文章核心观点 - 六大国有银行集体下架5年期大额存单产品，同时中小银行对长期限存款产品的调整更为密集，此举旨在降低银行负债成本并稳定净息差 [2][3] - 业内专家普遍认为，在净息差持续承压和政策引导的背景下，长期限、高成本存款产品减少的趋势将延续，存款利率有望继续下降 [2][11] - 投资者需调整投资心态，降低收益预期，并摒弃单一存款思维，转向多元化的资产配置策略 [2][14] 多家银行调整长期限存款产品 - 工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、邮储银行的官网及App上均已无法找到5年期大额存单产品 [4] - 农业银行官网披露的2018年以来人民币个人大额存单产品目录中未出现5年期产品，中国银行目前在售产品中虽无5年期存单，但转让栏中仍有少量剩余期限为1824天、年利率1.6%的5年期产品 [6][7][9] - 近期中小银行调整更为密集，例如内蒙古土右旗蒙银村镇银行取消5年期整存整取定期存款，并将1年期、2年期利率均下调5个基点至1.45%和1.55%，3年期产品下调10个基点至1.85% [9][10] - 梅州客商银行、华瑞银行等多家中小银行相继下架5年期定存产品，部分银行出现长短期利率“倒挂”现象 [11] 调整原因分析 - 银行调整的主要原因是面临巨大的净息差压力，截至2025年三季度末，商业银行净息差为1.42%，其中国有大行净息差最低，为1.31% [11] - 专家指出，银行净息差已处于历史低点，高成本长期限存款会加剧盈利压力，调整是银行在利率下行周期中通过缩短存款期限来降低负债成本的选择 [11] 未来趋势展望 - 业内专家预计长期限存款产品下架的趋势将延续，原因是净息差收窄压力未减且政策导向明确，银行将持续压降高成本存款 [13] - 未来可能出现差异化调整，大型银行或保留少量5年期产品但利率走低，中小银行更倾向于产品期限短期化 [13] - 在推动社会综合融资成本稳中有降的背景下，银行净息差可能还会下降，下调存款利率、压降负债成本成为商业银行的共同选择 [13] 对投资者的建议 - 专家建议投资者未来需摒弃单一存款思维，转向多元配置，短期资金可选择货币基金、现金管理类理财，中长期资金可关注储蓄国债或配置“固收+”产品 [14] - 高风险偏好者可适度参与银行理财或增额终身寿险，但须警惕流动性风险与收益不确定性，关键是在保障安全性的同时通过资产组合获取稳健收益 [14] - 在存款利率和各类资管产品收益率持续下降的情况下，投资者应调整好投资心态，降低对投资收益的预期，并平衡好风险和收益的关系 [14]