公司业务模式与战略定位 - 公司坚持“小额分散、稳健经营”的战略定力，将单笔贷款控制在30万元以内，确保90%以上的信贷资金精准投向涉农和小微领域[8] - 公司采取差异化、特色化发展道路，专注服务传统金融机构覆盖不足的小微企业主、养殖户、农场主等群体，客户基础广泛[8] - 公司构建了全方位、多层次实施体系，通过成立深化改革工作小组、制定专项方案、研发特色产品等措施，确保“小额分散”模式落地见效[9] 公司经营业绩与市场地位 - 截至2024年年末，公司实现营业收入2.94亿元，拨备前利润2.08亿元，股本回报率达154.20%[1] - 公司资产规模突破84亿元，开业以来累计纳税3.6亿元，户均贷款余额11.19万元，30万元以下贷款余额占比超过90%[4][10] - 公司从全国1600余家村镇银行中脱颖而出，获得全国仅十五个“多县一行”制村镇银行试点资格之一，并斩获“全国百强村镇银行”等多项荣誉[1][4] 公司产品创新与服务特色 - 公司创新推出“珠江一家亲”家庭联保贷款产品，累计发放贷款143亿元，惠及超8万户农户家庭[5] - 公司已累计为15万户“三农小微”主体提供超过220亿元信贷支持，其中63%的客户为首次贷款者[7][10] - 公司实行“阳光信贷”文化，坚持“三不铁律”，从利率公示到流程审批全程透明，打造“没有VIP，每位客户都是VIP”的服务准则[10] 公司渠道建设与客户关系 - 公司将23个营业网点几乎全部设在乡镇，有些直接建在村里，信贷客户经理下沉到基层，采取分片包干制[4] - 公司通过常态化走访调研，客户经理年均跋涉数万公里，发放宣传资料超过30万份，深入田间地头开展网格化、精细化营销[2][9] - 公司选派业务骨干到乡镇经济发展办公室挂职，建立政府、银行和村委的三方协作机制，被乡亲们亲切地称为“田间地头的银行”[4] 公司典型案例与社会影响 - 公司通过10万元贷款支持冀屯镇食用菌专业合作社，使其从5个大棚发展成年产2.5亿公斤、产值10亿元的市级农业龙头企业[5] - 公司为生玉家庭农场提供100万元贷款，72小时内完成审批发放，助力其从传统养猪场转型为种养结合的生态循环模式，打造绿色产业链[6] - 公司的金融服务成功助力收粮户完成从小收粮户到种植、收购、仓储、加工于一体的综合性农业经营者的蜕变[5]

市场总体表现 - 截至2025年10月末，银行间信贷ABS存量余额为4071.06亿元，占整体证券化市场的11.90% [1] - 2025年1-10月，信贷ABS发行规模为2209.53亿元，发行单数达到182单，同比上升30% [1] - 市场在政策与市场力量驱动下步入高质量发展新阶段，结构持续优化，服务实体经济能力增强 [1] 市场结构特征 - 正常类ABS累计发行45单，规模1568.16亿元，占前10个月信贷ABS总规模的约70% [1] - 小额分散类资产成为主流，车贷ABS、消费贷ABS和微小ABS三类合计占比达70% [1] - 车贷ABS发行22单，规模达711.13亿元，在正常类ABS中占比最高 [1] - 消费贷ABS发行15单，规模280.88亿元；微小ABS发行8单，规模576.15亿元 [1] 发起机构参与情况 - 国有银行发行单数占比30.77%，规模占比40.24% [2] - 股份制银行发行单数占比46.70%，规模占比13.96% [2] - 城农商行发行单数及规模占比分别为4.40%和6.38%，参与积极性正在提升 [3] 政策驱动因素 - 政策引导推动汽车、消费、信用卡等零售类贷款资产证券化增量扩面，并支持普惠金融、绿色金融等领域 [2] - 央行等六部门联合印发文件，明确推动零售类贷款资产证券化，为市场发展指明方向 [2] - “十五五”规划建议将“稳步发展资产证券化”作为加快建设金融强国的重要举措 [4] 市场前景与机遇 - 与美国成熟市场相比，国内ABS市场占比仍低，2024年美国ABS发行量占债券市场约20%，显示巨大增长潜力 [4] - 长期来看，信贷资产证券化业务将进入常态化发展阶段，对构建多层次金融市场具有重要意义 [3] - 绿色金融、保障性住房等创新资产类别及数字技术融合将成为驱动行业未来发展的关键力量 [4] 未来发展方向 - 产品流动性提升是市场下一步发展的关键，需积极推动“小额分散”正常类产品发行 [5] - 建议完善发行定价机制，提升透明度，探索基于逐笔资产信用基本面的价值型估值以提高流动性 [5]