报告行业投资评级 未提及相关内容 报告的核心观点 上周股票型ETF周度收益率中位数为0.20%，宽基ETF中创业板类ETF收益最高，板块ETF中科技ETF收益最高，热点主题中芯片ETF收益最高；股票型ETF净赎回97.56亿元，宽基ETF中A500ETF净申购最多，板块ETF中消费ETF净申购最多，主题ETF中红利ETF净申购最多；截至上周五，华夏、易方达、华泰柏瑞三家基金公司的已上市、非货币ETF总规模排名前三；本周将有华宝中证港股通医疗主题ETF、鹏华中证全指食品ETF、广发国证工业软件主题ETF、平安恒生中国央企红利ETF、易方达中证港股通医疗主题ETF 5只ETF发行 [58] 根据相关目录分别进行总结 ETF业绩表现 - 上周股票型ETF周度收益率中位数为0.20%，创业板类、科创板、中证500、中证1000、A500、沪深300、上证50ETF涨跌幅中位数分别为2.76%、2.22%、1.21%、0.35%、0.33%、 -0.04%、 -0.19%；商品型、债券型、货币型、跨境型ETF涨跌幅中位数分别为0.81%、0.06%、0.02%、 -0.72% [13] - 分板块看，上周股票型ETF中科技、大金融、周期、消费板块ETF涨跌幅中位数分别为1.46%、0.27%、0.00%、 -0.45%；按热点主题分类，芯片、军工、AIETF涨跌幅中位数分别为2.69%、2.47%、2.17%，表现相对强势，红利、酒、银行ETF涨跌幅中位数分别为 -2.45%、 -2.08%、 -1.56%，表现相对弱势 [16] ETF规模变动及净申赎 - 截至上周五，股票型、跨境型、债券型ETF规模分别为36399亿元、9730亿元、7208亿元，商品型、货币型ETF规模相对较小，分别为2436亿元、1878亿元；宽基ETF中沪深300、科创板ETF规模较大，分别为11768亿元、2108亿元，A500、上证50、中证500、创业板类、中证1000ETF规模相对较小，分别为2074亿元、1886亿元、1769亿元、1733亿元、1681亿元 [18][21] - 分板块看，截至上周五科技板块ETF规模为4196亿元，周期板块ETF规模次之，为2119亿元，大金融、消费ETF规模相对较小，分别为1953亿元、1851亿元；按热门主题看，截至上周五芯片、证券、医药ETF规模最高，分别为1500亿元、1387亿元、1019亿元 [25] - 上周股票型ETF净赎回97.56亿元，总体规模增加67.32亿元；货币型ETF净申购4.67亿元，总体规模增加4.83亿元；宽基ETF中，A500ETF净申购最多，为66.35亿元，其规模增加72.78亿元，创业板类ETF净赎回最多，为45.92亿元，其规模增加2.62亿元 [27][28] - 按板块看，上周消费ETF净申购最多，为0.50亿元，其规模减少13.66亿元，科技ETF净赎回最多，为65.77亿元，其规模增加16.09亿元；按热点主题看，上周红利ETF净申购最多，为19.20亿元，其规模增加8.03亿元，AIETF净赎回最多，为40.47亿元，其规模减少17.32亿元 [30] ETF基准指数估值情况 - 截至上周五，上证50、沪深300、中证500、中证1000、创业板类、A500ETF的市盈率分别处于82.36%、81.12%、95.47%、96.21%、60.18%、84.62%的分位数水平，市净率分别处于60.59%、63.89%、96.13%、62.41%、56.55%、84.34%的分位数水平；自2019年12月31日开始计算，科创板类ETF目前的市盈率和市净率分别处于85.99%、72.22%的分位数水平 [33][34] - 截至上周五，周期、大金融、消费、科技板块ETF的市盈率分别处于75.27%、34.95%、19.87%、91.84%的分位数水平，其市净率分别处于76.92%、50.66%、22.67%、80.79%的分位数水平 [36] - 截至上周五，军工、红利、芯片ETF的市盈率分位数较高，分别为97.77%、96.70%、95.05%；AI、机器人、红利ETF的市净率分位数较高，分别为98.43%、92.99%、90.68% [40] - 总体来看，宽基ETF中，创业板类ETF的估值分位数相对较低；按板块来看，消费、大金融ETF的估值分位数相对温和；按照细分主题来看，酒ETF的估值分位数相对较低 [43] ETF融资融券情况 - 上周一至周四股票型ETF融资余额由前周的466.09亿元下降至460.01亿元，融券余量由前周的26.05亿份上升至26.50亿份 [44] - 上周一至周四股票型ETF中日均融资买入额最高的10只ETF中，日均融资买入额较高的为科创板ETF和证券ETF；日均融券卖出量最高的10只ETF中，日均融券卖出量较高的是中证1000ETF和沪深300ETF [46][50] ETF管理人 - 截至上周五，华夏、易方达、华泰柏瑞三家基金公司的已上市、非货币ETF总规模排名前三；华夏基金在规模指数ETF、主题、风格及策略指数ETF和跨境型ETF等多个细分领域都有较高的管理规模；易方达基金在规模指数ETF和跨境型ETF方面管理规模较高；华泰柏瑞基金在规模指数ETF和主题、风格及策略指数ETF方面管理规模较高 [52] - 上周新成立6只ETF，为富国中证工程机械主题ETF、广发中证全指食品ETF、广发中证A50ETF、华泰柏瑞中证科创创业人工智能ETF、广发上证科创板芯片设计主题ETF、交银中证智选沪深港科技50ETF；本周将有华宝中证港股通医疗主题ETF、鹏华中证全指食品ETF、广发国证工业软件主题ETF、平安恒生中国央企红利ETF、易方达中证港股通医疗主题ETF 5只ETF发行 [55]