至260万人民币，毛利率从16.8%下降至7.9%[32] - 销售开支从120万人民币增加至150万人民币[34] - 行政及其他开支从1430万人民币减少至1410万人民币，同比下降20万人民币或1.3%[35] - 2021年前九个月融资成本为人民币3,772千元，较去年同期人民币4,375千元下降13.8%[7] - 融资成本从440万人民币减少至380万人民币[37] 其他收入及收益 - 2021年前九个月其他收入及收益为人民币5,362千元，较去年同期人民币554千元大幅增长867.9%[7] - 截至2021年9月30日止九个月按公允价值计入损益金融资产收益为391.7万元人民币[19] - 2021年第三季度金融资产公允价值收益为240.4万元人民币[19] - 截至2021年9月30日止九个月出售附属公司收益为82.8万元人民币[19] - 其他收入及收益从60万人民币增加至540万人民币[33] 管理层讨论和指引 - 公司计划通过升级生产线和削减固定间接成本提升生产效率[26] - 公司计划扩大销售团队并参加行业展览以寻求新客户[28] 资本和融资活动 - 公司于2021年9月30日权益总额为负人民币44,647千元，较2021年1月1日人民币59,491千元恶化[11] - 公司通过供股筹集资金人民币12,084千元[11] - 公司于2021年1月15日发行2.4亿股供股股份[23] 税务和股息 - 中国附属公司适用25%企业所得税税率[20] - 董事会不建议就截至2021年9月30日止九个月派付中期股息[21] 股权和购股权信息 - 董事王允持有4,220,619股股份，占公司股权1.32%[46] - 董事邹勇刚持有4,220,619股股份，占公司股权1.32%[46] - 董事夏依兰持有3,220,619股股份，占公司股权1.01%[46] - 公司已授出29,971,142份购股权，每股行使价为0.05港元[50] - 王允持有1,220,619份购股权（行使价0.180港元）及3,000,000份购股权（行使价0.131港元）[51] - 邹勇刚持有1,220,619份购股权（行使价0.180港元）及3,000,000份购股权（行使价0.131港元）[51] - 夏依兰持有1,220,619份购股权（行使价0.180港元）及2,000,000份购股权（行使价0.131港元）[51] - 雇员持有8,544,333份购股权（行使价0.511港元）及8,544,333份购股权（行使价0.180港元）[51] - 顾问持有1,220,619份购股权（行使价0.511港元），另有1,220,619份购股权已失效/注销（行使价1.229港元）[51] 其他重要事项 - 报告期内公司未购买、出售或赎回任何上市证券[54]

收入和利润（同比环比） - 公司收益为人民币22.0百万元，同比增长41.8%[6] - 公司拥有人应占亏损为人民币7.8百万元，去年同期为人民币6.8百万元[6] - 截至2021年6月30日止六个月的毛利为人民币1.887百万元，与去年同期基本持平[9] - 公司2021年上半年期内亏损为人民币7,758千元[14] - 公司拥有人应占亏损在截至2021年6月30日止六个月内为7,758千元，较2020年同期的6,770千元扩大14.6%[35] - 公司收益从2020年上半年的15.5百万元人民币增加到2021年上半年的22.0百万元人民币，增长6.5百万元人民币或41.8%[53][58] - 公司2021年上半年录得亏损约7.8百万元人民币，较2020年同期的6.8百万元人民币亏损有所增加[53] - 期内亏损增加100万元人民币至780万元人民币[67] 成本和费用（同比环比） - 融资成本为人民币2.832百万元，较去年同期的1.832百万元增加[9] - 银行借款利息开支在截至2021年6月30日止六个月内为2,631千元，较2020年同期的1,736千元增长51.6%[31] - 应收已贴现票据利息开支在截至2021年6月30日止六个月内为201千元，较2020年同期的96千元增长109.4%[31] - 销售成本增加650万元人民币或47.5%至2020万元人民币[59] - 行政及其他开支增加210万元人民币或34.6%至820万元人民币[64] - 融资成本增加100万元人民币或54.6%至280万元人民币[66] - 雇员成本增加170万元人民币至360万元人民币[76] 其他收入及收益 - 其他收入及收益为人民币2.424百万元，较去年同期的0.215百万元大幅增长[9] - 其他收入及收益在截至2021年6月30日止六个月内为2,424千元，较2020年同期的215千元增长1027.4%[24] - 其他收入及收益增加220万元人民币至240万元人民币[62] 现金及现金流 - 现金及银行结余总额约为人民币19.3百万元，较2020年末的25.8百万元下降[6] - 公司期末现金及现金等价物为人民币19,257千元，较期初的25,763千元减少25.2%[17] - 公司经营活动所用现金净额为人民币14,403千元[17] - 公司2021年上半年融资活动所得现金净额为人民币9,226千元[17] - 现金及银行结余减少650万元人民币至1930万元人民币[69] 资产负债及借款 - 资产负债比率从2020年末的219.4%上升至250.2%[6] - 公司借款从2020年末的人民币90,131千元微增至2021年6月的人民币91,000千元[12] - 借款总额从2020年底的130.5百万元人民币降至2021年6月30日的121.0百万元人民币[56] - 银行借款利率范围为5.5%至5.655%（2020年底：5.0%至5.65%）[48] - 无抵押借款年利率为18%[49] 资产和存货变化 - 物业、厂房及设备价值为人民币134.948百万元，较2020年末的136.267百万元略有下降[11] - 存货为人民币14.313百万元，较2020年末的6.393百万元显著增加[11] - 应收贸易款项及票据为人民币27.744百万元，较2020年末的35.568百万元减少[11] - 公司资产净值从2020年末的人民币59,491千元下降至2021年6月的人民币48,359千元，降幅为18.7%[12] - 存货总额在2021年6月30日为14,313千元，较2020年12月31日的6,393千元增长123.9%[39] - 在制品存货在2021年6月30日为8,638千元，较2020年12月31日的782千元增长1004.6%[39] - 应收贸易款项及票据从2020年底的53,079千元人民币降至2021年6月30日的45,255千元人民币[40] - 应收贸易款项及票据净值从2020年底的35,568千元人民币降至2021年6月30日的27,744千元人民币[40][43] - 超过1年的应收款项从2020年底的12,798千元人民币降至2021年6月30日的7,407千元人民币[43] - 应付贸易款项及票据从2020年底的31,986千元人民币增至2021年6月30日的46,249千元人民币[46] 股本和融资活动 - 公司通过供股融资人民币12,084千元[14] - 公司股本从2020年末的人民币3,372千元大幅增加至2021年6月的人民币13,391千元，增幅达297%[12][14] - 公司通过供股发行240,000千股普通股，股本从3,372千元人民币增至13,391千元人民币[50] - 供股发行240,000,000股，净筹资额约人民币20.2百万元（相当于22.9百万港元），每股净发行价约0.095港元[82] - 供股所得款项净额中约人民币9.7百万元（相当于11.6百万港元）已用于偿还集团借款[82] 汇兑和累计亏损 - 公司2021年上半年汇兑储备因换算海外业务增加人民币2,859千元[14] - 公司累计亏损从2021年初的人民币29,129千元扩大至2021年6月的人民币36,301千元[14] 主要客户收益 - 主要客户A贡献收益在截至2021年6月30日止六个月内为5,255千元，较2020年同期的3,931千元增长33.7%[28] - 主要客户B贡献收益在截至2021年6月30日止六个月内为4,669千元，较2020年同期的3,245千元增长43.9%[28] 资本开支 - 物业、厂房及设备购置在截至2021年6月30日止六个月内为81千元，较2020年同期的37千元增长118.9%[36] 雇员情况 - 雇员人数从132名减少至120名[76] 公司管治 - 董事王允、邹勇刚、夏依兰各持有1,220,619股公司股份，各占总股本的0.38%[86] - 公司已授出29,971,142份购股权，每份可认购每股0.05港元的股份[91] - 2021年5月20日授予执行董事王允和邹勇刚各3,000,000份购股权，行使价0.131港元[92] - 2021年5月20日授予独立非执行董事夏依兰2,000,000份购股权，行使价0.131港元[92] - 雇员持有未行使购股权8,544,333份，行使价分别为0.511港元和0.180港元[92] - 顾问持有未行使购股权1,220,619份，行使价0.511港元[92] - 2021年5月20日授出购股权前公司股份收市价为0.131港元[92] - 截至2021年6月30日，公司及其附属公司未购买、出售或赎回任何上市证券[93] - 公司已采纳GEM上市规则附录十五企业管治守则并遵循所有适用条文[98] - 审核委员会由黄瑞炽（主席）、夏依兰及胡子敬三名独立非执行董事组成[100] - 审核委员会主要职责为审阅及监督集团财务申报流程及内部监控程序[100] - 截至2021年6月30日止六个月简明综合财务业绩未经审核但已由审核委员会审阅[100] - 执行董事包括梁俊谦、王允及邹勇刚三位[101] - 独立非执行董事包括黄瑞炽、夏依兰及胡子敬三位[101] - 中期报告发布日期为2021年8月13日[101] - 报告涵盖期间为截至2021年6月30日止六个月[100] 业务线表现 - 镀锡铁皮包装产品收益在截至2021年6月30日止六个月内达到22,040千元，较2020年同期的15,543千元增长41.8%[24]