报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 - 市场呈防守性质，应避免追涨强势板块和个股，可从业绩角度进行行业布局，关注电子、汽车、医药医疗、化工等领域 [1] - 全球资本市场短期主线或沿估值均值修复演进，国内市场有相对表现机会，投资线索包括超跌低估值板块、内需板块反弹机会、科技自立和果链等成长主线；中长期关注新质生产力主线、高 ROE 企业和具备 ROE 改善空间的行业 [14] - 长端利率可能在央行设定区间窄幅波动，大幅下行需等下一轮货币宽松开启 [14] 市场回顾 - 8 月 12 日市场全天震荡调整，三大指数均小幅下跌，沪指跌 0.14%，深成指跌 0.24%，创业板指跌 0.2% [2][3] - 医药、环保、油气等板块上涨，地产等板块下跌，个股跌多涨少，全市场超 3600 只个股下跌 [2][3] 资金面 - 8 月 12 日上证净流出 29.25 亿元，深证净流出 1.04 亿元 [4] - 主力资金流入前三板块为中药、化学制药、国有大型银行，流出排名前三板块为房地产开发、商用车、乘用车 [4] 消息面 - 国开行印发金融“五篇大文章”总体方案，可关注科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融相关领域投资机会 [5][6] - 央行将保持货币政策稳健性，研究适度收窄利率走廊宽度，有利于营造良好货币金融环境 [6] - 中共中央、国务院印发意见部署经济社会发展全面绿色转型，对多个绿色行业有显著利好 [7][8] 行业动态 - 2024 年二季度中国清洁能源建设景气指数略降，预警指数回稳 [9] - 中国核电进入加快建设期，在运机组有望超法赶美 [10] - 今年 1 至 7 月全国铁路发送旅客超 25 亿人次，创历史同期新高 [11] 基金动态 - 基金降费热潮扩散，稳健型基金加入降费行列，代销渠道购买费率甚至打一折 [12] - 7 月私募证券投资基金备案数量增长，股票策略是主力军，关注医药等困境反转类板块和科技领域 [13]