核心观点 - 以中期视角持续加大对计算机行业的配置比例 [1] - 豆包AI手机是AI时代新超级入口的先行者，其推出拉开了AI时代大变局的序章 [1][2] 周观点：行业配置策略 - 当前处于年末，市场后续会加大对年报业绩预期的关注，并对跨年机会及中期维度的春季攻势机会进行提前布局 [1] - 建议适当规避预期较高但后续兑现存在不确定性的高估值品种 [1] - 建议加大配置两类公司：1）预期处于相对低位，有望受益于政策红利释放的前沿科技领军企业；2）估值有支撑，且有边际变化的龙头公司 [1] 深度跟踪：豆包AI手机 - 字节跳动联合中兴通讯发布了豆包手机助手技术预览版 [2] - 该产品通过与硬件的深度绑定，重塑了AI时代人机交互的方式 [2] - 产品因其超级入口属性，正对移动互联网格局产生深远影响 [2] - 字节跳动将于12月18日举办2025年原动力大会，有望发布一系列产品更新 [2] - 随着AI大模型迭代的不断驱动，AI对IT产业的颠覆正进入深水区，产业大变局呼之欲出，有望随之产生重大投资机会 [2]