南都湾财社记者统计发现，以披露日期为准，今年以来，第三方投顾机构已"吃"罚单53张，过半提及误 导性宣传问题。 四川钱坤云因合规问题两次被罚 根据四川证监局发布的行政监管措施决定，四川钱坤云被查出存在两方面问题：一是证券投资顾问管理 机制不健全；二是公司合规管理和风险控制机制不健全。四川证监局认为，上述行为违反了《证券投资 顾问业务暂行规定》第八条、第九条的规定，决定对该公司采取责令改正的行政监督管理措施。 天眼查信息显示，四川钱坤云成立于1997年，法定代表人为符云飞，注册资本3000万元，由四川钱坤信 息技术有限公司100%持股。四川钱坤云官网信息显示，该公司是中国证监会特许证券投资咨询机构， 经营范围包括：金融投资、证券投资、咨询、资产管理及培训服务等。 中国证券监督管理委员会四川监管局近日发布的信息显示，四川钱坤云智能科技有限公司（以下简 称"四川钱坤云"）因为证券投资顾问管理机制不健全、公司合规管理和风险控制机制不健全被责令改 正。 两张罚单均提及四川钱坤云合规管理不完善或不健全，且相隔仅数月。在业内人士看来，这表明该公司 未能有效整改内部管控缺陷，或反映出公司在合规体系建设上存在系统性不足。 天相 ...

公司违规行为 - 近一年因业务违规被罚5次，涉及误导性宣传、虚假陈述、承诺保证收益等多方面 [2] - 广州分公司因四方面违规被责令改正：未定期开展适当性自查、营销内容暗示保证收益、未注册员工提供投资建议、投资建议缺少合理依据 [3] - 武汉分公司因六方面违规被责令改正并暂停新增客户：误导性陈述、虚假陈述和承诺保证收益、留痕不全、投资建议缺少合理依据、未注册员工提供建议、服务不够审慎 [3] - 山西证监局罚款180万元，创第三方投顾机构罚金之最，因员工发送"随便买随便赚"等误导性信息 [4] - 上海分公司因误导性表述、未注册员工提供建议等被罚款80万元并暂停新增客户6个月 [5] - 山西证监局责令改正并记入诚信档案，因不实宣传、未注册员工服务、直播不规范等 [5] 公司背景 - 成立于1995年，注册资本5000万元，1998年取得经营证券期货业务许可证 [6] - 曾多次更换企业名称，平均不到5年更换一次，2023年6月更名为慧研智投 [6] - 股东结构：北京天生天时财经文化传媒持股38%，胡凌燕持股23%，范婷婷持股17% [6] - 2021年开通互联网投资者教育基地，宣称以"公益性、专业性、特色性"为原则 [6] 公司矛盾行为 - 微信公众号发布合规相关内容，如《坚守合规底线，落实适当性管理》 [7] - 但公司自身却数次因暗示保证收益等违规行为被罚 [7]