财务业绩 - 全年总收入为4765.8万元，较2019年减少6.0%[7] - 公司拥有人应占经审核溢利及全面收入总额为1049.9万元，2019年为782.1万元[7] - 本年度每股基本盈利为0.90分，2019年为0.67分[7] - 传统保理总贷款规模与2019年相比下降9.7%，整体收入减少7.1%[9] - 本年度总平均回报率为8.93%，2019年为8.64%[24] - 保理业务实现营业收入4765.8万元，产生分类溢利3847.1万元[22] - 2020年12月31日集团流动资产为人民币7.09126亿元，2019年为7.5249亿元；银行结余及现金为2106万元，2019年为2.06399亿元[42] - 2020年12月31日集团资产净值为人民币3.79745亿元，较2019年的3.69246亿元增加约2.8%；资产负债比率约为50.7%，2019年为51.0%[42] - 2020年12月31日银行借贷金额为人民币3.56519亿元，2019年为3.47211亿元，以欧元计值，按浮动利率计息，2021年偿还[43] - 2020年12月31日集团除抵押银行存款外无担保、质押及重大或然负债（2019年：零）[45] - 2020年公司无添置物业、厂房及设备[190] - 2020年公司及其附属公司无购回、出售或赎回公司股份[193] - 2020年12月31日公司可供分派予股东的储备为人民币185,594,000元[194] 保理业务情况 - 消费分期付款保理于2020年12月31日授出尚未偿还本金总额为3911.8万元，2019年无此项业务[10] - 2020年12月28日与东风悦达起亚订立循环保理协议[11] - 2021年公司将着力发展保理业务[14] - 2020年12月31日公司保理业务约有16名雇员，由经验丰富管理团队领导[28] - 公司保理业务综合回报率约6.0%至14.0%[29] - 公司拟持续通过国企网络扩大传统保理业务，但因经济增速放缓和疫情，部分潜在新客户尽职审查搁置延后[32] - 公司已与中国三大电信服务运营商建立消费分期付款保理合作，该服务利息及手续费收入高于传统保理[35] - 公司加入国际保理商联合会，开发应收账款咨询服务获取一次性收入[36] - 公司正在发掘补充现有业务并使其多元化的潜在投资机会，但未识别目标和订立协议[37] - 公司将动用内部资源和银行贷款发展保理业务，考虑使用资产证券化融资[38] - 公司主要附属公司在中国从事保理有关业务[186] 股息政策 - 董事会不建议派付本年度任何股息[21] - 董事会拟在法规许可下以股息分派盈余资金，未来股息宣派受董事会决定及多项因素影响[51] - 董事会不建议就2020年度派付任何股息[188] 企业管治 - 公司致力提升企业管治水平，董事会及管理层负责制定并执行管治架构及守则[53] - 集团2020年未完全遵守企业管治守则，存在4种偏离情况[54] - 董事会负责公司战略制定、运营监控、高管管理及企业管治完善等工作[55] - 公司投资计划、并购、重大资产出售等重大事项需获董事会批准[58] - 董事会定期及按需开会，会前向董事提供资料并提前通知[59] - 董事会负责制定及审阅公司企业管治政策、监控人员培训及合规情况[60] - 本年度股东大会召开2次，董事会召开6次，审核委员会召开2次，薪酬委员会召开1次，提名委员会召开2次[61] - 董事会下设审核、薪酬、提名三个常设委员会，各委员会主席定期向董事会汇报并提建议[61] - 公司在网站载列最新董事名单，注明角色、职能及是否为独立非执行董事[65] - 公司取得各独立非执行董事的年度独立性确认书，认为全体独立非执行董事均具独立性[65] - 主席与行政总裁角色区分，主席负责董事会运作等，行政总裁负责集团整体业务运作[68][69] - 公司采纳上市规则附录十所载的董事证券交易标准守则，所有董事本年度遵守规定[72] - 非执行董事无特定委任年期，须每三年轮席退任一次[73] - 审核委员会本年度召开两次会议，审阅公司年度报告、中期报告及关联交易事宜，检讨风险管理及内部监控制度[84] - 薪酬委员会本年度召开一次会议，审阅董事薪酬待遇及表现，就若干董事薪金调整提出推荐建议[86] - 提名委员会本年度召开两次会议，检讨董事会架构、人数及组成，确认独立非执行董事独立性，就重选退任董事向董事会作推荐建议[91] - 董事会委托审核委员会及专业内部监控顾问评估公司风险，制定3年内部审核计划[92] - 岑嗣宗自2015年8月18日起任公司秘书，2020年度接受不少于15个小时相关专业培训[95] - 审核委员会成员包括张廷基、崔书明（独立非执行董事）及执行董事孙远明，张廷基任主席[78] - 薪酬委员会成员包括崔书明（主席、独立非执行董事）、刘勇平博士（独立非执行董事）及执行董事孙远明[85] - 提名委员会成员包括刘德兵（主席、董事会主席兼非执行董事）、崔书明（独立非执行董事）及刘勇平博士（独立非执行董事）[87] - 审核委员会主要职责包括监察财务报表完整性、检讨财务监控等制度、处理外聘核数师相关事宜等[82] - 薪酬委员会主要职责为检讨董事薪酬待遇，必要时就董事离职赔偿政策向董事会提供意见[86] 核数师酬金 - 本年度就核数服务已付/应付外聘核数师酬金约为193万港元，非核数服务约为121万港元[77] - 主要非核数服务中，初步业绩公告专业服务2万港元，关连交易专业服务5万港元，主要交易专业服务80万港元，主要及关连交易专业服务34万港元[77] 保险与沟通 - 公司已投购保险，以弥补董事及高级职员履职时的成本、费用等损失和负债[61] - 公司通过多种措施加强与股东沟通，本年度召开了2019年股东周年大会及一次股东特别大会[97] - 持有不少于公司缴足股本十分之一且有投票权的股东，可要求董事会召开股东特别大会，大会应在呈递要求后两个月内举行[101] 环境、社会及管治报告 - 这是集团第五份环境、社会及管治报告，报告期为2020年1月1日至12月31日，范围涵盖中国深圳业务[107] - 集团总办事处从德赛科技大厦迁至深圳市福田区华融大厦[107] - 集团通过会议、访问等渠道与雇员、客户、当地社区等持份者沟通[110] - 集团作为深圳市商业保理协会副会长单位，促进深圳保理行业网络及资讯共享[113] - 集团经营仅涉及办公室运营，无重大环境及自然资源不利影响，致力于遵守环保及污染控制法规[121] - 报告期内集团产生43.29吨二氧化碳排放当量，4%为范围1排放物，96%为范围2排放物[126] - 报告期内集团每日通勤车辆耗能600升汽油，相当于5317千瓦时，共耗电49833千瓦时[131] 员工情况 - 中国大陆运营在报告期末共有16名雇员，均来自中国多个省份[141] - 报告期内集团雇员流失率为0%，全部雇员被挽留[147] - 集团按员工工种划分，高级管理层占38%，中级管理层占25%，一线及其他雇员占37%[144] - 集团按员工年龄划分，18 - 25岁占6%，26 - 35岁占13%，36 - 45岁占6%，46 - 55岁无数据，56岁以上占75%[144] - 集团按员工性别划分，男性占25%，女性占75%[145] - 集团为雇员提供基本薪金、津贴、社会保险、商业综合保险和各种假期，每年检讨雇员薪金[148] - 集团建立公开公平的招聘及晋升机制，基于表现评估检讨雇员工作能力等进行晋升和加薪[149] - 集团采用“奖惩制度”，定期组织活动提升雇员归属感，设立活动室供雇员休息交流[153] - 2020年和2019年工伤相关数据均为0，无工作相关死亡事故、受伤案件及重大违规纪录[158] - 报告期内每名雇员接受1小时培训[160] - 公司业务无雇佣童工或强制劳工，招聘流程严格[161] 业务管理 - 采购需经多部门审批，通过招标采购并取得至少三份报价[164] - 公司有严格风险管控措施降低保理业务风险，无产品召回及重大违规情况[165] - 规定雇员对商业机密保密，违反者可辞退[167] - 公司让不同管理级别雇员参与倡廉活动，高级雇员须签署贿赂协议[168] - 报告期内公司或雇员无腐败行为已判决法律案件[172] - 公司鼓励雇员参加社区项目及活动，但无特定社区参与及捐献政策[173] 公司股权与人员 - 悦达资本（香港）有限公司拥有公司已发行股本51.34%权益[178] - 公司三名执行董事分别为孙远明、蔡宝祥、柏兆祥，各有丰富经验[175] 业务风险 - 集团保理业务面临信贷及流动资金风险，部分资产及负债受外汇风险影响[49] - 汇率变动影响包括以欧元计价的银行贷款，公司将密切监察汇率波动[197] - 信贷风险是保理业务主要风险，公司实施信贷风险管理措施[198] - 流动资金风险指负债到期时无足够资金偿付的风险，大部分保理交易期间少于一年[199] 环保理念 - 公司重视环保责任，坚持环境保护及可持续发展理念[200]

财务表现 - 公司2020年上半年持续经营业务收入为6,353千元人民币，同比下降10.4%[10] - 公司2020年上半年持续经营业务溢利为2,863千元人民币，同比下降58.6%[10] - 公司2020年上半年每股基本盈利为0.25分人民币，同比下降57.6%[10] - 公司2020年上半年现金及现金等价物为57,812千元人民币，同比下降72%[11] - 公司2020年上半年流动负债为439,631千元人民币，同比大幅增加1,198%[11] - 公司2020年上半年银行借贷为403,675千元人民币，去年同期无银行借贷[11] - 公司2020年上半年总资产减流动负债为376,756千元人民币，同比下降47.7%[11] - 公司2020年上半年递延税项资产为1,112千元人民币，同比增长50.5%[11] - 公司截至2020年6月30日的经营活动所得现金净额为22,500千元人民币，较2019年同期的58,026千元人民币下降61.2%[26] - 公司2020年上半年来自客户合约的收入为6,353千元人民币，较2019年同期的7,092千元人民币下降10.4%[31] - 公司2020年上半年分类收入为21,245千元人民币，较2019年同期的25,580千元人民币下降16.9%[39] - 公司2020年上半年分类溢利为19,957千元人民币，较2019年同期的21,526千元人民币下降7.3%[39] - 公司2020年上半年除税前溢利为7,034千元人民币，较2019年同期的13,317千元人民币下降47.2%[39] - 公司2020年上半年现金及现金等价物减少净额为148,587千元人民币，期末现金及现金等价物为57,812千元人民币[26] - 公司2020年上半年新筹集银行借贷为50,000千元人民币[26] - 公司2020年上半年偿还公司债券为144,594千元人民币[26] - 公司2020年上半年来自关联公司的垫款为157,865千元人民币[26] - 公司2020年上半年汇兑亏损净额为6,601千元人民币，较2019年同期的2,550千元人民币汇兑收益大幅下降[39] - 公司2020年上半年汇兑亏损净额为人民币6,601千元，而2019年同期为汇兑收益净额人民币2,550千元[40] - 公司2020年上半年融资成本为人民币2,735千元，较2019年同期的6,156千元大幅下降[41] - 公司2020年上半年所得税开支为人民币4,171千元，较2019年同期的6,408千元减少34.9%[44] - 公司2020年上半年无派付股息，董事决定不派付截至2020年6月30日止六个月的股息[54] - 公司2020年上半年持续经营业务产生的期内溢利为人民币2,863千元，较2019年同期的3,924千元下降27%[55] - 公司2020年上半年无购置物业、厂房及设备，而2019年同期购置金额为人民币1,395千元[58] - 公司商业保理业务经营收入为人民币21,245,000元，较去年同期减少16.9%[87] - 公司持续经营业务的溢利及全面收入总额为人民币2,863,000元，较去年同期减少58.6%[87] - 公司授出保理贷款本金总额为人民币529,679,000元，利息收入为人民币14,892,000元，管理费收入为人民币6,353,000元[90] - 公司董事及主要管理人员的薪酬总额为人民币1,426,000元，较去年同期减少37.1%[85] - 公司未派发中期股息[88] - 公司商业保理业务的综合回报率介于约9.5%至10.5%，包括年利率（约4.5%至10.0%）及每年保理管理费收入（约0%至6.0%）[94] - 公司于2020年6月30日的流动资产为人民币814,417,000元，较2019年12月31日的人民币752,490,000元有所增加[103] - 公司于2020年6月30日的资产净值为人民币372,109,000元，较2019年12月31日的人民币369,246,000元增加约0.78%[103] - 公司于2020年6月30日的资产负债比率约为54.4%，较2019年12月31日的51.0%有所上升[103] - 公司股本为人民币105,965,000元，与2019年12月31日持平[104] - 公司储备为人民币266,144,000元，较2019年12月31日的人民币263,281,000元有所增加[104] - 公司流动负债总额为人民币439,631,000元，较2019年12月31日的人民币33,865,000元大幅增加[104] - 公司非流动负债总额为人民币4,647,000元，较2019年12月31日的人民币351,109,000元大幅减少[104] - 公司期内录得外汇汇兑亏损净额人民币6,601,000元，主要由于人民币贬值[106] - 公司抵押人民币217,500,000元的银行存款以获得短期银行贷款[107] 资产与负债 - 保理应收款项从2019年12月31日的人民币537,053千元减少至2020年6月30日的人民币525,628千元[59] - 应收关联公司款项从2019年12月31日的人民币54,597千元增加至2020年6月30日的人民币89,267千元[60] - 应收关联公司款项总额从2019年12月31日的人民币7,113千元增加至2020年6月30日的人民币10,780千元[62] - 应付关联公司款项从2019年12月31日的人民币6,362千元减少至2020年6月30日的人民币5,718千元[64] - 现金及现金等价物从2019年12月31日的人民币187,363千元增加至2020年6月30日的人民币200,000千元[67] - 来自客户的其他垫款从2019年12月31日的人民币5,314千元增加至2020年6月30日的人民币10,471千元[69] - 银行借贷从2019年12月31日的人民币347,211千元增加至2020年6月30日的人民币403,675千元[70] - 公司借贷总额为人民币353,675,000元，实际利率为每年1.2%，按欧洲银行同业拆息调整[71] - 公司新增借贷人民币50,000,000元，实际利率为全国银行间同业拆借中心一年期贷款市场报价利率加2.45%[71] 业务发展 - 公司出售悦达矿业及其附属公司全部股权，总代价为5,600,000美元（约人民币37,706,000元），通过抵销应付悦达香港的债务清偿[76] - 公司于2020年6月30日授出本金总额为人民币396,000元的电信分期付款贷款[98] - 公司正在与另一名电信运营商就合作文件、系统接口及平台升级进行最后磋商[98] - 公司加入国际保理商联合会，以加强业务网络并开发应收账款咨询服务[99] - 公司正在发掘能进一步补充现有业务并使其多元化的潜在投资机会[100] - 公司将继续动用内部资源及银行贷款发展商业保理业务，并考虑使用资产证券化作为融资选项[101] - 公司展望2020年下半年将专注于保理业务，并积极拓展客户基础及物色电讯业消费金融领域的商机[102] 公司治理与股东结构 - 公司董事胡怀民持有公司普通股1,130,666股，占公司全部已发行股本约0.10%[117] - 公司董事李彪持有公司普通股690,640股，占公司全部已发行股本约0.06%[117] - 悦达资本（香港）有限公司持有悦达国际控股有限公司51.34%的股份[119] - 悦达集团（香港）有限公司持有悦达国际控股有限公司17.88%的股份[119] - 江苏悦达集团有限公司持有悦达国际控股有限公司69.22%的股份[119] - 悦达国际控股有限公司的购股权计划在2020年6月30日及2019年12月31日无未行使的购股权[122] 员工与管理 - 公司在中港两地共聘用约23名管理、行政及商业保理相关业务员工[108]

财务业绩 - 2019年全年总收入为人民币50,689,000元，保理业务收入较2018年增加12.5%[7] - 2019年采矿业务已停止经营，收入为人民币13,665,000元，较2018年减少67.7%[7] - 2019年公司拥有人应占经审核溢利及全面收入总额为人民币30,177,000元，2018年为亏损人民币46,515,000元[7] - 2019年来自持續及已終止經營業務之每股基本盈利为人民币2.58分[7] - 集团以人民币230,800,000元出售保山飞龙，录得出售收益约人民币34,647,000元[9] - 2019年保理业务实现营业收入人民币50,689,000元，产生分类溢利人民币39,331,000元[16] - 本年度商业保理业务营业收入为人民币5068.9万元，2018年为人民币4506.9万元[17] - 2019年12月31日放款总额为人民币5.40009亿元，利息收入为人民币3596.3万元（2018年：人民币3244.8万元），管理费收入为人民币1472.6万元（2018年：人民币1052.2万元）[17] - 2019年12月31日，集团流动资产为人民币7.5249亿元，2018年为人民币8.96826亿元；银行结余及现金为人民币2.06399亿元，2018年为人民币1.62563亿元[48] - 2019年12月31日，集团资产净值为人民币3.69246亿元，较2018年的人民币3.36837亿元增加约9.6%[48] - 2019年12月31日，集团负债比率约为51.0%，2018年为71.1%[48] - 2019年12月31日，银行借贷金额为人民币3.47211亿元，2018年为人民币3.48624亿元[49] - 公司以人民币2.308亿元出售保山飞龙，本年度录得出售收益约人民币3464.7万元[32] 业务发展 - 2019年10月出售悦龙有限公司后，集团终止采矿业务[8] - 2020年集团将着力发展保理业务[11] - 公司将进一步发展保理业务，包括电信分期付款服务、应收账款咨询服务及发掘潜在投资机会[18][24] - 悦达保理2020年下半年将提供电信分期付款服务，其利息及手续费收入高于原有保理服务[28] - 公司加入国际保理商联合会，有助于开发应收账款咨询服务获一次性收入[29] - 公司正在发掘补充现有业务并使其多元化的潜在投资机会，但未识别目标及订立协议[30] - 展望2020年，集团将着力发展保理业务 [45] 过往投资与交易 - 2013年1月21日，公司全资附属公司悦达矿业600万美元认购Everwise 60%已发行股本，New Aims 400万美元认购40% [34] - 悦达矿业向Mineral Land授出上限1600万美元定期贷款融资，为期一年，利息100万美元 [34] - 2015年11月23日，集团收到贷款协议本金部分还款200万美元并结清Everwise按金 [35] - 2017年12月22日，Mineral Land与悦达矿业达成新和解协议，12月31日前支付30万美元部分还款 [35] - 2018年12月11日，悦达矿业480万美元有条件转让贷款权利、所有权等给第一稀元素 [39] - 2013年9月5日，悦达矿业3400万美元收购目标公司100%权益及有关股东贷款 [41] - 2018年12月7日，高等法院判决悦达矿业在与卖方的诉讼中胜诉 [42] - 2019年5月20日，公司560万美元转让悦达矿业全部股本交易完成 [44] 股息与股东登记 - 董事会不建议派付2019年任何股息[15] - 公司2020年5月15 - 19日暂停办理股东登记 [46] 保理业务详情 - 悦达保理综合回报率介乎约9.6%至10.5%，包括年利率约5.5%至8%及每年保理管理费收入约2%至5%[23] - 2019年末公司保理业务约有21名雇员[20] 业务影响因素 - 因2019年末中国经济增速放缓及2020年初疫情爆发，部分潜在新客户尽职审查搁置延后，业务活动暂时下滑[27] 企业管治 - 公司董事会主席、非执行董事李彪先生及非执行董事委任情况偏离企业管治守则部分条文[60] - 董事会主要职责包括制定公司战略等，负责履行企业管治守则相关工作[63][64] - 本年度股东大会召开4次，董事会召开7次，审核委员会召开2次，薪酬委员会和提名委员会各召开1次[67] - 主席唐如军负责领导董事会，行政总裁胡怀民负责集团整体业务运作[75][76] - 公司已采纳上市规则附录十所载的上市发行人董事进行证券交易的标准守则，本年度董事均遵守规定[77] - 非执行董事无特定委任年期，须每三年轮席退任一次[78] - 董事有责任监督编制本年度集团财务报表，确保真实公平呈报财务状况等[79] - 公司已投购保险，以弥补董事及高级职员履职时的成本、费用等损失[74] - 审核委员会成员包括张廷基、崔书明及刘德兵，张廷基任主席，负责监察财务报表等[82] - 公司鼓励董事参与持续专业发展计划，本年度所有董事参与了相关培训[70][71] - 公司已采纳董事会多元化政策，本年度未制定施行该政策的可量度指标[81] - 2019年审核委员会召开两次会议，审阅公司年度报告、中期报告及关连交易事宜，检讨风险管理及内部监控制度[88] - 2019年薪酬委员会召开一次会议，审阅董事薪酬待遇及表现并就薪金调整提出建议[90] - 2019年提名委员会召开一次会议，检讨董事会架构等，确认独立非执行董事独立性并就重选退任董事作推荐[95] - 董事会委托审核委员会及专业内部监控顾问评估公司风险，制定3年内部审核计划[96] - 岑嗣宗自2015年8月18日起任公司秘书，2019年接受不少于15小时专业培训[98] - 审核委员会主要职责包括外聘核数师相关事宜、财务报表监控等多项内容[86] - 薪酬委员会主要职责是检讨董事薪酬待遇并提供意见[90] - 提名委员会主要职责有检讨董事会组成、物色董事人选等[95] - 董事会对公司内部监控系统与风险管理程序负全责，每年至少检讨一次[96] - 董事会应尽力与股东持续沟通，通知投票表决程序并确保合规[99] - 公司本年度召开了2018年股东周年大会及三次股东特别大会[100] 核数师酬金 - 本年度就核数服务已付/应付外聘核数师酬金约为200万港元，非核数服务约为183万港元，其中审阅持续关连交易5万港元、就主要交易提供专业服务38万港元、就非常重大出售事项及关联交易提供专业服务140万港元[81] 公司业务概述 - 公司主要从事金属矿产勘探、开采、加工及销售，2017年下半年开展保理业务，2018年起保理业务纳入呈报表范围[109] - 公司已在呈报期间内完成出售其附属公司保山飞龙[109] - 环境、社会及管治报告涵盖2019年1月1日至12月31日保山飞龙采矿业务及悦达商业保理深圳有限公司保理业务的整体表现[109] - 公司是投资控股公司，主要附属公司在中国从事保理有关业务[200] 持份者沟通与社会责任 - 公司管理人员及监事通过会议取得雇员反馈，了解雇员工作及发展[111] - 公司通过会议及每月/每季度的访问获取客户最新发展及营运情况[111] - 公司关注当地社区弱势群体，在可能情况下拜访并提供支持或援助[111] - 公司作为深圳市商业保理协会副会长单位，积极促进深圳保理行业间的网络联络及资讯共享[111] - 公司通过调查收集内部持份者意见，确定环境、社会及管治报告关注的重要方面[115] - 公司欢迎持份者通过电邮frankie@yueda.com.hk就环境、社会及管治方针及表现提供意见[121] 采矿业务环境数据 - 保山飛龍總採礦覆蓋面積約5.01平方千米，報告期內產量（含鋅、鉛及銅產品）為1350噸[126] - 報告期內，非溫室氣體排放中氮氧化物排放14.02千克、可吸入懸浮粒子排放0.58千克、硫氧化物排放0.14千克[128] - 報告期內，溫室氣體排放總量為3070.29噸二氧化碳當量，其中能源間接排放（購買電力）佔95%，其他間接排放（廢紙棄置等）佔4%，燃料燃燒移動源（汽油等）佔1%[132] - 報告期內無有害廢棄物產生，無害廢棄物方面產生33200噸礦山尾礦，用作礦井回填[135][137] - 礦山尾礦脫水產生45223立方米廢水，排放的廢水各參量平均檢測值均符合排放限額[138][139] - 報告期內總耗能為5481735.24千瓦時，生產能耗強度每噸4060.51千瓦時[144] - 保山飛龍耗水量為180894立方米，每噸生產耗水強度134立方米，耗水強度較上一報告期略微增加[145] - 报告期内矿业业务75%用水循环利用[147] 环保措施 - 集团在采矿业务中采纳回填矿山尾矿、废水循环利用及于矿区周围植树等绿色倡议及措施[55] - 公司鼓励员工乘坐經濟倉出差、使用公共交通出行及線上會議以減少排放[140] - 公司對礦山尾礦進行回填、重新利用單面使用的紙張及提醒員工避免使用紙巾以減少廢棄物[141] - 公司为减少电力消耗，采取关闭闲置电器、控制冷气温度等措施[146] 雇员情况 - 中国大陆运营出售附属公司前有287名雇员，期末有21名雇员[153] - 报告期内工厂经营有8名雇员离开，流失率38%[153] - 雇员中高级管理层占33%，中级管理层占43%，一线及其他雇员占24%[156] - 雇员中男性占29%，女性占71%[158] - 2019年因工作关系死亡、工伤案件>3日、工伤案件≤3日及因工伤损失工作日数均为0[169] - 报告期内无工作相关死亡事故或受伤案件[171] - 公司重视人才招聘及挽留，提供有竞争力薪酬及福利待遇[160] - 公司为采矿业务新入职雇员提供强制性入职培训及业务培训[173] - 公司雇员总数为287人，培训小时总数为7344小时[177] - 男性雇员培训比例为94%，女性为86%；高级管理层培训比例为62%，中级管理层为69%，前线及其他雇员为97%[177] - 男性雇员完成的平均培训小时为26.47，女性为20.73；高级管理层完成的平均培训小时为14.77，中级管理层为49.66，前线及其他雇员为23.31[177] 公司运营管理 - 公司在采购方面有系统性程序，采购需经使用部门、仓库部门、财务总监、总经理及采购部门审批，采购部门招标采购并取得至少三份报价[180] - 公司在采矿业务专注安全及科学发展，保理业务有严格风险管控措施，开展尽职调查评估客户贷款偿还能力及风险[181] - 公司规定所有雇员对商业机密保密，违反机密相关法规的雇员可予以辞退[182] - 公司让不同管理级别雇员参与倡廉活动，高级雇员须签署贿赂协议，报告期内组织参观中国反腐教育中心及文化公园[185] - 公司制定“六项严禁及六个禁令”，报告期内公司或其雇员概无面临有关腐败行为的已判决法律案件[186] - 公司鼓励雇员参加社区项目及活动，但报告期内无社区参与及捐献特定政策[187] 公司人员架构 - 胡怀民为公司行政总裁，负责集团整体业务运营，侧重战略规划及业务发展[190] - 蔡宝祥为公司执行董事兼副总裁，在银行及商业保理方面有逾30年经验[190] - 柏兆祥为公司执行董事及财务总监，负责公司所有会计及财务事宜[190] - 唐如军所在的悦达资本（香港）有限公司拥有公司已发行股本51.34%权益[192] - 李彪自2017年3月起担任悦达地产集团有限公司党委书记兼董事长[193] - 崔书明自2007年1月起被委任为公司独立非执行董事，有逾40年国际融资及企业策划管理经验[195] - 刘勇平自2010年6月起获委任为公司独立非执行董事，熟悉中国、香港及英格兰三地法律[196] - 张廷基自2015年7月获委任为公司独立非执行董事，在证券业有逾24年工作经验[197] 年报提呈 - 董事会提呈公司截至2019年12月31日止年度的年报及经审核综合财务报表[199] 股权结构 - 悦达资本股份有限公司拥有悦达资本（香港）有限公司已发行股本100%权益，悦达资本（香港）有限公司拥有公司已发行股本51.34%权益[189]

收入和利润（同比环比） - 收入总额为4255.2万元人民币，较去年同期4929.1万元人民币下降13.7%[11] - 客户合约收入为2406.4万元人民币，较去年同期4106.8万元人民币大幅下降41.4%[11] - 利息收入为1848.8万元人民币，较去年同期822.3万元人民币大幅增长124.8%[11] - 期内溢利为392.4万元人民币，去年同期为亏损1829.8万元人民币，实现扭亏为盈[11] - 每股基本盈利为人民币0.34分，去年同期为亏损人民币1.49分[11] - 期内利润及全面收入总额为392万人民币[17] - 公司除税前盈利为972.9万人民币，相比去年同期除税前亏损1730.1万人民币显著改善[78][79] - 公司每股基本及摊薄盈利为392.4万人民币，相比去年同期每股亏损1737.8万人民币显著改善[90] - 公司拥有人应占溢利392.4万元（去年同期亏损1737.8万元）[140] 成本和费用（同比环比） - 公司融资成本670.2万人民币，较去年同期630万人民币有所增加[78][83] - 公司所得税开支580.5万人民币，较去年同期99.7万人民币大幅增加[84] - 公司总折旧及摊销576.8万人民币，较去年同期608.8万人民币略有下降[86] - 公司银行借贷利息支出287.4万人民币，较去年同期39.5万人民币大幅增加[83] - 公司债券利息支出327万人民币，较去年同期530万人民币有所减少[83] - 董事及主要管理人员薪酬总额为人民币2,266千元，较2018年同期的1,130千元增长100.5%[135] 各条业务线表现 - 采矿业收入人民币1.6972亿元，全部为锌、铅及铜精矿销售[68] - 保理业务收入人民币709.2万元，全部为应收账款管理与催收服务管理费[68] - 收入确认方式：人民币1.6972亿元在某个时间点确认，人民币709.2万元随时间确认[68] - 公司采矿业务收入为1697.2万人民币，保理相关业务收入为2558万人民币，综合收入为4255.2万人民币[78] - 公司采矿业务分类亏损317.4万人民币，保理相关业务分类盈利2152.6万人民币，综合盈利1835.2万人民币[78] - 采矿业收入1697.2万元同比下降48.6%[140] - 商业保理业务收入2558万元同比增长57.5%[140] - 采矿业务分部亏损317.4万元（去年同期溢利12.8万元）[145] - 矿石开采量28604吨同比下降26.7%[145] - 锌精矿产量516吨同比下降46.47%[146] - 保理业务放款本金总额5.55亿元[148] 各地区表现 *此主题无相关内容* 管理层讨论和指引 - 公司应用香港财务报告准则第16号"租赁"新会计准则[25][27] - 公司对租期12个月以下且不含购买权的物业租赁以及低价值资产租赁采用确认豁免[33] - 短期租赁和低价值资产租赁的付款在租赁期内按直线法确认为开支[33] - 使用权资产按成本减累计折旧及减值损失计量，并随租赁负债重新计量调整[34] - 使用权资产成本包含租赁负债初始金额、预付租金减优惠、初始直接成本及拆除恢复估计成本[35][36] - 使用权资产在财务状表中列为单独项目[37] - 租赁负债按未付租赁付款现值确认，使用递增借款利率作为贴现率[42] - 租赁付款包含固定付款、基于指数的可变付款、剩余价值担保及购买权行使价等[43][44] - 租赁修订若扩大资产使用范围且对价匹配单独价格，则作为单独租赁入账[48] - 公司选择不重新评估首次应用日（2019年1月1日）前已存在的合约[50] - 香港财务报告准则第16号累计影响在2019年1月1日确认，差额计入期初累计亏损[51] - 公司应用香港财务报告准则第16号确认租赁负债人民币224.9万元及使用权资产人民币803.6万元[55] - 加权平均承租人递增借款利率为6.10%[56] - 经营租赁承担折现后租赁负债为人民币609.5万元[58] - 短期租赁豁免确认金额为人民币363.1万元[58] - 租赁负债中即期部分为人民币199.0万元，非即期部分为人民币25.9万元[58] - 使用权资产包含租赁土地人民币578.7万元及土地和楼宇人民币224.9万元[61] - 预付款项重新分类：即期部分人民币22.1万元及非即期部分人民币556.6万元转入使用权资产[61] - 购买货物的平均信贷期为60日[115] - 公司未进行任何汇率风险对冲活动[156] - 公司无任何重大或然负债、担保及抵押[159] - 公司无购回、出售或赎回任何证券[161] 现金流表现 - 经营现金流净额由负转正，从2018年上半年的-3.727亿人民币改善至2019年上半年的5803万人民币[20] - 公司偿还公司债券14.459亿人民币[20] - 期末现金及现金等价物为2.011亿人民币，较期初1.626亿人民币增加23.7%[20] - 来自关联公司垫款增加15.787亿人民币[20] - 偿还关联公司款项3.214亿人民币[20] - 投资活动现金净流入534万人民币，较去年同期净流出500.5万人民币有所改善[20] - 融资活动现金净流出2481万人民币，去年同期为净流入2.052亿人民币[20] - 物业、厂房及设备购置支出140万人民币，较去年同期减少73.4%[20] 资产、债务及借款状况 - 现金及现金等值项目为2.01亿元人民币，较去年底1.63亿元人民币增长23.7%[12] - 应付款项及其他应付款项为2181.4万元人民币，较去年底7174.7万元人民币大幅下降69.6%[12] - 应付关连公司款项为2.76亿元人民币，较去年底1.88亿元人民币增长46.6%[12] - 公司债券余额为零，去年底为1.47亿元人民币[12] - 本公司拥有人应占权益为3.41亿元人民币，较去年底3.37亿元人民币略有增长[15] - 物业、厂房及设备购置金额为人民币139.5万元，同比下降73.4%（2018年同期：人民币524.7万元）[91] - 确认使用权资产人民币44.9万元及租赁负债人民币44.5万元[91] - 采矿权账面值于2019年6月30日为人民币2.07亿元，较2018年末2.08亿元下降0.5%[94] - 采矿权摊销及减值总额于2019年6月30日为人民币3.67亿元，期内增加人民币110.4万元[94] - 保理应收款项从人民币6.30亿元降至人民币5.53亿元，下降12.2%[98] - 垫款予供应商从人民币252万元降至人民币86.9万元，下降65.5%[98] - 应收关联公司款项从人民币610万元降至人民币244.1万元，下降60.0%[106] - 应付关联公司款项从人民币1.88亿元增至人民币2.76亿元，增长46.6%[108] - 应付江苏悦达集团财务有限公司款项年利率为6%，金额人民币1.8亿元[108] - 现金及现金等价物为人民币169,043千元，较2018年末的人民币68,049千元增长148.4%[114] - 应付账款及其他应付款项总额为人民币21,814千元，较2018年末的人民币71,747千元下降69.6%[115] - 银行借贷为人民币347,278千元，由悦达资本担保，实际利率为每年1.39%[121] - 银行结余及现金2.01亿元[154] - 资产负债比率67.5%[154] 重大交易及事件 - 出售悦达矿业全部股权，总代价为560万美元（约人民币3840万元）[100] - 出售附属公司（悦达矿业）总代价为560万美元（约人民币38,400千元），产生出售收益人民币37,169千元[125][127] - 与关连方交易：支付办公室物业及员工宿舍租金给悦达香港人民币1,362千元，支付员工宿舍租金给悦达实业人民币278千元，支付贷款利息给江苏悦达集团财务人民币546千元[131] - 已订立但未计提的资本开支承承担为人民币185千元[138] - 出售悦龙有限公司代价2.308亿元[139] 公司治理及股权结构 - 公司于2019年6月30日聘用约333名管理、行政及采矿员工[160] - 董事胡怀民实益拥有1,130,666股股份，约占已发行股本0.10%[168] - 悦达资本（香港）有限公司实益拥有600,000,000股股份，占已发行股本51.34%[171] - 悦达集团（香港）有限公司实益拥有208,979,333股股份，占已发行股本17.88%[171] - 江苏悦达集团有限公司通过控股子公司合计拥有808,979,333股权益，占已发行股本69.22%[171] - 公司于2009年5月27日授出每股行使价为0.854港元的购股权434,393份[174] - 购股权行使期为2009年5月28日至2019年5月26日[174] - 同期另授出购股权1,663,113份，行使价同为0.854港元[174] - 总授出购股权数量达2,097,506份[174] - 所有授出购股权期末可行使数量为2,097,506份[174] - 加权平均行使价为0.85港元[174] - 公司2011年6月9日终止旧购股权计划并采纳新计划[174] - 董事会包含3名执行董事和2名非执行董事[178] - 设有4名独立非执行董事[178] - 唐如军担任非执行董事兼董事会主席[178] 汇率影响 - 公司期内录得汇兑收益净额人民币255万元[156] - 公司汇兑收益净额255万人民币，相比去年同期汇兑亏损净额1958万人民币大幅改善[78][80] - 公司货币资产、负债及交易主要以人民币、港元及欧元计值[156]

财务数据关键指标变化 - 2018年全年总收入为人民币8742.9万元，其中采矿业务收入4236万元，商业保理业务收入4506.9万元[8] - 2018年公司拥有人应占经审核亏损及全面开支总额为人民币4651.5万元，2017年为2573.6万元[8] - 2018年每股基本亏损为人民币3.98分[8] - 公司以人民币1.4亿元出售铜陵冠华，录得出售收益约人民币370.1万元[13] - 2018年12月31日，集团经审核总资产为人民币11.63835亿元[20] - 董事会不建议派付2018年任何股息，2017年也无股息[21] - 2018年12月31日集团流动资产为人民币8.96826亿元（2017年：人民币6.93154亿元），银行结余及现金为人民币1.62563亿元（2017年：人民币5.0624亿元）[46] - 2018年12月31日集团资产净值为人民币3.36837亿元，较2017年的人民币4.14123亿元减少约18.7%，负债比率约为71.1%（2017年：64.2%）[46] - 2018年12月31日银行借贷及公司债券金额分别为人民币3.48624亿元（2017年：零）及人民币1.47304亿元（2017年：人民币1.38003亿元）[47] - 2018年12月31日及2017年12月31日集团无提供任何担保及抵押，无重大或然负债[49] - 本年度公司就核数及非核数服务已付/应付外聘核数师酬金约为280万港元，其中审阅持续关连交易5万港元，就主要交易提供专业服务38万港元[79] - 2018年集团用于物业、厂房及设备的金额约为人民币12,293,000元[197] - 集团截至2018年12月31日止年度的业绩，载于年报第60页综合损益及其他全面收入表内[194] - 集团以往财政年度之业绩、资产及负债概要载列于年报第158页[196] - 2018年12月31日公司的股本详情载于综合财务报表附注26[199] - 2018年度公司及其附属公司概无购回、出售或赎回任何公司股份[200] 各条业务线数据关键指标变化 - 采矿业务收入较2017年减少41.9%，商业保理业务收入增加585.1%[8] - 2018年公司附属公司保山飞龙因新矿井磨合产量下跌，总体收入下降[12] - 本年度采矿业务和商业保理业务营业收入分别为4236万元和4506.9万元，采矿业务分类亏损552.1万元，商业保理业务分类溢利3299.6万元[22] - 本年度采矿业务营业收入4236万元，2017年为7289.8万元；开采矿石86208吨，2017年为101186吨；单位采矿成本约217.67元/吨，2017年为136.9元/吨；单位加工成本约131.3元/吨，2017年为140.4元/吨[26] - 2018年锌精矿产量2326.85金属吨，较2017年的3223.37金属吨下降27.81%；铅精矿产量288.88金属吨，较2017年的627.57金属吨下降53.97%；铜精矿产量66.97金属吨，较2017年的106.16金属吨下降36.92%；黄金产量为0克，较2017年的26287.97克下降100%；建造用途石材产量为0吨，较2017年的60709.32吨下降100%[27] - 保山飞龙铅、锌及铜精矿收入3984.1万元，占集团比例94.06%；铜陵冠华黄金及建造用途石材收入251.9万元，占集团比例5.94%[30] - 本年度商业保理业务营业收入4506.9万元，2017年为657.9万元；2018年12月31日放款6.33亿元，利息收入3244.8万元，管理费收入1052.2万元，咨询服务费收入209.9万元[31] 业务战略与合作 - 集团与株洲冶炼及云南云铜订立的两份为期十年的战略合作协议在2018年持续有效[14] - 2019年集团将以新的商业保理业务为发展重心，并物色出售余下采矿业务的可能性[16] - 2019年集团业务重心转向商业保理，未来将着力开展该业务[43] 金融交易与贷款情况 - 2013年1月21日，公司全资附属公司悦达矿业600万美元认购Everwise 60%已发行股本，New Aims 400万美元认购40%已发行股本[32] - 悦达矿业向Mineral Land授出上限1600万美元定期贷款融资，为期一年，固定利息100万美元[32] - 2018年12月11日，悦达矿业与第一稀元素订立贷款转让协议，以480万美元转让贷款权利等，代价于2018年12月31日前结付[35] - 2019年1月31日，贷款转让条件达成，贷款已悉数结付[36] - 报告日期，Mineral Land所结欠贷款账面净值为475.5万美元[37] - 2019年3月20日公司以560万美元代价转让悦达矿业全部股本，报告日Sao Mai按金账面净值为556.6万美元[42] 股东登记与会议安排 - 公司将在2019年5月14日至5月17日暂停办理股东登记，股份过户文件须在2019年5月10日下午4时30分前送交指定地点[45] - 本年度股东大会召开3次，董事会召开7次，审核委员会召开3次，薪酬委员会召开1次，提名委员会召开3次[65] - 2018年公司召开2017年股东周年大会及两次股东特别大会[98] - 任何一名或以上持有不少于公司缴足股本十分之一股东可要求召开股东特别大会，大会应在呈递要求后两个月内举行[101] - 审议通过特别决议案的股东周年大会及任何股东特别大会需最少21天书面通知召开，其他股东特别大会不少于14天书面通知召开[102] 企业管治情况 - 2018年董事会主席、非执行董事祁广亚、独立非执行董事张廷基和刘勇平因处理其他业务未出席部分股东大会，偏离企业管治守则相关条文[58] - 非执行董事的委任无特定年期，偏离企业管治守则条文第A.4.1条，但所有非执行董事须每三年轮席退任一次[58] - 主席兼非执行董事王连春在股东大会、董事会、审核委员会、薪酬委员会、提名委员会出席次数均为0次[65] - 非执行董事祁广亚在董事会出席1次，在其他会议出席次数为0次[65] - 执行董事温松茂在董事会出席3次，在其他会议出席次数为0次[65] - 执行董事冒乃和在股东大会出席1次，董事会出席7次，薪酬委员会出席1次，在审核委员会和提名委员会出席次数为0次[65] - 执行董事胡怀民在股东大会出席3次，董事会出席7次，在其他会议出席次数为0次[65] - 执行董事蔡宝祥在股东大会出席1次，董事会出席4次，在其他会议出席次数为0次[65] - 执行董事柏兆祥在股东大会出席1次，董事会出席4次，在其他会议出席次数为0次[65] - 独立非执行董事崔书明在股东大会出席3次，董事会出席7次，审核委员会出席3次，薪酬委员会出席1次，提名委员会出席3次[65] - 独立非执行董事刘勇平在股东大会出席2次，董事会出席7次，薪酬委员会出席1次，提名委员会出席3次，在审核委员会出席次数为0次[65] - 审核委员会成员包括张廷基先生、崔书明先生和祁广亚先生，张廷基先生出任主席[80] - 本年度审核委员会共召开三次会议，审阅公司年度报告、中期报告及关连交易事宜，检讨风险管理及内部监控制度[86] - 薪酬委员会成员包括崔书明先生、刘勇平博士和温松茂先生，崔书明先生出任主席[87] - 本年度薪酬委员会举行一次会议，审阅并就董事薪酬待遇及表现、若干董事薪金调整提出推荐建议[88] - 提名委员会成员包括王连春先生、崔书明先生和刘勇平博士，王连春先生出任主席[89] - 提名委员会主要职责包括检讨董事会架构等、物色董事人选、评核独立非执行董事独立性、就董事委任等提建议[92] - 本年度提名委员会举行三次会议，检讨董事会架构等、确认独立非执行董事独立性、就重选退任董事作推荐建议[92] - 审核委员会、薪酬委员会、提名委员会的职权范围均可在公司网站查阅[82][88][90] - 公司已采纳董事会多元化政策，但本年度内未制定施行该政策的可量度指标[79] 环境、社会及管治报告相关 - 这是集团第三份环境、社会及管治报告[110] - 2017财年下半年开展的保理业务现纳入环境、社会及管治报告呈报范围[110] - 环境、社会及管治报告涵盖2018年1月1日至12月31日保山飞龙采矿业务及悦达商业保理业务表现[111] - 集团主要从事金属矿产勘探、开采、加工及销售和保理业务[110] - 保山飞龙主要产品为锌精矿、铅精矿及铜精矿[111] - 悦达商业保理提供保理服务、应收账款管理与催收及保理咨询服务[111] - 保山飛龍總採礦覆蓋面積約為5.01平方千米，報告期內產量為2,965.50噸[119] - 報告期內，非溫室氣體排放中氮氧化物18.70千克、懸浮粒子1.25千克、硫氧化物0.28千克[122] - 報告期內，溫室氣體排放總量為5,672.82噸二氧化碳當量，其中能源間接排放（購買電力）佔98%，燃料燃燒移動源（汽油）和其他間接排放（廢紙棄置）各佔1%[126] - 報告期內，營運排放強度為每噸生產1.91噸二氧化碳[127] - 報告期內，產生85,500噸礦山尾礦，廢物強度為每噸28.83噸/生產噸數[132] - 報告期內，礦山尾礦脫水產生151,190立方米廢水，廢水強度為每噸50.98立方米/生產噸數，新增沉澱能力700立方米[133] - 報告期內，總耗能為8,992,508千瓦時，生產能耗強度每噸3,032.37千瓦時[136] - 保山飛龍報告期內耗水量為338,026立方米，每噸生產耗水強度113.99立方米[138] - 矿业业务用水循环再利用率为58%[140] - 报告期内公司种植600棵树木[142] 人力资源情况 - 2018年12月31日公司共有318名雇员，报告期内46名雇员离职，流失率为14%[145] - 雇员中女性占比15%，男性占比85%；56岁或以上占3%，18 - 25岁占4%，46 - 55岁占34%，26 - 35岁占20%，36 - 45岁占39%[146] - 高层管理、中层管理、前线及其他雇员占比分别为4%、9%、87%[147] - 2018年因工作关系死亡1人，工伤案件＞3日210起，工伤案件≦3日6起，因工伤损失工作日数6212日[157] - 报告期内矿业业务发生1宗工作相关死亡事故[159] - 70名雇员因违反安全规则及程序遭处罚，危害评估确定386项潜在危害[160] - 公司雇员总数为318人，培训小时总数为13379小时[165] - 男性雇员培训占比99%，女性为100%；高级管理层培训占比92%，中级管理层为97%，前线及其他雇员为100%[165] - 男性雇员平均培训小时为43.61，女性为33.19；高级管理层平均培训小时为36.92，中级管理层为69.52，前线及其他雇员为26.09[165] 社会责任活动 - 2018年7月，公司两名雇员走访广东汕尾，为43户贫困家庭提供支持，支出13914元购买家电[177] - 公司9名高级管理层及党员与贵州泊宁中学合作为贫困生提供援助，每人每年捐款1000元[178] 股权结构 - 悦达资本（香港）有限公司拥有公司已发行股本51.34%权益[181] - 悦达香港持有公司已发行股本约17.88%权益，江苏悦达视作持有公司已发行股本约69.07%权益[182] 股息分配 - 公司2018年度不建议派付股息[195]