政策执行时间线与规模 - 美国教育部将于2025年1月7日开始通知首批约1000名违约借款人其工资将被扣押 工资扣押行动比原定于2023年夏季开始的时间推迟了数月 [1][2][6] - 通知发出后 违约借款人有30天时间协商还款条款或申请听证以避免工资被扣 此后教育部将开始每月增加发出的扣押通知数量 [2][3] - 自2024年5月中旬起 教育部已开始扣押违约借款人的退税 这是自新冠疫情开始以来约五年内的首次此类扣押行动 [7] 违约现状与影响范围 - 截至2025年9月30日 有520万借款人处于贷款违约状态 另有近660万借款人逾期1个月至1年 违约潮主要源于2023年新冠疫情时期的还款暂停期结束 [4] - 借款人违约通常发生在超过270天未还款后 届时将收到通知 其收入将被扣押高达15%以弥补未付的款项 [3] - 工资扣押将减少违约借款人的可支配收入 这可能阻碍经济增长并减少联邦收入 带来长期经济影响 [6] 借款人应对选项与政策豁免 - 目前处于违约状态并希望避免工资扣押的借款人 可以申请贷款合并或恢复计划 以使贷款恢复良好状态 [5] - 教育部确认 其在2024年6月表示未曾也不会扣押违约借款人的任何社会保障福利 并且这一福利扣押继续处于暂停状态 [8]

文章核心观点 - 面临工资扣押等强制收款措施的联邦学生贷款逾期借款人正考虑重新调整其财务支付优先级 将学生贷款还款置于无担保个人贷款和信用卡之前 但抵押贷款和汽车贷款仍是最优先级别 [1][2] - 由于强制收款措施预计将显著增加 学生贷款逾期借款人在其他信贷产品上的拖欠率已经出现上升趋势 尤其是在信用卡和个人贷款方面 [4][5] 借款人支付行为变化 - 根据TransUnion对508名学生贷款借款人的调查 通常借款人将学生贷款置于支付层级的底部 但面临强制收款风险时 其支付优先级发生改变 [2][3] - 借款人表示 即使可能无法偿还无担保个人贷款或信用卡 也会想办法支付学生贷款、汽车贷款和抵押贷款 [2] 其他信贷产品拖欠率趋势 - 在2023年12月至2024年6月期间 联邦学生贷款逾期借款人在其他信贷类型上的拖欠率已急剧上升 特别是信用卡和个人贷款 [4] - 纽约联储数据显示 更广泛的信贷压力趋势显现 信用卡余额在2024年第二季度达到1.21万亿美元 较一年前水平增长5.87% [4] 学生贷款政策背景 - 特朗普政府于2023年4月宣布 对逾期至少270天的违约学生贷款的收款工作将于次月恢复 工资扣押通知预计在夏末送达借款人 [6] - 强制收款惩罚措施严厉 借款人可能损失高达15%的可支配工资 政府还可扣押社会保障福利和退税退款 [6] - 学生贷款政策因疫情反复 2020年3月起联邦学生贷款的利息累积和还款要求被完全暂停 2022年拜登政府试图为最多4300万借款人减免1万至2万美元学生贷款 但该努力被最高法院否决 [7]