核心观点 报告对2024年7月10 - 11日市场情况进行观察分析，指出市场呈分化走势且缩量回落，无人驾驶等方向活跃，煤炭等板块领跌，随着重要会议临近和中报行情提振，市场连续下行后有企稳可能，同时介绍资金流向、行业动态、消息面、基金动态及买方观点等内容 [1][2][14] 市场回顾 - 7月10日市场全天冲高回落，沪指领跌，智能驾驶等概念股活跃，煤炭等红利板块调整，个股跌多涨少，沪深两市成交额6776亿，较上个交易日缩量469亿 [2] - 网约车、食品安全等板块涨幅居前，煤炭、电力等板块跌幅居前，截至收盘，沪指跌0.68%，深成指跌0.1%，创业板指跌0.06% [3] 资金面 - 7月10日，上证净流出26.65亿元，深证净流入47.61亿元 [4] - 主力资金流入前三的板块为元件、汽车零部件、光学光电子，流出排名前三的板块为电力、工业金属、煤炭开采 [4] 消息面 - 6月CPI同比上涨0.2%，PPI同比下降0.8%，受气候影响鲜菜价格上涨推动CPI，石油等大宗商品价格回落致PPI环比下降 [6] - 二季度中国中小企业发展指数为89.0，较一季度下降0.3点，与2023年同期持平，部分行业指数有升有降，发展信心有待恢复 [7] - 交通运输部表示开展交通运输设备大规模更新是重点工作，有利于多方面发展，可关注相关细分领域和上市公司基本面改善 [8] - 国家邮政局称电商快件不再二次包装比例超95%，快递业发展成果显著 [9] - 民航局局长表示今年上半年新注册无人机近60.8万架，较去年年底增长48%，我国低空经济步入快速成长新阶段 [9] - 国家铁路局将在粤港澳大湾区试点基础上推进更大范围“四网融合”试点推广工作 [10][11] 基金动态 - 今年3月成立以来，中证A50ETF份额持续增长，截至7月8日，10只总份额为303.2亿份，较发行时增长84.6% [12] - 7月公募REITs市场升温，产品“上新”提速，资产类型扩容，首单陆上风电项目正式成立 [13] 买方观点 - 建信基金认为2024年是A股盈利由负转正关键年份，下半年市场有望延续大盘龙头风格，A股低位有国内政策积极和业绩重回正增长两大支撑，后续关注政策效果验证 [14][15] 今日关注 - 7月11日市场分化，三大股指下跌，两市量能收缩，无人驾驶等方向活跃，煤炭等板块领跌 [1] - 沪指小幅冲高后震荡走低，10日均线有压力，关注2935点附近支撑持续性 [1] - 无人驾驶方向活跃，量能缓慢释放，随着重要会议临近和中报行情提振，市场连续下行后有企稳可能，留意量能、热点持续性及二季度业绩预喜或景气度改善板块 [1]

核心观点 - 7月12日市场受隔夜消息提振高开高走，三大股指均收涨超1%，市场情绪乐观，中短期关注中报业绩预增方向及重要会议政策预期 [1] 市场回顾 7月12日市场情况 - 三大股指均收涨超1%，微盘股指数大幅走高，两市量能明显放大，超4800家个股上涨，商贸零售、有色金属等板块涨幅居前，银行板块领跌拖累指数 [1] - 沪指早盘冲高回落回踩5日均线后震荡上行，收高开高走放量中阳线，收复5日、10日均线，5日均线或对指数形成支撑，后续关注上攻动能及量能持续性，仍可能挑战3000点整数关口 [1] 7月11日市场情况 - 市场全天高开高走，创业板指领涨，多个超跌板块集体反弹，锂矿、光伏等新能源赛道股震荡走强，有色金属概念股盘中拉升，CRO、创新药概念股一度冲高 [18] - 个股涨多跌少，全市场近5000只个股上涨，逾百股涨超9%，沪深两市成交额7871亿，较上个交易日放量1095亿，锂矿、铜箔等板块涨幅居前，银行等少数板块下跌 [19] 消息面 海洋生态保护 - 国务院新闻办公室发布《中国的海洋生态环境保护》白皮书，中国拥有473万平方公里海域，海洋生态保护责任重大，良好保护为海洋强国建设奠定基础 [3][4] 经济增速预测 - 汇丰发布2024年中经济观察，将2024年全球GDP增速预测由2.4%上调至2.6%，将亚洲GDP增速预测由4.0%上调至4.2%，亚洲央行普遍等美联储降息信号明确后再放松政策，日本央行可能年内缓慢推高利率 [5] 6G试验网搭建 - 张平团队搭建国际首个通信与智能融合的6G外场试验网，验证4G、5G链路具备6G传输能力可行性，成果发表于《通信学报》，6G具更高速率、更低时延等优势，相关板块和上市公司基本面值得关注 [6][7] 行业动态 养老科技产业 - 上海印发行动方案，到2027年初步建成养老科技创新与产业发展高地，创建1个养老科技产业园，建设多个创新中心、服务平台等，引进培育5 - 10家龙头企业，完善提升多个养老科技应用场景，建成基本养老服务综合平台，年均服务老年人超500万人次 [8] 企业物资采购 - 中国物流与采购联合会报告显示，2023年我国企业物资采购总额175.4万亿元，同比增长1.1%，其中工业生产采购额96.7万亿元，同比下降6.8%，零售批发采购额69.2万亿元，同比增长7.2% [8][9] 锂提取技术商业化 - 国际电池金属公司成为首家采用新型过滤技术实现锂商业化生产的公司，在犹他州基地用直接锂萃取（DLE）技术，预计年产能近5000吨 [10] 基金动态 ETF上市 - 南方基金和华泰柏瑞南方东英沙特阿拉伯ETF（QDII）将于7月16日上市，为境内投资者提供多元化投资选择 [11] REIT配售 - 7月11日华安百联消费REIT最终配售比例出炉，公众投资者配售比例为92.32%，网下投资者有效认购申请确认比例为67.75%，算上该REIT，年内11只新产品募集总额接近273亿元 [11] 买方观点 - 新华基金王永明称上周市场结构性分化显著，低估值蓝筹受低风险偏好者青睐，主要是能源、金融等领域红利标的，AI创新浪潮上游算力龙头厂商和苹果产业链核心供应商享受行业景气红利 [13] 资金面 - 7月11日，上证净流入64.59亿元，深证净流入75.90亿元，主力资金流入前三板块为工业金属、光学光电子、能源金属，流出排名前三板块为半导体、通信设备、国有大型银行 [15]

————————————————————————————————————————————— 敬请阅读末页的条款 第6页 ————————————————————————————————————————————— 敬请阅读末页的条款 第15页 【评级定义】 市场指数评级 看多——未来6个月内上证综指上升幅度达到或超过20% 看平——未来6个月内上证综指波动幅度在-20%—20%之间 看空——未来6个月内上证综指下跌幅度达到或超过20% 行业指数评级 超配——未来6个月内行业指数相对强于上证指数达到或超过10% 标配——未来6个月内行业指数相对上证指数在-10%—10%之间 低配——未来6个月内行业指数相对弱于上证指数达到或超过10% | --- | --- | --- | |-------|-------|-----------------------------------------------------------------------| | | | | | | | 112480 16腾晖01 2024-07-10(16腾晖01于2019年11月8日起停牌。) | | | | 112517 17西航0 ...

晨会纪要 2024-07-09 ————————————————————————————————————————————— 敬请阅读末页的条款 第1页 起停牌) 000961 ST中南 2024-07-09(刊登公司股票将被终止上市及停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年5月9日开市起 停牌) 000971 *ST高升 2024-07-09(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年6月5日开市 起停牌) 000982 中银绒业 2024-07-09(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年6月24日开 市起停牌) 002280 ST联络 2024-07-09(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年6月27日开市 起停牌) 002288 *ST超华 2024-07-09(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年6月27日开市 起停牌) 002325 *ST洪涛 2024-07-09(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年7月1日开市 起停牌) 002341 ST新纶 ...

核心观点 报告围绕 2024 年 7 月 5 - 8 日金融市场展开，涵盖奶业大会政策、资金流向、市场走势、消息面动态、行业动态、基金动态及买方观点等内容，为投资者提供市场信息与趋势参考 [2][3][4] 今日关注 - 上周五三大股指走势分化，沪指收跌，深成指、创业板指收涨，两市上涨家数增多但成交量走低，微盘股指数涨近 2%，科技板块反弹，医药、贵金属等领涨 [4] - 沪指周五探底回升，日线企稳，周线 7 连阴，5 周均线等或使指数反复，连续下行后指数风险释放，短线关注量能与盘面信号 [4] - 周五行业板块涨多跌少，权重板块回撤，科技反弹，热点板块持续性弱，市场走强需量能配合，可挖掘二季度业绩预喜板块个股 [4] 资金面 - 7 月 5 日，上证净流出 11.20 亿元，深证净流入 7.19 亿元 [3] - 主力资金流入前三板块为工业金属、贵金属、化学制药，流出前三为股份制银行、国有大型银行、白酒 [3] 消息面 - 工信部部长金壮龙表示围绕未来制造等六大方向对未来产业发展前瞻性部署，聚焦多领域实施科研攻关项目，支持地区先行先试，培育企业 [5] - 国家税务总局党委书记胡静林指出要提升税务部门能力水平，强化精准监管，依法依规收税费，守牢不收“过头税费”底线 [7] - 7 月 5 日央行与主要金融机构签债券借入协议，已签协议机构可供出借中长期国债数千亿，将无固定期限、信用方式借入并视情况卖出国债，体现货币政策灵活性与创新性 [8] 行业动态 - 农业农村部副部长马有祥称我国奶业形势严峻，产业链一体化不足、供需适配度待提高，建议加强奶源建设等，鼓励企业提高自有奶源比例 [2] - 金融监管总局局长李云泽强调落实房地产决策部署，发挥融资协调机制作用，推进难交付商品房项目处置，支持合规项目，保障购房人权益 [16] - 7 月 5 日国有企业土地资产盘活专项基金成立，规模 300 亿元，存续 10 + 2 年，将助力国企盘活土地和建筑，提高资本配置效率 [19] 基金动态 - 7 月 3 日摩根中证 A50ETF 首次强制分红，每 10 份分红 0.094 元，现金红利 7 月 11 日发放，首批 10 只中证 A50ETF 成立不到 3 个月规模逆势大增超 8 成 [21][24] - 截至 7 月 4 日，今年公募 204 只产品参与定增，认购总额 46.63 亿元，2023 年同期 206.96 亿元，同比降 77.47% [25] - 南方基金认为地产政策效果显现，6 月地产销售改善，二手房成交率先恢复，行业估值有望随基本面改善修复，建议关注房地产板块 [22]

【基金动态】 1.上半年共备案私募超 3000 只 股票策略占六成 上半年私募证券产品备案热情正在持续升温。私募排排数据显示，截 至 6 月 30 日，上半年共计备案私募证券产品 3396 只，其中二季度备 案私募证券产品数量高于一季度，6 月共计备案私募证券产品 506 只， 较 5 月的 467 只相比，环比增长 8.35%。分策略来看，股票策略依然是 上半年备案主力。私募排排网数据显示，上半年备案股票策略产品 2117 只，占到备案产品总量的 62.34%，多资产策略和期货及衍生品策略上 半年分别备案产品 503 只和 405 只，占比依次为 14.81%和 11.93%。债 券策略产品上半年仅备案 104 只，占比为 3.06%，在五大策略中垫底。 2.20 只基金宣告限购 半数为债基 进入 7 月，公募基金的限购节奏仍在继续，7 月 4 日当日，共有 20 只 基金（不同份额分开计算）宣布暂停大额申购，限购金额在 100 万元 -1200 万元不等。产品类型来看，债券型基金数量为 10 只，4 只货币 型基金，剩余 6 只为混合型基金。 【买方观点】 每日市场观察 【今日关注】 周四市场继续走弱，三 ...

核心观点 报告对2024年7月8 - 9日市场情况进行观察分析，涉及市场表现、资金流向、消息面、行业动态和基金动态等方面，指出市场走弱、量能低迷，建议关注业绩优良方向，同时提及部分行业政策和发展趋势以及基金发行和分红情况 [1][2][3] 市场表现 - 7月9日市场再度走弱，三大股指收于当日低位，盘面普跌，量能低迷，除部分权重板块护盘，多数板块下跌，微盘股指数跌逾3%，科技方向回落，沪指刷新近期新低，短线或有下行惯性，临近2900点可能有支撑 [1] - 7月8日市场全天低空低走，创业板指领跌，红利概念股逆势走强，电力方向领涨，软件股、券商股下跌，个股跌多涨少，超4800只个股下跌，沪深两市成交额5820亿，较上个交易日放量72亿，连续4日低于6000亿，沪指跌0.93%，深成指跌1.54%，创业板指跌1.62% [2][3] 资金流向 - 7月8日上证净流出21.45亿元，深证净流出1.72亿元，主力资金流入前三板块为电力、消费电子、国有大型银行，流出排名前三板块为证券、软件开发、证券 [4] 消息面 - 金融监管总局强调做好信访、消保、普惠金融等工作，严明纪律，强化“五大监管” [5] - 央行即日起视情况开展临时正回购或临时逆回购操作，旨在提高资金面调控效率和精准度，保持市场流动性合理充裕并影响债券市场预期 [7] - 6月中国官方黄金储备为7280万盎司，与上月持平，连续2个月暂停购金，全球多数受访央行预计未来12个月增加黄金持有量，但受金价等因素影响，各国央行短期内可能放缓购金步伐 [7][8][9] 行业动态 - 国家相关部门酝酿储能电站消防安全隐患排查及整改工作 [10] - 山东省印发行动方案，推动到2025年全省锂电池产业规模突破1000亿元，形成产业链条 [10] - 中科院空天院积极培育空天信息、商业航天等产业生态，释放数字经济新动能 [10][11] 基金动态 - 截至7月5日已定档30只基金，29只安排在7月发行，主动权益基金新发占比回到40%，较上半年明显提升，公募基金虽预判谨慎但已显乐观预期 [12] - 今年上半年公募基金累计分红2930次，分红金额达892.04亿元，债券型基金分红额居首，ETF成单一基金“分红王”，基金分红有利于吸引资金流入 [12] - 宝盈基金姚艺认为下半年医药行情值得期待，预计医药板块将在下半年迎来上涨周期，国家对创新药支持政策加码将带来新增长动力 [13][14] 买方观点 - 市场流动性较为宽裕，医药板块估值处于历史低位，具备吸引力，后续将围绕创新、出海、国企改革等方向布局，挖掘优质个股和估值修复机会 [21][22]

————————————————————————————————————————————— 敬请阅读末页的条款 第1页 ————————————————————————————————————————————— 敬请阅读末页的条款 第3页 | --- | --- | --- | |-------|-------|---------------------------------------------------------------------------------| | | | | | | | 123893 赣小贷B 2024-07-08(赣小贷B将于2018年7月2日开始停牌 | | | | 123924 首航04 2024-07-08(首航04于2020年3月19日起停牌) | | | | 123925 首航次级 2024-07-08(首航次级于2020年3月19日起停牌) | | | | 124216 新查暂停 2024-07-08(因公司连续两年亏损,公司债券自2016年5月20日开市起停牌 | | | | 131109 八达岭02 2024-07-08(八达岭02于2017年10月12日开始 ...

————————————————————————————————————————————— 敬请阅读末页的条款 第3页 ————————————————————————————————————————————— 敬请阅读末页的条款 第9页 ————————————————————————————————————————————— 敬请阅读末页的条款 第15页 【免责声明】 136172 21融01次 2024-07-05(21融01次:将于2023年3月16日开市起停牌) 136204 H奥盈3优 2024-07-05(H奥盈3优(136204)自2024年6月28日开市起停牌) 136214 H荣耀13A 2024-07-05(H荣耀13A(136214)自2024年5月6日开市起停牌) 136225 H21奥创A 2024-07-05(H21奥创A自2024年6月18日起停牌) 136244 16华夏02 2024-07-05(16华夏02于2021年3月3日起停牌。) 136291 H16力帆2 2024-07-05(16力帆02自2020年3月16日起将在固定收益证券综合电子平台停牌) 136329 ...

晨会纪要 2024-07-04 敬请阅读末页的条款 第1页 起停牌) 002288 *ST超华 2024-07-04(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年6月27日开市 起停牌) 002308 威创股份 2024-07-04(因无法在法定期限内披露定期报告,公司股票将于2024年5月6日开市起停牌) 002325 *ST洪涛 2024-07-04(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年7月1日开市 起停牌) 002341 ST新纶 2024-07-04(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年7月3日开市起 停牌) 002435 ST长康 2024-07-04(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年7月2日开市起 停牌) 002505 鹏都农牧 2024-07-04(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年7月3日开市 起停牌) 002610 ST爱康 2024-07-04(刊登公司股票将被终止上市暨停牌的风险提示公告,公司股票将于2024年6月19日开市 起停牌 ...